中國(guó)LPG船運(yùn)市場(chǎng)分析中國(guó)船東協(xié)會(huì)液化氣運(yùn)輸專業(yè)委員會(huì)8/9/20251

一、中國(guó)LPG船舶運(yùn)力狀況8/9/202522.現(xiàn)有LPG船舶運(yùn)力結(jié)構(gòu)情況：在現(xiàn)有69艘船舶中,艙容3000立方及以上的船共有37艘，總艙容13萬(wàn)多立方，占總運(yùn)力70%；2000-3000立方以內(nèi)的船有15艘，總艙容約3.3萬(wàn)立方，占總運(yùn)力17.6%，2000立方以下的船有17艘，總艙容約2.4萬(wàn)立方，占總運(yùn)力12.4%。說(shuō)明，3000立方及以上船舶已成為國(guó)內(nèi)LPG船舶運(yùn)輸市場(chǎng)的主力船型。雖然國(guó)內(nèi)現(xiàn)有LPG船舶的船型結(jié)構(gòu)比過(guò)去有了很大改善，但是3000立方以上的大型船舶偏多，根本都集中在北氣南運(yùn)航線上，也造成了局部航線運(yùn)力嚴(yán)重過(guò)剩的狀況；同時(shí)，適合于短途航線的中小船舶運(yùn)力又出現(xiàn)了局部不足的現(xiàn)象。8/9/202533、現(xiàn)有LPG船舶的船齡結(jié)構(gòu)情況：截止到2021年底，國(guó)內(nèi)LPG船舶船齡在25年以上的有16艘，占總數(shù)的23%，艙容達(dá)3.4萬(wàn)立方，占總運(yùn)力18%；12-25年的有16艘，占總數(shù)的23%，艙容達(dá)4.3萬(wàn)立方，占總運(yùn)力23%；12年以下的有37艘，占總數(shù)的54%,艙容達(dá)11萬(wàn)立方,占總運(yùn)力59%。從上述統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)說(shuō)明，目前國(guó)內(nèi)LPG船舶老化程度比過(guò)去有很大改善，25年以上的船舶比重已由前幾年最高的70%左右下降到了現(xiàn)在的23%；尤其是12年以下的船舶,已由過(guò)去最低15%左右，上升到了54%以上，隨著今后新建船舶不斷投入市場(chǎng)，12年以下船舶所占比重還會(huì)進(jìn)一步上升。因此，國(guó)內(nèi)LPG船舶的船齡結(jié)構(gòu)已發(fā)生了根本變化，由過(guò)去老齡船舶占絕對(duì)多數(shù)，已轉(zhuǎn)變?yōu)樾麓冀^對(duì)多數(shù)，根本進(jìn)入了船齡年輕化階段。8/9/20254

二、中國(guó)LPG船運(yùn)市場(chǎng)情況1、LPG船運(yùn)量略有下降：據(jù)統(tǒng)計(jì)，2021年國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)總量340余萬(wàn)噸，與上年342萬(wàn)噸略有下降。其中：長(zhǎng)江內(nèi)河船運(yùn)量30萬(wàn)噸，比上年增加近7萬(wàn)噸，增幅約30%；沿海船運(yùn)量約310萬(wàn)噸，比上年減少約10萬(wàn)噸，下降3%。主要原因是：國(guó)內(nèi)自產(chǎn)LPG出廠競(jìng)標(biāo)價(jià)與下游貿(mào)易批發(fā)價(jià),甚至終端零售價(jià)的差價(jià)越來(lái)越小，貿(mào)易或零售商進(jìn)貨量下降;其次是國(guó)內(nèi)主要煉廠LPG自用量增加，如寧波鎮(zhèn)海煉化因乙烯工程投產(chǎn)后，局部LPG用作深加工原料(包括大連等地下水量也有所下降)，減少了水運(yùn)銷售量；另外是2021年國(guó)內(nèi)LPG船自然減員比較多，運(yùn)力減少，水運(yùn)量相對(duì)有所下降。8/9/202552、國(guó)內(nèi)LPG船舶運(yùn)營(yíng)效率偏低：雖然2021年內(nèi)報(bào)廢船舶總數(shù)比較多，但報(bào)廢時(shí)間根本都集中在下半年，年內(nèi)絕大局部時(shí)間的船舶總數(shù)都保持在80艘左右，運(yùn)力還是處于相對(duì)過(guò)剩的狀況，貨源缺口仍然比較大，船舶等港等貨的現(xiàn)象仍然較為普遍，每航次平均等港等貨時(shí)間在3天左右，最長(zhǎng)甚至超過(guò)半月之久,運(yùn)力浪費(fèi)非常嚴(yán)重。主要原因是前兩年運(yùn)力開(kāi)展速度遠(yuǎn)高于貨源增長(zhǎng)速度，造成運(yùn)力供給大于需求；其次是短途航線面臨陸路汽槽劇烈競(jìng)爭(zhēng)，局部貨源流失，迫使絕大局部船舶都集中在南北航線上運(yùn)營(yíng)，造成局部航線運(yùn)力過(guò)剩，又加劇了船舶等港等貨的情況，導(dǎo)致船舶運(yùn)營(yíng)效率仍然偏低。8/9/20256

3、LPG船舶經(jīng)營(yíng)處于困難期：8/9/20257三、國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)市場(chǎng)存在的問(wèn)題1、LPG船運(yùn)企業(yè)管理水平存在差異：由于現(xiàn)有LPG船公司管理人員素質(zhì)參差不齊，導(dǎo)致企業(yè)管理水平存在較大差異，直接影響了行業(yè)整體開(kāi)展水平的提升。例如：以第三方物流為主的航運(yùn)企業(yè)，專業(yè)化管理相對(duì)標(biāo)準(zhǔn)，平安管理投入也比較大，企業(yè)管理和船舶營(yíng)運(yùn)本錢(qián)相對(duì)較高；而以運(yùn)貿(mào)結(jié)合的船公司，主要以保障本公司貿(mào)易貨源運(yùn)輸或零售市場(chǎng)貨源供給為重點(diǎn)，船舶管理還不是重點(diǎn)，船舶專業(yè)化管理水平相對(duì)薄弱，而且船員根本上都是本企業(yè)臨時(shí)在船員市場(chǎng)上聘用或租借的，整體業(yè)務(wù)素質(zhì)相對(duì)較低，導(dǎo)致行業(yè)內(nèi)部各企業(yè)的管理水平不均衡，制約了行業(yè)整體開(kāi)展，限制了企業(yè)效益潛力的提高。8/9/202582、國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)企業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力不強(qiáng)：目前，國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)企業(yè)有近40%還是單船公司，企業(yè)規(guī)模偏小，船舶運(yùn)力分散，規(guī)模經(jīng)營(yíng)效益難以發(fā)揮，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力缺乏，不僅在國(guó)內(nèi)與其他運(yùn)輸工具競(jìng)爭(zhēng)中缺乏明顯優(yōu)勢(shì)，甚至有水運(yùn)貨源不斷流失的趨勢(shì)。同時(shí)，由于局部船運(yùn)企業(yè)無(wú)規(guī)模效益，企業(yè)盈利能力較低，抵御市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)能力也較弱。特別是2021年金融危機(jī)時(shí)，經(jīng)營(yíng)陷入困境,甚至出現(xiàn)嚴(yán)重虧損或面臨倒閉風(fēng)險(xiǎn)。此外，由于國(guó)內(nèi)船運(yùn)企業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力缺乏，至今還沒(méi)有一家國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)企業(yè)從事LPG國(guó)際航線運(yùn)輸，目前我國(guó)每年有300萬(wàn)噸左右的進(jìn)口冷凍氣，但國(guó)內(nèi)船東在這一市場(chǎng)上還是空白，更沒(méi)有實(shí)力參與競(jìng)爭(zhēng)。8/9/202593、國(guó)內(nèi)LPG水運(yùn)市場(chǎng)份額偏?。?/9/2025104、國(guó)內(nèi)LPG水運(yùn)市場(chǎng)運(yùn)力需求不平衡：由于國(guó)內(nèi)LPG消費(fèi)市場(chǎng)已處于完全市場(chǎng)化，受到氣候或國(guó)際LPG價(jià)格影響，銷售價(jià)格波動(dòng)較大，從而直接影響國(guó)內(nèi)LPG的流量與流向，造成了LPG水運(yùn)貨源不均衡，形成了LPG水運(yùn)市場(chǎng)的淡旺季。因此，國(guó)內(nèi)LPG水運(yùn)市場(chǎng)受季節(jié)性和國(guó)際LPG價(jià)格影響較大，而且淡旺季對(duì)運(yùn)力需求極不平衡，直接影響運(yùn)力的合理開(kāi)展。如果市場(chǎng)按淡季配備船舶運(yùn)力，旺季時(shí)必定出現(xiàn)運(yùn)力嚴(yán)重缺乏，市場(chǎng)運(yùn)力供不應(yīng)求的情況；如果按旺季開(kāi)展運(yùn)力,淡季時(shí)也會(huì)導(dǎo)致運(yùn)力嚴(yán)重過(guò)剩，出現(xiàn)船舶等港等貨，船效大幅下降等情況。目前LPG船舶運(yùn)力實(shí)際超過(guò)了旺季對(duì)運(yùn)力的需求。因此，運(yùn)力需求不平衡加劇了運(yùn)力供需矛盾。8/9/2025115、國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)企業(yè)盈利水平較低：8/9/202512四、國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)市場(chǎng)開(kāi)展前景1、今后兩年LPG船舶開(kāi)展動(dòng)態(tài)：據(jù)調(diào)查統(tǒng)計(jì)，2021年內(nèi)已在船廠建造和方案在2021年內(nèi)開(kāi)工建造或購(gòu)置，并在2021年內(nèi)投入國(guó)內(nèi)航線營(yíng)運(yùn)的LPG船將到達(dá)30余艘，總艙容超過(guò)12.4萬(wàn)立方，約6.5萬(wàn)載重噸。這些新增船舶方案根本上都已獲得交通運(yùn)輸部審批的運(yùn)力指標(biāo)，或者是利用自有船舶報(bào)廢后的更新指標(biāo),開(kāi)展意向比較肯定。如果這些新增運(yùn)力在2021-2021年內(nèi)集中投放市場(chǎng)，即使扣除這兩年內(nèi)即將到期報(bào)廢的10艘船，約1.2萬(wàn)載重噸。仍然還凈增5.3萬(wàn)載重噸，屆時(shí)今后兩年內(nèi)國(guó)內(nèi)LPG船的年運(yùn)輸總能力將在現(xiàn)有390萬(wàn)噸的根底，再新增210萬(wàn)噸，可到達(dá)600萬(wàn)噸左右。8/9/2025132、LPG船運(yùn)市場(chǎng)變化趨勢(shì)：根據(jù)2007-2021年統(tǒng)計(jì)，國(guó)內(nèi)LPG船年運(yùn)量始終在340萬(wàn)噸左右徘徊，如果按樂(lè)觀預(yù)測(cè)，2021年和2021年，國(guó)內(nèi)LPG水運(yùn)量分別將到達(dá)370萬(wàn)噸和400萬(wàn)噸，每年平均增加約在30萬(wàn)噸左右，主要增長(zhǎng)點(diǎn)可能是欽州、福建等煉廠。即使2021年國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)量能到達(dá)400萬(wàn)噸，但是與2021年LPG船年運(yùn)輸總能力600萬(wàn)噸相比，貨源缺口還有200萬(wàn)噸。屆時(shí)運(yùn)力嚴(yán)重過(guò)剩的矛盾將非常突出，甚至將在很長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)都無(wú)法通過(guò)市場(chǎng)自身開(kāi)展和自然報(bào)廢等因素來(lái)消化過(guò)剩運(yùn)力。8/9/202514

3、LPG船運(yùn)市場(chǎng)前景展望：隨著國(guó)際原油價(jià)格繼續(xù)走高，并導(dǎo)致國(guó)內(nèi)燃油價(jià)格繼續(xù)攀升，必定給船公司燃油本錢(qián)帶來(lái)更大壓力。再加上國(guó)內(nèi)LPG消費(fèi)市場(chǎng)開(kāi)展已趨于平緩，尤其是受到天然氣和其他替代能源快速開(kāi)展的擠壓，LPG消費(fèi)需求量增長(zhǎng)空間越來(lái)越小。因此，今后兩年國(guó)內(nèi)LPG水運(yùn)量增幅非常有限，而且貨源流向也可能隨著沿海在建煉油工程陸續(xù)建成投產(chǎn)發(fā)生變化，尤其是北氣南運(yùn)的格局，將隨著華東和華南LPG主要消費(fèi)區(qū)域自給自足能力提高，而發(fā)生根本性改變。長(zhǎng)途航線運(yùn)輸可能大幅減少；中、短途運(yùn)輸還可能面臨汽槽有力競(jìng)爭(zhēng)，繼續(xù)出現(xiàn)貨源流失的現(xiàn)象，導(dǎo)致市場(chǎng)對(duì)運(yùn)力需求進(jìn)一步下降?？梢?jiàn)，今后兩年國(guó)內(nèi)LPG水運(yùn)市場(chǎng)前景并不樂(lè)觀。8/9/202515五、結(jié)束語(yǔ)我上述對(duì)國(guó)內(nèi)LPG船運(yùn)市場(chǎng)的分析，可能有朋友要問(wèn)，既然市場(chǎng)前景不看好，那為什么新增運(yùn)力的開(kāi)展還是那么多？我個(gè)人認(rèn)為：一是局部只從事LPG運(yùn)輸?shù)拇瑬|，現(xiàn)有運(yùn)力報(bào)廢了，如果不更新，船公司就要退出市場(chǎng)，員工就要失業(yè),尤其是國(guó)企不得不少量更新運(yùn)力，以維持企業(yè)生存和員工穩(wěn)定；二是運(yùn)輸與貿(mào)易結(jié)合的企業(yè),為了保證自己的貿(mào)易與零售市場(chǎng)，就想通過(guò)控制運(yùn)力掌握貿(mào)易和零售市場(chǎng)的主動(dòng)權(quán)，甚至可左右上游的出廠價(jià)。即使是船運(yùn)效益出現(xiàn)虧損，也可通過(guò)