2025年北交所測試題及答案一、單項選擇題（每題2分，共20題，合計40分）1.北京證券交易所（北交所）的核心市場定位是：A.服務(wù)大型成熟企業(yè)B.服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)C.服務(wù)金融機構(gòu)資本運作D.服務(wù)跨境企業(yè)融資答案：B解析：北交所是經(jīng)國務(wù)院批準設(shè)立的我國第一家公司制證券交易所，定位為“服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)的主陣地”，重點支持“專精特新”等創(chuàng)新型企業(yè)發(fā)展。2.北交所上市公司申請轉(zhuǎn)板至科創(chuàng)板或創(chuàng)業(yè)板，需滿足的最低上市時間要求是：A.3個月B.6個月C.12個月D.24個月答案：C解析：根據(jù)《北京證券交易所上市公司轉(zhuǎn)板上市辦法》，北交所上市公司申請轉(zhuǎn)板需在北交所上市滿12個月，且符合轉(zhuǎn)入板塊的上市條件和證監(jiān)會規(guī)定的其他要求。3.北交所股票交易中，通過競價交易買入股票的，申報數(shù)量應(yīng)當為：A.100股或其整數(shù)倍B.200股起，100股整數(shù)倍C.1000股起，500股整數(shù)倍D.無最低申報數(shù)量限制答案：A解析：北交所競價交易的申報數(shù)量與滬深交易所主板一致，買入申報為100股或其整數(shù)倍，賣出時余額不足100股的需一次性申報賣出。4.北交所新股上市首日的臨時停牌機制中，當股票價格較開盤價上漲或下跌達到（）時，觸發(fā)第一次臨時停牌；達到（）時觸發(fā)第二次臨時停牌。A.30%、60%B.20%、50%C.40%、70%D.50%、80%答案：A解析：北交所新股上市首日不設(shè)漲跌幅限制，但設(shè)置臨時停牌機制：當股票價格較開盤價首次上漲或下跌達到30%、60%時，各停牌10分鐘；停牌時間跨越14:57的，于14:57復(fù)牌并對已接受的申報進行復(fù)牌集合競價，再進行收盤集合競價。5.北交所上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債的，轉(zhuǎn)股價格應(yīng)不低于募集說明書公告日前（）個交易日公司股票交易均價和前1個交易日的均價。A.10B.20C.30D.60答案：B解析：根據(jù)北交所可轉(zhuǎn)債相關(guān)規(guī)則，轉(zhuǎn)股價格應(yīng)不低于募集說明書公告日前20個交易日公司股票交易均價和前1個交易日的均價，以保護原有股東權(quán)益。6.北交所投資者適當性管理中，個人投資者申請開通交易權(quán)限需滿足的金融資產(chǎn)門檻是：A.申請前20個交易日日均金融資產(chǎn)不低于50萬元B.申請前20個交易日日均金融資產(chǎn)不低于100萬元C.申請前30個交易日日均金融資產(chǎn)不低于50萬元D.申請前30個交易日日均金融資產(chǎn)不低于100萬元答案：A解析：2023年北交所優(yōu)化投資者適當性管理，將個人投資者金融資產(chǎn)門檻由100萬元下調(diào)至50萬元，與科創(chuàng)板持平，同時需滿足24個月以上的證券投資經(jīng)驗。7.北交所上市公司出現(xiàn)最近一個會計年度經(jīng)審計的期末凈資產(chǎn)為負值，將被實施：A.退市風(fēng)險警示（ST）B.其他風(fēng)險警示（ST）C.停牌核查D.強制退市答案：B解析：北交所風(fēng)險警示制度規(guī)定，上市公司出現(xiàn)“最近一個會計年度經(jīng)審計的期末凈資產(chǎn)為負值”“最近一個會計年度財務(wù)會計報告被出具無法表示意見或否定意見的審計報告”等情形，將被實施其他風(fēng)險警示（ST）；而退市風(fēng)險警示（ST）主要針對可能觸及退市條件的情形。8.北交所做市交易中，做市商每次提交的做市報價應(yīng)當同時包含買入價和賣出價，且賣出價與買入價的價差不得超過（）。A.1%B.2%C.3%D.5%答案：B解析：為保障市場流動性和價格穩(wěn)定性，北交所規(guī)定做市商的買賣價差不得超過2%，且做市報價的最小變動單位與競價交易一致。9.北交所上市公司召開年度股東大會，應(yīng)當在會計年度結(jié)束后（）個月內(nèi)召開。A.2B.3C.4D.6答案：C解析：根據(jù)《北京證券交易所上市公司持續(xù)監(jiān)管指引第1號——信息披露》，年度股東大會應(yīng)當在每個會計年度結(jié)束后的4個月內(nèi)召開，以便及時審議年度報告等重要事項。10.北交所上市公司實施股權(quán)激勵計劃，激勵對象可以包括：①董事②高級管理人員③核心技術(shù)人員④持股5%以上的股東A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④答案：A解析：北交所股權(quán)激勵對象限于上市公司的董事、高級管理人員、核心技術(shù)人員或核心業(yè)務(wù)人員，以及公司認為應(yīng)當激勵的對公司經(jīng)營業(yè)績和未來發(fā)展有直接影響的其他員工，持股5%以上的股東或?qū)嶋H控制人原則上不得成為激勵對象。11.北交所股票交易中，大宗交易的最低申報數(shù)量為：A.10萬股或交易金額不低于100萬元B.20萬股或交易金額不低于200萬元C.50萬股或交易金額不低于500萬元D.100萬股或交易金額不低于1000萬元答案：A解析：北交所大宗交易的門檻為申報數(shù)量不低于10萬股，或交易金額不低于100萬元人民幣，較滬深交易所更靈活，適配中小企業(yè)股票流動性特點。12.北交所上市公司現(xiàn)金分紅的決策程序中，獨立董事應(yīng)當對分紅方案發(fā)表（）。A.無保留意見B.獨立意見C.同意聲明D.風(fēng)險提示答案：B解析：根據(jù)北交所上市公司治理要求，獨立董事需對利潤分配政策的制定、調(diào)整及具體分紅方案發(fā)表獨立意見，確保中小股東權(quán)益得到充分關(guān)注。13.北交所公開發(fā)行并上市的企業(yè)，若選擇“市值+研發(fā)投入”標準（第四套標準），需滿足的條件是：A.市值不低于8億元，最近兩年研發(fā)投入合計不低于5000萬元B.市值不低于10億元，最近兩年研發(fā)投入合計不低于6000萬元C.市值不低于15億元，最近兩年研發(fā)投入合計不低于6000萬元D.市值不低于20億元，最近兩年研發(fā)投入合計不低于8000萬元答案：C解析：北交所上市條件中的第四套標準為“市值+研發(fā)投入”：市值不低于15億元，最近兩年研發(fā)投入合計不低于6000萬元，適用于研發(fā)投入高但尚未盈利的科技型企業(yè)。14.北交所上市公司控股股東、實際控制人及其一致行動人在公司上市后（）個月內(nèi)不得減持股份。A.6B.12C.18D.24答案：B解析：為穩(wěn)定市場預(yù)期，北交所規(guī)定控股股東、實際控制人及其一致行動人在公司上市后12個月內(nèi)不得減持股份；上市滿12個月后，減持需遵守“每次減持比例不超過1%”等限制。15.北交所股票交易中，收盤集合競價的時間為：A.14:57-15:00B.14:50-15:00C.14:47-14:57D.14:30-14:57答案：A解析：北交所競價交易時間為9:15-9:25（開盤集合競價）、9:30-11:30和13:00-14:57（連續(xù)競價）、14:57-15:00（收盤集合競價），與滬深交易所收盤集合競價時間一致。16.北交所上市公司發(fā)生重大資產(chǎn)重組，標的資產(chǎn)對應(yīng)的經(jīng)營實體應(yīng)當符合的條件不包括：A.符合國家產(chǎn)業(yè)政策和北交所定位B.具有持續(xù)經(jīng)營能力C.最近一年凈利潤為正D.權(quán)屬清晰，資產(chǎn)過戶或轉(zhuǎn)移不存在法律障礙答案：C解析：北交所重大資產(chǎn)重組更注重標的資產(chǎn)的創(chuàng)新性和成長性，未強制要求最近一年凈利潤為正，重點關(guān)注是否符合“創(chuàng)新型中小企業(yè)”定位及持續(xù)經(jīng)營能力。17.北交所投資者參與戰(zhàn)略配售，獲配股票的鎖定期最短為：A.6個月B.12個月C.18個月D.24個月答案：A解析：北交所戰(zhàn)略投資者鎖定期根據(jù)類型不同有所區(qū)分：發(fā)行人的高級管理人員、核心員工參與的戰(zhàn)略配售，鎖定期為12個月；其他戰(zhàn)略投資者鎖定期為6個月，鼓勵長期資金參與。18.北交所上市公司年度報告披露的時間為：A.會計年度結(jié)束后2個月內(nèi)B.會計年度結(jié)束后3個月內(nèi)C.會計年度結(jié)束后4個月內(nèi)D.會計年度結(jié)束后6個月內(nèi)答案：C解析：與滬深交易所一致，北交所上市公司需在每個會計年度結(jié)束后4個月內(nèi)披露年度報告，第一季度報告在4個月內(nèi)、半年度報告在6個月內(nèi)、第三季度報告在10個月內(nèi)披露。19.北交所股票交易中，限價申報的有效價格范圍是：A.前收盤價的±5%B.前收盤價的±10%C.前收盤價的±20%D.無價格限制答案：C解析：北交所股票（新股上市首日除外）的競價交易漲跌幅限制為前收盤價的±30%，但限價申報的有效價格范圍為買入申報不高于買入基準價格的105%或賣出申報不低于賣出基準價格的95%（即“價格籠子”），防止異常價格申報。20.北交所上市公司出現(xiàn)（）情形時，應(yīng)當立即披露臨時報告并申請停牌。A.公司董事長發(fā)生變動B.公司簽訂金額為上年營收5%的合同C.公司被出具保留意見的審計報告D.公司涉嫌違法違規(guī)被有權(quán)機關(guān)調(diào)查答案：D解析：根據(jù)《北京證券交易所股票上市規(guī)則》，公司涉嫌違法違規(guī)被有權(quán)機關(guān)調(diào)查或采取強制措施，屬于重大事項，需立即披露并申請停牌；董事長變動、普通合同簽訂（未達披露標準）、保留意見審計報告（非無法表示或否定意見）無需立即停牌。二、多項選擇題（每題3分，共10題，合計30分，每題至少有2個正確選項，多選、少選、錯選均不得分）1.以下關(guān)于北交所與全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（新三板）關(guān)系的表述中，正確的有：A.北交所是新三板的組成部分B.新三板基礎(chǔ)層、創(chuàng)新層是北交所的“后備軍”C.企業(yè)需先在新三板創(chuàng)新層掛牌滿12個月，方可申請北交所上市D.北交所與新三板實行“一體管理、協(xié)同發(fā)展”的監(jiān)管機制答案：BCD解析：北交所與新三板是“一體發(fā)展、分層遞進”的關(guān)系：新三板基礎(chǔ)層、創(chuàng)新層為北交所輸送上市企業(yè)（需在創(chuàng)新層掛牌滿12個月），北交所是新三板的“升級層”；兩者由全國股轉(zhuǎn)公司統(tǒng)籌管理，實行協(xié)同監(jiān)管。2.北交所上市公司的退市情形包括：A.連續(xù)60個交易日股票每日收盤價均低于每股面值B.連續(xù)120個交易日股票累計成交量低于200萬股C.未在法定期限內(nèi)披露年度報告或半年度報告，且在被責(zé)令改正后2個月內(nèi)仍未披露D.最近一個會計年度經(jīng)審計的凈利潤為負值且營業(yè)收入低于5000萬元答案：ABC解析：北交所退市情形包括交易類（如股價低于面值、成交量過低）、財務(wù)類（如凈利潤為負且營收低于1億元等）、規(guī)范類（如未及時披露定期報告）和重大違法類。選項D中“營收低于5000萬元”不符合財務(wù)類退市的“營收低于1億元”標準。3.北交所股票交易機制的特點包括：A.新股上市首日不設(shè)漲跌幅限制B.普通股票漲跌幅限制為±30%C.引入做市商制度D.實行T+0交易答案：ABC解析：北交所交易機制借鑒科創(chuàng)板并結(jié)合中小企業(yè)特點，新股首日不設(shè)漲跌幅（設(shè)臨時停牌），日常漲跌幅為±30%，引入做市商提升流動性；目前仍實行T+1交易制度。4.北交所上市公司申請公開發(fā)行股票并上市，需滿足的基本條件包括：A.發(fā)行后總股本不低于3000萬元B.公開發(fā)行的股份不少于100萬股C.最近一年凈利潤為正且營業(yè)收入不低于1億元D.公司治理健全，合法規(guī)范經(jīng)營答案：AD解析：北交所上市的基本條件包括：發(fā)行后總股本不低于3000萬元；公開發(fā)行的股份不少于100萬股（或公司股東人數(shù)不少于200人）；最近兩年凈利潤均為正且累計不低于1500萬元（或其他四套標準之一）；公司治理健全等。選項B錯誤，應(yīng)為“公開發(fā)行的股份不少于100萬股或公司股東人數(shù)不少于200人”；選項C是其中一套標準的具體要求，非所有企業(yè)必須滿足。5.北交所投資者適當性管理中，機構(gòu)投資者開通交易權(quán)限的條件包括：A.實收資本或?qū)嵤展杀静坏陀?00萬元B.風(fēng)險承受能力評估結(jié)果為穩(wěn)健型及以上C.不存在嚴重不良誠信記錄D.具有24個月以上證券投資經(jīng)驗答案：BC解析：北交所對機構(gòu)投資者不設(shè)金融資產(chǎn)門檻，但需滿足“風(fēng)險承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險等級匹配”“不存在嚴重不良誠信記錄”等要求；個人投資者需滿足資產(chǎn)和經(jīng)驗要求，機構(gòu)投資者無經(jīng)驗強制要求（除產(chǎn)品投資者外）。6.北交所上市公司召開董事會審議關(guān)聯(lián)交易事項時，關(guān)聯(lián)董事應(yīng)當回避表決，且董事會會議由（）的非關(guān)聯(lián)董事出席即可舉行。A.過半數(shù)B.1/3以上C.2/3以上D.全體答案：A解析：關(guān)聯(lián)交易審議時，關(guān)聯(lián)董事需回避，剩余非關(guān)聯(lián)董事過半數(shù)出席即可召開董事會，決議需經(jīng)非關(guān)聯(lián)董事過半數(shù)通過；若非關(guān)聯(lián)董事不足3人，應(yīng)提交股東大會審議。7.北交所支持的“創(chuàng)新型中小企業(yè)”主要包括：A.專精特新“小巨人”企業(yè)B.高新技術(shù)企業(yè)C.傳統(tǒng)制造業(yè)企業(yè)D.數(shù)字經(jīng)濟領(lǐng)域企業(yè)答案：ABD解析：北交所重點支持“專精特新”、高新技術(shù)、數(shù)字經(jīng)濟、高端裝備制造等創(chuàng)新型企業(yè)，傳統(tǒng)制造業(yè)企業(yè)若缺乏創(chuàng)新屬性則不符合重點支持方向。8.北交所上市公司發(fā)行優(yōu)先股的，應(yīng)當在公司章程中明確的事項包括：A.優(yōu)先股股息率是否固定B.優(yōu)先股股東參與剩余利潤分配的方式C.優(yōu)先股是否可轉(zhuǎn)換為普通股D.優(yōu)先股表決權(quán)恢復(fù)的條件答案：ABCD解析：優(yōu)先股發(fā)行需在公司章程中明確股息率、利潤分配方式、轉(zhuǎn)換條款、表決權(quán)恢復(fù)條件等核心內(nèi)容，保障優(yōu)先股股東權(quán)益。9.北交所股票交易中，屬于異常交易行為的有：A.以明顯偏離市場最新成交價的價格大量申報并撤銷B.多個賬戶聯(lián)合拉抬股價C.在收盤集合競價階段大額申報影響收盤價D.單日買入單只股票超過其流通股本的5%答案：ABC解析：異常交易行為包括虛假申報、拉抬打壓、聯(lián)合操縱、尾市操縱等；正常合規(guī)的大額交易（如未違反持股限制）不屬于異常行為。10.北交所上市公司實施股份回購的用途可以是：A.減少公司注冊資本B.用于員工持股計劃C.轉(zhuǎn)換為公司發(fā)行的可轉(zhuǎn)債D.與持有本公司股份的其他公司合并答案：ABCD解析：北交所允許上市公司回購股份用于減少注冊資本、員工持股計劃、可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股、合并等合法用途，與《公司法》規(guī)定一致。三、判斷題（每題1分，共10題，合計10分，正確填“√”，錯誤填“×”）1.北交所上市公司可以在上市后通過定向發(fā)行股票募集資金，無需公開發(fā)行。（）答案：√解析：北交所支持上市公司通過定向發(fā)行（向不超過35名特定對象發(fā)行）進行再融資，程序靈活，無需公開發(fā)行。2.北交所股票交易中，做市商可以同時為多只股票提供做市服務(wù)。（）答案：√解析：北交所對做市商的股票覆蓋數(shù)量無限制，鼓勵做市商根據(jù)自身能力為多只股票提供流動性支持。3.北交所上市公司的獨立董事中，至少有1名會計專業(yè)人士。（）答案：√解析：為強化公司治理，北交所要求上市公司獨立董事中至少1人為會計專業(yè)人士（具有高級職稱或注冊會計師資格）。4.北交所新股上市首日，投資者可以通過融券賣出股票。（）答案：×解析：北交所融券業(yè)務(wù)暫未對新股上市首日開放，需待股票上市交易滿一定期限后納入標的證券范圍。5.北交所上市公司出現(xiàn)連續(xù)10個交易日股票收盤價低于每股面值的，將被實施退市風(fēng)險警示。（）答案：×解析：北交所交易類退市指標為“連續(xù)60個交易日收盤價低于面值”，未達到該期限的僅需披露風(fēng)險提示，不直接實施風(fēng)險警示。6.北交所投資者參與網(wǎng)下打新，需滿足至少1000萬元的金融資產(chǎn)門檻。（）答案：×解析：北交所網(wǎng)下投資者需為專業(yè)機構(gòu)投資者（如公募基金、證券公司等），個人投資者無法參與網(wǎng)下打新，無資產(chǎn)門檻要求（機構(gòu)投資者需符合資質(zhì)）。7.北交所上市公司的年度報告可以僅披露中文版本。（）答案：√解析：北交所信息披露以中文為正式語言，上市公司可僅披露中文報告，無需強制披露英文等其他語言版本。8.北交所上市公司控股股東質(zhì)押股份的，無需披露質(zhì)押比例。（）答案：×解析：控股股東質(zhì)押股份比例達到其持股的50%或以上時，需及時披露，提示股權(quán)質(zhì)押風(fēng)險。9.北交所股票的交易傭金、印花稅等費用與滬深交易所完全一致。（）答案：×解析：北交所交易傭金由證券公司自主確定（通常與滬深交易所相近），但印花稅按成交金額的1‰單邊收?。ㄙu出時），與滬深交易所一致。10.北交所上市公司召開股東大會，應(yīng)當提供網(wǎng)絡(luò)投票方式。（）答案：√解析：為便利中小股東參與，北交所要求上市公司股東大會提供網(wǎng)絡(luò)投票方式，保障股東表決權(quán)。四、綜合分析題（每題10分，共2題，合計20分）案例1：某科技型企業(yè)計劃申請北交所上市，其財務(wù)數(shù)據(jù)如下：-市值：18億元（按發(fā)行后股本計算）-2023年營業(yè)收入：2.5億元，同比增長35%-2023年研發(fā)投入：4000萬元，2022年研發(fā)投入：3000萬元（兩年合計7000萬元）-2023年凈利潤：-500萬元（虧損），2022年凈利潤：-800萬元（虧損）-公司已在新三板創(chuàng)