2025年國開(電大)《金融基礎》形考任務參考題庫及答案一、單項選擇題1.貨幣在執(zhí)行（）職能時，能夠打破商品交換在時間和空間上的限制。A.價值尺度B.流通手段C.貯藏手段D.支付手段答案：B解析：流通手段是貨幣作為商品交換媒介的職能，通過貨幣中介，商品交換無需同時同地完成，突破了直接物物交換的時空限制。2.下列信用形式中，屬于直接融資的是（）。A.銀行貸款B.發(fā)行企業(yè)債券C.信托貸款D.融資租賃答案：B解析：直接融資是資金供求雙方直接交易，無需金融機構作為中介。發(fā)行企業(yè)債券是企業(yè)直接向投資者募集資金，屬于直接融資；銀行貸款、信托貸款、融資租賃均通過金融機構中介，屬于間接融資。3.若名義利率為5%，通貨膨脹率為2%，則實際利率約為（）。A.2%B.3%C.5%D.7%答案：B解析：根據費雪方程式，實際利率≈名義利率-通貨膨脹率=5%-2%=3%。4.下列金融市場中，屬于貨幣市場的是（）。A.股票市場B.中長期債券市場C.同業(yè)拆借市場D.期貨市場答案：C解析：貨幣市場是期限在1年以內的短期資金融通市場，同業(yè)拆借市場是金融機構間的短期資金借貸市場，屬于貨幣市場；股票市場、中長期債券市場、期貨市場均屬資本市場或衍生品市場。5.商業(yè)銀行最基本的職能是（）。A.信用中介B.支付中介C.信用創(chuàng)造D.金融服務答案：A解析：信用中介是商業(yè)銀行通過吸收存款、發(fā)放貸款，將社會閑置資金轉化為生產資金的職能，是其最基本、最核心的職能。6.下列屬于中央銀行負債業(yè)務的是（）。A.再貸款B.再貼現(xiàn)C.貨幣發(fā)行D.買賣國債答案：C解析：中央銀行負債業(yè)務包括貨幣發(fā)行、存款業(yè)務（如金融機構存款準備金）等；再貸款、再貼現(xiàn)、買賣國債屬于資產業(yè)務。7.布雷頓森林體系的核心是（）。A.美元與黃金掛鉤，其他貨幣與美元掛鉤B.黃金非貨幣化C.浮動匯率制D.特別提款權作為主要儲備資產答案：A解析：布雷頓森林體系確立了“雙掛鉤”制度：美元與黃金掛鉤（1盎司黃金=35美元），其他成員國貨幣與美元掛鉤，形成以美元為中心的固定匯率體系。8.下列金融工具中，流動性最強的是（）。A.股票B.長期國債C.活期存款D.企業(yè)債券答案：C解析：流動性指金融資產變現(xiàn)的難易程度。活期存款可隨時支取，流動性最強；股票、長期國債、企業(yè)債券變現(xiàn)需通過市場交易，存在價格波動和交易時間限制，流動性較低。9.下列不屬于貨幣政策最終目標的是（）。A.充分就業(yè)B.經濟增長C.穩(wěn)定物價D.保持國際收支順差答案：D解析：貨幣政策最終目標通常包括穩(wěn)定物價、充分就業(yè)、經濟增長和國際收支平衡（而非順差）。10.金融衍生工具的基本功能不包括（）。A.套期保值B.價格發(fā)現(xiàn)C.投機D.貨幣創(chuàng)造答案：D解析：金融衍生工具的功能包括套期保值（規(guī)避風險）、價格發(fā)現(xiàn)（反映市場預期）、投機（獲取價差收益）；貨幣創(chuàng)造是商業(yè)銀行的職能。二、多項選擇題1.貨幣制度的構成要素包括（）。A.貨幣材料B.貨幣單位C.貨幣發(fā)行與流通D.準備制度答案：ABCD解析：貨幣制度是國家對貨幣的有關要素、流通規(guī)則等的規(guī)定，主要包括貨幣材料（確定本位幣金屬）、貨幣單位（名稱與價值標準）、貨幣發(fā)行與流通（主幣與輔幣的鑄造、發(fā)行）、準備制度（發(fā)行保證）等。2.信用工具的特征包括（）。A.償還性B.流動性C.風險性D.收益性答案：ABCD解析：信用工具（如債券、股票）是證明債權債務關系的憑證，具有償還性（到期還本）、流動性（變現(xiàn)能力）、風險性（違約或市場風險）、收益性（利息或股息收益）。3.影響利率變動的因素有（）。A.通貨膨脹率B.中央銀行貨幣政策C.資金供求關系D.國際利率水平答案：ABCD解析：利率由市場供求決定，同時受通脹（補償購買力損失）、央行政策（如調整基準利率）、國際資本流動（影響國內資金供求）等因素影響。4.金融市場的功能包括（）。A.資金融通B.風險分散C.價格發(fā)現(xiàn)D.宏觀調控傳導答案：ABCD解析：金融市場通過交易實現(xiàn)資金從盈余方到短缺方的轉移（資金融通）；投資者可通過資產組合分散風險（風險分散）；交易價格反映市場供求（價格發(fā)現(xiàn)）；央行通過市場操作傳導貨幣政策（宏觀調控傳導）。5.商業(yè)銀行的資產業(yè)務包括（）。A.貸款B.存款C.證券投資D.現(xiàn)金資產答案：ACD解析：商業(yè)銀行資產業(yè)務是資金運用，包括貸款（最主要資產）、證券投資（如國債）、現(xiàn)金資產（庫存現(xiàn)金、存款準備金）；存款是負債業(yè)務。6.中央銀行的職能包括（）。A.發(fā)行的銀行B.銀行的銀行C.政府的銀行D.監(jiān)管的銀行答案：ABC解析：中央銀行是“發(fā)行的銀行”（壟斷貨幣發(fā)行）、“銀行的銀行”（為金融機構提供清算、再貸款）、“政府的銀行”（代理國庫、制定貨幣政策）；監(jiān)管職能通常由專門監(jiān)管機構（如銀保監(jiān)會）承擔。7.國際貨幣體系的主要內容包括（）。A.匯率制度安排B.國際儲備資產確定C.國際收支調節(jié)機制D.資本流動管制答案：ABC解析：國際貨幣體系是各國對貨幣兌換、國際收支調節(jié)等的共識，核心內容包括匯率制度（固定或浮動）、國際儲備資產（如黃金、美元、SDR）、國際收支調節(jié)機制（如IMF貸款）。8.下列屬于直接融資工具的有（）。A.商業(yè)票據B.銀行承兌匯票C.股票D.企業(yè)債券答案：ACD解析：直接融資工具是資金供求雙方直接發(fā)行的憑證，如商業(yè)票據（企業(yè)間直接信用）、股票（企業(yè)直接向投資者發(fā)行）、企業(yè)債券；銀行承兌匯票是銀行信用擔保的票據，屬于間接融資工具。9.貨幣政策工具中的“三大法寶”包括（）。A.法定存款準備金率B.再貼現(xiàn)政策C.公開市場操作D.窗口指導答案：ABC解析：一般性貨幣政策工具（三大法寶）指法定存款準備金率、再貼現(xiàn)政策、公開市場操作；窗口指導屬于選擇性工具或間接信用指導。10.金融風險的類型包括（）。A.信用風險B.市場風險C.流動性風險D.操作風險答案：ABCD解析：金融風險按來源可分為信用風險（違約）、市場風險（價格波動）、流動性風險（無法及時變現(xiàn)）、操作風險（內部流程或人員失誤）等。三、判斷題1.格雷欣法則描述的是在金銀復本位制的平行本位制下，市場比價與法定比價不一致時出現(xiàn)的“劣幣驅逐良幣”現(xiàn)象。（）答案：錯誤解析：格雷欣法則（劣幣驅逐良幣）發(fā)生在雙本位制下（法律規(guī)定金銀固定比價），當市場比價與法定比價偏離時，實際價值高于法定價值的“良幣”會被收藏或輸出，實際價值低于法定價值的“劣幣”充斥市場。平行本位制下金銀比價由市場決定，無固定法定比價，不會出現(xiàn)該現(xiàn)象。2.商業(yè)信用是企業(yè)之間提供的信用，因此不會涉及金融機構。（）答案：錯誤解析：商業(yè)信用的典型形式是賒銷、預付，直接發(fā)生在企業(yè)之間，但商業(yè)票據（如匯票）可通過貼現(xiàn)轉化為銀行信用，此時涉及金融機構（銀行）。3.實際利率是名義利率扣除通貨膨脹率后的真實利率，因此一定為正值。（）答案：錯誤解析：若通貨膨脹率高于名義利率，實際利率可能為負值（如名義利率3%，通脹率5%，實際利率=-2%）。4.資本市場是長期資金融通市場，因此股票市場屬于資本市場。（）答案：正確解析：資本市場以1年以上長期資金交易為對象，股票是無期證券，股票市場屬于資本市場。5.商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造能力與法定存款準備金率呈正相關。（）答案：錯誤解析：法定存款準備金率越高，商業(yè)銀行可用于放貸的資金越少，信用創(chuàng)造能力（派生倍數=1/法定存款準備金率）越低，二者呈負相關。6.中央銀行從事金融業(yè)務的目的是盈利。（）答案：錯誤解析：中央銀行是國家金融管理機關，其業(yè)務（如貨幣發(fā)行、再貸款）以宏觀調控為目的，而非盈利。7.布雷頓森林體系崩潰后，國際貨幣體系進入牙買加體系，其核心是固定匯率制。（）答案：錯誤解析：牙買加體系允許浮動匯率制與固定匯率制并存，核心特征是多元化儲備（美元、歐元、日元等）、浮動匯率合法化、黃金非貨幣化。8.金融衍生工具的價值取決于基礎資產的價格，因此其風險一定高于基礎資產。（）答案：錯誤解析：衍生工具可用于套期保值（降低風險），但投機性交易可能放大風險，其風險高低取決于具體用途，并非絕對高于基礎資產。9.貨幣政策的時滯包括內部時滯和外部時滯，其中外部時滯是央行制定政策到實施的時間。（）答案：錯誤解析：內部時滯是從經濟問題出現(xiàn)到央行認識并制定政策的時間；外部時滯是政策實施到效果顯現(xiàn)的時間。10.系統(tǒng)性風險可以通過資產組合分散，非系統(tǒng)性風險無法分散。（）答案：錯誤解析：非系統(tǒng)性風險（個別資產特有風險）可通過組合分散；系統(tǒng)性風險（如宏觀經濟風險）影響所有資產，無法通過組合分散。四、簡答題1.簡述貨幣的職能及其相互關系。答：貨幣的職能包括：（1）價值尺度：衡量商品價值的標準，是貨幣最基本的職能；（2）流通手段：作為商品交換媒介，實現(xiàn)商品價值；（3）貯藏手段：退出流通領域作為財富保存；（4）支付手段：用于清償債務、支付租金等非即時交易；（5）世界貨幣：在國際市場充當一般等價物。相互關系：價值尺度和流通手段是最基本職能，二者統(tǒng)一構成貨幣本質；貯藏手段是前兩者的延伸（需足值或幣值穩(wěn)定）；支付手段是流通手段的擴展（解決跨期交易）；世界貨幣是國內職能的國際化。2.簡述利率的作用機制。答：利率通過影響經濟主體行為發(fā)揮作用：（1）對企業(yè)：利率上升增加融資成本，抑制投資；利率下降降低成本，刺激投資。（2）對居民：利率上升鼓勵儲蓄、抑制消費；利率下降則減少儲蓄、增加消費。（3）對金融市場：利率影響金融資產價格（如債券價格與利率反向變動），引導資金流向。（4）對宏觀經濟：央行通過調整利率（如基準利率）調節(jié)總需求，實現(xiàn)通脹控制或經濟增長目標。3.比較直接融資與間接融資的優(yōu)缺點。答：直接融資優(yōu)點：（1）資金供求雙方直接對接，降低中介成本；（2）投資者可獲得更高收益，融資者可降低成本；（3）促進市場信息披露，提高資源配置效率。缺點：（1）對資金需求者信用要求高，中小企業(yè)融資難度大；（2）投資者需自行承擔風險，風險分散能力弱。間接融資優(yōu)點：（1）金融機構（如銀行）通過規(guī)模效應降低交易成本；（2）中介機構篩選項目，降低信息不對稱風險；（3）適合中小企業(yè)融資。缺點：（1）資金供求雙方隔離，市場信號傳遞效率較低；（2）中介機構可能因風險偏好限制資金流向新興產業(yè)。4.簡述商業(yè)銀行的經營原則及其關系。答：商業(yè)銀行經營遵循“三性原則”：（1）安全性：確保資金安全，避免損失；（2）流動性：保持足夠資金滿足客戶提現(xiàn)和貸款需求；（3）盈利性：通過業(yè)務經營獲取利潤。關系：安全性是前提（避免破產），流動性是基礎（維持正常運營），盈利性是目標（持續(xù)發(fā)展）。三者存在矛盾：高盈利資產（如長期貸款）通常流動性低、風險高；低風險資產（如國債）收益低。銀行需在三者間動態(tài)平衡，通過資產負債管理實現(xiàn)最優(yōu)組合。5.簡述貨幣政策傳導機制的主要路徑。答：貨幣政策傳導機制是央行政策影響經濟的過程，主要路徑包括：（1）利率渠道：調整政策利率→影響市場利率→改變企業(yè)投資和居民消費→影響總需求。（2）信貸渠道：調整準備金率或再貼現(xiàn)率→影響銀行可貸資金→改變信貸規(guī)?！绊懫髽I(yè)投資。（3）資產價格渠道：利率變動→影響股票、房產價格→通過財富效應（資產增值刺激消費）或托賓Q效應（企業(yè)市值高于重置成本時增加投資）影響經濟。（4）匯率渠道：利率變動→影響本幣匯率→改變進出口競爭力→影響凈出口和總需求。五、論述題1.結合當前經濟形勢，分析中央銀行如何運用貨幣政策工具應對通貨緊縮壓力。答：通貨緊縮表現(xiàn)為物價持續(xù)下跌、經濟增速放緩，央行需采取擴張性貨幣政策刺激總需求。當前若面臨通縮壓力（如消費需求不足、企業(yè)投資意愿低迷），可綜合運用以下工具：（1）降低法定存款準備金率：減少商業(yè)銀行繳存央行的準備金，增加可貸資金，通過貨幣乘數放大市場流動性，降低企業(yè)融資難度。例如，若準備金率從10%降至8%，商業(yè)銀行可貸資金增加，企業(yè)更容易獲得貸款擴大生產。（2）下調再貼現(xiàn)率和再貸款率：降低商業(yè)銀行從央行融資的成本，鼓勵其向企業(yè)和居民提供更多信貸。同時，引導市場利率下行（如LPR下降），減少企業(yè)利息支出，刺激投資。（3）公開市場操作：央行在二級市場買入國債、央行票據等，向市場注入基礎貨幣。例如，通過逆回購操作向銀行體系釋放流動性，直接增加市場資金供給。（4）結構性貨幣政策工具：針對特定領域（如小微企業(yè)、綠色產業(yè)）提供再貸款、貼息支持，定向降低融資成本，促進重點行業(yè)發(fā)展。例如，設立專項再貸款工具，鼓勵銀行向科技型中小企業(yè)放貸。（5）引導市場預期：通過政策聲明、新聞發(fā)布會傳遞寬松信號，增強企業(yè)和居民對經濟的信心，促進消費和投資。例如，央行明確表示將維持寬松政策直至通脹回到合理區(qū)間，穩(wěn)定市場預期。以2023年某國通縮案例為例，央行通過“降準+公開市場買入+定向再貸款”組合，3個月內市場流動性顯著改善，企業(yè)貸款余額增長15%，消費指數止跌回升，有效緩解了通縮壓力。2.論述信用在現(xiàn)代經濟中的作用及潛在風險。答：信用是現(xiàn)代經濟的核心，作用主要體現(xiàn)在：（1）優(yōu)化資源配置：通過信用工具（如債