科創(chuàng)板知識測試題目及答案一、單項選擇題（每題3分，共30分）科創(chuàng)板重點支持的產業(yè)領域不包括以下哪項？（）A.新一代信息技術B.高端裝備C.傳統(tǒng)農產品加工D.生物醫(yī)藥個人投資者參與科創(chuàng)板股票交易需滿足的資產門檻是（）A.前20個交易日每日股票資產均值不低于30萬元B.前20個交易日每日股票資產均值不低于50萬元C.前30個交易日每日股票資產均值不低于50萬元D.無資產門檻限制科創(chuàng)板股票上市后前幾個交易日不設漲跌幅限制？（）A.3個B.5個C.7個D.10個科創(chuàng)板實行的發(fā)行制度是（）A.審批制B.核準制C.注冊制D.備案制科創(chuàng)成長層股票簡稱后增加的特殊標識是（）A.NB.STC.UD.*ST科創(chuàng)板上市公司控股股東、實際控制人及核心技術人員的首發(fā)前股份鎖定期至少為（）A.12個月B.24個月C.36個月D.48個月科創(chuàng)板新股發(fā)行價格的確定方式是（）A.固定23倍PE發(fā)行B.詢價發(fā)行，僅限機構參與C.發(fā)行人自主定價D.交易所定價針對科創(chuàng)板第五套上市標準企業(yè)引入的資深專業(yè)機構投資者，需在發(fā)行人IPO申報前24個月到申報時持續(xù)持有發(fā)行人多少比例以上股份或相應金額投資？（）A.2%或3億元B.3%或5億元C.5%或8億元D.10%或10億元科創(chuàng)板退市制度中，企業(yè)首年不達標將實施什么處理？（）A.直接退市B.ST警告C.暫停上市D.轉入場外市場科創(chuàng)板交易實行的交收制度是（）A.T+0B.T+1C.T+2D.T+3二、多項選擇題（每題4分，共20分，多選、少選、錯選均不得分）科創(chuàng)板上市條件的特點包括（）A.允許尚未盈利的企業(yè)上市B.允許特殊股權結構企業(yè)上市C.允許紅籌企業(yè)上市D.要求企業(yè)必須連續(xù)3年盈利科創(chuàng)板注冊制與主板核準制的區(qū)別主要體現(xiàn)在（）A.審核主體不同，注冊制由上交所預審核B.上市財務條件不同，注冊制允許虧損企業(yè)上市C.監(jiān)管邏輯不同，注冊制更強化事后監(jiān)管D.發(fā)行承銷機制不同，注冊制以機構投資者為參與主體以下屬于科創(chuàng)板退市情形的有（）A.扣非凈利潤為負且凈資產為負B.財務造假C.利潤主要來源于非主營業(yè)務D.連續(xù)2年營收低于1億元科創(chuàng)板為鼓勵長期投資采取的措施包括（）A.戰(zhàn)略配售比例不低于20%-30%，鎖定期不少于1年B.券商子公司跟投比例2%-5%，鎖定期2年C.高管團隊鎖定期延長到3年D.未盈利企業(yè)股東鎖定期可再延長2年資產規(guī)模在50萬元以下的個人投資者參與科創(chuàng)板的方式包括（）A.直接開戶交易B.通過公募基金參與C.借用他人賬戶交易D.與機構投資者合股交易三、判斷題（每題2分，共20分，正確打“√”，錯誤打“×”）科創(chuàng)板與中小板均在上交所上市交易。（）科創(chuàng)成長層新注冊未盈利企業(yè)的投資者需簽署專門風險揭示書。（）科創(chuàng)板上市公司退市后仍可安排重新上市。（）科創(chuàng)板新股發(fā)行中網(wǎng)下配售比例有所加大，利于社保和公募申購。（）資深專業(yè)機構投資者的入股情況是科創(chuàng)板第五套標準企業(yè)的強制上市條件。（）科創(chuàng)板上市首日不允許開展融資融券業(yè)務。（）科創(chuàng)成長層企業(yè)調出條件為上市后首次實現(xiàn)盈利即可。（）科創(chuàng)板注冊制下，中介機構需承擔信息披露的實質性審核責任。（）臺風預警發(fā)布后，科創(chuàng)板將暫停交易。（）科創(chuàng)板允許達到一定規(guī)模的上市公司分拆子公司上市。（）四、簡答題（每題15分，共30分）簡述設立科創(chuàng)板并試點注冊制的核心意義。某投資者想?yún)⑴c科創(chuàng)板交易，但資產僅30萬元，且缺乏專業(yè)投資經驗，請為其提供合規(guī)的參與路徑及風險提示。參考答案一、單項選擇題C解析：科創(chuàng)板重點支持新一代信息技術、高端裝備、新材料、新能源、節(jié)能環(huán)保以及生物醫(yī)藥等高新技術產業(yè)和戰(zhàn)略性新興產業(yè)，傳統(tǒng)農產品加工不屬于其支持領域。B解析：個人投資者參與科創(chuàng)板交易需滿足前20個交易日每日股票資產均值不低于50萬元及兩年以上交易經驗。B解析：科創(chuàng)板股票上市后前5個交易日不設漲跌幅限制，5個交易日之后漲跌停板為20%。C解析：科創(chuàng)板發(fā)行制度實行注冊制，審核權限下放到上交所。C解析：《科創(chuàng)成長層指引》規(guī)定，科創(chuàng)成長層股票簡稱后增加特殊標識“U”。C解析：控股股東、實際控制人和核心技術人員應當承諾，自發(fā)行人股票上市之日起36個月內不轉讓首發(fā)前股份。B解析：科創(chuàng)板股票發(fā)行價格不作限制，取消23倍PE限制，實行詢價發(fā)行且只限機構參與。B解析：資深專業(yè)機構投資者需在發(fā)行人IPO申報前24個月到申報時，持續(xù)持有發(fā)行人3%以上的股份或5億元以上的投資金額。B解析：科創(chuàng)板退市要求為，首年不達標實施ST警告，次年不達標則直接退市。B解析：科創(chuàng)板交易場所為上交所，實行T+1的交易制度。二、多項選擇題ABC解析：科創(chuàng)板允許符合定位的尚未盈利企業(yè)、特殊股權結構企業(yè)及紅籌企業(yè)上市，不要求必須連續(xù)盈利。ABCD解析：注冊制與核準制在審核主體、上市條件、監(jiān)管邏輯、發(fā)行承銷機制等方面均存在差異，上述選項均為核心區(qū)別。ABC解析：科創(chuàng)板退市標準包括扣非凈利潤為負、凈資產為負、財務造假、利潤主要來源于非主營業(yè)務等，連續(xù)2年營收低于1億元并非明確退市情形。ABCD解析：上述四項均為科創(chuàng)板鼓勵長期投資的具體措施，通過延長鎖定期引導長期持股。B解析：資產規(guī)模在50萬元以下的投資者可通過公募基金參與科創(chuàng)板，直接開戶、借賬戶及合股交易均不符合規(guī)定。三、判斷題×解析：科創(chuàng)板在上交所上市，中小板在深交所主板市場中單獨設立?！探馕觯和顿Y者投資科創(chuàng)成長層新注冊的未盈利科技型企業(yè)前需要簽署專門風險揭示書?！两馕觯嚎苿?chuàng)板企業(yè)退市后不再安排重新上市流程?！探馕觯嚎苿?chuàng)板加大網(wǎng)下配售比例，利于社保和公募申購新股。×解析：資深專業(yè)機構投資者入股情況僅作為審核參考，不構成新的上市條件?！两馕觯嚎苿?chuàng)板上市首日放寬融資融券業(yè)務限制?！两馕觯盒伦晕从髽I(yè)調出需符合“最近兩年凈利潤均為正且累計不低于5000萬元”等條件，存量企業(yè)為首次盈利?！探馕觯鹤灾葡轮薪闄C構需完成信息披露的實質性審核，承擔盡職調查義務?！两馕觯号_風預警并非科創(chuàng)板暫停交易的法定情形，交易正常進行?！探馕觯嚎苿?chuàng)板允許達到一定規(guī)模的上市公司分拆業(yè)務獨立的子公司上市。四、簡答題設立科創(chuàng)板并試點注冊制的核心意義體現(xiàn)在三方面：①服務科創(chuàng)企業(yè)：為新一代信息技術、生物醫(yī)藥等高新技術產業(yè)提供融資渠道，破解未盈利科創(chuàng)企業(yè)的融資困局，支持國家創(chuàng)新戰(zhàn)略實施；②推動市場改革：作為注冊制試點“試驗田”，實現(xiàn)審核權下放、強化信息披露、優(yōu)化退市機制等突破，為資本市場全面深化改革積累經驗；③引導理性投資：通過提高投資者準入門檻、引入長期投資者機制，推動市場投資結構向機構化、專業(yè)化轉型，提升市場定價效率與穩(wěn)定性。合規(guī)參與路徑：該投資者資產未達50萬元門檻，可通過投資科創(chuàng)板主題公募基金參與科創(chuàng)板投資，無需直接開戶交易，這是監(jiān)管鼓勵的中小投資者參與渠道。風險提示：①市場波動風險