全球消費(fèi)狀況戶解決方案副總裁01020304關(guān)鍵主題聚合規(guī)劃進(jìn)行中潛在需 04求已釋放 04 04全球支出增長最大優(yōu)勢 05最大弱點(diǎn) 07支出增長驅(qū)動力 07全球子行業(yè)趨勢最快增長09 區(qū)域深度分析：今日消費(fèi)，日后儲蓄13 區(qū)域深度解析：持續(xù)加速17 在線支出19人口統(tǒng)計28 前瞻展望320202該報告基于我們的CETransactGlobal數(shù)據(jù)集，該數(shù)據(jù)集捕捉了美國、英國、德國、法國、意大利、西班牙和奧地利的支付賬戶支0303本季度，有三個主題突出，可能對未來數(shù)月的企業(yè)成功產(chǎn)生最大影響：在地理和人口統(tǒng)計方面，消費(fèi)支出異常值正趨于與主流趨勢一致。由于沒有特定的群體顯示出超常的支出，公司將減少轉(zhuǎn)向追逐“熱門”市場所花費(fèi)的時間，而應(yīng)專注于執(zhí)行，以吸引、轉(zhuǎn)化和留住其核心購物者變得更加謹(jǐn)慎，他們在那些代表長期或未來收益的品類上支出。那些超越即時滿足感吸引購物者并建立長期關(guān)系的企業(yè)很可能3需求釋放后疫情報復(fù)性旅行和活動狂潮已經(jīng)退潮，消費(fèi)者正重拾居家活動，支出趨勢在夜生活活躍的主要城市以外更為強(qiáng)勁。在新冠疫情后重新進(jìn)行自我革新的公司可能需要重新啟用他們舊的戰(zhàn)略手冊，并回歸到新冠疫情前的戰(zhàn)略，以維持增長和盈利能力。0404全球支出增長最大優(yōu)勢對于2024年第三季度，西班牙和英國是唯一實(shí)現(xiàn)年同比增長加速的購物群體（圖表1和圖表2）。這兩個國家是支出增長同比跌幅最大的國家，因此這種上升趨勢正在將它們與其他我們所覆蓋的國家重新拉回一致。兩國宏觀經(jīng)濟(jì)條件的改善正驅(qū)動這一轉(zhuǎn)折點(diǎn)，使這一趨勢很可能持續(xù)到假日季節(jié)并延伸至2025年。圖1圖105050606圖表2按國家劃分的年度支出增長隨著近期消費(fèi)較弱的經(jīng)濟(jì)體開始復(fù)蘇，企業(yè)可能將焦點(diǎn)轉(zhuǎn)向普適性的全球增長，而非區(qū)域熱點(diǎn)。這可能意味著重新投資于先前疲軟經(jīng)濟(jì)體的店鋪組合，開發(fā)更具普適性而非地方特色的產(chǎn)品，以及擴(kuò)大營銷預(yù)算以實(shí)現(xiàn)全球覆蓋。0707最大弱點(diǎn)意大利在第三季度顯示出最大的增長減速，但這很可能是基于強(qiáng)勁趨勢的，因為它仍然是增長最快的國家之一，僅次于奧地利(在第二季度，在熱火朝天的意大利和冷淡的西班牙之間，消費(fèi)者支出增長存在9.3%的差距。隨著第三季度的結(jié)束，兩國（西班牙和德國）的變化表明，這種差異已經(jīng)縮小至僅3.5%，西班牙的支出增長與德國持平（圖表支出增長驅(qū)動力許多歐洲國家的平均票價同比變化顯著加速，尤其是在西班牙，其正推動消費(fèi)增長復(fù)蘇。然而，在美國和英國，同比票價增長已轉(zhuǎn)回負(fù)值區(qū)間，此前通脹曾重創(chuàng)消費(fèi)者（圖表3）。08通貨膨脹時期后價格增長放緩可能08通貨膨脹時期后價格增長放緩可能會讓受影響國家的購物者感覺更富有，因為他們的購買力更遠(yuǎn)，這對假日消費(fèi)是一個潛在的積極因素。0909全球子行業(yè)趨勢事物的變化越多，它們就越保持不變。第三季度涌現(xiàn)出許多令人事物的變化越多，它們就越保持不變。第三季度涌現(xiàn)出許多令人驚訝的新增長子行業(yè)，同時也凸顯了歷史上強(qiáng)勁領(lǐng)域的持續(xù)增長。最快增長在全球范圍內(nèi)，消費(fèi)者領(lǐng)域最強(qiáng)勁的逐年支出增長子行業(yè)由保險、視頻流媒體和POS借貸（圖表4）引領(lǐng)。保險10%多個垂直領(lǐng)域，包括寵物、財產(chǎn)和健康保險，正在投入更多資金購買保險。視頻流媒體即使流媒體服務(wù)開始整合，價格上漲和更好的價值主張也提升了支出。銷售點(diǎn)信貸現(xiàn)在購買并在以后付款的模式保持了強(qiáng)勁提前規(guī)劃與謹(jǐn)慎增長方面實(shí)現(xiàn)大幅提升的行業(yè)。所有這些都涉及在今天稍多投入以換取明天的安全。保險購買可防范未來財務(wù)困境。倉儲式超市購物者通常現(xiàn)在就開始囤貨，以實(shí)現(xiàn)長期成本節(jié)約。對獸醫(yī)服務(wù)和醫(yī)療檢測的支出增加，表明購物者及其家人對未來健康與安全持謹(jǐn)慎態(tài)度。對害蟲控制和家庭安全的支出增加，則顯示出消費(fèi)者對家庭安全的類似擔(dān)憂。即便是對銷售點(diǎn)借貸服務(wù)的使用增加，也反映出對未來收入流和支付截止日期履行能力的財務(wù)信心。圖表4隨著這種前瞻性的態(tài)度而來的是，人們不再熱衷于在后疫情時代常見的、短暫的即時滿足感體驗上的消費(fèi)。對視頻流媒體娛樂的重新平衡顯示出消費(fèi)者對更穩(wěn)定家庭娛樂的需求。更高的軟件購買可能表明購物者將更多時間花在家里，而不是外包任2025行動計劃方案企業(yè)應(yīng)考慮展示兼具當(dāng)前效益與未來優(yōu)勢的產(chǎn)品2025行動計劃方案企業(yè)應(yīng)考慮展示兼具當(dāng)前效益與未來優(yōu)勢的產(chǎn)品。此外，或許有機(jī)會鼓勵消費(fèi)者投資于長期回報 ,例如購買可季節(jié)性重復(fù)穿著的新款冬衣。保險支出的增長可能為高價商品重新激活保修提供機(jī)銷售點(diǎn)貸款是跨市場最持續(xù)增長的專業(yè)領(lǐng)域，表明消費(fèi)者已準(zhǔn)備好今日消費(fèi)、日后儲蓄。流媒體視頻支出也在三個追蹤區(qū)域均有增長（圖2025行動計劃方案尚未與分期付款服務(wù)提供商建立合作關(guān)系的公司可能需要為其消費(fèi)者探索其他融資方案。而與合作伙伴合作的那些公司則可能在此次假日購物季中獲益。最快增速觀察哪些子行業(yè)實(shí)現(xiàn)了最高加速，關(guān)鍵領(lǐng)導(dǎo)者是（圖表6）：醫(yī)療檢測、健康保險和藥店服務(wù)的增長加速進(jìn)一步強(qiáng)化了這樣一種觀點(diǎn)：消費(fèi)者正尋求為長期福祉采取2025行動計劃方案企業(yè)或許可以通過提供在封鎖期間被棄用且在消費(fèi)2025行動計劃方案企業(yè)或許可以通過提供在封鎖期間被棄用且在消費(fèi)釋放于積壓的旅游和奢華娛樂需求時仍顯得不必要的商品，來利用疫情前的懷舊情緒。加大對自我關(guān)懷和個人成長類產(chǎn)品的投入，可能在今年假日季節(jié)及2025年期間帶來豐厚的回報。盡管視頻流媒體實(shí)現(xiàn)了強(qiáng)勁的同比增長，但在許多方面它仍然是一個新興行業(yè)。與上個季度相比，增長最快的是三種娛樂形式——電影院、大麻和電子游戲——這些在疫情前就更為傳統(tǒng)。（雖然要公平地說，可追蹤的大麻公司接受信用卡和借記卡是一個較新的現(xiàn)象。）這三個子行業(yè)展現(xiàn)出全球最高增長加速度 ,表明此時對更炫目的娛樂選項的潛在需求可能已經(jīng)減弱。比以往季度更多，加速在領(lǐng)先子行業(yè)中的各地區(qū)都保持一致。在歐盟電影院的年同比增長支出增長放緩以及歐盟/英國視頻流媒體的年同比增長支出增長放緩（可能由于發(fā)布日程不一致）等顯著例外情況之外，整體呈現(xiàn)出驚人的相似性（圖表7）。全球支出模式的一致性甚至延伸到了亞行業(yè)層面。2025行動計劃方案2025行動計劃方案趨勢的一致性強(qiáng)化了這樣一種觀點(diǎn)，即企業(yè)可能難以找到具有更高ROI的個別地理亮點(diǎn)，并且公司需要致力于那些能夠跨越地區(qū)具有廣泛吸引力的想法。在線支出專注于電子商務(wù)趨勢的公司可以借助CE捕捉美國和英國線上與線下英國電子商務(wù)滲透率與去年同期相比略有增長，達(dá)到37.3%，而美國的增幅略大，為36.9%（圖表8）。在此處，融合正在不僅是跨地域地在此處，融合正在不僅是跨地域地 ,甚至是在渠道內(nèi)部構(gòu)建，因為電子商務(wù)的滲透率保持穩(wěn)定。2020在美國，最大的第三季度線上滲透率增長發(fā)生在一系列多元化的類別在美國，最大的第三季度線上滲透率增長發(fā)生在一系列多元化的類別中——大麻、辦公/學(xué)校用品、電信、特色食品/飲料（直銷）和教育——其他（圖9a）。在英國，趨勢更加明顯，其中像醫(yī)療保健和居家娛樂這樣的高增長和加速主題似乎部分由線上購買的增長所驅(qū)動(圖9a圖9a大麻：+4.3%大麻：+4.3%辦公用品：+4.1%專業(yè)食品/飲料教育：+3.4%2121在英國，自我投資增長orreust應(yīng)對日益增長的線上活動。相反，美國線上滲透率的最大降幅出現(xiàn)在增長最快的主行業(yè)和相鄰領(lǐng)域：寄售/二手和醫(yī)療保?。▓D表9b）。寄售/廉價：-17.0%寄售/廉價：-17.0%醫(yī)療用品：-4.8%辦公用品/學(xué)校用品零售：+35.0%辦公用品/學(xué)校用品零售：+35.0%其他健康服務(wù)：藝術(shù)與手工藝：+8.9%22222323美國和英國在線購物的這些轉(zhuǎn)變表明，線下交易正推動很大一部分增長，同時購物者在尋求獲取親身體驗的購物機(jī)會。在英國，大麻和藥店服務(wù)領(lǐng)域也正在發(fā)生類似的轉(zhuǎn)變（圖表9d）?？纱┐麟娮釉O(shè)備：-8.2%Cannabis:-8.1%2025行動計劃方案2025行動計劃方案企業(yè)，特別是那些在高增長領(lǐng)域的企業(yè)，應(yīng)該仔細(xì)考慮線上與線下資源分配的問題。這甚至可能導(dǎo)致戰(zhàn)略決策，增加店鋪開設(shè)和實(shí)體客戶存在。后疫情時代的一個普遍趨勢是，雖然許多細(xì)分行業(yè)正受益于被壓抑需求的釋放，但在店內(nèi)購買可以在線購買的商品（如雜貨 )并未在這一主題中顯得突出。因此，在COVID支出和相關(guān)限制導(dǎo)致過度消費(fèi)的搖擺效應(yīng)消退后，在最受歡迎的消費(fèi)類別中重新回歸實(shí)體店和線下購物，或24242525在美國和英國，擁擠的城市地區(qū)，如人口稠密的美國東北部（圖10）以及英國的倫敦及周邊地區(qū)（圖11），在2024年第三季度的年同比支出中顯示出最大幅度的下降。-1.7%增長東北-1.8%增長南-2.1%增長-1.3%增長在英國，離倫敦金融城越遠(yuǎn)，消費(fèi)支出下降越顯著。在英國，離倫敦金融城越遠(yuǎn)，消費(fèi)支出下降越顯著。蘇格蘭0.0%增長北愛爾蘭-3.0%增長馬恩島+3.4%增長西北地區(qū)西米德蘭茲-0.4%增長威爾士-0.5%增長 東北部-1.3%增長0.0%增長 東米德蘭-0.6%增長東英格蘭-1.4%增長 倫敦-2.9%增長東南部西南地區(qū)-1.8%增長-0.7%增長 海峽群島-7.0%增長26262727盡管密集的城市地區(qū)歷來是經(jīng)濟(jì)投資和人口增長的中心，但最近的增長趨勢似乎正在向更偏遠(yuǎn)地區(qū)傾斜。2025行動計劃方案2025行動計劃方案城市和農(nóng)村地區(qū)支出增長的變化預(yù)計會影響2025年整個年份的房地產(chǎn)計劃以及營銷支出分配。人口統(tǒng)計2024年第三季度，美國各收入群體中，同比支出增長為負(fù)且有所放緩。最低的降幅出現(xiàn)在年收入不足6萬美元的人群，這可能是由于食品通脹和汽油價格緩解帶來的壓力減小所致（圖表12）。2828消費(fèi)增長在大多數(shù)年齡段中也為負(fù)數(shù)。然而，正如我們的數(shù)據(jù)一直顯示的那樣，年輕購物者的增長較高，65歲及以上人群也錄得略有正增長的一年同比消費(fèi)增長（圖表13）。圖表13圖表1329低收入消費(fèi)者以及那些可能儲蓄極少（129低收入消費(fèi)者以及那些可能儲蓄極少（18-24歲）或依賴儲蓄生活（65歲以上）的群體相對增長最快，顯示出一定程度的支出趨同，并且對傳統(tǒng)上消費(fèi)較低的群體顯示出積極跡象。3030在英國即將退休或已經(jīng)退休的購物者可能試圖通過減少當(dāng)前消費(fèi)來延長他們的儲蓄，這可能會影響假日消費(fèi)。圖14