1、XX天金龍廠區(qū)新建項目可行性研究報告目 錄第一章 總 論. 31.1 項目概要. 31.1.1 項目名稱.31.1.2 承建單位概況.31.1.3 項目公司介紹.31.2 項目概況. 41.2.1 項目建設(shè)地點.41.2.2 建設(shè)規(guī)模與目標(biāo).41.2.3 主要建設(shè)條件.51.2.4 項目投入總資金及效益情況.91.2.5 項目建設(shè)期.101.2.6 建設(shè)資金來源.10第二章 項目市場分析. 112.1 世界油墨市場分析. 112.1.1 世界油墨市場競爭格局和發(fā)展?fàn)顩r分析.112.1.2 世界油墨市場消費分析.122.2 中國油墨市場分析. 122.2.1 中國油墨工業(yè)發(fā)展概況.122.2.2

2、 中國油墨企業(yè)基本狀況.132.3 中國遼寧省油墨行業(yè)市場分析. 142.4 中國水性油墨市場分析. 152.4.1 中國水性油墨行業(yè)總體概況.162.4.2 中國水性油墨企業(yè)代表.162.4.3 中國水性油墨市場需求預(yù)測.162.5 中國印刷行業(yè)分析. 172.5.1 中國印刷工業(yè)市場發(fā)展概況.172.5.2 中國印刷市場細(xì)分.182.5.3 中國印刷市場前景展望.192.6 市場小結(jié). 20第三章 項目投資估算. 213.1 投資估算依據(jù). 213.2 投資估算. 213.3 資金使用和管理. 22第四章 財務(wù)及經(jīng)濟(jì)評價. 23 4.1 總成本費用估算. 234.1.1 基本數(shù)據(jù)的確立.2

3、34.1.2 產(chǎn)品成本.244.2 財務(wù)評價. 254.2.1 項目投資回收期.254.2.2 項目投資利潤率.254.3 綜合效益評價結(jié)論. 25第五章 風(fēng)險分析及規(guī)避. 275.1 項目風(fēng)險因素. 275.1.1 不可抗力因素風(fēng)險.275.1.2 技術(shù)風(fēng)險.275.1.3 核心研發(fā)人員流失風(fēng)險.285.1.4 市場競爭風(fēng)險.285.1.5 資金管理風(fēng)險.285.2 風(fēng)險規(guī)避對策. 295.2.1 不可抗力因素風(fēng)險規(guī)避對策.295.2.2 技術(shù)風(fēng)險規(guī)避對策.295.2.3 核心研發(fā)人員流失風(fēng)險規(guī)避對策.295.2.4 市場競爭風(fēng)險規(guī)避對策.305.2.5 資金管理風(fēng)險規(guī)避對策.31第六章 結(jié)

4、論與建議. 32 6.1 結(jié)論. 32 第一章 總 論1.1項目概要1.1.1項目名稱XX天金龍廠區(qū)新建項目1.1.2承建單位概況公司名稱:XX市天金龍油墨有限公司法定代表人:馮毅注冊地址:XX市于洪區(qū)鴨綠江北街198-26號1.1.3項目公司介紹XX市天金龍油墨有限公司(以下簡稱“XX天金龍”)系廣東XX油墨集團(tuán)股份有限公司(以下簡稱“XX集團(tuán)”)的控股子公司。公司創(chuàng)辦于2004年,現(xiàn)在主要從事生產(chǎn)、銷售“XX牌”水性油墨。公司設(shè)立以來,一直專注于水性油墨生產(chǎn)、銷售及服務(wù),依托于集團(tuán)總部在國內(nèi)領(lǐng)先的水性油墨研究技術(shù)和自主研發(fā)的合成樹脂技術(shù),成為了東北地區(qū)最具實力的水性油墨生產(chǎn)商。公司立足于長

5、遠(yuǎn)發(fā)展,注重環(huán)境保護(hù),致力于綠色環(huán)保油墨產(chǎn)品水性油墨的研發(fā)。水性油墨以水作為溶劑,代替了甲苯、乙酸乙酯、異丙醇、丁酮為主的有機(jī)溶劑,可以減少生產(chǎn)及使用過程中有機(jī)溶劑揮發(fā)對人體健康和大氣環(huán)境的影響,同時避免印刷品表面殘留溶劑產(chǎn)生的毒性。水性油墨不產(chǎn)生環(huán)境污染,具有環(huán)保節(jié)能的特點,在行業(yè)內(nèi)被稱為“最優(yōu)秀、最具有發(fā)展前途的印刷油墨”中國水性油墨研究報告(2009年)。XX天金龍廠區(qū)新建項目 可行性研究報告第4頁公司研發(fā)和生產(chǎn)的水性油墨符合中國環(huán)境保護(hù)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)HJ/T371-2007,并已獲得國家環(huán)保部授權(quán)頒發(fā)的“中國環(huán)境標(biāo)志產(chǎn)品認(rèn)證”證書。公司產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于各類包裝印刷,特別適合食品、飲料、藥品等衛(wèi)

6、生條件要求嚴(yán)格的包裝印刷。公司沿襲了集團(tuán)公司的創(chuàng)新經(jīng)營模式,建立了“駐廠調(diào)墨”的營銷服務(wù)模式,為核心客戶提供“零距離”、“零損耗”、“零庫存”的駐廠調(diào)墨服務(wù)和油墨印刷技術(shù)解決方案,在客戶中深受好評。1.2項目概況1.2.1項目建設(shè)地點該項目建設(shè)地位于遼寧省XX市1.2.2建設(shè)規(guī)模與目標(biāo)1) 生產(chǎn)建設(shè)規(guī)模本項目規(guī)劃占地15畝,總建筑面積7900。具體規(guī)劃如下:. 新建建筑工程面積4800平方米;. 配套工程3100。根據(jù)中國水性油墨市場的產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景及和企業(yè)技術(shù)及管理水平,本次XX生產(chǎn)基地建設(shè)項目設(shè)計生產(chǎn)規(guī)模為年產(chǎn)XX牌水性油墨3000噸。2) 建設(shè)目標(biāo)依托于集團(tuán)公司的先進(jìn)技術(shù),生產(chǎn)高品質(zhì)的產(chǎn)品

7、,更好地提高國內(nèi)同類產(chǎn)品的性能,降低產(chǎn)品成本,提高公司利潤。1.2.3主要建設(shè)條件1) 環(huán)保安全優(yōu)勢水性油墨區(qū)別于溶劑型油墨最大的特點在于其所用的溶解載體。溶劑型油墨的溶解載體是有機(jī)溶劑,如甲苯、乙酸乙酯、乙醇等。而水性油墨的溶解載體是水,或者混和有少量的醇(約3%5%)。由于用水作溶解載體,水性油墨具有顯著的環(huán)保安全特點,安全、無毒、無害、不燃不爆、幾乎無揮發(fā)性有機(jī)氣體產(chǎn)生,主要表現(xiàn)在以下四個方面:(a)對大氣環(huán)境無污染。由于水性油墨用水作溶解載體,所以無論是在其生產(chǎn)過程中,還是被用于印刷時,幾乎不會向大氣散發(fā)揮發(fā)性有機(jī)氣體(VOC),而VOC 被認(rèn)為是當(dāng)今全球大氣環(huán)境的主要污染源之一。這是

8、溶劑型油墨所無法比擬的。溶劑型油墨在生產(chǎn)過程中,散發(fā)出大量的低濃度VOC。根據(jù)估算,一般溶劑型油墨制造工廠,若采用未完全密閉的生產(chǎn)設(shè)備,有機(jī)溶劑的揮發(fā)損失約占油墨產(chǎn)量的0.3%1%。而對于低濃度VOC的處理,除了絕少數(shù)油墨工廠采用如活性炭吸附等高成本的處理方法外,大多數(shù)都高空直接排入大氣。不僅如此,在印刷過程中,溶劑型油墨中的有機(jī)溶劑幾乎完全被干燥而快速揮發(fā)出來,除了在印刷機(jī)上方的高濃度VOC 被采用如催化燃燒或微生物處理工藝處理外,彌漫在印刷車間空氣中的低濃度VOC 往往被直接排入大氣,如果按照溶劑型油墨中有機(jī)溶劑所占比例為25%35%計算,其直接排入大氣環(huán)境的VOC 數(shù)量相當(dāng)驚人。而水性油

9、墨恰恰克服了這一缺點。這一獨有的對大氣環(huán)境無污染的特點正在被越來越多的印刷企業(yè)所看好。(b)減少印刷品表面殘留毒物,保證食品衛(wèi)生安全。水性油墨完全解決了溶劑型油墨的毒性問題。由于不含有機(jī)溶劑,使得印刷品表面殘留的有毒物質(zhì)大大減少。這一特性,在煙、酒、食品、飲料、藥品、兒童玩具等衛(wèi)生條件要求嚴(yán)格的包裝印刷產(chǎn)品中更體現(xiàn)了良好的健康安全性。當(dāng)XX天金龍廠區(qū)新建項目 可行性研究報告第6頁前,人類越來越重視食品安全,也已關(guān)注到食品包裝的衛(wèi)生安全,對包裝材料和包裝印刷的有害物質(zhì)的殘留量都非常重視。如肯德基、麥當(dāng)勞等快餐公司對其食品包裝上溶劑殘留量都有嚴(yán)格的限制;上海煙草集團(tuán)公司對煙盒上苯類物質(zhì)的殘留量也要

10、求嚴(yán)格。使用溶劑型油墨的印刷品要達(dá)到食品衛(wèi)生安全的要求相當(dāng)困難,而這對于使用水性油墨的印刷品,卻是輕而易舉的事。(c)減少資源消耗和降低環(huán)保成本。由于水性油墨固有的特性同形物含量較高,可以在較薄墨膜沉積。因此相對于溶劑型油墨,它的涂布量(單位印刷面積所消耗的油墨量)要少一些。經(jīng)過試驗,與溶劑型油墨相比,減少了約10%的涂布量。也就是說,印刷相同數(shù)量和規(guī)格的印刷品,水性油墨的消耗量較溶劑型油墨減少了約10%。不僅如此,由于印刷時需要經(jīng)常清洗印版,因此使用溶劑型油墨印刷,需要使用大量的有機(jī)溶劑清洗液,而使用水性油墨印刷,清洗的介質(zhì)則主要是水。從資源消耗的角度看,水性油墨更加經(jīng)濟(jì),符合當(dāng)今世界提倡的

11、節(jié)約型社會的主題。(d)提高作業(yè)環(huán)境的安全性,保障接觸操作人員的健康。溶劑型油墨在其生產(chǎn)制造過程中和印刷時都相當(dāng)危險。有機(jī)溶劑和溶劑型油墨本身是易燃液體,有機(jī)溶劑很容易揮發(fā),在空氣中會形成爆炸性混合氣體,達(dá)到爆炸極限濃度后遇到火星即會發(fā)生爆炸。因此,生產(chǎn)作業(yè)環(huán)境的火災(zāi)爆炸危險性相當(dāng)高。按照中國目前的法規(guī),溶劑型油墨的生產(chǎn)屬于危險化學(xué)生產(chǎn),必須具備完善的危險化學(xué)品的生產(chǎn)和管理條件才能取得生產(chǎn)的許可證。有機(jī)溶劑特有的毒性對于生產(chǎn)作業(yè)人員的健康極為不利。國家衛(wèi)生監(jiān)督行政部門將此類作業(yè)定義為職業(yè)危害性作業(yè),對作業(yè)現(xiàn)場空氣中的VOC濃度有嚴(yán)格規(guī)定,作業(yè)人員須定期做職業(yè)健康體檢,以保障接觸操作人員的健康。

12、2) 技術(shù)優(yōu)勢XX天金龍系XX集團(tuán)的控股子公司,依托XX集團(tuán)的先進(jìn)技術(shù)實現(xiàn)了快速增長。XX集團(tuán)自成立以來,一直注重油墨行業(yè)核心技術(shù)的自主研發(fā)。公司建立了一套完整的油墨研發(fā)創(chuàng)新機(jī)制,成立的省級工程技術(shù)研究開發(fā)中心擁有先進(jìn)的試驗儀器及檢測設(shè)備,是目前國內(nèi)領(lǐng)先的水性油墨研究開發(fā)基地。XX集團(tuán)是國家高新技術(shù)企業(yè)、國家火炬計劃研發(fā)單位、肇慶市自主創(chuàng)新優(yōu)勢企業(yè)。截至2009年12月31日,XX集團(tuán)擁有研發(fā)技術(shù)人員35人,擁有2項發(fā)明專利和3項水性油墨生產(chǎn)核心技術(shù),在同行業(yè)處于領(lǐng)先水平。XX集團(tuán)在水性油墨系列產(chǎn)品及合成樹脂等方面的研發(fā)水平處于國內(nèi)領(lǐng)先,自主研發(fā)合成的水性丙烯酸樹脂打破我國此類產(chǎn)品依靠進(jìn)口的格

13、局,填補(bǔ)國內(nèi)空白,使公司水性油墨產(chǎn)品在市場上具有較強(qiáng)的競爭力。目前公司已研發(fā)14種不同性能樹脂產(chǎn)品,并開發(fā)出具有高光澤、抗水性強(qiáng)、抗磨性好、干燥速度快等不同性能指標(biāo)的水性油墨產(chǎn)品。公司承接的國家火炬計劃項目“連續(xù)法本體聚合高分散性水溶性丙烯酸樹脂的制備方法及其在油墨中的應(yīng)用”取得成功,已獲得國家發(fā)明專利;“成膜流變型聚丙烯酸酯無皂乳液的合成工藝及其在油墨中的應(yīng)用”獲廣東省科學(xué)技術(shù)三等獎,已獲得國家發(fā)明專利。3) 環(huán)境優(yōu)勢XX,遼寧省省會,中國十大城市之一,中國15個副省級城市之一,中國七大區(qū)域中心城市之一,中國特大城市,東北地區(qū)最大的國際大都市,東北地區(qū)政治,金融,文化,交通,信息和旅游中心。

14、同時也是我國最重要重工業(yè)基地,素有“東方魯爾”的美譽(yù)。根據(jù)遼寧省及XX市規(guī)劃,到2020年將XX地區(qū)生產(chǎn)總值達(dá)到或接近中等發(fā)達(dá)國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平,將XX建設(shè)成為東北亞地區(qū)國際性金融中心城市。XX教育水平高,有大中專院校30多所,高校教育水平居全國前茅,人才素質(zhì)高,綜合能力強(qiáng)。在經(jīng)濟(jì)全球化迅猛發(fā)展的今天,面對全面實施振興東北老工業(yè)基地的重要戰(zhàn)略機(jī)遇,XX市政府確定,到2012年把XX建成全國裝備制造、東北地區(qū)商貿(mào)物流和金融三大中心,成為遼寧乃至東北地區(qū)全面振興的重要增長極。XX以其優(yōu)越的地理位置,雄厚的工業(yè)基礎(chǔ)及科技實力,完善的市場體系和發(fā)達(dá)的交通網(wǎng)絡(luò)必將成為中國最具吸引力的投資地區(qū)之一。XX市制

15、定了優(yōu)惠的投資政策,并集中全市的招商力量,抓住各種招商機(jī)遇,宣傳XX市優(yōu)越的投資環(huán)境,這也為項目的開展奠定了良好的環(huán)境基礎(chǔ)。4) 政策優(yōu)勢該項目建設(shè)符合國家規(guī)劃要求。2005年4月,在杭州舉行的油墨會議上,許多專家都提出要求改善油墨的環(huán)保性與衛(wèi)生性,建議在油墨行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)中增強(qiáng)重金屬的控制指標(biāo)。因此,國家出臺相關(guān)法律法規(guī)對中國的油墨制造業(yè)進(jìn)行規(guī)范,對食品、醫(yī)藥、煙酒、玩具、化妝品、衣物等軟包裝用的油墨實行強(qiáng)制采用環(huán)保油墨的政策將成為大眾期盼的焦點,最終為發(fā)展中國的油墨工業(yè)做出新貢獻(xiàn)。從中央振興東北老工業(yè)基地的政策實施以來,東北地區(qū)的工業(yè)、農(nóng)業(yè)、裝備制造業(yè)、制藥業(yè)以及各種產(chǎn)品加工業(yè)迅猛發(fā)展,形成了優(yōu)

16、勢的印刷產(chǎn)業(yè)鏈,為遼寧省印刷產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供了廣闊的空間和優(yōu)良的環(huán)境。為了促進(jìn)遼寧省印刷業(yè)更好更快地發(fā)展,遼寧省政府制定了相關(guān)的產(chǎn)業(yè)政策:引導(dǎo)和鼓勵印刷企業(yè)積極采用新技術(shù)、新材料、新工藝、新設(shè)備及現(xiàn)代化的管理技術(shù),全面提升企業(yè)的綜合管理水平、產(chǎn)品質(zhì)量水平和經(jīng)濟(jì)效益;積極鼓勵和扶持包裝印刷企業(yè)特別是中外合資、外商獨資企業(yè)的發(fā)展;鼓勵民營經(jīng)濟(jì)參與印刷市場的競爭;支持印刷產(chǎn)業(yè)集群建設(shè),支持印刷產(chǎn)業(yè)園區(qū)建設(shè),促進(jìn)印刷產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)規(guī)?；l(fā)展;支持印刷業(yè)的信息化建設(shè);按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求,整合印刷產(chǎn)業(yè)資源,積極適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展。5) 水性油墨的成本優(yōu)勢使用水性油墨印刷,首先它不需要用任何的有機(jī)溶劑稀釋,只

17、用清水便可。印刷行業(yè)常說的“可加入多少溶劑”,如在油墨中加入30%-50%的溶劑,并錯誤地認(rèn)為加入溶劑越多越好,這樣的成本就越低。其實不然,所加入的30%-50%溶劑是在整個印刷過程中加入的,這是由于溶劑的揮發(fā)引起油墨粘度變化而加入的。印刷速度越快所需調(diào)配的稀釋劑的揮發(fā)性就要越快,加入溶劑的次數(shù)就越多,這就等于不斷地增加印刷成本,所以并不是10KG 油墨加入5KG 溶劑后才開始印刷,以油墨行業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)來看,油墨的色濃度高、粘度低(除絲網(wǎng)等)才是好油墨。這關(guān)系著油墨生產(chǎn)廠商所選的原材料,如樹脂的分子量的大小、配方、生產(chǎn)工藝等。印刷過程中溶劑的添加量除了封閉式的印刷車間外,其余的均會因溫度、風(fēng)力等因

18、素而產(chǎn)生變化,油墨中加入稀釋劑只作為降低油墨的粘度,使其適宜印刷,如過量地加入,油墨的色濃度會降低,連接料的份量同時降低,這樣便印不出好產(chǎn)品。所以,水性油墨只加純凈水,而且是一次性加入(印前)。在印刷過程中,它不會因為粘度的變化而引起顏色的變化,更不會像油墨那樣,因印刷途中需加入稀釋劑時所產(chǎn)生的廢品,這就大大提高了印品的合格率,節(jié)省了溶劑的成本,減少了廢品的出現(xiàn)這便是水性油墨的成本優(yōu)勢。1.2.4項目投入總資金及效益情況 1、投入總資金本項目建設(shè)總投資為1500萬元,主要用于XX天金龍廠區(qū)新建的建筑及配套工程投資、設(shè)備購置及安裝費用、無形資產(chǎn)費用、其他資產(chǎn)投資、預(yù)備費、以及鋪底流動資金等。 2

19、、效益回報該項目生產(chǎn)基地建設(shè)完成后每年可生產(chǎn)水性油墨3000噸,可實現(xiàn)年均銷售收入3894.55萬元,年均利潤總額可達(dá)1049.10萬元,年可上繳增值稅350.90萬元。1.2.5項目建設(shè)期本項目建設(shè)期為2010年5月至2010年10月,共計6個月。 1.2.6建設(shè)資金來源本項目總投資1500萬元,建設(shè)資金來源為XX集團(tuán)通過上市融資的超募資金投資。第二章 項目市場分析2.1世界油墨市場分析2.1.1世界油墨市場競爭格局和發(fā)展?fàn)顩r分析近幾年,全球油墨制造業(yè)經(jīng)歷了動蕩和兼并,但仍保持穩(wěn)中有升的局面,只是總體增勢趨緩。其中,日本和德國油墨業(yè)的增速較快。盡管隨著原材料成本的下降,2009年美國印刷油墨

20、生產(chǎn)商的盈利能力將好于2008年,但競爭仍然非常激烈。而歐洲地區(qū)的印刷油墨生產(chǎn)商還將面臨更為嚴(yán)格的環(huán)保法規(guī)所帶來的壓力,包括控制溶劑的排放和廢棄物的處理等。在激烈競爭的市場中,傳統(tǒng)的溶劑型油墨產(chǎn)品受到的沖擊最大,而新開發(fā)的環(huán)保型油墨產(chǎn)品的行情看好。所謂環(huán)保型油墨產(chǎn)品是指那些對人體無害而對環(huán)境友好的油墨產(chǎn)品。環(huán)保油墨一項重要指標(biāo),是油墨中有機(jī)揮發(fā)物(VOC)的排放量大小。環(huán)保油墨VOC 排放量一般為零或極低,因而不會導(dǎo)致大氣污染或排放污染程度降至最小。目前全球油墨市場供應(yīng)的產(chǎn)品絕大部分是傳統(tǒng)溶劑型的油墨。所謂傳統(tǒng)溶劑型油墨就是指油墨中的化學(xué)配方為色料、連結(jié)料和填料成份中,連結(jié)料中溶劑占有很大比例

21、的一類油墨。這類油墨屬于非環(huán)保型油墨。一般認(rèn)為,傳統(tǒng)溶劑型油墨所含有機(jī)溶劑4050%。全球350萬噸油墨中有機(jī)溶劑消耗量高達(dá)100萬噸以上。每年由油墨引起的VOC 污染排放量已達(dá)幾十萬噸。因此傳統(tǒng)溶劑型油墨已成為印刷業(yè)中最大的污染源之一。歐美等經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國家目前已對印刷行業(yè)的VOC 排放實施法律規(guī)范,目的是改善大氣環(huán)境質(zhì)量。為了減少或完全消除環(huán)境的污染,實現(xiàn)綠色印刷是當(dāng)今油墨印刷包裝業(yè)共同的呼喚。為此全世界都在積極開發(fā)研制環(huán)保型油墨,降低VOC 的排放量已成為印刷包裝可持續(xù)發(fā)展的迫切需求。2.1.2世界油墨市場消費分析目前全球包裝印刷行業(yè)的發(fā)展呈現(xiàn)片繁榮的景象,油墨行業(yè)也隨之快速發(fā)展。美國是世界

22、上最大的油墨生產(chǎn)國和消費國,日本次之,德國第三,中國居第四位。2008年全球印刷油墨消耗量為420萬噸,市場總額為195億美元,其中北美地區(qū)消耗量占全球總消耗量的32% 西歐占25%、亞洲(不包括中國)占21%、中國占10%、中東歐占6%、中南美占5%、中東和非洲占1%。受電子媒體日漸盛行的影響,北美西歐和日本印刷油墨市場需求在2000年達(dá)到峰值,隨后開始逐年回落。未來5年這些發(fā)達(dá)地區(qū)的印刷油墨消耗量仍將繼續(xù)下滑,但部分發(fā)展中地區(qū)的需求將出現(xiàn)溫和增長。早在經(jīng)濟(jì)危機(jī)爆發(fā)之前,亞太油墨市場就成為了全球增長速度最快的個區(qū)域,而且它有望在2010年繼續(xù)保持增長。隨著全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇,消費市場將強(qiáng)勁啟動,這

23、將帶動全球特別是亞太地區(qū)的印刷油墨市場迎來新輪的增長高峰。但是,原材料,特別是溶劑成本的居高不下和印刷業(yè)合并現(xiàn)象的日益加劇將影響整個行業(yè)的收入水平。正因為如此,印刷油墨行業(yè)內(nèi)部的整合也將變得更加活躍。預(yù)計未來5年,中國將成為全球印刷油墨市場需求增速最快的國家,年均增速將達(dá)到6%以上。2.2中國油墨市場分析2.2.1中國油墨工業(yè)發(fā)展概況隨著中國國民經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展,國內(nèi)印刷包裝業(yè)的繁榮帶動了油墨制造業(yè)快速成長,使得中國在最近的十幾年間迅速崛起成為世界油墨制造大國之,根據(jù)中國油墨協(xié)會相關(guān)資料顯示,中國油墨年產(chǎn)量已從1995年的10萬噸左右,發(fā)展到2008年的43萬噸,銷售額約為91億元,年均增長率保

24、持在10%以上。中國已成為僅次于美國、日本和德國的世界第四大油墨生產(chǎn)國。根據(jù)專家預(yù)測,未來中國油墨市場需求將繼續(xù)保持較快增XX天金龍廠區(qū)新建項目 可行性研究報告第13頁長,2010年將達(dá)到50萬噸,市場空間巨大,油墨行業(yè)在未來將有著巨大的發(fā)展空間。中國油墨工業(yè)產(chǎn)量不斷增長,產(chǎn)品品種不斷增加,質(zhì)量不斷改善和檔次不斷提高,國產(chǎn)油墨的花色品種已有千余個,中、高檔產(chǎn)品所占份額不斷擴(kuò)大,有些產(chǎn)品質(zhì)量已接近或達(dá)到國外同類產(chǎn)品水平。且中國油墨總產(chǎn)量穩(wěn)居世界第4位,緊追美國,日本和德國。此外,中國油墨自給力不斷增強(qiáng),而且在進(jìn)出口的國際貿(mào)易中非?；钴S。持續(xù)穩(wěn)定增長是近年來中國油墨業(yè)發(fā)展的基本特征。總體油墨行業(yè)的

25、發(fā)展是積極向上的,但是仍存在些缺點和弱勢,可以歸結(jié)于以下幾點:目前油墨的大多數(shù)生產(chǎn)企業(yè)規(guī)模不夠大,這樣單個企業(yè)在市場上的占有率就不高;油墨行業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新能力相對于歐美些國家來說不夠強(qiáng),亟待技術(shù)研發(fā)創(chuàng)新;技術(shù)型人才缺乏;目前國內(nèi)生產(chǎn)出油墨環(huán)保性不強(qiáng),甚至有些未達(dá)標(biāo);還有就是高檔油墨的供應(yīng)不足等。2.2.2中國油墨企業(yè)基本狀況從油墨生產(chǎn)企業(yè)的現(xiàn)狀看,近幾年來,與工業(yè)發(fā)達(dá)國家的油墨合資企業(yè)發(fā)展很快,最早是杭州油墨廠,接著上海、天津、太原、順德、深圳和濟(jì)南等地的油墨廠也進(jìn)行了與合資合作。目前全國有30多家合資企業(yè)引進(jìn)了國外的先進(jìn)工藝與設(shè)備,由于技術(shù)力量基礎(chǔ)較好,其油墨的產(chǎn)量約占全國油墨總產(chǎn)量的一半以上

26、。另外,中國民營的油墨企業(yè)也占據(jù)了一定市場,這些企業(yè)規(guī)模不大,但機(jī)制靈活,油墨價格低,銷售靈活,適應(yīng)性很強(qiáng)。從油墨產(chǎn)品情況看,為滿足印刷市場需要,中國依靠科技進(jìn)步,不斷開發(fā)新產(chǎn)品,主要產(chǎn)品是單張紙膠印快干油墨、卷筒紙膠印油墨、凹印油墨、柔印版油墨,絲網(wǎng)印刷油墨,印鐵油墨,紫外線固化油墨,水性油墨,防偽油墨等,上述油墨產(chǎn)品不僅品種日趨增多,達(dá)到50多種,而且質(zhì)量也越來越高,有少數(shù)企業(yè)的油墨已取得了美國潘通油墨顏色標(biāo)準(zhǔn)的特許權(quán)。從管理情況看,國內(nèi)主要的油墨制造企業(yè),均引進(jìn)了國外先進(jìn)的工藝技術(shù)和生產(chǎn)設(shè)備,如瑞士布勒公司生產(chǎn)的珠磨機(jī),斜列式三輥軋墨機(jī)及過濾設(shè)備等生產(chǎn)線,大大提高了企業(yè)的管理水平,推動了

27、油墨企業(yè)的技術(shù)進(jìn)步和發(fā)展。從今后油墨市場的需求看,平版油墨的市場需求量穩(wěn)中有升,維持的比例在4550%左右,其中新聞輪轉(zhuǎn)膠印油墨的增長速度會更快些;凸版油墨比例將大幅下降,但其中柔性版油墨比例會大幅上升;凹版油墨總的是處于平穩(wěn)狀態(tài),但其中塑料油墨和水性油墨呈上升趨勢;網(wǎng)印油墨呈上升趨勢,主要原因是金屬、玻璃和塑料絲網(wǎng)印刷油墨使用量增加;專用和特種防偽油墨總的呈上升趨勢,特別是噴印油墨、防偽油墨,UV 油墨,熒光油墨等需求量有較大的增加。2.3中國遼寧省油墨行業(yè)市場分析表:2009年7月中國主要省(直轄市)油墨產(chǎn)量企業(yè)數(shù) 油墨(噸)(個) 7月 1-7月累計地區(qū) 本月去年同月 同比%本月累計去年

28、累計 同比%全 國 20645893419309.52801952742922.2廣 東 9516941156608.29655198770-2.2浙 江 248541569450428373835611.7江 蘇 16298827747.71835118914-3北 京 107281112-34.553748169-34.2河 南 92158808167.113349849857.1XX天金龍廠區(qū)新建項目 可行性研究報告第15頁山 東 732701134188.32203310374112.4遼 寧 76906850.73366304710.5上 海 536605237-30.1286913

29、3535-14.4山 西 515192629-42.21439815591-7.7數(shù)據(jù)來源:君略產(chǎn)業(yè)咨詢網(wǎng)由上表可知:遼寧省的油墨生產(chǎn)總量與其他省份比起來偏小,但其同比增長速度卻屬于全國前列。XX油墨集團(tuán)若要開拓XX市場,應(yīng)該積極擴(kuò)大XX經(jīng)銷網(wǎng)絡(luò),讓更多的XX本地印刷企業(yè)在最短的時間內(nèi)以最快的速度能用到XX油墨的產(chǎn)品,搶占當(dāng)?shù)厥袌龇蓊~,XX油墨的技術(shù)優(yōu)勢和環(huán)保理念將形成較大競爭優(yōu)勢,在XX油墨市場占有一席之地。對此,XX油墨集團(tuán)的整體戰(zhàn)略規(guī)劃是:XX集團(tuán)擬在中國長江以北以北京市天虹為中心生產(chǎn)基地,以武漢XX油墨有限公司、青島XX油墨有限公司、杭州市水墨生產(chǎn)基地及XX市水墨生產(chǎn)基地為配套生產(chǎn)基地

30、,借助華中、華北及東北的銷售網(wǎng)絡(luò),從而滿足市場的需求。2.4中國水性油墨市場分析中國油墨發(fā)展到今天,溶劑油墨的量正在慢慢減少,綠色環(huán)保浪潮促使水性油墨市場發(fā)展迅猛。通過近10年到15年的技術(shù)改進(jìn),水墨體系已成功解決了大多數(shù)原先存在的難點,如難以使用、油墨的儲存、基材的局限性以及電暈處理和表面張力等問題,新一代水墨已變初始的劣勢為優(yōu)勢,逐步成長和走向成熟,且國家對環(huán)保安全問題的日益重視更加催生出水性油墨需求。東莞證券研究報告顯示,中國水性油墨的產(chǎn)量已從2004年4.08萬噸增加到2008年7.97萬噸,復(fù)合年均增長率達(dá)18.22%,高于同期油墨總產(chǎn)量的復(fù)合年均增長9.69%;產(chǎn)量占油墨總產(chǎn)量的比

31、例也由2004年的13.74 %增長到2008年的18.53%。根據(jù)中國油墨協(xié)會預(yù)測,未來幾年國內(nèi)水性油墨的產(chǎn)量將保持20%左右的速度增長。2.4.1中國水性油墨行業(yè)總體概況目前,國內(nèi)的水性油墨生產(chǎn)商有200多家,但大部分都存在規(guī)模小、人才缺乏、資金不足、技術(shù)創(chuàng)新能力不強(qiáng)、研發(fā)投入低等諸多問題。年產(chǎn)量達(dá)到5000噸以上的水性油墨生產(chǎn)商不到10家,其中廣東XX油墨集團(tuán)股份有限公司是目前中國水墨市場最大的供應(yīng)商。2.4.2中國水性油墨企業(yè)代表水性油墨行業(yè)代表即是廣東XX油墨集團(tuán)。2004年起就被評為“中國油墨十大供應(yīng)商”,XX油墨在全國水墨市場的占有份額為25%左右,是全國最大的水性油墨供應(yīng)商。X

32、X油墨以強(qiáng)勁的技術(shù)力量、高標(biāo)準(zhǔn)的產(chǎn)品質(zhì)量、優(yōu)質(zhì)的售后服務(wù)以及良好的品牌信譽(yù)贏得了中國水墨行業(yè)龍頭企業(yè)的地位。XX油墨2006年的水墨年產(chǎn)量達(dá)到1.05萬噸,銷售額達(dá)到1.3億元人民幣;2007年實現(xiàn)產(chǎn)量1.2萬噸,銷售額達(dá)到1.8億元人民幣。2.4.3中國水性油墨市場需求預(yù)測環(huán)保型水性油墨目前最主要的應(yīng)用領(lǐng)域是柔性版印刷與凹版印刷,而這兩種印刷方式的產(chǎn)品大多數(shù)是包裝產(chǎn)品,其中食品包裝、煙酒包裝、兒童玩具包裝等占有相當(dāng)大的比例。在柔性版包裝印刷中,目前國內(nèi)外絕大部分都采用水性油墨印刷。目前在美國和一些歐洲國家已禁止使用含苯的溶劑型油墨,取而代之的是綠色環(huán)保型油墨。美國塑料印刷中有40%采用水性油

33、墨。其他發(fā)達(dá)國家,如日本、德國、法國等,在塑料薄膜印刷中也越來越多的使用水性油墨,英國已立法禁止使用溶劑型油墨印刷包裝食品用的薄膜。有關(guān)專家預(yù)測近幾年內(nèi),國內(nèi)市場對水性凹版油墨、水性柔版油墨特種油墨等產(chǎn)品的XX天金龍廠區(qū)新建項目 可行性研究報告第17頁需求將呈現(xiàn)上升趨勢。尤其是近年來,隨著人們環(huán)保意識的增強(qiáng),包裝業(yè)對油墨的環(huán)保性能要求已越來越高,水性油墨的應(yīng)用范圍也進(jìn)一步擴(kuò)大,國內(nèi)外水性油墨的需求量在今后幾年中的增長速度將越來越快。中國的水性油墨預(yù)計在未來三年里將達(dá)到每年30%以上的增長速率,至2010年有望達(dá)到50%的增長速度,年需求量將逐漸遞增至10萬噸/年。2.5中國印刷行業(yè)分析2.5.

34、1中國印刷工業(yè)市場發(fā)展概況改革開放30年,我國印刷業(yè)高速增長,從1978年48億元到2008年3326.7億元,整整增長近百倍。經(jīng)過高速發(fā)展時期,我國印刷業(yè)現(xiàn)在進(jìn)入正常規(guī)律性發(fā)展。在十一五期間,全國印刷工業(yè)總產(chǎn)值年均增長速度在8%左右,出版物印刷工業(yè)總產(chǎn)值年均增長速度在3%左右,包裝裝潢印刷品印刷工業(yè)總產(chǎn)值年均增長速度約10%,其他印刷品印刷工業(yè)總產(chǎn)值年均增長速度在1%左右。預(yù)計到2010年,我國印刷工業(yè)總產(chǎn)值將達(dá)到4400億元左右,約占國民生產(chǎn)總值的2.5%。據(jù)新聞出版總署統(tǒng)計,截至2008年年底,全國有各類印刷企業(yè)97391家,復(fù)印打字企業(yè)85326家,兩項之和為182717家;從業(yè)人員3

35、40.22萬人;工業(yè)總產(chǎn)值3326.7億元。在97391家各類印刷企業(yè)當(dāng)中,從事出版物印刷的企業(yè)有5935家,占印刷企業(yè)總數(shù)的6.09%;從事包裝裝潢印刷品印刷的企業(yè)37431家,占印刷企業(yè)總數(shù)的38.43%;從事其他印刷品印刷的企業(yè)49439家,占印刷企業(yè)總數(shù)的50.76%;從事專項排版、制版、裝訂業(yè)務(wù)的企業(yè)4586家,占印刷企業(yè)總數(shù)的4.71%。據(jù)中國印刷及設(shè)備器材工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計,2008年全國(內(nèi)地)印刷業(yè)總產(chǎn)值3100億元,印刷器材產(chǎn)值1110億元,印刷設(shè)備產(chǎn)值110億元。估計2008年全國印刷業(yè)總產(chǎn)值增長率在10%左右,其中書刊印刷預(yù)計增長2%3%,報紙印刷增長3%5%,包裝裝潢印刷增

36、長12%左右。2.5.2中國印刷市場細(xì)分印刷業(yè)是一個傳統(tǒng)的都市型工業(yè)伴隨著以產(chǎn)業(yè)鏈為紐帶的三大城市群經(jīng)濟(jì)圈的形成近年來,中國內(nèi)地印刷業(yè)三大區(qū)域性印刷產(chǎn)業(yè)帶正在形成。以廣東為重點的珠江三角洲以上海、江浙為重點的長江三角洲兩個區(qū)域性印刷產(chǎn)業(yè)帶已初步形成,以京、津為重點的環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)區(qū)內(nèi)的印刷業(yè)亦正在快速發(fā)展成為區(qū)域印刷中心:1)珠三角印刷產(chǎn)業(yè)圈以制造業(yè)聞名的珠三角地區(qū)是中國最大的印刷產(chǎn)業(yè)圈。以廣東省來看,現(xiàn)有各類印刷企業(yè)18,000多家,占全國印刷企業(yè)9,9787家的18.5%。其中出版物印刷企業(yè)570家;包裝裝潢印刷品印刷企業(yè)11,000多家;其他印刷品印刷企業(yè)6,000多家?！叭Y”印刷企業(yè)有1

37、,000多家,占全國總量的70%左右; “三來一補(bǔ)”印刷企業(yè)有1,000多家。2007年印刷業(yè)總產(chǎn)值達(dá)1,200億元,占全省國民生產(chǎn)總值(GDP)的比重約達(dá)4%,約占全國同行業(yè)的30%(全國2007年印刷工業(yè)總產(chǎn)值達(dá)到4,000多億)。行業(yè)從業(yè)人員82萬人,約占全國的1/4(全國從業(yè)人員為340.5萬人),印刷企業(yè)承接境外業(yè)務(wù)品種達(dá)4萬多個,語種50多種,出口加工創(chuàng)造的產(chǎn)值已達(dá)到印刷業(yè)總產(chǎn)值的1/3,正以每年15%-20%的速度增長,外單已成為珠三角印刷企業(yè)的主要業(yè)務(wù)來源,外向型經(jīng)濟(jì)已經(jīng)成型?；谥槿怯∷I(yè)龐大的基數(shù)和良好的發(fā)展趨勢,粵港兩地正聯(lián)手打造大珠三角國際印刷中心,并力爭發(fā)展成世界印

38、刷中心。2)長三角印刷產(chǎn)業(yè)圈以上海,江浙為重點的長三角城市區(qū)域的印刷業(yè)在國內(nèi)也名列前茅,中國印刷企業(yè)100強(qiáng)中該地區(qū)有33強(qiáng),年產(chǎn)值87億元人民幣。美國最大的印刷企業(yè)當(dāng)納利已在上海落戶投產(chǎn);亞洲包裝中心已定在杭州建設(shè)。3)環(huán)渤海印刷產(chǎn)業(yè)圈環(huán)渤海地區(qū)目前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展相對落后于珠三角和長三角,印刷工業(yè)也相對落后。但該區(qū)域有其得天獨厚的出版資源優(yōu)勢,以出版物為例,北京有出版社二百多家書報刊出版占全國總量的三分之一,再加上出版大省如山東、遼寧、天津、河北的總量,環(huán)渤海區(qū)在全國出版市場的份額在40%以上。2.5.3中國印刷市場前景展望2009年8月,國務(wù)院印發(fā)文化產(chǎn)業(yè)振興規(guī)劃把印刷業(yè)作為文化產(chǎn)業(yè)發(fā)展的一項

39、重點工作。這項措施對印刷業(yè)迅速發(fā)展給予最大支持。此外, 2009年5月18日,國務(wù)院辦公廳頒布了輕工業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃,按照該規(guī)劃,未來3年,輕工業(yè)振興規(guī)劃將以食品、家電、造紙、塑料等行業(yè)為振興重點,兼顧其他行業(yè)的重點品牌企業(yè),這意味著,拉動消費將提振包裝印刷市場,為輕工行業(yè)的產(chǎn)品提供包裝印刷的企業(yè)也將會從中受益。這對國內(nèi)印刷業(yè)企業(yè)的發(fā)展提供了巨大發(fā)展良機(jī),未來市場份額將大大拓展,印刷市場將更加繁榮。面對經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇后內(nèi)需強(qiáng)勢啟動所帶來的難得發(fā)展機(jī)遇,政府已經(jīng)確立了印刷業(yè)今后的發(fā)展目標(biāo),力爭把中國建設(shè)成為全球重要的印刷生產(chǎn)基地之一。具體目標(biāo)包括:(1)以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo),加快產(chǎn)業(yè)發(fā)展,實現(xiàn)印刷業(yè)生產(chǎn)

40、總值占國民生產(chǎn)總值(GDP)的比重達(dá)到2.5%,年平均發(fā)展速度略高于國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度。(2)將大珠三角地區(qū)建成外向型印刷中心,長三角地區(qū)建成國內(nèi)綜合實力最強(qiáng)的印刷中心,環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)區(qū)建成國內(nèi)先進(jìn)的出版印刷生產(chǎn)中心。(3)推進(jìn)印刷數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化進(jìn)程,開發(fā)先進(jìn)的印刷技術(shù)裝備,培育一批具有國際競爭力的骨干企業(yè)。(4)加快印刷市場化的進(jìn)程,逐步建立起全國統(tǒng)一、開放、競爭、有序的印刷市場體系。2.6市場小結(jié)目前我國已經(jīng)成為繼美國、日本和德國之后的全球第四大油墨生產(chǎn)和消費國,隨著未來下游包裝印刷行業(yè)需求的恢復(fù)和發(fā)展,國內(nèi)油墨行業(yè)將進(jìn)入穩(wěn)定發(fā)展階段,產(chǎn)量和消費量的增長率都將接近10%,國內(nèi)油墨市場將迎來新的發(fā)

41、展階段,未來市場前景廣闊。水性油墨區(qū)別于傳統(tǒng)油墨的最大特點是明顯減少了油墨干燥時VOC氣體的排放,具備節(jié)能環(huán)保、印刷表面殘留低、衛(wèi)生安全、成本低廉等優(yōu)點,將在眾多領(lǐng)域?qū)⒅鸩教娲鷤鹘y(tǒng)油墨,增長速度將快于行業(yè)平均水平。項目公司XX集團(tuán)是國內(nèi)領(lǐng)先的水性油墨企業(yè),專注于水性油墨的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售,目前公司現(xiàn)有水性油墨產(chǎn)能穩(wěn)居全國第一。公司的競爭優(yōu)勢在于領(lǐng)先的技術(shù)和駐廠調(diào)墨營銷方式。綜上,該項目市場發(fā)展?jié)摿薮?競爭優(yōu)勢顯著,預(yù)期該項目的建設(shè)將帶動XX油墨行業(yè)更好更快發(fā)展,促進(jìn)當(dāng)?shù)毓I(yè)進(jìn)步,并迎合了綠色環(huán)保的發(fā)展趨勢,具有良好的經(jīng)濟(jì)效益和社會效益。第三章 項目投資估算3.1投資估算依據(jù)本項目投資估算是根

42、據(jù)可行性研究報告的編制方案和各專業(yè)提供的建設(shè)內(nèi)容而編制的。A、國家發(fā)改委、建設(shè)部發(fā)布的建設(shè)項目經(jīng)濟(jì)評價方法與參數(shù)(第三版);B、建筑工程費:參考遼寧省2010年同類工程造價估算;C、設(shè)備購置費:設(shè)備價格參考廠家提供的2010年市場價格估算;D、其它費用,參考企業(yè)擬發(fā)生的投資內(nèi)容估算。3.2投資估算本項目總投資1500萬元,建設(shè)資金來源為XX集團(tuán)通過上市融資的超募資金投資。具體投向如下:估 算 價 值序 號 工程或費用名稱建筑工程設(shè)備購置安裝工程其它費用 合 計1.0土地購置 200.00200.002.0建筑工程 656.00656.002.1廠房 440.00440.002. 2辦公室 15

43、4.00154.002. 3宿舍 62.0062.003.0環(huán)保綠化工程 30.0030.004.0設(shè)備 462.0030.00492.004.1生產(chǎn)設(shè)備購置 402.00402.004.2公用工程設(shè)備 20.0020.004.3實驗及檢測設(shè)備 40.0040.004.4運輸安裝費 30.0030.00XX天金龍廠區(qū)新建項目 可行性研究報告第22頁5.0其他費用 122.005.1勘察設(shè)計費 35.0035.005.2建設(shè)單位管理費 15.0015.005.3不可預(yù)測費 20.0020.005.4鋪底流動資金 52.0052.00合計 1500.003.3資金使用和管理本項目建設(shè)期為2010年

44、5月至2010年10月,共計6個月。項目資金的管理使用,設(shè)立專賬核算,?？顚Ｓ?并嚴(yán)格項目資金管理、使用、審計和監(jiān)督,最大限度地發(fā)揮項目資金使用效益。第四章 財務(wù)及經(jīng)濟(jì)評價4.1總成本費用估算4.1.1基本數(shù)據(jù)的確立1、產(chǎn)品價格產(chǎn)品銷售確定原則:根據(jù)產(chǎn)品的目標(biāo)市場,確定本項目產(chǎn)品的銷售價格。項目主要投入物是以現(xiàn)行市場價格為依據(jù),產(chǎn)出物以本企業(yè)近期生產(chǎn)或市場上類似產(chǎn)品的市場價格為依據(jù),所有價格都是含稅價格。本項目主要產(chǎn)品是水性油墨,均價按1.4萬元/噸計算。2、生產(chǎn)負(fù)荷本項目2010年11月建成并試運行,2010年2014年生產(chǎn)負(fù)荷率依次為10%、70%、80%、90%、100%。3、其他計算參

45、數(shù)其他計算參數(shù)按照國家和行業(yè)有關(guān)法規(guī),并結(jié)合項目的具體情況選取。見下表:名稱 計算參數(shù) 備注固定資產(chǎn)折舊 房屋建筑物30年,機(jī)器設(shè)備10年平均年限法計算,凈殘值率按5%計算攤銷 攤銷年限為5年,土地40年生產(chǎn)人員工資全員80人,工資標(biāo)準(zhǔn)為管理人員4000元/月,技術(shù)人員3000元/月,工人1500元/月。福利為工資的43%。管理人員8人,技術(shù)人員20人,車間工人52人。修理費 3% 設(shè)備購置額度為基數(shù)銷售費用 2.5% 基數(shù)為銷售收入管理費用 1.5% 基數(shù)為銷售收入,參照公司營運經(jīng)驗,稅收項目各種稅金按國家現(xiàn)行稅法執(zhí)行城建稅7%,教育附加3%,(納稅基數(shù)為增值稅);增值稅17%,所得稅稅率為

46、25%。4.1.2產(chǎn)品成本成本費用是指項目生產(chǎn)運營支出的各種費用,本項目主要采取要素法測算項目生產(chǎn)成本,按照物料、動力等消耗定額,并以同類企業(yè)近幾年生產(chǎn)同類產(chǎn)品的經(jīng)驗數(shù)據(jù)為依據(jù)。1.外購原輔料、燃料及動力費等,生產(chǎn)每噸產(chǎn)品需要以下費用:. 原材料費占產(chǎn)品出廠價的45%;. 輔料占產(chǎn)品出廠價的11%;. 燃料、電費及水費占產(chǎn)品出廠價的2%;2.財務(wù)費用本項目資金全部為自籌,因此不發(fā)生財務(wù)費用。3.無形資產(chǎn)支出即土地使用權(quán)的折舊費。4.可變成本和固定成本計算期內(nèi)項目平均可變成本為1830.44萬元,平均固定成本為979.92萬元。5.經(jīng)營成本經(jīng)估算,項目年均經(jīng)營成本費用為2722.68萬元。6.總

47、成本費用經(jīng)估算,項目年均總成本費用為2810.36萬元。4.2財務(wù)評價4.2.1項目投資回收期財務(wù)效益分析的目的是考察項目在計算期內(nèi)所取得經(jīng)濟(jì)效益的大小。該項目財務(wù)現(xiàn)金流量分析分析結(jié)果如下:序號 項目 所得稅前 所得稅后1財務(wù)內(nèi)部收益率(%)34.16% 20.42%2財務(wù)凈現(xiàn)值(ic=8%)萬元 ￥2,140￥7693投資回報期(年)2.693.324.2.2項目投資利潤率本項目在整個計算期內(nèi)將實現(xiàn)年平均利潤總額1049.10萬元,項目投入總資金1500萬元。經(jīng)測算,稅后項目投資利潤率為69.94%。4.3綜合效益評價結(jié)論序號 項目名稱 單位 數(shù)據(jù)和指標(biāo)一 主要數(shù)據(jù)XX天金龍廠區(qū)新建項目 可

48、行性研究報告第26頁1年銷售收入(含稅) 萬元 3894.552年平均利潤總額 萬元 1049.103年銷售稅金及附加 萬元 35.094年增值稅 萬元 350.905項目總投資 萬元 1500.006項目定員 人 807建設(shè)期 月 6二 主要評價指標(biāo)1項目投資利潤率 % 69.94%2項目投資利稅率 % 72.28%3稅前財務(wù)內(nèi)部收益率 % 34.16%4稅后財務(wù)內(nèi)部收益率 % 20.42%5稅前財務(wù)凈現(xiàn)值(ic=8%) 萬元 2140.216稅后財務(wù)凈現(xiàn)值(ic=8%) 萬元 769.007投資回收期(稅前) 年 2.698投資回收期(稅后) 年 3.329盈虧平衡點 % 48.30%經(jīng)濟(jì)

49、指標(biāo)可以看出,計算期內(nèi)項目年均銷售收入3894.55萬元,年均利潤總額為1049.10萬元,項目投資利潤率為69.94%,稅后財務(wù)內(nèi)部收益率20.42%,高于設(shè)定的基準(zhǔn)收益率12%。盈虧平衡分析和敏感性分析說明項目雖可能面臨單價波動以及經(jīng)營成本帶來的風(fēng)險,但從財務(wù)評價的角度來看,該項目可行。第五章 風(fēng)險分析及規(guī)避當(dāng)企業(yè)邁入市場經(jīng)濟(jì)時,就遇到如何進(jìn)行技術(shù)開發(fā),進(jìn)而保持本企業(yè)在國內(nèi)外同行業(yè)中的技術(shù)領(lǐng)先地位,迎接不可避免的市場競爭的挑戰(zhàn)。然而企業(yè)的技術(shù)開發(fā)并非僅僅是技術(shù)上的和開發(fā)方式的問題,還有經(jīng)濟(jì)上的問題以及風(fēng)險問題。風(fēng)險問題如不進(jìn)行有效管理,就會危及企業(yè)能否順利達(dá)到技術(shù)開發(fā)目標(biāo),進(jìn)而危及企業(yè)及早

50、在國內(nèi)外同行業(yè)中保持領(lǐng)先地位。要保證企業(yè)經(jīng)營持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展,就要及時應(yīng)對不可預(yù)見的、突如其來的、且對經(jīng)營造成巨大影響的事件。這就必須在經(jīng)營管理的同時,同樣進(jìn)行項目的風(fēng)險管理,做到居安而思危,有備而無患。風(fēng)險管理是經(jīng)營管理的特殊內(nèi)容,是對經(jīng)營管理中許多內(nèi)容、特殊要素進(jìn)行的特殊管理。為保證本項目的順利實施,項目方對所處行業(yè)市場進(jìn)行了大規(guī)模的調(diào)查,縝密地分析了項目運行過程中可能出現(xiàn)的風(fēng)險,并結(jié)合行業(yè)具體狀況制定了可行的防范措施。5.1項目風(fēng)險因素5.1.1不可抗力因素風(fēng)險不可抗力是指不能預(yù)見、不能避免并且不能克服的客觀情況,在本項目中,不可抗力主要指來自于自然界的重大變化所引發(fā)的危機(jī),自然風(fēng)險不以人的

51、意志為轉(zhuǎn)移,一旦在項目實施過程中出現(xiàn)人力不可抗拒的巨大自然災(zāi)害,本項目將難以達(dá)到設(shè)計建設(shè)水平,項目的進(jìn)展和收益將受到影響。5.1.2技術(shù)風(fēng)險技術(shù)風(fēng)險是指技術(shù)開發(fā)方面的各種不確定因素,如技術(shù)難度、成果成熟度、與商品化的差距,以及產(chǎn)品的生產(chǎn)設(shè)備和專業(yè)技術(shù)人才的能力,很難保證將來不被超越。本項目的技術(shù)風(fēng)險是:(一)產(chǎn)品技術(shù)要求高,技術(shù)難度高;(二)生產(chǎn)人員的技術(shù)操作水平;(三)專業(yè)技術(shù)機(jī)密泄露等風(fēng)險。5.1.3核心研發(fā)人員流失風(fēng)險核心研發(fā)人才流失會對企業(yè)造成很大的破壞力,足以讓一個企業(yè)大傷元氣甚至使企業(yè)倒閉。因為核心研發(fā)人員一般都學(xué)術(shù)威信高、行業(yè)號召力強(qiáng)、權(quán)利范圍大,同時又掌握著企業(yè)的技術(shù)命脈、經(jīng)營

52、技巧、客戶資源以及其他商業(yè)機(jī)密,因此,他們的辭職和跳槽對風(fēng)險本來就很大的高科技企業(yè)來說,打擊往往是致命的。5.1.4市場競爭風(fēng)險經(jīng)過近幾年快速的發(fā)展,我國已經(jīng)發(fā)展成為全球第四大油墨生產(chǎn)國。2008年,我國水性油墨總產(chǎn)量為7.97萬噸,國內(nèi)水性油墨生產(chǎn)廠商有200多家,但大部分規(guī)模偏小,年產(chǎn)量達(dá)到1,000噸以上的水性油墨生產(chǎn)商不到10家。長期以來,公司始終將產(chǎn)品定位于中高端市場,在規(guī)模、技術(shù)、服務(wù)等方面都處于國內(nèi)同行業(yè)領(lǐng)先地位,具有較強(qiáng)的市場競爭力。然而,隨著我國印刷工業(yè)的快速發(fā)展以及對環(huán)保要求的逐漸提高,將有越來越多的生產(chǎn)企業(yè)進(jìn)入水性油墨行業(yè)參與競爭,因此,公司面臨行業(yè)競爭帶來的市場風(fēng)險。5.1.5資金管理風(fēng)險本次建設(shè)項目投資金額較大,從項目開始籌劃到交付使用有一定的周期,涉及的環(huán)節(jié)也較多,如