17/17《財務(wù)分析》課程課程實驗教學(xué)手冊上海立信會計學(xué)院2007年11月26日一、實驗教學(xué)大綱課程編號課程名稱財務(wù)分析開課系部財務(wù)管理系34實驗課時8執(zhí)行時間2008.3面向?qū)I(yè)財務(wù)管理專業(yè)、會計專業(yè)、工商管理專業(yè)、審計專業(yè)教材資料教材：《財務(wù)報表分析》；軟件：智澤華智能分析軟件或商務(wù)智能化軟件本課程實驗?zāi)康暮透疽笫箤W(xué)生在對商務(wù)智能軟件有比較深入的了解基礎(chǔ)上，引用上市公司報表數(shù)據(jù)及相關(guān)資料，對手動分析的結(jié)果與智能化分析軟件分析的結(jié)果進(jìn)行對照，并根據(jù)財務(wù)管理根本理論、根本知識和根本方法，對實驗結(jié)果進(jìn)行科學(xué)合理的解釋，從而掌握資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析、資本結(jié)構(gòu)分析、償債能力分析、盈利能力分析、營運能力分析、開展?jié)摿Ψ治?、營協(xié)調(diào)性分析、經(jīng)營風(fēng)險分析、經(jīng)營業(yè)績分析、本錢費用分析、現(xiàn)金流量分析，以及企業(yè)預(yù)、決算管理分析等內(nèi)容。培養(yǎng)學(xué)生對復(fù)雜系統(tǒng)或問題的分析、抽象、歸納與綜合的邏輯思維能力，并且能用適當(dāng)?shù)墓ぞ邷?zhǔn)確表達(dá)復(fù)雜系統(tǒng)邏輯模型的本領(lǐng)。對他們從事管理工作，推動企業(yè)管理信息化和智能化建設(shè)，組織機(jī)構(gòu)重組與業(yè)務(wù)流程再造帶來一定的實踐經(jīng)驗。實驗項目內(nèi)容工程名稱時數(shù)必開選開內(nèi)容簡述1財務(wù)結(jié)構(gòu)分析模塊2綜合型必開企業(yè)資產(chǎn)、資本等財務(wù)結(jié)構(gòu)分析2財務(wù)能力分析模塊2綜合型必開企業(yè)償債、營利、營運等能力分析3本錢費用分析模塊2綜合型必開企業(yè)本錢費用分析4風(fēng)險與協(xié)調(diào)性分析模塊2綜合型必開企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險與經(jīng)營協(xié)調(diào)性分析合計8備注說明制定人：楊克泉審定人：實驗教學(xué)負(fù)責(zé)人注：類型指：操作型、設(shè)計型、綜合型。二、實驗教學(xué)方案安排日期實驗內(nèi)容實驗課時實驗形式備注3.18財務(wù)結(jié)構(gòu)分析模塊2實驗室集中課后做實驗報告4.15財務(wù)能力分析模塊2實驗室集中課后做實驗報告5.13本錢費用分析模塊2實驗室集中課后做實驗報告6.10風(fēng)險與協(xié)調(diào)性分析模塊2實驗室集中課后做實驗報告合計8實驗形式：指實驗室集中、課外分散等實驗形式。三、實驗工程實驗一財務(wù)結(jié)構(gòu)分析模塊[實驗?zāi)康腯1．掌握財務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法2．掌握財務(wù)結(jié)構(gòu)分析步驟3．撰寫財務(wù)結(jié)構(gòu)分析報告[實驗內(nèi)容]對上市公司實際財務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫財務(wù)結(jié)構(gòu)分析報告。[實驗步驟]1．下載上市公司財務(wù)報告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2．把所下載的上市公司報告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報告。2.1登錄運行“智能化財務(wù)分析系統(tǒng)教學(xué)版〞后，系統(tǒng)將進(jìn)入登錄界面：選擇用戶名并輸入密碼（初始密碼為12345），用戶將進(jìn)入如下主界面：2.2單擊公司樹中的公司名，選定要導(dǎo)入財務(wù)報表的公司。2.3

點擊“報表管理〞下拉菜單中的“導(dǎo)入數(shù)據(jù)〞（或直接單擊工具欄上的“導(dǎo)數(shù)據(jù)〞功能按鈕），進(jìn)入數(shù)據(jù)導(dǎo)入界面。

2.4.

選擇文件名。單擊“文件名〞框右側(cè)圖標(biāo)，選擇報表數(shù)據(jù)所在的Excel文件位置并翻開，文件名稱將出現(xiàn)在空白欄中。

2.5選擇文件頁。點擊“文件頁〞右側(cè)的下拉菜單，選擇要導(dǎo)入的表。2.6選擇報表格式。注意：2002年企業(yè)會計制度規(guī)定的格式為新表格式，否則選擇舊表格式。

2.7

選擇單位。為了系統(tǒng)內(nèi)部的貨幣單位與用戶報表一致，導(dǎo)入時請選擇與用戶報表相同的單位。2.8

點擊“翻開〞按鈕，數(shù)據(jù)將出現(xiàn)在中央界面空白區(qū)域。

2.9

在界面下方，選擇導(dǎo)入數(shù)據(jù)的年份、表類型、公司和具體時期。2.10

點擊“導(dǎo)入〞按鈕，完成導(dǎo)入數(shù)據(jù)步驟。

重要提醒：若用戶的報表工程名不在同一列上，就要對報表進(jìn)行分列。選擇界面左上方的“分列〞，填入需分列欄的列標(biāo)號（如E、F、G…），單擊“開始〞，即完成分列。選擇多個“月或季〞，可以一次導(dǎo)入多期數(shù)據(jù)。導(dǎo)入順序按照選定的時間從左至右依次導(dǎo)入，請將選定時間與導(dǎo)入報表的時間嚴(yán)格對應(yīng)。已經(jīng)導(dǎo)入或無需導(dǎo)入的列請將其隱藏。方法為：在中央數(shù)據(jù)界面任一處點擊鼠標(biāo)右鍵，在彈出菜單中選中需隱藏的列。2.11行業(yè)參數(shù)值是建立公司選擇行業(yè)時系統(tǒng)自動加載的數(shù)據(jù)。這些數(shù)據(jù)是我們根據(jù)行業(yè)的不同而設(shè)置的參數(shù)。用戶可修改這些參數(shù)值，使其更加適合自身的特點，不同的參數(shù)設(shè)置將反映在財務(wù)分析報告的相關(guān)描述之中。具體操作為：

2.11.1

點擊“參數(shù)設(shè)置〞下拉菜單中需進(jìn)行設(shè)置的工程。2.11.2

在彈出界面內(nèi)，雙擊要修改的數(shù)據(jù)，輸入新的參數(shù)。2.11.3點擊“確定〞，設(shè)置完成。

重要提醒：如參數(shù)修改錯誤，可點擊“恢復(fù)默認(rèn)值〞按鈕，恢復(fù)系統(tǒng)默認(rèn)的行業(yè)參數(shù)。非財務(wù)專業(yè)人員請勿隨便更改參數(shù)，可使用系統(tǒng)默認(rèn)值。2.12選擇菜單條中“整體分析〞，“自定義分析〞或“單項分析〞可進(jìn)行相關(guān)分析。

具體操作為：2.12.1

在出現(xiàn)界面中選擇年份和具體的時期。2.12.2點擊向右的箭頭確定分析時間和比較時間。如同時選了多個時期，系統(tǒng)將默認(rèn)最近的時期作為“分析時間〞，將被選擇的其他時期作為“比較時間〞。若點擊比較時間欄中的某一時期，再點擊向左的箭頭可取消對此時期的選擇。 2.12.3點擊“分析〞，系統(tǒng)將會自動進(jìn)行分析，并把分析報告輸出到Word文檔中，您可方便地進(jìn)行可查看、保存、編輯或打印輸出。

注意：在工具欄上可選擇報告類型（結(jié)論報告、文字報告、圖文報告、視圖報告、指標(biāo)報告或預(yù)算同期比報告）。3．對手工報告與智能分析報告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財務(wù)知識、理論，分析說明分析報告合理性、假定前提，及是否存在需要改良的方面。[實驗方法]軟件操作、觀察顯示的對話框，記錄全過程。[實驗條件]每一位學(xué)生一臺電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。[實驗指導(dǎo)]（一）軟件操作指導(dǎo)1．翻開軟件的方法：2．下載并導(dǎo)入上市公司財務(wù)報表的方法：3．調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4．導(dǎo)出分析報告的方法：（二）理論指導(dǎo)1、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析的主要內(nèi)容： 資產(chǎn)構(gòu)成根本情況流動資產(chǎn)構(gòu)成特點資產(chǎn)的增減變化資產(chǎn)的增減變化原因資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的合理性評價資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動情況2、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析應(yīng)注意的問題企業(yè)是否超負(fù)荷運轉(zhuǎn)。企業(yè)營業(yè)利潤是否按同一比例增長，企業(yè)資產(chǎn)利潤率隨流動資產(chǎn)率同時提高，說明企業(yè)正在發(fā)揮現(xiàn)有潛力，經(jīng)營狀況好轉(zhuǎn)，反之，營業(yè)利潤率并沒有增長，則企業(yè)銷售不暢，經(jīng)營形勢惡化。流動資產(chǎn)比例下降或較低，如果銷售收入和利潤都增加，則說明企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)，創(chuàng)造更多利潤。反之，利潤并沒有增長，說明原有生產(chǎn)結(jié)構(gòu)過時，或者企業(yè)經(jīng)營不善，財務(wù)狀況惡化。在這種情況，企業(yè)生產(chǎn)下降，企業(yè)沉淀資產(chǎn)比例增加，轉(zhuǎn)型較難。還要看企業(yè)是否以損失當(dāng)前利益為代價，來增加在建工程或長期投資3、總結(jié)：對資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的分析，就要從企業(yè)總體經(jīng)營與開展的角度掌握企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營特點、開展重點和風(fēng)險情況。通過分析，要揭示結(jié)構(gòu)性資產(chǎn)與流動資產(chǎn)之間、流動資產(chǎn)與存貨之間、存貨與生產(chǎn)經(jīng)營形勢和企業(yè)市場環(huán)境之間的關(guān)系，尋找合理的、反映產(chǎn)業(yè)開展和市場要求的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，為判斷企業(yè)現(xiàn)狀和調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)決策效勞。4、負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成根本情況流動負(fù)債構(gòu)成情況負(fù)債的增減變化情況負(fù)債的增減變化原因權(quán)益的增減變化權(quán)益的增減變化原因[問題思考]1．資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與資本結(jié)構(gòu)的含義？2．資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與資本結(jié)構(gòu)的行業(yè)差異如何影響財務(wù)分析報告結(jié)果？……………實驗二財務(wù)能力分析模塊[實驗?zāi)康腯1．掌握財務(wù)能力分析方法2．掌握財務(wù)能力分析步驟3．撰寫財務(wù)能力分析報告[實驗內(nèi)容]對上市公司實際財務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫財務(wù)能力分析報告。[實驗步驟]1．下載上市公司財務(wù)報告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2．把所下載的上市公司報告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報告。3．對手工報告與智能分析報告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財務(wù)知識、理論，分析說明分析報告合理性、假定前提，及是否存在需要改良的方面。[實驗方法]軟件操作、觀察顯示的對話框，記錄全過程。[實驗條件]每一位學(xué)生一臺電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。[實驗指導(dǎo)]（一）軟件操作指導(dǎo)1．翻開軟件的方法：2．下載并導(dǎo)入上市公司財務(wù)報表的方法：3．調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4．導(dǎo)出分析報告的方法：（二）理論指導(dǎo)1、償債能力2、盈利能力盈利能力根本情況內(nèi)部經(jīng)營資產(chǎn)和對外長期投資的盈利能力對外投資的盈利能力內(nèi)外部資產(chǎn)盈利能力比較凈資產(chǎn)收益率凈資產(chǎn)收益率變化原因 總資產(chǎn)報酬率總資產(chǎn)報酬率變化原因 本錢費用利潤率變化情況本錢費用利潤率變化原因3、運營能力存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化情況 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化情況 應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 現(xiàn)金周期營業(yè)周期營業(yè)周期結(jié)論流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因[問題思考]1．企業(yè)財務(wù)償債能力、盈利能力、營運能力的含義？2．三種能力之間有什么關(guān)系？……………實驗三本錢費用分析模塊[實驗?zāi)康腯1．掌握本錢費用分析方法2．掌握本錢費用分析步驟3．撰寫本錢費用分析報告[實驗內(nèi)容]對上市公司實際財務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫財務(wù)能力分析報告。[實驗步驟]1．下載上市公司財務(wù)報告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2．把所下載的上市公司報告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報告。3．對手工報告與智能分析報告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財務(wù)知識、理論，分析說明分析報告合理性、假定前提，及是否存在需要改良的方面。[實驗方法]軟件操作、觀察顯示的對話框，記錄全過程。[實驗條件]每一位學(xué)生一臺電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。[實驗指導(dǎo)]（一）軟件操作指導(dǎo)1．翻開軟件的方法：2．下載并導(dǎo)入上市公司財務(wù)報表的方法：3．調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4．導(dǎo)出分析報告的方法：（二）理論指導(dǎo)以“經(jīng)營業(yè)績分析〞為例，其內(nèi)容可以包括：(1)分析實現(xiàn)利潤的穩(wěn)定性，主要從利潤構(gòu)成角度分析；(2)分析經(jīng)營業(yè)務(wù)的盈利水平，主要使用銷售利潤率指標(biāo)；(3)分析本錢費用開支的盈利水平，主要使用各項費用和利潤之比指標(biāo)；(4)分析和比較內(nèi)外部資產(chǎn)的盈利水平，分別計算內(nèi)部經(jīng)營資產(chǎn)和外部投資的收益能力，然后進(jìn)行比較；(5)利潤真實性判斷、戰(zhàn)略評價，結(jié)合資產(chǎn)與收益資料通過“因素分析法〞進(jìn)行分析。圖1、圖2展示了實現(xiàn)利潤分析中利潤真實性判斷和戰(zhàn)略評價的主要分析思路。圖1、圖2中的箭頭方向表示了各種可能出現(xiàn)的情況及分析角度，其中粗實線是多種組合中的一種情況。基于這樣的分析模式，通過建立計算機(jī)模型，可以實現(xiàn)一定程度的計算機(jī)智能判斷。圖1：利潤真實性判斷及戰(zhàn)略評價分析思路：發(fā)現(xiàn)問題圖2：利潤真實性判斷及戰(zhàn)略評價分析思路：評價業(yè)績[問題思考]1．企業(yè)本錢費用分析的主要內(nèi)容有哪些？2．它們之間有什么關(guān)系？實驗四風(fēng)險及協(xié)調(diào)性分析模塊[實驗?zāi)康腯1．掌握風(fēng)險及協(xié)調(diào)性分析方法2．掌握風(fēng)險及協(xié)調(diào)性分析步驟3．撰寫風(fēng)險及協(xié)調(diào)性分析報告[實驗內(nèi)容]對上市公司實際財務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行手工和軟件分析，掌握財務(wù)結(jié)構(gòu)分析方法、步驟，并撰寫風(fēng)險及協(xié)調(diào)性分析報告。[實驗步驟]1．下載上市公司財務(wù)報告及相關(guān)數(shù)據(jù)資料，手工初步進(jìn)行分析；2．把所下載的上市公司報告導(dǎo)入商務(wù)智能分析軟件，調(diào)整有關(guān)操作參數(shù)，出據(jù)相關(guān)分析報告。3．對手工報告與智能分析報告進(jìn)行分析比較，并根據(jù)相關(guān)財務(wù)知識、理論，分析說明分析報告合理性、假定前提，及是否存在需要改良的方面。[實驗方法]軟件操作、觀察顯示的對話框，記錄全過程。[實驗條件]每一位學(xué)生一臺電腦，電腦中安裝商務(wù)智能分析軟件，安裝Word,到Excel等程序。[實驗指導(dǎo)]（一）軟件操作指導(dǎo)1．翻開軟件的方法：2．下載并導(dǎo)入上市公司財務(wù)報表的方法：3．調(diào)整軟件操作參數(shù)的方法：4．導(dǎo)出分析報告的方法：（二）理論指導(dǎo)1、經(jīng)營協(xié)調(diào)性投融資活動的協(xié)調(diào)情況營運資本變化情況經(jīng)營協(xié)調(diào)性及現(xiàn)金支付能力營運資金需求的變化現(xiàn)金支付情況整體協(xié)調(diào)情況2、開展能力銷售收入增長率凈利潤增長率資本增長性 可動用資金總額挖潛開展能力3、經(jīng)營風(fēng)險分析經(jīng)營風(fēng)險財務(wù)風(fēng)險[問題思考]1．企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險及經(jīng)營協(xié)調(diào)性的含義？2．它們之間有什么關(guān)系？…………四、實驗教學(xué)組織（一）對教師的要求為到達(dá)實驗教學(xué)效果，保證實驗教學(xué)質(zhì)量，實驗指導(dǎo)教師應(yīng)做到以下幾點：實驗前充分準(zhǔn)備實驗前指導(dǎo)教師應(yīng)熟悉實驗內(nèi)容與重點、難點，熟悉實驗教學(xué)軟件的操作與應(yīng)用。學(xué)生實際操作前，對實驗內(nèi)容、方法、步驟及要求要給學(xué)生做簡要說明，對應(yīng)注意或可能出現(xiàn)的問題進(jìn)行必要的講解和提醒。協(xié)助實驗室做好實驗資料、用品等教學(xué)條件的準(zhǔn)備。實驗中加強(qiáng)指導(dǎo)充分發(fā)揮學(xué)生在實驗中的積極性和主動性，同進(jìn)要求指導(dǎo)教師必須加