償債管理辦法修訂一、總則（一）修訂目的本辦法修訂旨在進(jìn)一步加強(qiáng)公司償債管理，規(guī)范償債行為，有效防范和化解償債風(fēng)險，確保公司財務(wù)穩(wěn)健運營，保障公司及相關(guān)利益者的合法權(quán)益，適應(yīng)不斷變化的市場環(huán)境和監(jiān)管要求。（二）適用范圍本辦法適用于公司本部及所屬各子公司、分公司的償債管理活動，包括但不限于各類債務(wù)的償還、資金安排及風(fēng)險監(jiān)控等相關(guān)事宜。（三）基本原則1.合法性原則：償債活動必須嚴(yán)格遵守國家法律法規(guī)、金融監(jiān)管規(guī)定以及公司內(nèi)部規(guī)章制度，確保各項償債行為合法合規(guī)。2.風(fēng)險可控原則：充分評估償債風(fēng)險，制定科學(xué)合理的償債計劃，確保公司在償債過程中保持合理的負(fù)債水平，避免過度負(fù)債引發(fā)的財務(wù)風(fēng)險。3.統(tǒng)籌兼顧原則：綜合考慮公司的整體戰(zhàn)略規(guī)劃、經(jīng)營狀況、資金狀況以及未來發(fā)展需求，統(tǒng)籌安排償債資金，確保公司生產(chǎn)經(jīng)營活動的正常開展。4.成本效益原則：在確保償債風(fēng)險可控的前提下，合理優(yōu)化償債資金安排，降低償債成本，提高資金使用效益。二、債務(wù)分類與管理（一）債務(wù)分類1.按債務(wù)性質(zhì)分類銀行貸款：包括短期貸款、中期貸款和長期貸款，是公司從各類銀行金融機(jī)構(gòu)獲得的用于生產(chǎn)經(jīng)營、項目建設(shè)等的資金支持。債券融資：如公司債券、中期票據(jù)等，通過證券市場向投資者募集資金形成的債務(wù)。商業(yè)信用：主要指公司在日常經(jīng)營活動中與供應(yīng)商、客戶等形成的應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)、預(yù)收賬款等債務(wù)。其他債務(wù)：如融資租賃債務(wù)、民間借貸等其他形式的債務(wù)。2.按債務(wù)期限分類短期債務(wù)：期限在一年以內(nèi)（含一年）的債務(wù)，具有償還期限短、流動性強(qiáng)的特點。中期債務(wù)：期限在一年以上至五年以下（含五年）的債務(wù)，通常用于滿足公司中期發(fā)展的資金需求。長期債務(wù)：期限在五年以上的債務(wù)，一般用于重大項目投資、長期資產(chǎn)購置等。（二）債務(wù)管理職責(zé)分工1.財務(wù)管理部門負(fù)責(zé)制定和完善公司償債管理制度，建立健全債務(wù)臺賬，詳細(xì)記錄債務(wù)的種類、金額、期限、利率、還款計劃等信息。定期對公司債務(wù)狀況進(jìn)行分析評估，編制債務(wù)分析報告，為公司決策層提供決策依據(jù)。根據(jù)公司經(jīng)營狀況和資金狀況，制定合理的償債計劃，并負(fù)責(zé)組織實施和監(jiān)督執(zhí)行。加強(qiáng)與債權(quán)人的溝通協(xié)調(diào)，及時了解債權(quán)人的要求和意見，維護(hù)公司良好的信用形象。2.業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)本部門業(yè)務(wù)范圍內(nèi)債務(wù)的管理，配合財務(wù)管理部門做好債務(wù)相關(guān)信息的收集、整理和報送工作。在業(yè)務(wù)開展過程中，嚴(yán)格按照合同約定履行義務(wù)，確保公司債務(wù)的按時足額償還。關(guān)注業(yè)務(wù)活動對公司償債能力的影響，及時反饋業(yè)務(wù)進(jìn)展情況及可能影響償債的風(fēng)險因素。3.風(fēng)險管理部門負(fù)責(zé)對公司債務(wù)風(fēng)險進(jìn)行識別、評估和監(jiān)測，制定風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系，及時發(fā)現(xiàn)潛在的償債風(fēng)險。參與償債計劃的制定和審核，從風(fēng)險管理角度提出意見和建議，協(xié)助公司采取有效的風(fēng)險應(yīng)對措施。對重大債務(wù)風(fēng)險事件進(jìn)行調(diào)查分析，提出處理建議，督促相關(guān)部門落實整改措施。三、償債計劃制定（一）制定依據(jù)償債計劃應(yīng)根據(jù)公司的年度經(jīng)營預(yù)算、財務(wù)狀況、債務(wù)結(jié)構(gòu)、資金流量等因素綜合制定。同時，充分考慮國家宏觀經(jīng)濟(jì)形勢、行業(yè)發(fā)展趨勢、市場利率波動等外部因素對公司償債能力的影響。（二）制定流程1.數(shù)據(jù)收集與分析財務(wù)管理部門收集公司各類債務(wù)信息、經(jīng)營數(shù)據(jù)、資金狀況等資料，并進(jìn)行深入分析，評估公司的償債能力和償債風(fēng)險。2.初步方案擬定根據(jù)分析結(jié)果，結(jié)合公司發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營目標(biāo)，初步擬定償債計劃草案，明確償債資金來源、還款時間、還款金額等關(guān)鍵要素。3.內(nèi)部審核與溝通償債計劃草案提交公司內(nèi)部相關(guān)部門進(jìn)行審核，包括財務(wù)管理部門、業(yè)務(wù)部門、風(fēng)險管理部門等。各部門根據(jù)職責(zé)分工提出意見和建議，進(jìn)行充分溝通協(xié)調(diào)，確保償債計劃的合理性和可行性。4.決策審批償債計劃經(jīng)內(nèi)部審核通過后，提交公司決策層審批。決策層根據(jù)公司整體情況和發(fā)展戰(zhàn)略，對償債計劃進(jìn)行最終審定，批準(zhǔn)實施。（三）償債計劃內(nèi)容1.債務(wù)明細(xì)：詳細(xì)列出公司各類債務(wù)的名稱、金額、期限、利率、債權(quán)人等信息。2.還款計劃：明確各項債務(wù)的具體還款時間、還款金額安排，確保還款計劃的有序執(zhí)行。3.資金來源：說明償債資金的來源渠道，如經(jīng)營活動現(xiàn)金流入、投資收益、新增融資等，確保有穩(wěn)定可靠的資金保障償債。4.風(fēng)險應(yīng)對措施：針對可能出現(xiàn)的償債風(fēng)險，制定相應(yīng)的風(fēng)險應(yīng)對措施，如預(yù)留應(yīng)急資金、調(diào)整經(jīng)營策略、優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)等。四、償債資金來源與安排（一）經(jīng)營活動現(xiàn)金流入加強(qiáng)公司經(jīng)營管理，優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，提高產(chǎn)品或服務(wù)質(zhì)量，擴(kuò)大市場份額，增加銷售收入，確保經(jīng)營活動現(xiàn)金流量穩(wěn)定增長，為償債提供堅實的資金基礎(chǔ)。（二）投資收益合理安排公司投資活動，優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)，提高投資回報率。通過投資收益獲取的資金，按照償債計劃用于償還債務(wù)。（三）新增融資根據(jù)公司償債需求和資金狀況，在符合國家法律法規(guī)和金融監(jiān)管要求的前提下，合理選擇融資渠道和融資方式，如銀行貸款、債券發(fā)行、股權(quán)融資等，籌集償債資金。新增融資應(yīng)嚴(yán)格控制融資成本和融資規(guī)模，確保融資活動對公司財務(wù)狀況的影響可控。（四）自有資金合理調(diào)配公司自有資金，優(yōu)先用于償還債務(wù)，減少公司負(fù)債規(guī)模，降低財務(wù)風(fēng)險。（五）償債資金安排原則1.優(yōu)先償還原則：按照債務(wù)的重要性、緊迫性和利率高低等因素，優(yōu)先償還到期債務(wù)和高利率債務(wù)，確保公司信用不受影響。2.均衡安排原則：合理安排償債資金，避免集中還款導(dǎo)致資金壓力過大。根據(jù)債務(wù)到期時間和金額，制定均衡的還款計劃，確保償債資金的平穩(wěn)支付。3.預(yù)留彈性原則：考慮到市場環(huán)境變化、經(jīng)營狀況波動等因素，在償債資金安排中預(yù)留一定的彈性空間，以應(yīng)對可能出現(xiàn)的突發(fā)情況。五、償債風(fēng)險監(jiān)測與預(yù)警（一）風(fēng)險監(jiān)測指標(biāo)體系1.償債能力指標(biāo)資產(chǎn)負(fù)債率：反映公司負(fù)債水平和長期償債能力，計算公式為：資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額×100%。流動比率：衡量公司流動資產(chǎn)在短期債務(wù)到期以前，可以變?yōu)楝F(xiàn)金用于償還負(fù)債的能力，計算公式為：流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債。速動比率：進(jìn)一步衡量公司速動資產(chǎn)對流動負(fù)債的保障程度，計算公式為：速動比率=（流動資產(chǎn)存貨）/流動負(fù)債。2.現(xiàn)金流指標(biāo)經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額：反映公司經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量狀況，是公司償還債務(wù)的重要資金來源，計算公式為：經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額=經(jīng)營活動現(xiàn)金流入經(jīng)營活動現(xiàn)金流出?，F(xiàn)金流動負(fù)債比率：表明公司經(jīng)營現(xiàn)金流量對流動負(fù)債的保障程度，計算公式為：現(xiàn)金流動負(fù)債比率=經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額/流動負(fù)債×100%。3.債務(wù)結(jié)構(gòu)指標(biāo)短期債務(wù)占比：反映公司短期償債壓力，計算公式為：短期債務(wù)占比=短期債務(wù)總額/債務(wù)總額×100%。有息債務(wù)占比：衡量公司有息負(fù)債的規(guī)模和占比情況，計算公式為：有息債務(wù)占比=有息債務(wù)總額/債務(wù)總額×100%。（二）風(fēng)險預(yù)警機(jī)制1.預(yù)警閾值設(shè)定根據(jù)公司實際情況和行業(yè)特點，設(shè)定各風(fēng)險監(jiān)測指標(biāo)的預(yù)警閾值。當(dāng)指標(biāo)值超過預(yù)警閾值時，視為出現(xiàn)償債風(fēng)險預(yù)警信號。2.預(yù)警信息發(fā)布風(fēng)險管理部門定期對公司償債風(fēng)險監(jiān)測指標(biāo)進(jìn)行分析評估，當(dāng)發(fā)現(xiàn)指標(biāo)值達(dá)到預(yù)警閾值時，及時發(fā)布預(yù)警信息，向公司決策層、財務(wù)管理部門、業(yè)務(wù)部門等相關(guān)人員通報償債風(fēng)險情況。3.預(yù)警響應(yīng)措施相關(guān)部門接到預(yù)警信息后，應(yīng)立即組織召開專題會議，分析風(fēng)險產(chǎn)生的原因，研究制定相應(yīng)的風(fēng)險應(yīng)對措施。根據(jù)風(fēng)險程度，采取不同級別的響應(yīng)措施，如調(diào)整償債計劃、優(yōu)化資金安排、加強(qiáng)經(jīng)營管理、尋求外部支持等，確保公司償債風(fēng)險得到有效控制。六、信息披露與溝通（一）信息披露1.披露內(nèi)容公司應(yīng)按照相關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管要求，定期對外披露公司償債管理情況，包括債務(wù)規(guī)模、債務(wù)結(jié)構(gòu)、償債計劃、償債資金來源、償債風(fēng)險狀況等信息。2.披露方式通過公司官方網(wǎng)站、證券交易所指定信息披露平臺、定期報告等渠道向社會公眾、投資者、債權(quán)人等披露償債管理相關(guān)信息，確保信息披露的真實、準(zhǔn)確、完整、及時。（二）內(nèi)部溝通1.建立溝通機(jī)制建立健全公司內(nèi)部償債管理信息溝通機(jī)制，明確各部門在信息傳遞、溝通協(xié)調(diào)方面的職責(zé)和流程。加強(qiáng)財務(wù)管理部門與業(yè)務(wù)部門、風(fēng)險管理部門之間的信息共享和協(xié)同工作，確保公司管理層及時了解公司償債管理情況。2.定期溝通會議定期召開償債管理溝通會議，由財務(wù)管理部門匯報公司償債計劃執(zhí)行情況、債務(wù)風(fēng)險狀況等，各部門匯報本部門業(yè)務(wù)活動對償債的影響及相關(guān)工作進(jìn)展情況。通過溝通會議，及時解決償債管理過程中存在的問題，協(xié)調(diào)各方工作，共同推進(jìn)公司償債管理工作順利開展。七、監(jiān)督與考核（一）監(jiān)督檢查1.內(nèi)部監(jiān)督公司內(nèi)部審計部門定期對公司償債管理情況進(jìn)行審計監(jiān)督，檢查償債管理制度的執(zhí)行情況、償債計劃的落實情況、償債資金的使用情況等，確保公司償債管理活動合法合規(guī)、規(guī)范有序。2.外部監(jiān)督接受國家有關(guān)部門、監(jiān)管機(jī)構(gòu)以及債權(quán)人的監(jiān)督檢查，積極配合提供相關(guān)資料和信息，及時整改存在的問題，維護(hù)公司良好的信用形象。（二）考核評價1.考核指標(biāo)設(shè)定建立償債管理考核評價體系，設(shè)定考核指標(biāo)，如債務(wù)按時償還率、資產(chǎn)負(fù)債率控制情況、償債資金保障