.項目盡職調(diào)查及投資分析報告.×××有限公司二零XX年X月.聲明[在保密、盡責等方面的聲明].釋義[就報告涉及的企業(yè)名稱、專業(yè)術語等進行解釋].摘要企業(yè)全稱注冊地實際控制人業(yè)務及行業(yè)地位財務簡況投資方案退出方案.項目價值風險因素主要風險因素及對策.目錄1業(yè)務與管理....................................................................................................................................81.1產(chǎn)品與服務.......................................................................................................................81.2業(yè)務定位[AAA]................................................................................................................81.3利益相關者.......................................................................................................................91.4流程及管理.......................................................................................................................91.5商業(yè)特征.........................................................................................................................102團隊與治理..................................................................................................................................132.1實際控制人[AAA]..........................................................................................................132.2高管團隊.........................................................................................................................132.3人力資源.........................................................................................................................142.4股權..................................................................................................................................142.5治理..................................................................................................................................143財務與審計..................................................................................................................................163.1財務報表[AAA]..............................................................................................................163.2財務分析[AAA]..............................................................................................................164產(chǎn)業(yè)與競爭..................................................................................................................................184.1趨勢及動力[AAA]..........................................................................................................184.2產(chǎn)業(yè)分析[AAA]..............................................................................................................184.3行業(yè)分析[AAA]..............................................................................................................19.4.4競爭分析[AAA]..............................................................................................................204.5企業(yè)核心競爭力[AAA].................................................................................................215沿革及發(fā)展..................................................................................................................................215.1歷史沿革.........................................................................................................................215.2未來成長[AAA]..............................................................................................................226風險因素[AAA]..........................................................................................................................246.1與業(yè)務模式相關風險....................................................................................................246.2與團隊相關風險.............................................................................................................246.3與管理相關相關風險....................................................................................................246.4與財務相關風險.............................................................................................................246.5與競爭相關風險.............................................................................................................247預測與估值..................................................................................................................................257.1財務模型[AAA]..............................................................................................................257.2未來預測[AAA]..............................................................................................................257.3估值[AAA]......................................................................................................................268私募與上市..................................................................................................................................278.1私募方案[AAA]..............................................................................................................278.2上市方案[AAA]..............................................................................................................278.3上市可行性判斷.............................................................................................................278.4上市計劃.........................................................................................................................278.5增值服務要點.................................................................................................................279投資建議......................................................................................................................................29.10 附錄..........................................................................................................................................30精品文檔放心下載.業(yè)務與管理[目標企業(yè)的業(yè)務體系、管理模式]1.1產(chǎn)品與服務1.1.1產(chǎn)品或服務描述1.1.2經(jīng)營主體描述1.2業(yè)務定位[AAA][近三年業(yè)務結構分析，必要時增加三年銷售量、毛利或利潤結構分析，進行數(shù)據(jù)比較感謝閱讀和分析判斷?？稍黾悠渌兄诜治雠袛嗟闹笜薦1.2.1產(chǎn)品1.2.2客戶1.2.3區(qū)域.1.2.4銷售方式1.3利益相關者[企業(yè)全部利益相關者圖示]原材料供應商、物流供應商、客戶、監(jiān)管機關、稅務機關、海關、安檢等感謝閱讀員工、社區(qū)1.4流程及管理[以文字提要、圖示、列表、圖片等反映]1.4.1流程與內(nèi)部架構[供產(chǎn)銷流程、內(nèi)部組織架構等的圖示與描述]1.4.2采購[采購模式、3年前5/10大供應商列表及分析、實際采購管理要點等、體現(xiàn)供方議價能感謝閱讀力的相關要點如帳期、轉換成本等]1.4.3生產(chǎn)[生產(chǎn)流程、3年來產(chǎn)能及產(chǎn)量、依托的主要設備與技術、安全環(huán)保措施、實際生產(chǎn)管謝謝閱讀理要點等，服務性行業(yè)的現(xiàn)場管理].1.4.4營銷[銷售模式、產(chǎn)品市場定位、定價、渠道管理、品牌、促銷、客戶關系，體現(xiàn)銷方議價謝謝閱讀能力的相關要點如帳期、轉換成本等]1.4.5研發(fā)[企業(yè)的研發(fā)模式、核心技術、實際研發(fā)管理要點等]1.4.6物流[企業(yè)的運輸、倉儲、實際物流管理要點等]1.4.7開店[針對連鎖企業(yè)，開店模式、管理要點等]1.4.8信息系統(tǒng)[實際情況]1.4.9財務管理[實際情況]1.5商業(yè)特征[主要特征描述，商業(yè)模式總結]1.5.1經(jīng)營要素[區(qū)分：資本密集、勞動密集、技術密集、營銷驅動].1.5.2資產(chǎn)特征[區(qū)分：重資產(chǎn)、輕資產(chǎn)，專項資產(chǎn)、通用資產(chǎn)，耐用資產(chǎn)、易耗資產(chǎn)]精品文檔放心下載1.5.3組織特征[區(qū)分：集中、分散，單體、連鎖]1.5.4生產(chǎn)特征[區(qū)分：規(guī)?；?、小批量、定制化]1.5.5客戶特征[區(qū)分：商業(yè)客戶、終端客戶]1.5.6市場區(qū)域特征[區(qū)分：區(qū)域市場、國內(nèi)市場，海外市場]1.5.7銷售特征[區(qū)分：直銷、代理、分銷，招標、議價等]1.5.8市場特征[區(qū)分：周期性、季節(jié)性、穩(wěn)定性]1.5.9規(guī)則特征[描述企業(yè)或行業(yè)潛規(guī)則]1.5.10 商業(yè)模式小結[總結目標企業(yè)的商業(yè)模式，核心是以什么產(chǎn)品，進行怎樣的資源配置，如何獲取收入、精品文檔放心下載.利潤及現(xiàn)金流].團隊與治理2.1實際控制人[AAA]2.1.1詳盡履歷民營企業(yè)針對實際控制人個人，國有企業(yè)主要針對控股股東及其核心高管。感謝閱讀2.1.2綜合評價[列表顯示其誠信度、合作度、專業(yè)性、專注度、戰(zhàn)略能力、執(zhí)行能力等來自項目組、謝謝閱讀內(nèi)部、外部的各方評價匯總]2.2高管團隊2.2.1各自簡歷2.2.2綜合評價[表顯示其專業(yè)性、執(zhí)行能力、廣度、和諧配合度等來自項目組、內(nèi)部、外部的各方評精品文檔放心下載價匯總].2.3人力資源2.3.1規(guī)模及結構[列表顯示近三年員工規(guī)模以及按照學歷、年齡、崗位等進行結構劃分的情況]精品文檔放心下載2.3.2薪酬及社保[薪酬體系、社保繳納情況]2.3.3激勵約束機制[內(nèi)部管控、激勵體系]2.4股權2.4.1投資前股權結構[匯總圖示]2.4.2投資后股權結構模擬2.5治理2.5.1公司治理情況.2.5.2企業(yè)文化.財務與審計3.1財務報表[AAA]3.1.1內(nèi)帳原始表3.1.2外帳原始表3.1.3項目組調(diào)整后報表及說明[就調(diào)整事項、調(diào)整后主要會計科目進行說明]3.2財務分析[AAA]3.2.1真實性說明[對企業(yè)財務信息真實性及采取的驗證措施進行說明]3.2.2財務比率分析[按照財務盡調(diào)指引，對財務狀況、盈利能力、償債能力、運營能力等進行分析]謝謝閱讀.3.2.3主要經(jīng)營指標分析[結合行業(yè)特征，分析企業(yè)的關鍵經(jīng)營指標（如餐飲企業(yè)的坪效、客單價等），由財務和謝謝閱讀業(yè)務人員共同計算].產(chǎn)業(yè)與競爭4.1趨勢及動力[AAA]4.1.1PEST簡析[就與目標企業(yè)所在產(chǎn)業(yè)相關的政治、經(jīng)濟、文化、社會、技術等宏觀領域重大事件、謝謝閱讀關鍵影響因素進行簡述]4.1.2趨勢及動力描述[整理可能影響目標企業(yè)及所在產(chǎn)業(yè)的重要宏觀、中觀趨勢，對昭示趨勢的關鍵指標進謝謝閱讀行定量分析及定性描述，核心是這些趨勢會如何對所在行業(yè)的總體需求、供給帶來的具體影謝謝閱讀響]4.2產(chǎn)業(yè)分析[AAA]4.2.1產(chǎn)業(yè)鏈描述4.2.2主要產(chǎn)品的典型價值鏈分析將目標企業(yè)的主要產(chǎn)品按照其產(chǎn)業(yè)鏈，從終端回溯到最上游，分解其每個環(huán)節(jié)的盈利情精品文檔放心下載況及價值分布，并對于形成的原因與合理性進行表述。.4.2.3主要供方及其議價能力按照公司標準分析框架進行。4.2.4主要客戶及其議價能力按照公司標準分析框架進行。4.2.5潛在進入者分析按照公司標準分析框架進行。4.2.6替代品分析按照公司標準分析框架進行。4.3行業(yè)分析[AAA][分具體產(chǎn)品與業(yè)務進行]4.3.1行業(yè)界定4.3.2行業(yè)監(jiān)管4.3.3行業(yè)規(guī)模.4.3.4行業(yè)生命周期4.3.5行業(yè)結構與集中度4.3.6行業(yè)供需狀況4.3.7成熟市場發(fā)展規(guī)律[一是可參考國外相同細分行業(yè)發(fā)展路徑及規(guī)律；二是可參考國內(nèi)相同大類下相近細分精品文檔放心下載行業(yè)的發(fā)展歷史及規(guī)律。]4.3.8行業(yè)關鍵資源及要素根據(jù)前述研究進行總結提煉。4.4競爭分析[AAA]4.4.1分具體產(chǎn)品的主要競爭對手4.4.2各自經(jīng)營發(fā)展情況.4.4.3與競爭對手的比較分析[定量與定性分析相結合，并對競爭對手的未來戰(zhàn)略規(guī)劃及實施情況對目標企業(yè)的影響精品文檔放心下載進行分析]4.5企業(yè)核心競爭力[AAA]4.5.1企業(yè)現(xiàn)有競爭能力總結[結合行業(yè)特點和企業(yè)條件進行]4.5.2未來可持續(xù)競爭優(yōu)勢預測[結合行業(yè)特點和企業(yè)條件進行]沿革及發(fā)展5.1歷史沿革5.1.1各經(jīng)營主體的股權沿革[