金融行業(yè)必考知識(shí)點(diǎn)

以下是金融行業(yè)的一些必考知識(shí)點(diǎn)：一、金融市場(chǎng)1.貨幣市場(chǎng)-概念與特點(diǎn)-貨幣市場(chǎng)是短期資金市場(chǎng)，融資期限一般在一年以下。其特點(diǎn)包括：交易期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低、交易額大。-主要子市場(chǎng)-同業(yè)拆借市場(chǎng)：金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行短期資金融通的市場(chǎng)。拆借利率如上海銀行間同業(yè)拆借利率（Shibor）是重要的市場(chǎng)利率指標(biāo)。-回購(gòu)市場(chǎng)：通過(guò)回購(gòu)協(xié)議進(jìn)行短期資金融通的市場(chǎng)。正回購(gòu)是先賣出再回購(gòu)證券融入資金；逆回購(gòu)則是先買入再賣回證券融出資金。-票據(jù)市場(chǎng)：包括商業(yè)票據(jù)的發(fā)行與貼現(xiàn)市場(chǎng)。商業(yè)票據(jù)是企業(yè)為了籌集短期資金而發(fā)行的無(wú)擔(dān)保本票。貼現(xiàn)是持票人將未到期票據(jù)轉(zhuǎn)讓給銀行等金融機(jī)構(gòu)以獲取資金的行為。2.資本市場(chǎng)-概念與特點(diǎn)-資本市場(chǎng)是融資期限在一年以上的長(zhǎng)期資金市場(chǎng)。其特點(diǎn)為：融資期限長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)大、收益較高、流動(dòng)性相對(duì)較弱。-主要子市場(chǎng)-股票市場(chǎng)-股票的分類：按股東權(quán)利分為普通股和優(yōu)先股。普通股股東享有公司經(jīng)營(yíng)決策參與權(quán)、利潤(rùn)分配權(quán)等；優(yōu)先股股東在利潤(rùn)分配和剩余財(cái)產(chǎn)分配上優(yōu)先于普通股股東，但一般無(wú)表決權(quán)。-股票的發(fā)行與交易：一級(jí)市場(chǎng)是股票的發(fā)行市場(chǎng)，企業(yè)通過(guò)首次公開發(fā)行（IPO）或再融資發(fā)行股票；二級(jí)市場(chǎng)是已發(fā)行股票的交易市場(chǎng)，包括證券交易所（如我國(guó)的上海證券交易所、深圳證券交易所）和場(chǎng)外交易市場(chǎng)。-債券市場(chǎng)-債券的分類：按發(fā)行主體分為國(guó)債（由國(guó)家政府發(fā)行，信用風(fēng)險(xiǎn)低）、地方政府債券、金融債券（由金融機(jī)構(gòu)發(fā)行）和企業(yè)債券（由企業(yè)發(fā)行）。-債券的基本要素：包括票面金額、票面利率、到期日等。債券價(jià)格與票面利率、市場(chǎng)利率密切相關(guān)，當(dāng)市場(chǎng)利率上升時(shí)，債券價(jià)格下降；反之，債券價(jià)格上升。二、金融機(jī)構(gòu)1.中央銀行-職能-發(fā)行的銀行：中央銀行壟斷貨幣發(fā)行權(quán)，調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，穩(wěn)定幣值。-銀行的銀行：集中保管商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金；充當(dāng)商業(yè)銀行的最后貸款人，為商業(yè)銀行提供資金支持；組織全國(guó)的清算。-國(guó)家的銀行：代理國(guó)庫(kù)，代理國(guó)家債券的發(fā)行，對(duì)國(guó)家提供信貸支持，執(zhí)行國(guó)家的貨幣政策等。-貨幣政策工具-法定存款準(zhǔn)備金率：中央銀行通過(guò)調(diào)整法定存款準(zhǔn)備金率來(lái)影響商業(yè)銀行的可貸資金規(guī)模。提高法定存款準(zhǔn)備金率，商業(yè)銀行可貸資金減少，貨幣供應(yīng)量收縮；反之則貨幣供應(yīng)量擴(kuò)張。-再貼現(xiàn)政策：中央銀行通過(guò)調(diào)整再貼現(xiàn)率，影響商業(yè)銀行的貼現(xiàn)成本，從而調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量。再貼現(xiàn)率提高，商業(yè)銀行貼現(xiàn)成本增加，貼現(xiàn)業(yè)務(wù)減少，貨幣供應(yīng)量收縮。-公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)：中央銀行在公開市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券（主要是國(guó)債），吞吐基礎(chǔ)貨幣，調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量。買入有價(jià)證券時(shí)，投放基礎(chǔ)貨幣，貨幣供應(yīng)量增加；賣出有價(jià)證券時(shí)，回籠基礎(chǔ)貨幣，貨幣供應(yīng)量減少。2.商業(yè)銀行-主要業(yè)務(wù)-負(fù)債業(yè)務(wù)：包括吸收存款（活期存款、定期存款、儲(chǔ)蓄存款等）、借款（向中央銀行借款、同業(yè)拆借、發(fā)行金融債券等）。-資產(chǎn)業(yè)務(wù)：發(fā)放貸款（信用貸款、擔(dān)保貸款等）、進(jìn)行證券投資（投資國(guó)債、金融債券、企業(yè)債券等）、現(xiàn)金資產(chǎn)（庫(kù)存現(xiàn)金、在中央銀行的存款、存放同業(yè)款項(xiàng)等）。-中間業(yè)務(wù)：不構(gòu)成商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債，形成銀行非利息收入的業(yè)務(wù)，如支付結(jié)算業(yè)務(wù)、代收代付業(yè)務(wù)、銀行卡業(yè)務(wù)、代理銷售業(yè)務(wù)、資金托管業(yè)務(wù)、擔(dān)保承諾業(yè)務(wù)、金融衍生業(yè)務(wù)等。3.投資銀行-業(yè)務(wù)范圍-證券承銷業(yè)務(wù)，幫助企業(yè)發(fā)行股票和債券；證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，代理客戶買賣證券；并購(gòu)業(yè)務(wù)，為企業(yè)的并購(gòu)重組提供財(cái)務(wù)顧問(wèn)、融資安排等服務(wù)；自營(yíng)業(yè)務(wù)，用自有資金進(jìn)行證券投資；資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，為客戶管理資產(chǎn)等。三、金融工具1.基本金融工具-貨幣：作為交換媒介、計(jì)價(jià)單位和價(jià)值儲(chǔ)藏手段。-債券：債務(wù)人為籌集資金而發(fā)行的，承諾在一定期限內(nèi)還本付息的有價(jià)證券。-股票：股份公司發(fā)行的所有權(quán)憑證，代表股東對(duì)公司的所有權(quán)。2.衍生金融工具-遠(yuǎn)期合約：雙方約定在未來(lái)某一確定時(shí)間，按照確定的價(jià)格買賣一定數(shù)量的某種資產(chǎn)的合約。-期貨合約：在交易所內(nèi)交易的標(biāo)準(zhǔn)化遠(yuǎn)期合約，具有標(biāo)準(zhǔn)化條款、保證金制度等特點(diǎn)。-期權(quán)合約：賦予期權(quán)買方在規(guī)定期限內(nèi)按約定價(jià)格買入或賣出一定數(shù)量標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利（但無(wú)義務(wù)）的合約。-互換合約：雙方約定在未來(lái)一定期限內(nèi)交換一系列現(xiàn)金流的合約，常見(jiàn)的有利率互換和貨幣互換。四、利率與匯率1.利率-利率的種類-名義利率與實(shí)際利率：名義利率是未考慮通貨膨脹因素的利率，實(shí)際利率=名義利率-通貨膨脹率。-固定利率與浮動(dòng)利率：固定利率在借貸期內(nèi)利率固定不變；浮動(dòng)利率則根據(jù)市場(chǎng)利率等因素定期調(diào)整。-利率的決定因素-主要包括平均利潤(rùn)率、借貸資金的供求關(guān)系、物價(jià)水平、國(guó)家經(jīng)濟(jì)政策等。2.匯率-匯率的標(biāo)價(jià)方法-直接標(biāo)價(jià)法：以一定單位的外國(guó)貨幣為標(biāo)準(zhǔn)來(lái)計(jì)算應(yīng)付多少本國(guó)貨幣，如1美元=6.5元人民幣。-間接標(biāo)價(jià)法：以一定單位的本國(guó)貨幣為標(biāo)準(zhǔn)來(lái)計(jì)算應(yīng)收多少外國(guó)貨幣。-匯率的影響因素-國(guó)際收支狀況（順差時(shí)本幣可能升值，逆差時(shí)本幣可能貶值）、通貨膨脹率差異（通貨膨脹率高的國(guó)家貨幣可能貶值）、利率水平差異（利率高的國(guó)家貨幣可能吸引資金流入，導(dǎo)致貨幣升值）、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)狀況等。五、金融風(fēng)險(xiǎn)管理1.風(fēng)險(xiǎn)種類-信用風(fēng)險(xiǎn)：指?jìng)鶆?wù)人或交易對(duì)手未能履行合同所規(guī)定的義務(wù)或信用質(zhì)量發(fā)生變化，影響金融產(chǎn)品價(jià)值，從而給債權(quán)人或金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)?yè)p失的風(fēng)險(xiǎn)。-市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：由于市場(chǎng)因素（如利率、匯率、股票價(jià)格、商品價(jià)格等）的波動(dòng)而導(dǎo)致金融資產(chǎn)價(jià)值變化的風(fēng)險(xiǎn)，包括利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)和商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)等。-操作風(fēng)險(xiǎn)：由于不完善或有問(wèn)題的內(nèi)部操作過(guò)程、人員、系統(tǒng)或外部事件而導(dǎo)致的直接或間接損失的風(fēng)險(xiǎn)。2.風(fēng)險(xiǎn)管理方法-風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避：直接避免參與可能產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)活動(dòng)。-風(fēng)險(xiǎn)分散：通過(guò)投資多種資產(chǎn)或與多個(gè)交易對(duì)手進(jìn)行交易，降低單一資產(chǎn)或交易對(duì)手的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)整體的影響。-風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移：如通