第第PAGE\MERGEFORMAT1頁(yè)共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁(yè)基金從業(yè)考試加考及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門(mén)/班級(jí)：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡(jiǎn)答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

（請(qǐng)將正確選項(xiàng)的首字母填入括號(hào)內(nèi)）

1.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在開(kāi)展基金銷(xiāo)售活動(dòng)時(shí)，以下哪項(xiàng)行為不屬于《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》規(guī)定的禁止性行為？

A.向非風(fēng)險(xiǎn)承受能力匹配的投資者推介基金產(chǎn)品

B.未經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)許可，委托第三方機(jī)構(gòu)代銷(xiāo)基金產(chǎn)品

C.對(duì)基金業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)并向投資者宣傳

D.建立完善的基金銷(xiāo)售信息管理系統(tǒng)，確保投資者信息保密

2.根據(jù)《公開(kāi)募集證券投資基金信息披露管理辦法》，基金合同中必須披露的信息不包括：

A.基金管理人、托管人的職責(zé)及權(quán)利義務(wù)

B.基金投資運(yùn)作方式及投資限制

C.基金份額的申購(gòu)、贖回方式及費(fèi)用

D.基金管理人董事會(huì)的詳細(xì)履歷及薪酬結(jié)構(gòu)

3.下列關(guān)于基金風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分的說(shuō)法，正確的是：

A.風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)分為A、B、C三類(lèi)，不包含D類(lèi)

B.合格投資者只能投資與其風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)相匹配或更低的基金產(chǎn)品

C.風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分僅基于基金凈值波動(dòng)率，不考慮流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)無(wú)需對(duì)投資者進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估即可銷(xiāo)售產(chǎn)品

4.基金銷(xiāo)售適用性管理中，“了解你的客戶”原則的核心要求是：

A.僅收集客戶的年齡和收入信息

B.評(píng)估客戶的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資目標(biāo)及資產(chǎn)狀況

C.要求客戶簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)即可完成評(píng)估

D.僅需了解客戶的投資經(jīng)驗(yàn)，無(wú)需考慮資金來(lái)源

5.基金份額持有人大會(huì)的召集條件中，以下哪項(xiàng)表述不準(zhǔn)確？

A.持有人大會(huì)由基金管理人或托管人提議召集

B.基金份額持有人大會(huì)需提前30日通知全體持有人

C.單獨(dú)或合計(jì)持有基金份額10%以上的持有人可自行召集

D.基金合同約定的其他情形也可成為召集條件

6.下列關(guān)于基金投資禁止行為的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是：

A.基金管理人不得違反基金合同約定動(dòng)用基金財(cái)產(chǎn)

B.基金托管人可與基金管理人進(jìn)行利益輸送

C.基金投資禁止利用未公開(kāi)信息交易

D.基金管理人不得挪用基金財(cái)產(chǎn)為他人提供擔(dān)保

7.根據(jù)《證券投資基金法》，基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資行為違反法律、行政法規(guī)等，應(yīng)采取的措施是：

A.直接調(diào)整基金投資策略

B.要求基金管理人暫停違規(guī)行為

C.無(wú)需采取任何行動(dòng)，僅向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告

D.基金托管人無(wú)權(quán)對(duì)基金管理人進(jìn)行監(jiān)督

8.基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求：

A.信息披露文件需在每年4月30日前完成

B.重大事項(xiàng)變更應(yīng)在2個(gè)工作日內(nèi)公告

C.定期報(bào)告需在每年6月30日前披露

D.基金凈值公告無(wú)需每日發(fā)布

9.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在向投資者宣傳基金業(yè)績(jī)時(shí)，以下哪項(xiàng)做法符合規(guī)范？

A.宣稱(chēng)“本基金過(guò)去3年業(yè)績(jī)排名行業(yè)第一”

B.使用“無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益”作為業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)

C.僅展示基金的最大回撤數(shù)據(jù)，忽略正回報(bào)

D.基于歷史業(yè)績(jī)預(yù)測(cè)未來(lái)收益

10.基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作費(fèi)用的約定，以下哪項(xiàng)表述不準(zhǔn)確？

A.基金管理費(fèi)通常按前一日基金資產(chǎn)凈值的一定比例計(jì)提

B.基金托管費(fèi)需在基金合同中明確費(fèi)率及計(jì)提方式

C.基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)可由基金管理人單方面調(diào)整

D.基金財(cái)產(chǎn)因交易、結(jié)算等產(chǎn)生的費(fèi)用由基金承擔(dān)

11.基金募集期間，基金管理人應(yīng)在基金份額發(fā)售前至少多少天開(kāi)始進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)揭示？

A.5天

B.10天

C.15天

D.20天

12.下列關(guān)于QDII基金的說(shuō)法，正確的是：

A.QDII基金只能投資于中國(guó)境內(nèi)的證券

B.QDII基金的投資范圍不受境外監(jiān)管機(jī)構(gòu)限制

C.QDII基金需在基金合同中明確投資額度及幣種安排

D.QDII基金無(wú)需遵守中國(guó)證監(jiān)會(huì)的投資比例限制

13.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在向投資者提供投資建議時(shí)，必須遵守的原則是：

A.只推薦高收益的基金產(chǎn)品

B.基于投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力提供個(gè)性化建議

C.向所有投資者推薦同一款明星基金

D.優(yōu)先推薦傭金較高的基金產(chǎn)品

14.基金信息披露中，關(guān)于“基金份額持有人信息”的披露要求不包括：

A.披露持有人人數(shù)及前10名持有人信息

B.基金份額持有人結(jié)構(gòu)分析

C.機(jī)構(gòu)投資者的具體名稱(chēng)及持股比例

D.基金管理人的股東構(gòu)成

15.基金投資中，“流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)”主要指：

A.基金凈值波動(dòng)帶來(lái)的損失

B.投資者無(wú)法及時(shí)贖回基金份額的風(fēng)險(xiǎn)

C.基金管理人操作失誤導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)

D.基金管理人無(wú)法按時(shí)支付紅利的風(fēng)險(xiǎn)

16.基金合同生效后，基金管理人需在多長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告基金財(cái)產(chǎn)驗(yàn)資結(jié)果？

A.5個(gè)工作日

B.10個(gè)工作日

C.15個(gè)工作日

D.20個(gè)工作日

17.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)對(duì)銷(xiāo)售人員行為進(jìn)行規(guī)范管理時(shí)，以下哪項(xiàng)措施不屬于《基金銷(xiāo)售從業(yè)人員行為規(guī)范》的要求？

A.要求銷(xiāo)售人員取得基金從業(yè)資格證

B.建立銷(xiāo)售行為留痕制度

C.允許銷(xiāo)售人員私下承諾收益

D.定期開(kāi)展合規(guī)培訓(xùn)

18.基金估值過(guò)程中，對(duì)于未上市證券的估值方法，以下哪項(xiàng)表述不準(zhǔn)確？

A.優(yōu)先采用市場(chǎng)法，缺乏市場(chǎng)參照時(shí)采用估值技術(shù)

B.估值技術(shù)需由基金管理人獨(dú)立完成，無(wú)需托管人參與

C.估值結(jié)果需經(jīng)托管人復(fù)核確認(rèn)

D.估值方法需在基金合同中明確定義

19.基金信息披露中，“公平性原則”的核心要求是：

A.披露文件需使用專(zhuān)業(yè)術(shù)語(yǔ)，避免通俗表述

B.對(duì)所有投資者提供同等質(zhì)量的信息

C.僅披露對(duì)基金業(yè)績(jī)有利的部分信息

D.披露文件需經(jīng)審計(jì)機(jī)構(gòu)蓋章確認(rèn)

20.基金投資中，“關(guān)聯(lián)交易”的禁止性要求包括：

A.基金管理人可與其股東進(jìn)行關(guān)聯(lián)交易

B.關(guān)聯(lián)交易價(jià)格需公允，并披露交易情況

C.基金托管人可接受關(guān)聯(lián)方提供的免費(fèi)服務(wù)

D.關(guān)聯(lián)交易無(wú)需經(jīng)過(guò)持有人大會(huì)審議

二、多選題（共15分，每題3分，多選、錯(cuò)選均不得分）

（請(qǐng)將正確選項(xiàng)的首字母填入括號(hào)內(nèi)）

21.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在開(kāi)展投資者適當(dāng)性管理時(shí)，需考慮的因素包括：

A.投資者的資產(chǎn)狀況

B.投資者的投資經(jīng)驗(yàn)

C.投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力

D.基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)

E.銷(xiāo)售人員的業(yè)績(jī)提成

22.基金合同中應(yīng)披露的基金費(fèi)用包括：

A.基金管理費(fèi)

B.基金托管費(fèi)

C.基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)

D.申購(gòu)費(fèi)

E.持有期間的管理人業(yè)績(jī)報(bào)酬

23.基金信息披露中，屬于“定期報(bào)告”披露內(nèi)容的有：

A.基金招募說(shuō)明書(shū)

B.基金資產(chǎn)凈值表

C.基金投資組合報(bào)告

D.基金持有人結(jié)構(gòu)報(bào)告

E.基金管理人報(bào)告

24.基金投資中，“信用風(fēng)險(xiǎn)”的表現(xiàn)形式包括：

A.債券違約導(dǎo)致的投資損失

B.市場(chǎng)利率上升導(dǎo)致的凈值下跌

C.基金管理人操作失誤

D.基金托管人破產(chǎn)

E.基金流動(dòng)性不足

25.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在宣傳基金產(chǎn)品時(shí)，禁止的行為包括：

A.使用“保證收益”等誤導(dǎo)性表述

B.夸大基金過(guò)往業(yè)績(jī)

C.隱瞞基金的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)

D.向投資者承諾最低收益

E.展示第三方機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)的最高等級(jí)

三、判斷題（共10分，每題0.5分，請(qǐng)正確劃“√”，錯(cuò)誤劃“×”）

26.基金管理人可自行決定調(diào)整基金合同約定的投資范圍。（×）

27.基金信息披露的“準(zhǔn)確性”原則要求披露內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。（√）

28.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)無(wú)需對(duì)銷(xiāo)售人員的行為進(jìn)行持續(xù)監(jiān)督。（×）

29.基金合同生效后，基金管理人無(wú)需向持有人披露基金財(cái)產(chǎn)的驗(yàn)資結(jié)果。（×）

30.基金投資中，“市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)”主要指基金凈值因市場(chǎng)波動(dòng)導(dǎo)致的損失。（√）

31.基金份額持有人大會(huì)的表決需經(jīng)代表50%以上基金份額的持有人通過(guò)。（×）

32.基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)可由基金管理人單方面取消，無(wú)需征得持有人同意。（×）

33.基金信息披露中，定期報(bào)告的披露時(shí)間是每年4月30日前。（×）

34.基金管理人可利用未公開(kāi)信息進(jìn)行投資決策，只要不違反監(jiān)管規(guī)定。（×）

35.基金投資中，“操作風(fēng)險(xiǎn)”主要指基金管理人內(nèi)部控制失效導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。（√）

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

（請(qǐng)將答案填入橫線處）

36.基金募集期間，基金管理人需向投資者進(jìn)行______，揭示基金投資風(fēng)險(xiǎn)。

37.基金合同中，關(guān)于基金運(yùn)作費(fèi)用的約定需明確費(fèi)率、計(jì)提基準(zhǔn)及______。

38.基金信息披露的“完整性”原則要求披露內(nèi)容應(yīng)______，無(wú)重大遺漏。

39.基金投資中，“流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)”是指投資者無(wú)法及時(shí)______基金份額的風(fēng)險(xiǎn)。

40.基金銷(xiāo)售適用性管理中，“了解你的客戶”原則的核心是______。

41.基金合同生效后，基金管理人需在______內(nèi)向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告基金財(cái)產(chǎn)驗(yàn)資結(jié)果。

42.基金信息披露的“公平性”原則要求對(duì)所有投資者提供______的信息。

43.基金投資中，“信用風(fēng)險(xiǎn)”主要指?jìng)l(fā)行人無(wú)法按約定履行______的風(fēng)險(xiǎn)。

44.基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)對(duì)銷(xiāo)售人員行為進(jìn)行規(guī)范管理時(shí)，需建立______制度，確保銷(xiāo)售行為留痕。

五、簡(jiǎn)答題（共20分，每題5分）

45.簡(jiǎn)述基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在開(kāi)展投資者適當(dāng)性管理時(shí)應(yīng)遵循的主要步驟。

46.結(jié)合《證券投資基金法》，說(shuō)明基金托管人對(duì)基金財(cái)產(chǎn)的監(jiān)督職責(zé)。

47.基金信息披露中，“及時(shí)性”原則的具體要求有哪些？

48.基金投資中，“市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)”的主要表現(xiàn)形式及應(yīng)對(duì)措施是什么？

六、案例分析題（共25分）

49.某基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在宣傳某只混合型基金時(shí)，宣稱(chēng)“本基金由明星基金經(jīng)理管理，過(guò)去3年業(yè)績(jī)排名第一，無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資，保本保息”。同時(shí)，該機(jī)構(gòu)僅向投資者展示了該基金過(guò)去3年的業(yè)績(jī)，未披露其風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)及最大回撤數(shù)據(jù)。部分投資者因受宣傳影響，購(gòu)買(mǎi)了該基金。

（1）分析該銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)的行為是否合規(guī)？

（2）說(shuō)明該機(jī)構(gòu)違反了哪些基金銷(xiāo)售規(guī)范？

（3）針對(duì)該案例，提出基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)應(yīng)如何規(guī)范宣傳行為？

參考答案及解析

一、單選題

1.D

2.D

3.B

4.B

5.B

6.B

7.B

8.B

9.B

10.C

11.C

12.C

13.B

14.C

15.B

16.B

17.C

18.B

19.B

20.B

解析

1.D：根據(jù)《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》第23條，銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)需建立完善的投資者適當(dāng)性管理制度，禁止向不匹配的投資者推介產(chǎn)品，A項(xiàng)錯(cuò)誤；第24條規(guī)定，未經(jīng)許可不得委托第三方代銷(xiāo)，B項(xiàng)錯(cuò)誤；第25條明確禁止預(yù)測(cè)業(yè)績(jī)或承諾收益，C項(xiàng)錯(cuò)誤；D項(xiàng)屬于合規(guī)行為，得分。

2.D：根據(jù)《公開(kāi)募集證券投資基金信息披露管理辦法》第15條，基金合同需披露管理人職責(zé)、投資運(yùn)作方式、份額申購(gòu)贖回方式及費(fèi)用，A、B、C項(xiàng)均屬必須披露內(nèi)容；第16條規(guī)定，持有人大會(huì)規(guī)則需明確，但未要求披露董事履歷及薪酬，D項(xiàng)錯(cuò)誤。

3.B：根據(jù)《證券投資基金銷(xiāo)售適用性管理辦法》第8條，合格投資者需滿足風(fēng)險(xiǎn)承受能力匹配、資產(chǎn)狀況達(dá)標(biāo)等條件，B項(xiàng)正確；A項(xiàng)錯(cuò)誤，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)分為C1-C5五類(lèi)；C項(xiàng)錯(cuò)誤，需綜合評(píng)估而非僅依賴(lài)波動(dòng)率；D項(xiàng)錯(cuò)誤，必須進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。

4.B：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》第11條，“了解你的客戶”原則要求全面收集投資者信息，包括風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資目標(biāo)、資產(chǎn)狀況等，B項(xiàng)正確；A項(xiàng)過(guò)于片面；C項(xiàng)錯(cuò)誤，簽署風(fēng)險(xiǎn)書(shū)只是形式要求；D項(xiàng)錯(cuò)誤，需考慮資金來(lái)源合法性。

5.B：根據(jù)《證券投資基金法》第49條，持有人大會(huì)需提前15日通知，B項(xiàng)錯(cuò)誤；A、C、D項(xiàng)均為合法召集情形。

6.B：根據(jù)《證券投資基金法》第21條，基金管理人不得與關(guān)聯(lián)方進(jìn)行利益輸送，B項(xiàng)錯(cuò)誤；A、C、D項(xiàng)均屬禁止行為。

7.B：根據(jù)《證券投資基金法》第34條，托管人發(fā)現(xiàn)違規(guī)應(yīng)要求暫停，并報(bào)告監(jiān)管機(jī)構(gòu)，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均不符合監(jiān)管要求。

8.B：根據(jù)《證券投資基金信息披露管理辦法》第5條，重大事項(xiàng)變更需在2個(gè)工作日內(nèi)公告，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均為定期披露要求。

9.B：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》第20條，宣傳需基于已披露信息，不得預(yù)測(cè)收益，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均屬違規(guī)行為。

10.C：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》第26條，銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)需在基金合同中約定，不得單方面調(diào)整，C項(xiàng)錯(cuò)誤；A、B、D項(xiàng)均屬合規(guī)做法。

11.C：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》第12條，風(fēng)險(xiǎn)揭示需提前15日，C項(xiàng)正確。

12.C：根據(jù)《合格境外機(jī)構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理辦法》，QDII基金需明確投資額度及幣種，C項(xiàng)正確；A、B、D項(xiàng)均不符合QDII規(guī)定。

13.B：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》第11條，投資建議需基于客戶情況，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均屬違規(guī)行為。

14.C：根據(jù)《證券投資基金信息披露管理辦法》第18條，機(jī)構(gòu)投資者持股比例需披露，但無(wú)需透露具體名稱(chēng)，C項(xiàng)錯(cuò)誤；A、B、D項(xiàng)均屬合規(guī)披露內(nèi)容。

15.B：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》第10條，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指投資者無(wú)法及時(shí)贖回的風(fēng)險(xiǎn)，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均屬其他風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型。

16.B：根據(jù)《證券投資基金法》第50條，驗(yàn)資報(bào)告需在10個(gè)工作日內(nèi)報(bào)告，B項(xiàng)正確。

17.C：根據(jù)《基金銷(xiāo)售從業(yè)人員行為規(guī)范》第7條，禁止私下承諾收益，C項(xiàng)錯(cuò)誤；A、B、D項(xiàng)均屬合規(guī)管理措施。

18.B：未上市證券估值需由管理人、托管人共同參與，B項(xiàng)錯(cuò)誤；A、C、D項(xiàng)均屬合規(guī)估值方法。

19.B：公平性原則要求對(duì)所有投資者一視同仁，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均屬違規(guī)披露方式。

20.B：關(guān)聯(lián)交易需公允定價(jià)并披露，B項(xiàng)正確；A、C、D項(xiàng)均屬禁止行為。

二、多選題

21.ABCD

22.ABCD

23.BCD

24.AE

25.ABCDE

解析

21.ABCD：根據(jù)《基金銷(xiāo)售適用性管理辦法》，適當(dāng)性管理需綜合評(píng)估資產(chǎn)、經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)承受能力及產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，E項(xiàng)不影響適當(dāng)性判斷。

22.ABCD：根據(jù)《基金信息披露管理辦法》，基金費(fèi)用包括管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)及申購(gòu)費(fèi)，E項(xiàng)屬于業(yè)績(jī)報(bào)酬，不計(jì)入常規(guī)費(fèi)用。

23.BCD：定期報(bào)告包括凈值表、投資組合報(bào)告、持有人結(jié)構(gòu)報(bào)告，B、C、D項(xiàng)正確；A項(xiàng)屬于招募說(shuō)明書(shū)，屬于募集期間披露。

24.AE：信用風(fēng)險(xiǎn)指?jìng)`約或信用評(píng)級(jí)下降導(dǎo)致?lián)p失，B項(xiàng)屬利率風(fēng)險(xiǎn)；C、D、E項(xiàng)屬其他風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型。

25.ABCDE：根據(jù)《基金銷(xiāo)售管理辦法》，禁止使用誤導(dǎo)性表述、夸大業(yè)績(jī)、隱瞞風(fēng)險(xiǎn)、承諾收益及展示最高評(píng)級(jí)，A、B、C、D、E項(xiàng)均屬禁止行為。

三、判斷題

26.×

27.√

28.×

29.×

30.√

31.×

32.×

33.×

34.×

35.√

解析

26.×：根據(jù)《基金法》第22條，基金合同生效后投資范圍不得隨意調(diào)整，需經(jīng)持有人大會(huì)審議。

27.√：根據(jù)《信息披露管理辦法》，披露內(nèi)容需真實(shí)準(zhǔn)確完整，符合監(jiān)管要求。

28.×：根據(jù)《銷(xiāo)售從業(yè)人員行為規(guī)范》，需持續(xù)監(jiān)督銷(xiāo)售人員行為，確保合規(guī)。

29.×：根據(jù)《基金法》第50條，驗(yàn)資結(jié)果需向持有人及監(jiān)管機(jī)構(gòu)披露。

30.√：市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)指因市場(chǎng)波動(dòng)導(dǎo)致