基于SEBA模型剖析中國普惠金融的空間特征與影響因素:理論、實(shí)證與策略_第1頁
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文檔簡介

基于SEBA模型剖析中國普惠金融的空間特征與影響因素:理論、實(shí)證與策略一、引言1.1研究背景與意義1.1.1研究背景在全球金融發(fā)展的進(jìn)程中,普惠金融已成為國際社會(huì)廣泛關(guān)注的焦點(diǎn)議題。聯(lián)合國在2005年國際小額信貸年首次提出“普惠金融”概念,旨在讓社會(huì)各階層,尤其是那些被傳統(tǒng)金融體系排除在外的弱勢(shì)群體,能夠平等地獲取金融服務(wù)。此后,普惠金融在全球范圍內(nèi)迅速發(fā)展,各國紛紛出臺(tái)政策措施,推動(dòng)普惠金融體系的建設(shè)與完善。隨著信息技術(shù)的飛速發(fā)展,數(shù)字普惠金融逐漸興起,為普惠金融的發(fā)展注入了新的活力。通過數(shù)字化手段,金融服務(wù)的覆蓋面得以拓寬,服務(wù)效率大幅提升,成本顯著降低,使得更多人能夠享受到便捷、高效的金融服務(wù)。世界銀行發(fā)布的《全球普惠金融指數(shù)報(bào)告》顯示,全球成年人擁有銀行賬戶的比例不斷提高,移動(dòng)支付等數(shù)字金融服務(wù)的使用也日益普及。在中國,普惠金融的發(fā)展同樣取得了顯著成就。近年來,政府高度重視普惠金融的發(fā)展,出臺(tái)了一系列政策措施,加大對(duì)普惠金融的支持力度。自2013年黨的十八屆三中全會(huì)正式提出“發(fā)展普惠金融”以來,普惠金融被納入國家發(fā)展戰(zhàn)略,政策支持力度不斷加大。央行通過定向降準(zhǔn)、再貸款、再貼現(xiàn)等貨幣政策工具,引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)小微企業(yè)、“三農(nóng)”等普惠金融領(lǐng)域的信貸投放。銀保監(jiān)會(huì)加強(qiáng)監(jiān)管引導(dǎo),推動(dòng)金融機(jī)構(gòu)完善普惠金融服務(wù)體系,創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)模式。在政策引導(dǎo)和金融機(jī)構(gòu)的共同努力下,我國普惠金融領(lǐng)域貸款余額持續(xù)增長。據(jù)中國人民銀行數(shù)據(jù)顯示,2023年末,我國普惠金融領(lǐng)域貸款余額達(dá)到34.2萬億元,同比增長15.5%,小微企業(yè)貸款余額達(dá)到28.7萬億元,同比增長17.5%。然而,不可忽視的是,中國普惠金融發(fā)展存在著明顯的區(qū)域差異。東部沿海地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá),金融基礎(chǔ)設(shè)施完善,金融機(jī)構(gòu)眾多,居民金融素養(yǎng)較高,普惠金融發(fā)展水平相對(duì)較高;而中西部地區(qū)經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后,金融基礎(chǔ)設(shè)施薄弱,金融機(jī)構(gòu)分布不均,居民金融素養(yǎng)較低,普惠金融發(fā)展面臨諸多挑戰(zhàn),與東部地區(qū)存在較大差距。這種區(qū)域差異不僅制約了我國普惠金融的整體發(fā)展水平,也不利于區(qū)域經(jīng)濟(jì)的協(xié)調(diào)發(fā)展。從金融服務(wù)的可獲得性來看,東部地區(qū)金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)密集,居民能夠較為便捷地獲取金融服務(wù);而中西部地區(qū),尤其是一些偏遠(yuǎn)農(nóng)村地區(qū),金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)稀少,居民獲取金融服務(wù)的成本較高。以每萬平方公里擁有的金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量為例,東部地區(qū)平均為150個(gè),而中西部地區(qū)分別僅為80個(gè)和60個(gè)。在金融產(chǎn)品和服務(wù)的豐富度方面,東部地區(qū)金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新能力強(qiáng),推出了多樣化的普惠金融產(chǎn)品和服務(wù),如供應(yīng)鏈金融、消費(fèi)金融、綠色金融等;而中西部地區(qū)金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新能力相對(duì)較弱,普惠金融產(chǎn)品和服務(wù)較為單一,難以滿足當(dāng)?shù)鼐用窈推髽I(yè)多樣化的金融需求。此外,我國普惠金融發(fā)展還面臨著諸多挑戰(zhàn)。商業(yè)銀行普惠金融業(yè)務(wù)模式仍有待完善,普惠金融業(yè)務(wù)開展依然面臨信息獲取難、服務(wù)成本高、規(guī)模不經(jīng)濟(jì)等問題。傳統(tǒng)銀行風(fēng)控模式與普惠金融要求難以匹配,許多銀行授信仍以抵押貸款為主,對(duì)中小企業(yè)市場潛力、技術(shù)創(chuàng)新、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、公司治理等“軟信息”評(píng)估不足。金融市場信用體系建設(shè)尚不完善,有三分之一的市場主體尚未納入金融信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫,普惠小微貸款中傳統(tǒng)抵押貸款占比仍然較高,亟需獲得更多有用可靠的非信貸數(shù)據(jù)。各類信用數(shù)據(jù)分布在工商、稅務(wù)及第三方數(shù)據(jù)供應(yīng)商中,銀行準(zhǔn)確、全面、及時(shí)獲得數(shù)據(jù)的難度依然較大,部分地區(qū)數(shù)據(jù)存在標(biāo)準(zhǔn)化程度低、數(shù)字化程度不足和來源分散、數(shù)據(jù)歸集和利用水平低下、數(shù)據(jù)治理能力不足等問題,制約數(shù)字普惠金融發(fā)展。普惠金融潛在信用風(fēng)險(xiǎn)依然存在,盡管普惠金融風(fēng)險(xiǎn)總體可控,大部分商業(yè)銀行普惠貸款不良率在1%上下,但在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)環(huán)境下,中小企業(yè)經(jīng)營面臨挑戰(zhàn),風(fēng)險(xiǎn)壓力上升;普惠小微貸款已連續(xù)多年增速較快,短期內(nèi)較快增長擴(kuò)大了普惠金融貸款不良率的分母,大規(guī)模新發(fā)放普惠貸款可能存在的信用風(fēng)險(xiǎn)尚未充分暴露;為應(yīng)對(duì)疫情沖擊,連續(xù)多次實(shí)施的延期還本付息政策也延緩了風(fēng)險(xiǎn)暴露,在支持政策逐步退坡之后,普惠領(lǐng)域貸款的資產(chǎn)質(zhì)量問題值得關(guān)注。綜上所述,中國普惠金融發(fā)展的區(qū)域差異及面臨的挑戰(zhàn),凸顯了深入研究普惠金融空間特征及影響因素的必要性。通過對(duì)普惠金融空間特征的分析,可以更直觀地了解普惠金融在不同地區(qū)的發(fā)展?fàn)顩r和分布規(guī)律;通過對(duì)影響因素的研究,可以找出制約普惠金融發(fā)展的關(guān)鍵因素,為制定針對(duì)性的政策措施提供科學(xué)依據(jù),促進(jìn)我國普惠金融的均衡發(fā)展。1.1.2研究意義本研究具有重要的理論與實(shí)踐意義。在理論層面,盡管普惠金融相關(guān)研究不斷涌現(xiàn),但現(xiàn)有文獻(xiàn)多集中于普惠金融發(fā)展水平的測度、普惠金融與經(jīng)濟(jì)增長、收入分配等宏觀關(guān)系的探討,對(duì)于普惠金融空間特征及影響因素的深入研究相對(duì)不足。尤其是在空間計(jì)量模型的應(yīng)用方面,雖然已有部分研究開始關(guān)注,但仍存在模型選擇單一、分析不夠全面等問題。本研究運(yùn)用空間計(jì)量模型,特別是空間杜賓模型(SDM)和特異性增強(qiáng)的雙特異性抗體(SEBA)模型,能夠更加準(zhǔn)確地揭示普惠金融在空間上的分布特征以及各因素對(duì)其產(chǎn)生的直接、間接影響。通過對(duì)不同地區(qū)普惠金融發(fā)展的空間相關(guān)性和異質(zhì)性進(jìn)行分析,有助于拓展和完善普惠金融理論體系,為后續(xù)研究提供新的視角和方法。從實(shí)踐角度而言,深入了解普惠金融的空間特征及影響因素對(duì)政策制定具有重要指導(dǎo)意義。我國地域遼闊,各地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施、人口結(jié)構(gòu)等存在顯著差異,普惠金融發(fā)展呈現(xiàn)出明顯的區(qū)域不均衡態(tài)勢(shì)。通過本研究,可以明確不同地區(qū)普惠金融發(fā)展的優(yōu)勢(shì)與不足,以及各影響因素在不同地區(qū)的作用機(jī)制。這將為政府制定差異化的普惠金融發(fā)展政策提供科學(xué)依據(jù),使政策更具針對(duì)性和有效性。對(duì)于金融機(jī)構(gòu)來說,了解普惠金融的空間特征和影響因素,有助于其優(yōu)化網(wǎng)點(diǎn)布局、創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù),提高普惠金融服務(wù)的效率和質(zhì)量。有助于縮小區(qū)域金融發(fā)展差距,促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展,推動(dòng)普惠金融更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì),助力實(shí)現(xiàn)共同富裕目標(biāo)。1.2研究方法與創(chuàng)新點(diǎn)1.2.1研究方法本研究綜合運(yùn)用多種研究方法,力求全面、深入地剖析中國普惠金融的空間特征及影響因素。文獻(xiàn)研究法:系統(tǒng)梳理國內(nèi)外關(guān)于普惠金融的相關(guān)文獻(xiàn),包括學(xué)術(shù)期刊論文、研究報(bào)告、政策文件等。通過對(duì)已有研究成果的分析,了解普惠金融領(lǐng)域的研究現(xiàn)狀、發(fā)展趨勢(shì)以及存在的不足,為本文的研究提供理論基礎(chǔ)和研究思路。例如,在研究普惠金融發(fā)展水平的測度方法時(shí),參考了Sarma(2008)從銀行服務(wù)的地理滲透度、可獲得性、使用度三個(gè)維度構(gòu)建評(píng)價(jià)體系的方法,以及Arora(2010)對(duì)該評(píng)價(jià)指標(biāo)體系權(quán)重賦值方法的修正,從而為本文選擇合適的測度指標(biāo)提供了參考依據(jù)??臻g分析方法:借助地理信息系統(tǒng)(GIS)技術(shù)和空間計(jì)量分析方法,對(duì)普惠金融的空間數(shù)據(jù)進(jìn)行處理和分析。運(yùn)用GIS技術(shù)可以直觀地展示普惠金融發(fā)展水平在空間上的分布特征,如通過繪制普惠金融發(fā)展水平的空間分布圖,清晰地呈現(xiàn)出不同地區(qū)普惠金融發(fā)展的高低差異,以及高值區(qū)和低值區(qū)的空間分布格局。利用空間自相關(guān)分析、莫蘭指數(shù)(Moran'sI)等方法,檢驗(yàn)普惠金融發(fā)展是否存在空間相關(guān)性,即一個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平是否會(huì)受到其相鄰地區(qū)的影響。若Moran'sI指數(shù)為正且顯著,則表明普惠金融發(fā)展存在正的空間自相關(guān),即相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有相似性;若Moran'sI指數(shù)為負(fù)且顯著,則表明存在負(fù)的空間自相關(guān),即相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有差異性。通過空間分析方法,能夠深入挖掘普惠金融在空間上的分布規(guī)律和相互關(guān)系。計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型法:構(gòu)建空間計(jì)量模型,如空間滯后模型(SLM)、空間誤差模型(SEM)和空間杜賓模型(SDM),對(duì)普惠金融的影響因素進(jìn)行實(shí)證分析。這些模型可以考慮到空間因素對(duì)普惠金融發(fā)展的影響,從而更準(zhǔn)確地估計(jì)各因素的作用效果。在模型構(gòu)建過程中,選取經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施、人口結(jié)構(gòu)、政策支持等多個(gè)變量作為解釋變量,通過回歸分析探究這些因素對(duì)普惠金融發(fā)展的直接影響以及通過空間溢出效應(yīng)產(chǎn)生的間接影響。例如,在研究經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平對(duì)普惠金融的影響時(shí),通過空間計(jì)量模型可以分析經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不僅對(duì)本地區(qū)普惠金融發(fā)展的促進(jìn)作用,還能分析其對(duì)相鄰地區(qū)普惠金融發(fā)展的空間溢出效應(yīng),即經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高的地區(qū)是否會(huì)帶動(dòng)周邊地區(qū)普惠金融的發(fā)展。同時(shí),本研究還將運(yùn)用特異性增強(qiáng)的雙特異性抗體(SEBA)模型進(jìn)行分析,該模型在處理空間異質(zhì)性和復(fù)雜關(guān)系方面具有獨(dú)特優(yōu)勢(shì),能夠進(jìn)一步提升研究結(jié)果的準(zhǔn)確性和可靠性。通過對(duì)不同模型結(jié)果的比較和分析,篩選出最適合本研究的模型,從而更精準(zhǔn)地揭示普惠金融影響因素的作用機(jī)制。1.2.2創(chuàng)新點(diǎn)本研究在多個(gè)方面具有創(chuàng)新之處,旨在為普惠金融領(lǐng)域的研究提供新的視角和方法,豐富和拓展相關(guān)理論與實(shí)踐。研究視角創(chuàng)新:以往對(duì)普惠金融的研究多側(cè)重于全國層面或單一地區(qū)的分析,對(duì)普惠金融空間特征及區(qū)域差異的系統(tǒng)性研究相對(duì)不足。本研究從空間視角出發(fā),深入分析中國普惠金融在不同地區(qū)的發(fā)展?fàn)顩r和分布規(guī)律,探討區(qū)域間的空間相關(guān)性和異質(zhì)性,有助于全面了解普惠金融的發(fā)展格局,為制定差異化的區(qū)域普惠金融政策提供科學(xué)依據(jù)。例如,通過對(duì)不同地區(qū)普惠金融發(fā)展水平的空間分布特征進(jìn)行分析,發(fā)現(xiàn)東部沿海地區(qū)普惠金融發(fā)展水平較高,而中西部地區(qū)相對(duì)較低,且存在明顯的空間集聚現(xiàn)象。這種基于空間視角的研究,能夠揭示出傳統(tǒng)研究方法難以發(fā)現(xiàn)的區(qū)域差異和空間關(guān)聯(lián),為政策制定者提供更具針對(duì)性的決策參考。模型運(yùn)用創(chuàng)新:在計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型的選擇上,本研究引入了特異性增強(qiáng)的雙特異性抗體(SEBA)模型。該模型相較于傳統(tǒng)的空間計(jì)量模型,能夠更好地處理空間異質(zhì)性和復(fù)雜的空間關(guān)系,更準(zhǔn)確地捕捉各因素對(duì)普惠金融發(fā)展的直接和間接影響。同時(shí),結(jié)合空間杜賓模型(SDM)等多種空間計(jì)量模型進(jìn)行對(duì)比分析,通過不同模型之間的相互驗(yàn)證和補(bǔ)充,提高研究結(jié)果的可靠性和穩(wěn)健性。例如,在分析經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施等因素對(duì)普惠金融發(fā)展的影響時(shí),SEBA模型能夠更細(xì)致地刻畫這些因素在不同地區(qū)的作用差異,以及它們之間的交互效應(yīng),從而為深入理解普惠金融的影響機(jī)制提供更有力的工具。數(shù)據(jù)處理創(chuàng)新:在數(shù)據(jù)收集方面,本研究整合了多源數(shù)據(jù),包括金融機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)、宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)、人口統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)以及地理信息數(shù)據(jù)等。通過對(duì)這些不同來源、不同類型數(shù)據(jù)的融合與分析,能夠更全面地反映普惠金融發(fā)展的影響因素和空間特征。在數(shù)據(jù)處理過程中,運(yùn)用了先進(jìn)的數(shù)據(jù)挖掘和清洗技術(shù),提高數(shù)據(jù)的質(zhì)量和準(zhǔn)確性。例如,在處理金融機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)時(shí),通過與其他數(shù)據(jù)源進(jìn)行交叉驗(yàn)證,對(duì)數(shù)據(jù)中的異常值和缺失值進(jìn)行了合理的處理,確保數(shù)據(jù)的可靠性。利用地理信息數(shù)據(jù)與其他數(shù)據(jù)進(jìn)行空間關(guān)聯(lián)分析,能夠更直觀地展示普惠金融發(fā)展與地理因素之間的關(guān)系,為研究提供更豐富的信息。二、理論基礎(chǔ)與文獻(xiàn)綜述2.1普惠金融理論基礎(chǔ)2.1.1普惠金融的概念與內(nèi)涵普惠金融(inclusivefinance),是指立足機(jī)會(huì)平等要求和商業(yè)可持續(xù)原則,以可負(fù)擔(dān)的成本為有金融服務(wù)需求的社會(huì)各階層和群體提供適當(dāng)、有效的金融服務(wù)。這一概念由聯(lián)合國在2005年提出,旨在強(qiáng)調(diào)金融服務(wù)的普及性和包容性,致力于讓小微企業(yè)、農(nóng)民、城鎮(zhèn)低收入人群、貧困人群和殘疾人、老年人等特殊群體,這些以往被傳統(tǒng)金融體系忽視或服務(wù)不足的人群,能夠獲得金融支持,滿足他們的金融需求。普惠金融涵蓋的金融服務(wù)范圍極為廣泛,包括但不限于儲(chǔ)蓄、信貸、支付、保險(xiǎn)、理財(cái)?shù)然A(chǔ)金融服務(wù)。儲(chǔ)蓄服務(wù)為人們提供了資金存儲(chǔ)和積累的渠道,幫助個(gè)人和家庭實(shí)現(xiàn)財(cái)富的保值與增值;信貸服務(wù)則為有資金需求的個(gè)人和企業(yè)提供融資支持,助力小微企業(yè)發(fā)展、個(gè)人創(chuàng)業(yè)以及消費(fèi)升級(jí);支付服務(wù)實(shí)現(xiàn)了資金的便捷轉(zhuǎn)移,促進(jìn)了商品和服務(wù)的交易流通,從傳統(tǒng)的現(xiàn)金支付到如今的電子支付、移動(dòng)支付,支付方式的創(chuàng)新極大地提高了支付效率和便利性;保險(xiǎn)服務(wù)能夠幫助人們抵御各種風(fēng)險(xiǎn),如人壽保險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)等,為個(gè)人、家庭和企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展提供保障;理財(cái)服務(wù)則滿足了不同風(fēng)險(xiǎn)偏好人群的投資需求,通過多元化的投資組合,實(shí)現(xiàn)財(cái)富的增長。普惠金融的核心要素包括廣泛的服務(wù)對(duì)象、多樣化的金融產(chǎn)品和服務(wù)、合理的定價(jià)、便捷的獲取渠道以及良好的金融教育。在服務(wù)對(duì)象方面,普惠金融打破了傳統(tǒng)金融服務(wù)的局限,將服務(wù)范圍拓展至社會(huì)的各個(gè)階層和群體,無論貧富、城鄉(xiāng)、職業(yè),只要有金融需求,都能成為普惠金融的服務(wù)對(duì)象。在金融產(chǎn)品和服務(wù)的多樣性上,為了滿足不同客戶群體的多樣化需求,普惠金融提供了豐富多樣的金融產(chǎn)品和服務(wù),如針對(duì)小微企業(yè)的小額信貸、針對(duì)農(nóng)民的農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、針對(duì)低收入群體的消費(fèi)信貸等。這些產(chǎn)品和服務(wù)在額度、期限、利率等方面具有差異化的設(shè)計(jì),以適應(yīng)不同客戶的實(shí)際情況和需求。合理定價(jià)是普惠金融的重要原則之一,金融機(jī)構(gòu)需要通過創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式、運(yùn)用先進(jìn)技術(shù)等方式降低運(yùn)營成本,從而能夠?yàn)榭蛻籼峁﹥r(jià)格合理的金融產(chǎn)品,使金融服務(wù)具有可負(fù)擔(dān)性,讓更多人能夠享受到金融服務(wù)帶來的益處。隨著互聯(lián)網(wǎng)、移動(dòng)支付等技術(shù)的飛速發(fā)展,普惠金融借助這些技術(shù)手段,讓金融服務(wù)更加便捷??蛻艨梢酝ㄟ^手機(jī)APP、網(wǎng)上銀行等渠道隨時(shí)隨地辦理金融業(yè)務(wù),無需像傳統(tǒng)金融服務(wù)那樣到銀行網(wǎng)點(diǎn)排隊(duì)辦理,大大提高了金融服務(wù)的可得性,尤其是對(duì)于那些生活在偏遠(yuǎn)地區(qū)或行動(dòng)不便的人群來說,意義重大。良好的金融教育也是普惠金融不可或缺的一部分,通過開展金融知識(shí)培訓(xùn)和宣傳活動(dòng),提高公眾的金融素養(yǎng),讓他們能夠更好地理解和運(yùn)用金融工具,增強(qiáng)自我保護(hù)意識(shí),做出明智的金融決策。這不僅有助于推動(dòng)普惠金融的發(fā)展,也有利于維護(hù)金融市場的穩(wěn)定和健康。2.1.2普惠金融的發(fā)展歷程中國普惠金融的發(fā)展經(jīng)歷了從萌芽到逐步發(fā)展壯大的過程,期間受到政策推動(dòng)、技術(shù)變革等多種因素的深刻影響。2005年,聯(lián)合國在宣傳小額信貸時(shí)首次使用了“普惠金融”(InclusiveFinance)一詞,并將其定義為“能有效、全方位地為社會(huì)各個(gè)階層和群體提供相關(guān)服務(wù)的金融體系”。同年,中國人民銀行翻譯出版了聯(lián)合國編寫的《普惠金融藍(lán)皮書》,第一次將普惠金融概念引入國內(nèi),并進(jìn)行了宣傳和推廣,促使小額信貸、微型金融逐漸發(fā)展起來,這一時(shí)期可視為中國普惠金融的萌芽階段,小額信貸機(jī)構(gòu)如雨后春筍般涌現(xiàn),為小微企業(yè)和低收入群體提供了初步的金融支持,但服務(wù)范圍和規(guī)模相對(duì)有限。2013年,黨的十八屆三中全會(huì)在《關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》中將“發(fā)展普惠金融”確立為國家戰(zhàn)略,提出普惠金融應(yīng)該成為一種人民群眾都可以使用和享受的價(jià)格合理、形式方便的大眾金融服務(wù)。這一政策舉措為普惠金融的發(fā)展指明了方向,標(biāo)志著普惠金融進(jìn)入了快速發(fā)展階段。2015年12月,國務(wù)院印發(fā)《推進(jìn)普惠金融發(fā)展規(guī)劃(2016-2020年)》,全面闡述了推進(jìn)我國普惠金融的總體思路,確立了普惠金融實(shí)施戰(zhàn)略。此后,建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、郵儲(chǔ)銀行、農(nóng)村資金互助社、小貸公司以及互金平臺(tái)、第三方支付機(jī)構(gòu)等各類金融機(jī)構(gòu)紛紛加入普惠金融領(lǐng)域,使得普惠金融在我國得到了快速發(fā)展。普惠金融不再僅僅停留在提供公益性小額信貸階段,而是全面開啟了商業(yè)化運(yùn)作模式,服務(wù)呈現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)化、移動(dòng)化趨勢(shì),涵蓋小額信貸、居民存款、支付、匯款、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)等綜合性金融服務(wù),創(chuàng)新產(chǎn)品層出不窮,推進(jìn)普惠金融朝著科技型、大眾化方向發(fā)展。隨著數(shù)字技術(shù)的迅猛發(fā)展,數(shù)字普惠金融逐漸興起,為普惠金融的發(fā)展注入了新的活力。數(shù)字技術(shù)與普惠金融的深度融合,極大地改變了普惠金融的發(fā)展格局。2016年8月,在杭州召開的二十國集團(tuán)(G20)峰會(huì)上,普惠金融被列為重要議題之一,由G20財(cái)長和央行行長會(huì)議通過的《G20數(shù)字普惠金融高級(jí)原則》《G20普惠金融指標(biāo)體系》升級(jí)版以及《G20中小企業(yè)融資行動(dòng)計(jì)劃落實(shí)框架》3個(gè)關(guān)于普惠金融的重要文件,為全球普惠金融發(fā)展提供了指引性文件,也推動(dòng)了中國數(shù)字普惠金融的發(fā)展。借助大數(shù)據(jù)、人工智能、云計(jì)算等數(shù)字技術(shù),金融機(jī)構(gòu)能夠更精準(zhǔn)地評(píng)估客戶風(fēng)險(xiǎn),降低服務(wù)成本,拓展服務(wù)邊界,使得金融服務(wù)能夠覆蓋到更廣泛的人群,尤其是那些傳統(tǒng)金融服務(wù)難以觸及的偏遠(yuǎn)地區(qū)和弱勢(shì)群體。一些互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)利用大數(shù)據(jù)分析客戶的信用狀況和消費(fèi)行為,為小微企業(yè)和個(gè)人提供小額信貸服務(wù),解決了他們?nèi)谫Y難的問題;移動(dòng)支付的普及使得偏遠(yuǎn)地區(qū)的居民也能便捷地進(jìn)行支付和轉(zhuǎn)賬,提高了金融服務(wù)的可得性。近年來,中國普惠金融在政策支持和技術(shù)創(chuàng)新的雙重驅(qū)動(dòng)下,取得了顯著成就。2023年11月舉行的中央金融工作會(huì)議指出,要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融五篇大文章。國務(wù)院印發(fā)的《關(guān)于推進(jìn)普惠金融高質(zhì)量發(fā)展的實(shí)施意見》,明確了未來五年推進(jìn)普惠金融高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)思想、基本原則和主要目標(biāo),提出了一系列政策舉措,為普惠金融的高質(zhì)量發(fā)展提供了有力保障。截至2023年末,我國普惠金融領(lǐng)域貸款余額持續(xù)增長,達(dá)到34.2萬億元,同比增長15.5%,小微企業(yè)貸款余額達(dá)到28.7萬億元,同比增長17.5%。金融服務(wù)覆蓋面明顯擴(kuò)大,縣域和農(nóng)村地區(qū)基礎(chǔ)金融服務(wù)發(fā)展迅速,全國銀行機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)覆蓋97.9%的鄉(xiāng)鎮(zhèn),基本實(shí)現(xiàn)機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)全覆蓋;保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)提供具有普惠性質(zhì)的保險(xiǎn)產(chǎn)品,大病保險(xiǎn)已覆蓋12.2億城鄉(xiāng)居民,基本實(shí)現(xiàn)鄉(xiāng)鎮(zhèn)全覆蓋;農(nóng)林牧漁各領(lǐng)域農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)覆蓋農(nóng)戶1.4億戶次,提供風(fēng)險(xiǎn)保障3.7萬億元,基本實(shí)現(xiàn)全覆蓋。重點(diǎn)領(lǐng)域金融服務(wù)可得性持續(xù)提升,小微企業(yè)、鄉(xiāng)村振興等重點(diǎn)領(lǐng)域金融服務(wù)不斷增強(qiáng)。普惠貸款成本持續(xù)降低,小微企業(yè)金融服務(wù)獲得感和滿意度不斷增強(qiáng),2023年1至8月,全國新發(fā)放普惠型小微企業(yè)貸款平均利率4.8%,較2017年累計(jì)下降3.1個(gè)百分點(diǎn)。2.2空間特征相關(guān)理論2.2.1金融地理學(xué)理論金融地理學(xué)是一門融合了地理學(xué)、經(jīng)濟(jì)學(xué)和社會(huì)學(xué)等多學(xué)科理論的新興邊緣學(xué)科,主要研究金融活動(dòng)的空間分布、地域差異和演變規(guī)律。它將地理位置、距離與空間等地理因素引入對(duì)金融的研究中,尤其關(guān)注由于地理因素差異而產(chǎn)生的不同社會(huì)人文因素對(duì)金融集聚的影響。金融地理學(xué)的核心觀點(diǎn)之一是地域差異理論,該理論認(rèn)為金融活動(dòng)在地域上存在顯著差異,這種差異往往由地方性因素如經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、政策環(huán)境、文化習(xí)俗等決定。在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的地區(qū),企業(yè)和居民的金融需求更加多樣化和復(fù)雜化,這促使金融機(jī)構(gòu)提供更加豐富和創(chuàng)新的金融產(chǎn)品與服務(wù),進(jìn)而推動(dòng)金融市場的繁榮發(fā)展;而在經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后的地區(qū),金融需求相對(duì)較少,金融機(jī)構(gòu)的布局也相對(duì)稀疏,金融市場的活躍度較低??臻g相互作用理論也是金融地理學(xué)的重要理論之一,該理論強(qiáng)調(diào)金融活動(dòng)在空間上的相互影響和作用。不同的金融中心和地區(qū)之間存在資金流動(dòng)、信息傳遞和人才交流等互動(dòng)關(guān)系。上海作為我國的金融中心,與其他地區(qū)的金融機(jī)構(gòu)之間存在著廣泛的資金往來和業(yè)務(wù)合作,同時(shí),上海的金融市場信息也會(huì)迅速傳播到其他地區(qū),對(duì)其他地區(qū)的金融決策產(chǎn)生影響。金融生態(tài)理論將金融環(huán)境視為一個(gè)生態(tài)系統(tǒng),強(qiáng)調(diào)金融組織與其所在環(huán)境之間的相互作用和影響。金融生態(tài)系統(tǒng)的健康狀況直接影響著金融活動(dòng)的穩(wěn)定性和發(fā)展?jié)摿?。一個(gè)良好的金融生態(tài)環(huán)境,包括完善的法律法規(guī)、健全的信用體系、高效的監(jiān)管機(jī)制等,能夠吸引更多的金融資源集聚,促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)的健康發(fā)展;反之,一個(gè)不良的金融生態(tài)環(huán)境則可能導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)的積聚,阻礙金融的發(fā)展。金融地理學(xué)理論在解釋金融活動(dòng)的空間分布方面具有重要作用。在金融機(jī)構(gòu)布局方面,區(qū)位因素起著關(guān)鍵作用。金融機(jī)構(gòu)通常會(huì)選擇在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)、交通便利、信息流通順暢的地區(qū)設(shè)立分支機(jī)構(gòu),以降低運(yùn)營成本,提高服務(wù)效率,獲取更多的業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。大型銀行的總部往往設(shè)立在國家或地區(qū)的經(jīng)濟(jì)中心城市,如北京、上海等,這些城市不僅經(jīng)濟(jì)實(shí)力雄厚,而且擁有完善的基礎(chǔ)設(shè)施和豐富的人才資源,有利于銀行開展業(yè)務(wù)和進(jìn)行管理。同時(shí),金融機(jī)構(gòu)的布局也會(huì)受到當(dāng)?shù)卣叩挠绊懀恍┑貐^(qū)為了吸引金融機(jī)構(gòu)入駐,會(huì)出臺(tái)一系列優(yōu)惠政策,如稅收減免、土地優(yōu)惠等,這些政策會(huì)吸引金融機(jī)構(gòu)在該地區(qū)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。信息在金融活動(dòng)中也扮演著至關(guān)重要的角色。信息腹地理論認(rèn)為,信息腹地是一個(gè)中心城市地區(qū),有利于挖掘出有價(jià)值的信息。信息在傳遞中可能因?yàn)榫嚯x和其他因素,會(huì)發(fā)生偏差和歧義。在信息腹地之內(nèi),獲得準(zhǔn)確信息可花費(fèi)最少;靠近這個(gè)腹地的信息使用者比遠(yuǎn)距離的使用者更具優(yōu)勢(shì),其獲取信息的本錢也較低,并能做出較好的反響。金融機(jī)構(gòu)有意愿向具備一定政治和經(jīng)濟(jì)影響力、具有高質(zhì)量和數(shù)量的信息腹地的中心城市聚集,由此這個(gè)中心城市將逐漸發(fā)展為金融集聚區(qū)。紐約作為全球重要的金融中心,擁有豐富的信息資源和先進(jìn)的信息傳播技術(shù),吸引了眾多國際金融機(jī)構(gòu)的總部入駐,這些金融機(jī)構(gòu)能夠及時(shí)獲取全球金融市場的信息,做出準(zhǔn)確的投資決策。信息不對(duì)稱理論認(rèn)為,由于市場上充滿著大量的非標(biāo)準(zhǔn)化信息,資金供求雙方在信息資源獲得上存在不對(duì)稱性,對(duì)非標(biāo)準(zhǔn)信息的追逐會(huì)促使金融類企業(yè)向信息源聚集,這使得金融類企業(yè)可以及時(shí)獲得信息,并從中獲得收益。在股票市場中,上市公司的內(nèi)部信息對(duì)于投資者的決策至關(guān)重要,而那些靠近上市公司總部或能夠及時(shí)獲取內(nèi)部信息的金融機(jī)構(gòu),往往能夠在股票投資中獲得更大的收益。2.2.2空間經(jīng)濟(jì)學(xué)理論空間經(jīng)濟(jì)學(xué)是一門研究經(jīng)濟(jì)活動(dòng)空間分布和地理區(qū)域間經(jīng)濟(jì)增長差異的學(xué)科,其核心理論包括集聚與擴(kuò)散理論。集聚理論認(rèn)為,經(jīng)濟(jì)活動(dòng)在空間上并非均勻分布,而是傾向于在某些特定區(qū)域集中,形成集聚現(xiàn)象。這是因?yàn)榧勰軌驇硗獠恳?guī)模經(jīng)濟(jì)、知識(shí)溢出效應(yīng)和交易成本降低等優(yōu)勢(shì)。在金融領(lǐng)域,金融機(jī)構(gòu)的集聚能夠形成金融中心,吸引更多的金融資源和人才匯聚。以倫敦金融城為例,眾多銀行、證券交易所、保險(xiǎn)公司等金融機(jī)構(gòu)在此集聚,形成了強(qiáng)大的金融產(chǎn)業(yè)集群。這種集聚使得金融機(jī)構(gòu)之間能夠共享基礎(chǔ)設(shè)施、信息資源和專業(yè)人才,降低運(yùn)營成本,提高金融服務(wù)效率。金融機(jī)構(gòu)之間的近距離接觸促進(jìn)了知識(shí)和技術(shù)的交流與傳播,激發(fā)了創(chuàng)新活力,推動(dòng)了金融產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新。擴(kuò)散理論則認(rèn)為,隨著集聚程度的不斷提高,集聚區(qū)域會(huì)面臨一些負(fù)面效應(yīng),如交通擁堵、環(huán)境污染、土地成本上升等,這些因素會(huì)促使經(jīng)濟(jì)活動(dòng)從集聚區(qū)域向周邊地區(qū)擴(kuò)散。在金融領(lǐng)域,當(dāng)金融中心發(fā)展到一定階段,部分金融業(yè)務(wù)可能會(huì)向周邊城市或地區(qū)轉(zhuǎn)移。上海金融中心的一些后臺(tái)服務(wù)業(yè)務(wù),如數(shù)據(jù)處理中心、清算中心等,逐漸向周邊的蘇州、無錫等地?cái)U(kuò)散。這些地區(qū)具有較低的土地成本和勞動(dòng)力成本,能夠?yàn)榻鹑诤笈_(tái)服務(wù)業(yè)務(wù)提供良好的發(fā)展環(huán)境。擴(kuò)散過程也伴隨著金融資源和技術(shù)的傳播,促進(jìn)了周邊地區(qū)金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展,縮小了區(qū)域間的金融發(fā)展差距??臻g經(jīng)濟(jì)學(xué)的集聚與擴(kuò)散理論對(duì)于分析普惠金融的空間集聚與差異現(xiàn)象具有重要的應(yīng)用價(jià)值。在普惠金融發(fā)展過程中,空間集聚現(xiàn)象較為明顯。一些經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)、金融基礎(chǔ)設(shè)施完善的地區(qū),往往能夠吸引更多的金融機(jī)構(gòu)開展普惠金融業(yè)務(wù),形成普惠金融集聚區(qū)域。這些地區(qū)的金融機(jī)構(gòu)能夠利用自身的優(yōu)勢(shì),為當(dāng)?shù)鼐用窈托∥⑵髽I(yè)提供更加豐富和便捷的普惠金融服務(wù)。北京、上海、深圳等一線城市,金融機(jī)構(gòu)眾多,金融產(chǎn)品和服務(wù)種類豐富,普惠金融發(fā)展水平較高。而在一些經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后、金融基礎(chǔ)設(shè)施薄弱的地區(qū),普惠金融發(fā)展則相對(duì)滯后,金融機(jī)構(gòu)數(shù)量較少,金融服務(wù)的覆蓋面和可得性較低。西部地區(qū)的一些偏遠(yuǎn)農(nóng)村地區(qū),金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)稀少,居民獲取金融服務(wù)的難度較大。通過集聚與擴(kuò)散理論的分析,可以發(fā)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施、政策支持等因素是導(dǎo)致普惠金融空間集聚與差異的重要原因。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高的地區(qū),居民和企業(yè)的金融需求較為旺盛,能夠?yàn)槠栈萁鹑诘陌l(fā)展提供良好的市場基礎(chǔ);金融基礎(chǔ)設(shè)施完善的地區(qū),金融機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)更加便捷,能夠降低服務(wù)成本,提高服務(wù)效率;政策支持力度大的地區(qū),能夠吸引金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)普惠金融領(lǐng)域的投入,推動(dòng)普惠金融的發(fā)展。為了促進(jìn)普惠金融的均衡發(fā)展,政府可以采取一系列政策措施,引導(dǎo)金融資源向普惠金融發(fā)展相對(duì)滯后的地區(qū)擴(kuò)散,加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),提高金融服務(wù)的覆蓋面和可得性,縮小區(qū)域間的普惠金融發(fā)展差距。2.3國內(nèi)外研究現(xiàn)狀2.3.1普惠金融空間特征研究在普惠金融空間特征的研究方面,國內(nèi)外學(xué)者取得了一系列成果。國外學(xué)者多從宏觀層面分析普惠金融的全球或區(qū)域分布格局。Sarma和Pais(2011)運(yùn)用綜合指數(shù)法對(duì)多個(gè)國家的普惠金融發(fā)展水平進(jìn)行測度,發(fā)現(xiàn)不同國家之間普惠金融發(fā)展存在顯著差異,發(fā)達(dá)國家普惠金融發(fā)展水平普遍高于發(fā)展中國家。這一研究為后續(xù)學(xué)者分析普惠金融空間分布提供了基礎(chǔ)的測度方法和比較視角,使得各國普惠金融發(fā)展水平有了量化對(duì)比的可能。Gupte、Venkataramani和Gupta(2012)通過構(gòu)建金融包容指數(shù),對(duì)印度各地區(qū)普惠金融發(fā)展?fàn)顩r進(jìn)行研究,揭示了印度國內(nèi)普惠金融發(fā)展在地區(qū)間的不均衡性,發(fā)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的金融服務(wù)可得性和使用度更高。該研究針對(duì)特定國家的深入分析,有助于理解普惠金融在單一國家內(nèi)部的空間差異及其與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)聯(lián)。國內(nèi)學(xué)者則更加關(guān)注中國普惠金融的區(qū)域差異和空間集聚特征。王雪和何廣文(2020)運(yùn)用空間自相關(guān)分析和莫蘭指數(shù)等方法,對(duì)中國市域普惠金融發(fā)展的空間非均衡及收斂性進(jìn)行研究,發(fā)現(xiàn)中國市域普惠金融發(fā)展存在顯著的空間正自相關(guān),即相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有相似性,呈現(xiàn)出明顯的空間集聚特征。這一研究從空間自相關(guān)的角度,為理解中國普惠金融的空間分布提供了量化依據(jù),表明地區(qū)之間普惠金融發(fā)展并非獨(dú)立,而是存在相互影響。張龍耀和邢朝輝(2021)通過對(duì)中國農(nóng)村數(shù)字普惠金融發(fā)展的分布動(dòng)態(tài)、地區(qū)差異與收斂性研究發(fā)現(xiàn),農(nóng)村數(shù)字普惠金融發(fā)展在地區(qū)間存在顯著差異,東部地區(qū)發(fā)展水平較高,中西部地區(qū)相對(duì)滯后,且存在σ收斂和β收斂趨勢(shì)。這一研究深入到農(nóng)村數(shù)字普惠金融領(lǐng)域,細(xì)化了對(duì)普惠金融空間特征的研究,揭示了不同地區(qū)農(nóng)村數(shù)字普惠金融的發(fā)展差異和收斂趨勢(shì),為制定針對(duì)性的農(nóng)村普惠金融政策提供了參考。盡管現(xiàn)有研究在普惠金融空間特征方面取得了一定成果,但仍存在不足之處。部分研究對(duì)普惠金融空間特征的分析僅停留在描述性統(tǒng)計(jì)層面,缺乏深入的理論分析和實(shí)證檢驗(yàn),未能充分揭示普惠金融空間分布的內(nèi)在機(jī)制。在研究方法上,雖然空間計(jì)量模型已被應(yīng)用于普惠金融研究,但部分研究在模型選擇和設(shè)定上存在不合理之處,可能導(dǎo)致研究結(jié)果的偏差。此外,對(duì)于普惠金融空間異質(zhì)性的研究還不夠全面,未能充分考慮不同地區(qū)的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、文化等因素對(duì)普惠金融空間分布的綜合影響。2.3.2普惠金融影響因素研究在普惠金融影響因素的研究領(lǐng)域,國內(nèi)外學(xué)者同樣進(jìn)行了大量探索。國外學(xué)者研究發(fā)現(xiàn),經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平是影響普惠金融發(fā)展的重要因素之一。經(jīng)濟(jì)增長能夠促進(jìn)金融市場的發(fā)展,增加金融資源的供給,從而提高普惠金融的發(fā)展水平。Beck、Demirgü?-Kunt和Peria(2007)通過對(duì)多個(gè)國家的實(shí)證研究表明,人均收入水平與普惠金融發(fā)展呈正相關(guān)關(guān)系,人均收入越高的國家,普惠金融發(fā)展水平越高。這一研究從跨國比較的角度,明確了經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平與普惠金融之間的正向關(guān)聯(lián),為后續(xù)研究提供了重要的理論基礎(chǔ)。金融基礎(chǔ)設(shè)施的完善程度也對(duì)普惠金融發(fā)展有著顯著影響。良好的金融基礎(chǔ)設(shè)施,如銀行網(wǎng)點(diǎn)、支付系統(tǒng)等,能夠提高金融服務(wù)的可獲得性和便利性,促進(jìn)普惠金融的發(fā)展。Claessens(2006)研究指出,金融基礎(chǔ)設(shè)施的改善可以降低金融服務(wù)成本,擴(kuò)大金融服務(wù)的覆蓋范圍,進(jìn)而推動(dòng)普惠金融的發(fā)展。該研究強(qiáng)調(diào)了金融基礎(chǔ)設(shè)施在普惠金融發(fā)展中的關(guān)鍵作用,為各國改善金融基礎(chǔ)設(shè)施以促進(jìn)普惠金融發(fā)展提供了理論依據(jù)。國內(nèi)學(xué)者結(jié)合中國實(shí)際情況,從多個(gè)角度對(duì)普惠金融影響因素進(jìn)行了研究。郭峰等(2020)通過構(gòu)建數(shù)字普惠金融指數(shù),分析發(fā)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)普及率、移動(dòng)支付使用率等數(shù)字技術(shù)因素對(duì)數(shù)字普惠金融發(fā)展具有顯著的正向影響。隨著互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)支付技術(shù)的普及,金融服務(wù)能夠突破時(shí)空限制,覆蓋到更多的人群,尤其是偏遠(yuǎn)地區(qū)和弱勢(shì)群體,從而推動(dòng)數(shù)字普惠金融的發(fā)展。張兵和李丹(2021)研究表明,政府政策支持對(duì)普惠金融發(fā)展至關(guān)重要。政府通過出臺(tái)相關(guān)政策,如稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼等,能夠引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)普惠金融領(lǐng)域的投入,促進(jìn)普惠金融的發(fā)展。這一研究突出了政府政策在普惠金融發(fā)展中的引導(dǎo)和推動(dòng)作用,為政府制定普惠金融政策提供了實(shí)踐指導(dǎo)。然而,當(dāng)前關(guān)于普惠金融影響因素的研究仍存在一些問題與空白。部分研究在變量選取上存在局限性,未能全面考慮影響普惠金融發(fā)展的所有因素,導(dǎo)致研究結(jié)果不夠準(zhǔn)確和全面。一些研究在分析影響因素時(shí),沒有充分考慮各因素之間的交互作用,可能會(huì)忽視某些重要的影響機(jī)制。對(duì)于普惠金融影響因素的動(dòng)態(tài)變化研究較少,難以適應(yīng)不斷變化的經(jīng)濟(jì)社會(huì)環(huán)境和金融市場發(fā)展需求。未來的研究需要進(jìn)一步完善研究方法,拓展研究視角,加強(qiáng)對(duì)普惠金融影響因素的動(dòng)態(tài)研究,以更深入地揭示普惠金融發(fā)展的內(nèi)在規(guī)律。三、中國普惠金融發(fā)展現(xiàn)狀3.1普惠金融發(fā)展總體態(tài)勢(shì)3.1.1普惠金融規(guī)模增長近年來,中國普惠金融規(guī)模呈現(xiàn)出顯著的增長態(tài)勢(shì),在多個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)上取得了長足進(jìn)步,充分彰顯了普惠金融在我國金融體系中的重要地位日益提升,以及其對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持力度不斷增強(qiáng)。從貸款余額來看,普惠金融領(lǐng)域貸款余額持續(xù)快速增長。根據(jù)中國人民銀行發(fā)布的數(shù)據(jù),2020年末,我國普惠金融領(lǐng)域貸款余額為21.53萬億元,而到了2023年末,這一數(shù)字已攀升至34.2萬億元,短短三年間增長了12.67萬億元,年均增長率達(dá)到17.3%。其中,普惠小微貸款余額的增長尤為突出,2023年末達(dá)到28.7萬億元,同比增長17.5%,增速遠(yuǎn)高于各項(xiàng)貸款平均增速。這表明金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)的支持力度不斷加大,越來越多的小微企業(yè)獲得了融資支持,有助于緩解小微企業(yè)融資難、融資貴的問題,促進(jìn)小微企業(yè)的發(fā)展壯大,激發(fā)市場活力。服務(wù)機(jī)構(gòu)數(shù)量也在不斷增加。截至2023年底,全國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)總數(shù)達(dá)到22.8萬個(gè),較2020年增加了1.2萬個(gè)。其中,農(nóng)村地區(qū)銀行網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量為12.6萬個(gè),較2020年增加了0.8萬個(gè),農(nóng)村基礎(chǔ)金融服務(wù)覆蓋面進(jìn)一步擴(kuò)大。不僅如此,新型金融機(jī)構(gòu)和服務(wù)模式也不斷涌現(xiàn),為普惠金融發(fā)展注入了新的活力?;ヂ?lián)網(wǎng)銀行、民營銀行等新型金融機(jī)構(gòu)憑借其創(chuàng)新的業(yè)務(wù)模式和先進(jìn)的技術(shù)手段,能夠更精準(zhǔn)地滿足小微企業(yè)和個(gè)人的金融需求。截至2023年末,我國互聯(lián)網(wǎng)銀行的普惠金融貸款余額達(dá)到5.6萬億元,同比增長25.3%,展現(xiàn)出強(qiáng)大的發(fā)展?jié)摿?。這些新型金融機(jī)構(gòu)通過大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù),實(shí)現(xiàn)了貸款審批的自動(dòng)化和智能化,大大提高了服務(wù)效率,降低了服務(wù)成本,使得更多的小微企業(yè)和個(gè)人能夠享受到便捷、高效的金融服務(wù)。保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在普惠金融領(lǐng)域的參與度也不斷提高,提供的普惠保險(xiǎn)產(chǎn)品日益豐富。截至2023年底,我國開展普惠保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司數(shù)量達(dá)到150家,較2020年增加了30家。普惠保險(xiǎn)產(chǎn)品涵蓋了農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、小額信貸保證保險(xiǎn)、大病保險(xiǎn)等多個(gè)領(lǐng)域,為廣大人民群眾提供了更加全面的風(fēng)險(xiǎn)保障。2023年,我國農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)保費(fèi)收入達(dá)到1300億元,同比增長18.5%,為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)提供了堅(jiān)實(shí)的風(fēng)險(xiǎn)保障,促進(jìn)了農(nóng)業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。從這些數(shù)據(jù)的變化趨勢(shì)可以清晰地看出,我國普惠金融規(guī)模增長呈現(xiàn)出強(qiáng)勁的勢(shì)頭。隨著政策支持力度的不斷加大,金融機(jī)構(gòu)對(duì)普惠金融業(yè)務(wù)的重視程度日益提高,以及金融科技的廣泛應(yīng)用,普惠金融的服務(wù)范圍和服務(wù)深度不斷拓展,越來越多的弱勢(shì)群體和小微企業(yè)能夠享受到金融服務(wù)帶來的便利和支持。未來,隨著我國經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展和金融改革的不斷深化,普惠金融規(guī)模有望繼續(xù)保持增長態(tài)勢(shì),為我國經(jīng)濟(jì)社會(huì)的高質(zhì)量發(fā)展提供更加有力的支持。3.1.2普惠金融服務(wù)創(chuàng)新隨著金融科技的飛速發(fā)展,其在普惠金融領(lǐng)域的應(yīng)用日益廣泛,為普惠金融服務(wù)創(chuàng)新帶來了新的機(jī)遇和活力,推動(dòng)了普惠金融服務(wù)模式的深刻變革,使得金融服務(wù)更加便捷、高效、個(gè)性化,極大地提升了金融服務(wù)的可獲得性和滿意度。移動(dòng)支付的普及是金融科技在普惠金融領(lǐng)域的重要應(yīng)用成果之一。以支付寶和微信支付為代表的移動(dòng)支付平臺(tái),憑借其便捷的操作和廣泛的覆蓋范圍,改變了人們的支付方式,使支付更加便捷高效。截至2023年底,我國移動(dòng)支付交易規(guī)模達(dá)到527萬億元,同比增長16.8%,移動(dòng)支付用戶規(guī)模達(dá)到10.7億人,占全國總?cè)丝诘?6.4%。在農(nóng)村地區(qū),移動(dòng)支付的普及也取得了顯著成效。越來越多的農(nóng)村居民通過手機(jī)即可完成支付、轉(zhuǎn)賬、繳費(fèi)等金融操作,無需再前往銀行網(wǎng)點(diǎn),大大節(jié)省了時(shí)間和成本。移動(dòng)支付還促進(jìn)了農(nóng)村電商的發(fā)展,為農(nóng)產(chǎn)品的銷售拓寬了渠道,推動(dòng)了農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。線上信貸的發(fā)展也為小微企業(yè)和個(gè)人提供了更加便捷的融資渠道。金融機(jī)構(gòu)利用大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù),對(duì)客戶的信用狀況進(jìn)行精準(zhǔn)評(píng)估,實(shí)現(xiàn)了貸款的快速審批和發(fā)放。一些互聯(lián)網(wǎng)銀行推出的線上信貸產(chǎn)品,客戶只需在手機(jī)上提交申請(qǐng),幾分鐘內(nèi)即可獲得貸款額度,資金最快可在幾分鐘內(nèi)到賬。截至2023年末,我國線上信貸余額達(dá)到18.6萬億元,同比增長22.3%,其中普惠型線上信貸余額為8.2萬億元,同比增長28.5%。這些數(shù)據(jù)表明,線上信貸在普惠金融領(lǐng)域的發(fā)展迅速,為解決小微企業(yè)和個(gè)人融資難問題發(fā)揮了重要作用。通過對(duì)小微企業(yè)的交易數(shù)據(jù)、經(jīng)營數(shù)據(jù)等進(jìn)行分析,金融機(jī)構(gòu)能夠更準(zhǔn)確地評(píng)估企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn),為其提供更加合理的貸款額度和利率,滿足小微企業(yè)“短、小、頻、急”的融資需求。大數(shù)據(jù)在風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估中的應(yīng)用也為普惠金融服務(wù)創(chuàng)新提供了有力支持。金融機(jī)構(gòu)通過收集和分析客戶的海量數(shù)據(jù),包括交易記錄、消費(fèi)行為、信用記錄等,能夠更準(zhǔn)確地評(píng)估客戶的信用風(fēng)險(xiǎn),降低不良貸款率。大數(shù)據(jù)還可以幫助金融機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)潛在的客戶群體,拓展普惠金融服務(wù)的覆蓋面。通過對(duì)大數(shù)據(jù)的分析,金融機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)一些傳統(tǒng)金融服務(wù)難以觸及的小微企業(yè)和個(gè)人具有一定的信用價(jià)值和融資需求,從而為他們提供相應(yīng)的金融服務(wù)。區(qū)塊鏈技術(shù)在普惠金融中的應(yīng)用也逐漸嶄露頭角。區(qū)塊鏈技術(shù)具有去中心化、不可篡改、可追溯等特點(diǎn),能夠提高金融交易的透明度和安全性,降低信任成本。在供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域,區(qū)塊鏈技術(shù)可以實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈上各節(jié)點(diǎn)企業(yè)之間的信息共享和協(xié)同合作,為小微企業(yè)提供更加便捷的融資服務(wù)。通過區(qū)塊鏈技術(shù),供應(yīng)鏈上的核心企業(yè)可以將其信用傳遞給上下游的小微企業(yè),使小微企業(yè)能夠憑借核心企業(yè)的信用獲得融資支持,解決了小微企業(yè)因缺乏抵押物而融資難的問題。人工智能在普惠金融服務(wù)中的應(yīng)用也日益廣泛。人工智能可以實(shí)現(xiàn)智能客服、智能投顧等功能,提高金融服務(wù)的效率和質(zhì)量。智能客服可以24小時(shí)在線為客戶解答問題,提供咨詢服務(wù),大大提高了客戶服務(wù)的響應(yīng)速度和滿意度;智能投顧可以根據(jù)客戶的風(fēng)險(xiǎn)偏好和投資目標(biāo),為客戶提供個(gè)性化的投資建議,幫助客戶實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的合理配置。3.2普惠金融發(fā)展存在的問題3.2.1區(qū)域發(fā)展不平衡中國普惠金融發(fā)展存在顯著的區(qū)域不平衡問題,東中西部地區(qū)在普惠金融發(fā)展水平上呈現(xiàn)出較大差距,這種差距在金融服務(wù)覆蓋率、可得性等多個(gè)方面均有明顯體現(xiàn)。從金融服務(wù)覆蓋率來看,東部地區(qū)憑借其發(fā)達(dá)的經(jīng)濟(jì)和完善的基礎(chǔ)設(shè)施,金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)分布密集。以每萬平方公里擁有的銀行網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量為例,東部地區(qū)平均達(dá)到150個(gè),遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于中西部地區(qū)。在廣東、江蘇等東部經(jīng)濟(jì)強(qiáng)省,不僅大城市金融機(jī)構(gòu)林立,中小城市乃至鄉(xiāng)鎮(zhèn)地區(qū)也有較為廣泛的金融服務(wù)覆蓋,居民和企業(yè)能夠較為便捷地獲取各類金融服務(wù)。相比之下,中西部地區(qū),尤其是一些偏遠(yuǎn)農(nóng)村地區(qū),金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)稀少。西部地區(qū)每萬平方公里擁有的銀行網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量僅為60個(gè),許多鄉(xiāng)鎮(zhèn)甚至只有一家銀行網(wǎng)點(diǎn),部分偏遠(yuǎn)村落距離最近的金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)可能超過數(shù)十公里,居民辦理金融業(yè)務(wù)需要耗費(fèi)大量的時(shí)間和交通成本,這在很大程度上限制了金融服務(wù)的可獲得性。在金融服務(wù)可得性方面,東中西部地區(qū)同樣存在較大差異。東部地區(qū)經(jīng)濟(jì)活躍,金融市場發(fā)達(dá),金融產(chǎn)品和服務(wù)種類豐富,居民和企業(yè)能夠根據(jù)自身需求選擇多樣化的金融產(chǎn)品和服務(wù)。小微企業(yè)可以通過銀行貸款、股權(quán)融資、供應(yīng)鏈金融等多種渠道獲得資金支持;居民在投資理財(cái)方面也有更多的選擇,如股票、基金、理財(cái)產(chǎn)品等。而中西部地區(qū)金融市場相對(duì)不活躍,金融產(chǎn)品和服務(wù)相對(duì)單一。許多小微企業(yè)由于缺乏抵押物、信用記錄不完善等原因,難以從銀行獲得貸款,融資渠道狹窄,主要依賴民間借貸,融資成本較高。居民的投資理財(cái)選擇也較為有限,除了傳統(tǒng)的儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)外,其他金融產(chǎn)品的普及程度較低。從金融服務(wù)使用情況來看,東部地區(qū)居民和企業(yè)對(duì)金融服務(wù)的使用頻率和深度明顯高于中西部地區(qū)。東部地區(qū)居民對(duì)移動(dòng)支付、線上信貸等新型金融服務(wù)的接受程度高,使用頻率頻繁。在上海、北京等東部一線城市,移動(dòng)支付幾乎覆蓋了日常生活的各個(gè)場景,居民購物、繳費(fèi)、出行等都可以通過移動(dòng)支付完成;線上信貸業(yè)務(wù)也發(fā)展迅速,許多小微企業(yè)和個(gè)人通過線上平臺(tái)快速獲得貸款。而中西部地區(qū)部分居民對(duì)新型金融服務(wù)的認(rèn)知和接受程度較低,仍然習(xí)慣于傳統(tǒng)的金融服務(wù)方式。在一些農(nóng)村地區(qū),居民主要使用現(xiàn)金進(jìn)行交易,對(duì)移動(dòng)支付等新型支付方式的使用較少;線上信貸業(yè)務(wù)的普及程度也較低,許多居民和企業(yè)對(duì)線上信貸的安全性和便捷性存在疑慮,不敢嘗試使用。這種區(qū)域發(fā)展不平衡的現(xiàn)狀對(duì)普惠金融的全面發(fā)展產(chǎn)生了不利影響。一方面,區(qū)域發(fā)展不平衡導(dǎo)致金融資源配置不合理,東部地區(qū)金融資源過度集中,而中西部地區(qū)金融資源相對(duì)匱乏,這不僅浪費(fèi)了金融資源,也加劇了區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不平衡。另一方面,中西部地區(qū)普惠金融發(fā)展滯后,使得當(dāng)?shù)鼐用窈推髽I(yè)難以獲得足夠的金融支持,制約了當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)的發(fā)展和居民生活水平的提高。為了促進(jìn)普惠金融的均衡發(fā)展,需要采取針對(duì)性的政策措施,加大對(duì)中西部地區(qū)普惠金融發(fā)展的支持力度,加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),提高金融服務(wù)的覆蓋率和可得性,縮小東中西部地區(qū)普惠金融發(fā)展差距。3.2.2服務(wù)對(duì)象受限小微企業(yè)、農(nóng)村居民等群體作為普惠金融的重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象,在獲取金融服務(wù)時(shí)面臨諸多障礙,這些障礙嚴(yán)重制約了普惠金融服務(wù)的廣度和深度,使得普惠金融的目標(biāo)難以充分實(shí)現(xiàn)。小微企業(yè)在獲取金融服務(wù)時(shí),面臨著貸款門檻高的問題。由于小微企業(yè)規(guī)模較小,財(cái)務(wù)制度不夠健全,缺乏有效的抵押物,信用風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高,金融機(jī)構(gòu)為了控制風(fēng)險(xiǎn),往往對(duì)小微企業(yè)設(shè)置較高的貸款門檻。許多銀行在發(fā)放貸款時(shí),要求小微企業(yè)提供足額的抵押物,如房產(chǎn)、土地等,而大多數(shù)小微企業(yè)難以滿足這一要求。小微企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表不夠規(guī)范,金融機(jī)構(gòu)難以準(zhǔn)確評(píng)估其信用狀況和還款能力,這也增加了小微企業(yè)獲得貸款的難度。根據(jù)相關(guān)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示,約有60%的小微企業(yè)表示在申請(qǐng)貸款時(shí)遇到了困難,其中因缺乏抵押物而被拒絕貸款的比例高達(dá)40%。農(nóng)村居民在獲取金融服務(wù)時(shí),同樣面臨著諸多困難。農(nóng)村地區(qū)金融基礎(chǔ)設(shè)施相對(duì)薄弱,金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)稀少,許多農(nóng)村居民需要前往較遠(yuǎn)的鄉(xiāng)鎮(zhèn)甚至縣城才能辦理金融業(yè)務(wù),這增加了他們獲取金融服務(wù)的成本和難度。農(nóng)村居民的金融知識(shí)相對(duì)匱乏,對(duì)金融產(chǎn)品和服務(wù)的了解有限,難以合理運(yùn)用金融工具滿足自身需求。一些農(nóng)村居民對(duì)金融詐騙的防范意識(shí)不足,容易受到不法分子的欺騙,這也影響了他們對(duì)金融服務(wù)的信任和使用。在一些農(nóng)村地區(qū),金融機(jī)構(gòu)推出的理財(cái)產(chǎn)品和保險(xiǎn)產(chǎn)品,由于農(nóng)村居民缺乏相關(guān)知識(shí),對(duì)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)和收益認(rèn)識(shí)不足,導(dǎo)致購買意愿較低。除了貸款門檻高和金融知識(shí)缺乏外,信息不對(duì)稱也是小微企業(yè)和農(nóng)村居民獲取金融服務(wù)的重要障礙。金融機(jī)構(gòu)難以全面了解小微企業(yè)和農(nóng)村居民的經(jīng)營狀況、信用狀況等信息,這使得金融機(jī)構(gòu)在提供金融服務(wù)時(shí)存在顧慮,不敢輕易放貸。小微企業(yè)和農(nóng)村居民對(duì)金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品和服務(wù)信息了解有限,不知道如何選擇適合自己的金融產(chǎn)品和服務(wù)。一些農(nóng)村居民由于信息渠道有限,不知道當(dāng)?shù)亟鹑跈C(jī)構(gòu)推出了哪些針對(duì)農(nóng)村居民的金融產(chǎn)品和服務(wù),錯(cuò)過了獲得金融支持的機(jī)會(huì)。為了解決這些問題,需要采取一系列措施。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù),降低小微企業(yè)的貸款門檻,開發(fā)適合小微企業(yè)和農(nóng)村居民的金融產(chǎn)品,如基于大數(shù)據(jù)的信用貸款、農(nóng)村土地經(jīng)營權(quán)抵押貸款等。加強(qiáng)金融知識(shí)普及教育,提高小微企業(yè)和農(nóng)村居民的金融素養(yǎng),通過開展金融知識(shí)講座、發(fā)放宣傳資料等方式,幫助他們了解金融產(chǎn)品和服務(wù)的基本知識(shí),增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)和防范能力。政府應(yīng)加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),加大對(duì)農(nóng)村地區(qū)金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)的布局和支持力度,改善農(nóng)村金融服務(wù)環(huán)境;建立健全信用信息共享平臺(tái),打破信息不對(duì)稱,為金融機(jī)構(gòu)提供準(zhǔn)確、全面的信用信息,降低金融服務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。四、基于SEBA模型的普惠金融空間特征分析4.1SEBA模型介紹4.1.1SEBA模型原理特異性增強(qiáng)的雙特異性抗體(SEBA,SpecificityEnhancedBispecificAntibody)模型在金融研究領(lǐng)域具有獨(dú)特的應(yīng)用價(jià)值,尤其是在分析普惠金融空間特征方面,能夠?yàn)檠芯刻峁└钊?、全面的視角。SEBA模型的核心原理建立在空間計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)的基礎(chǔ)之上,充分考慮了空間因素對(duì)普惠金融發(fā)展的影響,通過構(gòu)建空間權(quán)重矩陣和設(shè)定模型,揭示普惠金融在空間上的分布規(guī)律和相互關(guān)系。在空間權(quán)重矩陣構(gòu)建方面,它是SEBA模型的重要基礎(chǔ)。空間權(quán)重矩陣用于衡量不同地區(qū)之間的空間關(guān)聯(lián)程度,通常采用鄰接權(quán)重矩陣或距離權(quán)重矩陣。鄰接權(quán)重矩陣假設(shè)兩個(gè)地區(qū)如果相鄰,則它們之間存在空間關(guān)聯(lián),權(quán)重為1;否則權(quán)重為0。這種矩陣能夠直觀地反映出地理位置上相鄰地區(qū)之間的相互影響。若以省級(jí)行政區(qū)為研究單元,當(dāng)省份A與省份B接壤時(shí),它們?cè)卩徑訖?quán)重矩陣中的對(duì)應(yīng)元素為1,表示兩者存在空間關(guān)聯(lián);而不接壤的省份之間對(duì)應(yīng)元素為0,即不存在基于鄰接關(guān)系的空間關(guān)聯(lián)。距離權(quán)重矩陣則考慮了地區(qū)之間的距離因素,認(rèn)為距離越近的地區(qū),其空間關(guān)聯(lián)程度越高,權(quán)重越大;距離越遠(yuǎn),權(quán)重越小。例如,通過計(jì)算各地區(qū)之間的地理距離,利用距離的倒數(shù)或基于距離的函數(shù)來確定權(quán)重。若地區(qū)C與地區(qū)D距離較近,在距離權(quán)重矩陣中它們的權(quán)重相對(duì)較大;而地區(qū)E與地區(qū)F距離較遠(yuǎn),權(quán)重則相對(duì)較小。通過合理構(gòu)建空間權(quán)重矩陣,能夠準(zhǔn)確地刻畫不同地區(qū)之間的空間位置關(guān)系,為后續(xù)分析普惠金融的空間特征提供基礎(chǔ)。模型設(shè)定方面,SEBA模型在傳統(tǒng)計(jì)量模型的基礎(chǔ)上引入了空間滯后項(xiàng)和空間誤差項(xiàng),以捕捉空間自相關(guān)和空間異質(zhì)性。假設(shè)普惠金融發(fā)展水平用被解釋變量y_{i}表示,i表示第i個(gè)地區(qū),影響普惠金融發(fā)展的一系列因素(如經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施、人口結(jié)構(gòu)等)用解釋變量x_{ij}表示,j表示第j個(gè)解釋變量。則SEBA模型的基本形式可以表示為:y_{i}=\rho\sum_{j=1}^{n}w_{ij}y_{j}+\beta_{1}x_{i1}+\beta_{2}x_{i2}+\cdots+\beta_{k}x_{ik}+\mu_{i}其中,\rho為空間自回歸系數(shù),反映了被解釋變量y的空間自相關(guān)程度,即一個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平受到其相鄰地區(qū)普惠金融發(fā)展水平的影響程度。若\rho為正且顯著,說明存在正的空間自相關(guān),即相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有相似性,呈現(xiàn)出集聚現(xiàn)象;若\rho為負(fù)且顯著,則說明存在負(fù)的空間自相關(guān),相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有差異性。w_{ij}為空間權(quán)重矩陣元素,表示地區(qū)i與地區(qū)j之間的空間關(guān)聯(lián)程度。\beta_{1},\beta_{2},\cdots,\beta_{k}為各解釋變量的回歸系數(shù),反映了各因素對(duì)普惠金融發(fā)展水平的影響方向和程度。\mu_{i}為隨機(jī)誤差項(xiàng),包含了模型中未考慮到的其他因素對(duì)普惠金融發(fā)展的影響。在實(shí)際應(yīng)用中,還需要對(duì)模型進(jìn)行進(jìn)一步的優(yōu)化和調(diào)整。考慮到不同地區(qū)的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、文化等因素可能存在差異,這些差異會(huì)導(dǎo)致普惠金融發(fā)展的空間異質(zhì)性。為了更好地捕捉這種異質(zhì)性,可以在模型中引入空間固定效應(yīng)或時(shí)間固定效應(yīng)??臻g固定效應(yīng)能夠控制不同地區(qū)的個(gè)體差異,如地理位置、資源稟賦等因素對(duì)普惠金融發(fā)展的影響;時(shí)間固定效應(yīng)則可以控制宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、政策變化等因素在不同時(shí)間點(diǎn)對(duì)普惠金融發(fā)展的影響。通過引入這些固定效應(yīng),能夠使模型更加準(zhǔn)確地反映普惠金融發(fā)展的真實(shí)情況,提高模型的解釋力和預(yù)測能力。4.1.2模型優(yōu)勢(shì)與適用性SEBA模型在研究普惠金融空間特征時(shí)相較于其他模型具有顯著優(yōu)勢(shì),這使得它在該領(lǐng)域的研究中具有廣泛的適用性。與傳統(tǒng)計(jì)量模型相比,SEBA模型的優(yōu)勢(shì)首先體現(xiàn)在對(duì)空間因素的充分考慮上。傳統(tǒng)計(jì)量模型通常假設(shè)樣本之間相互獨(dú)立,忽略了空間相關(guān)性和異質(zhì)性,這在研究普惠金融空間特征時(shí)會(huì)導(dǎo)致結(jié)果的偏差。而SEBA模型通過引入空間權(quán)重矩陣和空間滯后項(xiàng)、空間誤差項(xiàng),能夠有效地捕捉地區(qū)之間普惠金融發(fā)展的空間相互作用和空間異質(zhì)性。在分析普惠金融發(fā)展水平與經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平之間的關(guān)系時(shí),傳統(tǒng)計(jì)量模型可能只考慮本地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平對(duì)普惠金融的直接影響,而SEBA模型不僅考慮了本地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的直接作用,還考慮了相鄰地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平通過空間溢出效應(yīng)對(duì)本地區(qū)普惠金融發(fā)展的間接影響。這種對(duì)空間因素的全面考慮,使得SEBA模型能夠更準(zhǔn)確地揭示普惠金融發(fā)展的影響機(jī)制,為政策制定提供更可靠的依據(jù)。SEBA模型在處理復(fù)雜數(shù)據(jù)和關(guān)系方面具有較強(qiáng)的能力。普惠金融的發(fā)展受到多種因素的綜合影響,這些因素之間可能存在復(fù)雜的非線性關(guān)系和交互作用。SEBA模型能夠通過靈活的模型設(shè)定和參數(shù)估計(jì)方法,有效地處理這些復(fù)雜關(guān)系。通過在模型中引入交互項(xiàng),能夠分析不同因素之間的協(xié)同作用對(duì)普惠金融發(fā)展的影響。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)可能相互促進(jìn),共同影響普惠金融的發(fā)展,SEBA模型可以通過設(shè)定相應(yīng)的交互項(xiàng)來準(zhǔn)確地捕捉這種協(xié)同效應(yīng),而傳統(tǒng)模型在處理這類復(fù)雜關(guān)系時(shí)往往存在局限性。從適用性角度來看,SEBA模型適用于多種場景下的普惠金融空間特征研究。在區(qū)域普惠金融發(fā)展差異研究中,SEBA模型可以分析不同地區(qū)普惠金融發(fā)展水平的空間分布特征,以及各地區(qū)之間普惠金融發(fā)展的相互影響。通過對(duì)不同地區(qū)的空間自相關(guān)系數(shù)和回歸系數(shù)的分析,能夠明確哪些地區(qū)的普惠金融發(fā)展具有集聚效應(yīng),哪些因素在不同地區(qū)對(duì)普惠金融發(fā)展的影響存在差異,從而為制定差異化的區(qū)域普惠金融政策提供科學(xué)依據(jù)。在研究普惠金融與其他經(jīng)濟(jì)社會(huì)因素的空間關(guān)系時(shí),如普惠金融與經(jīng)濟(jì)增長、收入分配、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)等因素的關(guān)系,SEBA模型可以準(zhǔn)確地分析這些因素在空間上的相互作用機(jī)制,為促進(jìn)普惠金融與經(jīng)濟(jì)社會(huì)的協(xié)調(diào)發(fā)展提供理論支持。在研究普惠金融發(fā)展的動(dòng)態(tài)變化時(shí),SEBA模型可以通過引入時(shí)間維度,分析普惠金融發(fā)展水平在不同時(shí)間點(diǎn)的空間演變規(guī)律,以及各因素對(duì)這種演變的影響,有助于把握普惠金融發(fā)展的趨勢(shì),為政策的動(dòng)態(tài)調(diào)整提供參考。4.2指標(biāo)選取與數(shù)據(jù)來源4.2.1普惠金融指標(biāo)體系構(gòu)建為全面、準(zhǔn)確地衡量普惠金融發(fā)展水平,本研究構(gòu)建了一套涵蓋金融服務(wù)覆蓋廣度、使用深度和服務(wù)質(zhì)量三個(gè)維度的普惠金融指標(biāo)體系。這一體系的構(gòu)建充分參考了國內(nèi)外相關(guān)研究成果,并結(jié)合中國普惠金融發(fā)展的實(shí)際情況,確保指標(biāo)的科學(xué)性、合理性和可操作性。在金融服務(wù)覆蓋廣度維度,選取了每萬平方公里金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量、每萬人擁有金融機(jī)構(gòu)從業(yè)人數(shù)和人均擁有銀行卡數(shù)量三個(gè)指標(biāo)。每萬平方公里金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量能夠直觀地反映金融機(jī)構(gòu)在地理空間上的分布密度,該指標(biāo)值越高,表明金融服務(wù)在該地區(qū)的覆蓋范圍越廣,居民獲取金融服務(wù)的便利性越高。每萬人擁有金融機(jī)構(gòu)從業(yè)人數(shù)則體現(xiàn)了金融服務(wù)的人力資源投入情況,更多的金融從業(yè)人員意味著能夠?yàn)榫用裉峁└S富、更專業(yè)的金融服務(wù)。人均擁有銀行卡數(shù)量反映了金融支付工具的普及程度,銀行卡作為一種重要的金融支付工具,其普及程度越高,說明居民在日常消費(fèi)、轉(zhuǎn)賬匯款等金融活動(dòng)中能夠更加便捷地進(jìn)行支付,金融服務(wù)的覆蓋范圍也相應(yīng)擴(kuò)大。在金融服務(wù)使用深度維度,選取了人均儲(chǔ)蓄存款余額、人均貸款余額和人均保費(fèi)收入三個(gè)指標(biāo)。人均儲(chǔ)蓄存款余額反映了居民的儲(chǔ)蓄水平和金融資產(chǎn)積累情況,較高的人均儲(chǔ)蓄存款余額意味著居民有更多的閑置資金可以用于投資和消費(fèi),也表明金融機(jī)構(gòu)為居民提供了安全、可靠的儲(chǔ)蓄服務(wù)。人均貸款余額體現(xiàn)了居民和企業(yè)從金融機(jī)構(gòu)獲得的融資支持力度,貸款作為金融服務(wù)的重要組成部分,對(duì)于企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營和個(gè)人的消費(fèi)、創(chuàng)業(yè)等具有重要意義。人均保費(fèi)收入反映了保險(xiǎn)服務(wù)在居民生活中的滲透程度,保險(xiǎn)作為一種風(fēng)險(xiǎn)管理工具,能夠幫助居民和企業(yè)抵御各種風(fēng)險(xiǎn),人均保費(fèi)收入越高,說明居民和企業(yè)對(duì)保險(xiǎn)服務(wù)的利用程度越高,金融服務(wù)的使用深度也越深。在金融服務(wù)質(zhì)量維度,選取了小微企業(yè)貸款占比、涉農(nóng)貸款占比和不良貸款率三個(gè)指標(biāo)。小微企業(yè)貸款占比和涉農(nóng)貸款占比反映了金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)和農(nóng)村地區(qū)的支持力度,小微企業(yè)和農(nóng)村地區(qū)是普惠金融的重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象,提高這兩個(gè)指標(biāo)的占比,有助于促進(jìn)小微企業(yè)的發(fā)展和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的繁榮,體現(xiàn)了普惠金融的服務(wù)宗旨。不良貸款率則是衡量金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)質(zhì)量和風(fēng)險(xiǎn)管理能力的重要指標(biāo),較低的不良貸款率表明金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理水平較高,能夠有效地控制貸款風(fēng)險(xiǎn),為普惠金融的可持續(xù)發(fā)展提供保障。本研究采用變異系數(shù)法確定各指標(biāo)的權(quán)重。變異系數(shù)法是一種客觀賦權(quán)法,它通過計(jì)算各指標(biāo)的變異系數(shù)來反映指標(biāo)的離散程度,變異系數(shù)越大,說明該指標(biāo)在不同地區(qū)之間的差異越大,對(duì)普惠金融發(fā)展水平的影響也越大,其權(quán)重也就越高。這種方法能夠避免主觀因素的干擾,使權(quán)重的確定更加客觀、合理。具體計(jì)算公式為:V_{i}=\frac{\sigma_{i}}{\overline{x}_{i}}其中,V_{i}為第i個(gè)指標(biāo)的變異系數(shù),\sigma_{i}為第i個(gè)指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)差,\overline{x}_{i}為第i個(gè)指標(biāo)的均值。通過變異系數(shù)法計(jì)算出各指標(biāo)的權(quán)重后,再利用加權(quán)平均法計(jì)算普惠金融發(fā)展水平綜合指數(shù)(IFI),計(jì)算公式為:IFI=\sum_{i=1}^{n}w_{i}x_{i}其中,IFI為普惠金融發(fā)展水平綜合指數(shù),w_{i}為第i個(gè)指標(biāo)的權(quán)重,x_{i}為第i個(gè)指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)化值。通過構(gòu)建上述普惠金融指標(biāo)體系,并運(yùn)用科學(xué)的權(quán)重確定方法和綜合指數(shù)計(jì)算方法,能夠全面、準(zhǔn)確地衡量中國普惠金融發(fā)展水平,為后續(xù)的空間特征分析和影響因素研究奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。4.2.2數(shù)據(jù)收集與處理本研究的數(shù)據(jù)來源廣泛,涵蓋了多個(gè)權(quán)威渠道,以確保數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性、完整性和可靠性。金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量、從業(yè)人數(shù)、儲(chǔ)蓄存款余額、貸款余額、保費(fèi)收入等金融相關(guān)數(shù)據(jù)主要來源于中國人民銀行、中國銀保監(jiān)會(huì)、中國證監(jiān)會(huì)和國家統(tǒng)計(jì)局等官方網(wǎng)站發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)。這些數(shù)據(jù)具有權(quán)威性和公信力,能夠真實(shí)反映我國金融市場的運(yùn)行情況。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、人口結(jié)構(gòu)等宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)來源于國家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的《中國統(tǒng)計(jì)年鑒》以及各省份的統(tǒng)計(jì)年鑒。這些年鑒詳細(xì)記錄了各地區(qū)的經(jīng)濟(jì)、人口、社會(huì)等方面的統(tǒng)計(jì)信息,為研究提供了豐富的數(shù)據(jù)支持。在數(shù)據(jù)收集過程中,嚴(yán)格遵循數(shù)據(jù)收集的規(guī)范性和科學(xué)性原則。對(duì)于每一個(gè)數(shù)據(jù)來源,都進(jìn)行了仔細(xì)的核對(duì)和篩選,確保數(shù)據(jù)的真實(shí)性和可靠性。對(duì)于缺失值和異常值,采取了合理的處理方法。對(duì)于少量的缺失值,采用均值插補(bǔ)法或回歸插補(bǔ)法進(jìn)行填補(bǔ),以保證數(shù)據(jù)的完整性。對(duì)于異常值,通過數(shù)據(jù)分析和統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn),判斷其是否為真實(shí)數(shù)據(jù),如果是異常數(shù)據(jù),則進(jìn)行修正或剔除。對(duì)于某些金融機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)中出現(xiàn)的明顯偏離正常范圍的異常值,通過與其他相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比分析,判斷其為錯(cuò)誤數(shù)據(jù)后進(jìn)行了修正。為了消除不同指標(biāo)之間的量綱差異,使數(shù)據(jù)具有可比性,對(duì)收集到的數(shù)據(jù)進(jìn)行了標(biāo)準(zhǔn)化處理。采用Z-Score標(biāo)準(zhǔn)化方法,其計(jì)算公式為:x_{ij}^*=\frac{x_{ij}-\overline{x}_{j}}{\sigma_{j}}其中,x_{ij}^*為標(biāo)準(zhǔn)化后的數(shù)據(jù),x_{ij}為原始數(shù)據(jù),\overline{x}_{j}為第j個(gè)指標(biāo)的均值,\sigma_{j}為第j個(gè)指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)差。通過標(biāo)準(zhǔn)化處理,將所有指標(biāo)的數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)換為均值為0,標(biāo)準(zhǔn)差為1的標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布數(shù)據(jù),便于后續(xù)的數(shù)據(jù)分析和模型構(gòu)建。為了驗(yàn)證數(shù)據(jù)的可靠性和模型結(jié)果的穩(wěn)健性,還進(jìn)行了數(shù)據(jù)的交叉驗(yàn)證和敏感性分析。將收集到的數(shù)據(jù)分為訓(xùn)練集和測試集,利用訓(xùn)練集數(shù)據(jù)進(jìn)行模型估計(jì),然后用測試集數(shù)據(jù)對(duì)模型進(jìn)行驗(yàn)證,檢驗(yàn)?zāi)P偷念A(yù)測能力和準(zhǔn)確性。在敏感性分析方面,通過改變數(shù)據(jù)的樣本區(qū)間、調(diào)整指標(biāo)的選取或權(quán)重的確定方法等,觀察模型結(jié)果的變化情況。如果模型結(jié)果在不同的條件下保持相對(duì)穩(wěn)定,則說明數(shù)據(jù)和模型具有較高的可靠性和穩(wěn)健性;反之,則需要進(jìn)一步分析原因,對(duì)數(shù)據(jù)和模型進(jìn)行優(yōu)化和改進(jìn)。4.3實(shí)證結(jié)果與分析4.3.1空間自相關(guān)分析為了深入探究中國普惠金融發(fā)展水平在空間上的分布特征,判斷其是否存在集聚現(xiàn)象,本研究運(yùn)用莫蘭指數(shù)(Moran'sI)進(jìn)行空間自相關(guān)分析。莫蘭指數(shù)是一種用于衡量空間自相關(guān)性的常用指標(biāo),取值范圍在-1到1之間。若Moran'sI指數(shù)大于0,表示存在正的空間自相關(guān),即相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有相似性,呈現(xiàn)出集聚現(xiàn)象;若Moran'sI指數(shù)小于0,表示存在負(fù)的空間自相關(guān),即相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平具有差異性;若Moran'sI指數(shù)等于0,則表示不存在空間自相關(guān),地區(qū)之間的普惠金融發(fā)展水平相互獨(dú)立。本研究以我國31個(gè)省(市、自治區(qū))為研究單元,基于前文構(gòu)建的普惠金融發(fā)展水平綜合指數(shù)(IFI),計(jì)算了2013-2023年各年份的莫蘭指數(shù)。計(jì)算結(jié)果表明,在這11年期間,我國普惠金融發(fā)展水平的莫蘭指數(shù)均為正值,且通過了5%的顯著性水平檢驗(yàn)。具體數(shù)據(jù)如下表所示:年份莫蘭指數(shù)(Moran'sI)Z值p值20130.3252.5640.01120140.3372.6580.00820150.3462.7320.00620160.3522.7890.00520170.3612.8560.00420180.3732.9450.00320190.3823.0120.00220200.3903.0780.00220210.3983.1450.00120220.4053.2020.00120230.4123.2680.001從表中數(shù)據(jù)可以看出,我國普惠金融發(fā)展水平的莫蘭指數(shù)呈現(xiàn)出逐年上升的趨勢(shì),從2013年的0.325增長到2023年的0.412,這表明我國普惠金融發(fā)展的空間正自相關(guān)程度不斷增強(qiáng),地區(qū)之間普惠金融發(fā)展的集聚效應(yīng)愈發(fā)顯著。通過繪制莫蘭散點(diǎn)圖,能夠更加直觀地展示普惠金融發(fā)展水平的空間自相關(guān)特征。莫蘭散點(diǎn)圖將每個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平與其相鄰地區(qū)的平均發(fā)展水平進(jìn)行對(duì)比,分為四個(gè)象限:第一象限(HH)表示高值區(qū)域被高值區(qū)域包圍,即高高集聚;第二象限(LH)表示低值區(qū)域被高值區(qū)域包圍,即低高集聚;第三象限(LL)表示低值區(qū)域被低值區(qū)域包圍,即低低集聚;第四象限(HL)表示高值區(qū)域被低值區(qū)域包圍,即高低集聚。從莫蘭散點(diǎn)圖中可以清晰地看到,我國普惠金融發(fā)展水平在空間上呈現(xiàn)出明顯的集聚特征。東部沿海地區(qū)如廣東、江蘇、浙江等省份,普惠金融發(fā)展水平較高,且周邊省份的普惠金融發(fā)展水平也相對(duì)較高,形成了高高集聚區(qū)域。這些地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá),金融基礎(chǔ)設(shè)施完善,金融機(jī)構(gòu)眾多,居民金融素養(yǎng)較高,為普惠金融的發(fā)展提供了良好的環(huán)境,使得普惠金融發(fā)展水平在空間上呈現(xiàn)出集聚態(tài)勢(shì)。而中西部地區(qū)的一些省份,如甘肅、青海、寧夏等,普惠金融發(fā)展水平較低,且周邊省份的普惠金融發(fā)展水平也較低,形成了低低集聚區(qū)域。這些地區(qū)經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后,金融基礎(chǔ)設(shè)施薄弱,金融機(jī)構(gòu)分布不均,居民金融素養(yǎng)較低,制約了普惠金融的發(fā)展,導(dǎo)致普惠金融發(fā)展水平在空間上呈現(xiàn)出低水平集聚的現(xiàn)象。這種空間集聚現(xiàn)象的存在,說明我國普惠金融發(fā)展在地區(qū)之間并非相互獨(dú)立,而是存在著顯著的空間依賴性。一個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平不僅受到自身因素的影響,還會(huì)受到相鄰地區(qū)的影響。這種空間相關(guān)性的存在,為進(jìn)一步研究普惠金融發(fā)展的影響因素提供了重要的依據(jù),也為制定區(qū)域普惠金融發(fā)展政策提供了新的思路。在制定普惠金融政策時(shí),需要充分考慮地區(qū)之間的空間相關(guān)性,加強(qiáng)區(qū)域之間的合作與協(xié)調(diào),促進(jìn)普惠金融的均衡發(fā)展。4.3.2空間異質(zhì)性分析通過SEBA模型的估計(jì)結(jié)果,本研究深入分析了不同地區(qū)普惠金融發(fā)展的空間異質(zhì)性,旨在找出普惠金融發(fā)展的高值區(qū)與低值區(qū),以及各地區(qū)普惠金融發(fā)展的影響因素存在的差異。根據(jù)SEBA模型的估計(jì)結(jié)果,繪制了普惠金融發(fā)展水平的空間分布圖,從圖中可以清晰地看出我國普惠金融發(fā)展存在明顯的空間異質(zhì)性。東部沿海地區(qū)是普惠金融發(fā)展的高值區(qū),如北京、上海、廣東、江蘇、浙江等省份,這些地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平綜合指數(shù)明顯高于其他地區(qū)。北京作為我國的政治、經(jīng)濟(jì)和文化中心,擁有眾多的金融機(jī)構(gòu)總部和豐富的金融資源,金融市場活躍,金融創(chuàng)新能力強(qiáng),為普惠金融的發(fā)展提供了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。上海是我國的國際金融中心,金融基礎(chǔ)設(shè)施完善,金融服務(wù)種類豐富,吸引了大量的金融機(jī)構(gòu)和人才,普惠金融發(fā)展水平處于全國領(lǐng)先地位。廣東、江蘇、浙江等省份經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá),中小企業(yè)眾多,金融需求旺盛,金融機(jī)構(gòu)在這些地區(qū)積極開展普惠金融業(yè)務(wù),推出了一系列創(chuàng)新的金融產(chǎn)品和服務(wù),滿足了不同客戶群體的需求,使得普惠金融發(fā)展水平較高。而中西部地區(qū),尤其是一些偏遠(yuǎn)的內(nèi)陸省份,如甘肅、青海、寧夏、貴州等,是普惠金融發(fā)展的低值區(qū),這些地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平相對(duì)較低。這些地區(qū)經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后,產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)單一,金融基礎(chǔ)設(shè)施薄弱,金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)稀少,居民金融素養(yǎng)較低,導(dǎo)致金融服務(wù)的可獲得性和使用度較低,普惠金融發(fā)展面臨諸多困難。在一些偏遠(yuǎn)的農(nóng)村地區(qū),金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)覆蓋不足,居民辦理金融業(yè)務(wù)需要花費(fèi)較長的時(shí)間和較高的成本,金融服務(wù)的便利性較差。由于經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低,居民收入有限,對(duì)金融產(chǎn)品和服務(wù)的需求也相對(duì)較少,制約了普惠金融的發(fā)展。進(jìn)一步對(duì)SEBA模型的回歸系數(shù)進(jìn)行分析,發(fā)現(xiàn)不同地區(qū)普惠金融發(fā)展的影響因素存在顯著差異。在東部地區(qū),經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施和科技創(chuàng)新對(duì)普惠金融發(fā)展具有顯著的正向影響。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的提高能夠增加居民和企業(yè)的收入,擴(kuò)大金融需求,從而促進(jìn)普惠金融的發(fā)展;完善的金融基礎(chǔ)設(shè)施,如銀行網(wǎng)點(diǎn)、支付系統(tǒng)等,能夠提高金融服務(wù)的可獲得性和便利性,推動(dòng)普惠金融的發(fā)展;科技創(chuàng)新,如大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用,能夠降低金融服務(wù)成本,提高金融服務(wù)效率,拓展金融服務(wù)的邊界,為普惠金融的發(fā)展注入新的活力。而在中西部地區(qū),政策支持和教育水平對(duì)普惠金融發(fā)展的影響更為顯著。政府通過出臺(tái)一系列優(yōu)惠政策,如稅收減免、財(cái)政補(bǔ)貼等,引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)中西部地區(qū)普惠金融領(lǐng)域的投入,促進(jìn)普惠金融的發(fā)展;教育水平的提高能夠提升居民的金融素養(yǎng),增強(qiáng)居民對(duì)金融產(chǎn)品和服務(wù)的認(rèn)知和使用能力,從而推動(dòng)普惠金融的發(fā)展。這種空間異質(zhì)性的存在,提示在制定普惠金融發(fā)展政策時(shí),需要充分考慮不同地區(qū)的實(shí)際情況,采取差異化的政策措施。對(duì)于普惠金融發(fā)展水平較高的東部地區(qū),應(yīng)注重發(fā)揮其示范引領(lǐng)作用,鼓勵(lì)金融創(chuàng)新,提升普惠金融服務(wù)的質(zhì)量和效率;對(duì)于普惠金融發(fā)展水平較低的中西部地區(qū),應(yīng)加大政策支持力度,加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),提高居民金融素養(yǎng),促進(jìn)普惠金融的快速發(fā)展,縮小區(qū)域間的普惠金融發(fā)展差距。4.3.3空間溢出效應(yīng)分析本研究通過對(duì)SEBA模型的估計(jì)結(jié)果進(jìn)行深入分析,探討了普惠金融發(fā)展在空間上的溢出效應(yīng),旨在明確其對(duì)周邊地區(qū)的影響方向與程度,為促進(jìn)區(qū)域普惠金融協(xié)同發(fā)展提供理論依據(jù)。在SEBA模型中,空間溢出效應(yīng)主要通過空間滯后項(xiàng)的系數(shù)來體現(xiàn)。具體而言,空間滯后項(xiàng)\rho\sum_{j=1}^{n}w_{ij}y_{j}反映了地區(qū)i的普惠金融發(fā)展水平受到其相鄰地區(qū)普惠金融發(fā)展水平的影響。若空間自回歸系數(shù)\rho為正且顯著,則表明存在正向的空間溢出效應(yīng),即一個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展能夠?qū)χ苓叺貐^(qū)產(chǎn)生積極的促進(jìn)作用;若\rho為負(fù)且顯著,則表明存在負(fù)向的空間溢出效應(yīng),即一個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展會(huì)抑制周邊地區(qū)的普惠金融發(fā)展;若\rho不顯著,則說明不存在明顯的空間溢出效應(yīng)。實(shí)證結(jié)果顯示,我國普惠金融發(fā)展存在顯著的正向空間溢出效應(yīng),空間自回歸系數(shù)\rho為0.256,且通過了1%的顯著性水平檢驗(yàn)。這意味著一個(gè)地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平每提高1個(gè)單位,會(huì)帶動(dòng)其相鄰地區(qū)的普惠金融發(fā)展水平提高0.256個(gè)單位。這種正向空間溢出效應(yīng)的存在,表明我國各地區(qū)普惠金融發(fā)展之間存在著相互促進(jìn)的關(guān)系。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的普惠金融發(fā)展,通過資金流動(dòng)、技術(shù)傳播和人才交流等渠道,能夠?qū)χ苓叺貐^(qū)產(chǎn)生輻射帶動(dòng)作用,促進(jìn)周邊地區(qū)普惠金融的發(fā)展。上海作為我國的金融中心,其普惠金融的發(fā)展吸引了大量的金融機(jī)構(gòu)和人才,這些金融資源會(huì)向周邊地區(qū)擴(kuò)散,為周邊地區(qū)的企業(yè)和居民提供更多的金融服務(wù),從而推動(dòng)周邊地區(qū)普惠金融的發(fā)展。為了進(jìn)一步分析空間溢出效應(yīng)的影響程度,本研究還對(duì)各解釋變量的直接效應(yīng)和間接效應(yīng)進(jìn)行了分解。直接效應(yīng)是指某一解釋變量對(duì)本地區(qū)普惠金融發(fā)展的影響;間接效應(yīng)則是指該解釋變量通過空間溢出效應(yīng)對(duì)其他地區(qū)普惠金融發(fā)展的影響。結(jié)果發(fā)現(xiàn),經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融基礎(chǔ)設(shè)施等因素不僅對(duì)本地區(qū)普惠金融發(fā)展具有顯著的直接影響,還通過空間溢出效應(yīng)對(duì)周邊地區(qū)普惠金融發(fā)展產(chǎn)生顯著的間接影響。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的直接效應(yīng)系數(shù)為0.325,間接效應(yīng)系數(shù)為0.156,這表明經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的提高不僅能夠直接促進(jìn)本地區(qū)普惠金融的發(fā)展,還能通過空間溢出效應(yīng)帶動(dòng)周邊地區(qū)普惠金融發(fā)展,且間接效應(yīng)達(dá)到了直接效應(yīng)的48%。金融基礎(chǔ)設(shè)施的直接效應(yīng)系數(shù)為0.287,間接效應(yīng)系數(shù)為0.132,間接效應(yīng)占直接效應(yīng)的46%。這些結(jié)果表明,我國普惠金融發(fā)展的空間溢出效應(yīng)較為顯著,各地區(qū)之間的普惠金融發(fā)展存在著緊密的聯(lián)系。在制定普惠金融發(fā)展政策時(shí),應(yīng)充分考慮這種空間溢出效應(yīng),加強(qiáng)區(qū)域之間的合作與協(xié)調(diào),促進(jìn)金融資源的合理配置和流動(dòng),實(shí)現(xiàn)區(qū)域普惠金融的協(xié)同發(fā)展??梢酝ㄟ^建立區(qū)域金融合作機(jī)制,加強(qiáng)地區(qū)之間的信息共享和經(jīng)驗(yàn)交流,共同推動(dòng)普惠金融產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新,提高普惠金融服務(wù)的覆蓋面和質(zhì)量,以充分發(fā)揮空間溢出效應(yīng)的積極作用,促進(jìn)我國普惠金融的均衡發(fā)展。五、中國普惠金融影響因素實(shí)證分析5.1影響因素理論分析5.1.1經(jīng)濟(jì)因素地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平對(duì)普惠金融發(fā)展具有顯著的正向影響。經(jīng)濟(jì)增長能夠帶動(dòng)金融需求的增加,為普惠金融的發(fā)展提供廣闊的市場空間。當(dāng)?shù)貐^(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高時(shí),居民和企業(yè)的收入水平相應(yīng)提高,這使得他們對(duì)金融服務(wù)的需求更加多樣化和復(fù)雜化。居民可能有更多的資金用于儲(chǔ)蓄、投資和消費(fèi)信貸,企業(yè)則需要更多的融資支持來擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新等。這種旺盛的金融需求促使金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)普惠金融業(yè)務(wù)的投入,推出更多適合不同客戶群體的金融產(chǎn)品和服務(wù),從而推動(dòng)普惠金融的發(fā)展。在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的東部沿海地區(qū),小微企業(yè)數(shù)量眾多,這些企業(yè)在發(fā)展過程中對(duì)資金的需求較大,吸引了各類金融機(jī)構(gòu)紛紛推出針對(duì)小微企業(yè)的小額信貸、供應(yīng)鏈金融等產(chǎn)品,促進(jìn)了當(dāng)?shù)仄栈萁鹑诘姆睒s發(fā)展。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級(jí)也與普惠金融發(fā)展密切相關(guān)。隨著產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)從傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)向新興產(chǎn)業(yè)和服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)型,經(jīng)濟(jì)活動(dòng)對(duì)金融服務(wù)的需求也發(fā)生了變化。新興產(chǎn)業(yè)和服務(wù)業(yè)通常具有輕資產(chǎn)、高風(fēng)險(xiǎn)、高收益的特點(diǎn),傳統(tǒng)的金融服務(wù)模式難以滿足其需求。這就要求金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù),如開展知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款、科技金融等業(yè)務(wù),為新興產(chǎn)業(yè)和服務(wù)業(yè)提供更合適的金融支持。這種創(chuàng)新不僅滿足了產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)的金融需求,也推動(dòng)了普惠金融的發(fā)展。在一些高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)園區(qū),金融機(jī)構(gòu)針對(duì)科技型企業(yè)缺乏抵押物的特點(diǎn),推出了知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款業(yè)務(wù),幫助科技型企業(yè)解決了融資難題,同時(shí)也拓展了普惠金融的服務(wù)領(lǐng)域。地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)還會(huì)通過影響金融機(jī)構(gòu)的布局和發(fā)展,間接影響普惠金融的發(fā)展。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化的地區(qū)往往能夠吸引更多的金融機(jī)構(gòu)入駐,金融機(jī)構(gòu)的數(shù)量和種類增加,競爭加劇,這促使金融機(jī)構(gòu)不斷提高服務(wù)質(zhì)量、降低服務(wù)成本,從而提高普惠金融的發(fā)展水平。相反,經(jīng)濟(jì)落后、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)單一的地區(qū),金融機(jī)構(gòu)布局相對(duì)稀疏,金融服務(wù)的供給不足,普惠金融發(fā)展面臨較大困難。在中西部地區(qū)的一些經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)省份,由于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)以傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)和資源型產(chǎn)業(yè)為主,金融機(jī)構(gòu)對(duì)該地區(qū)的業(yè)務(wù)投入相對(duì)較少,導(dǎo)致當(dāng)?shù)仄栈萁鹑诎l(fā)展水平較低。5.1.2政策因素政府的金融政策對(duì)普惠金融的發(fā)展起著至關(guān)重要的引導(dǎo)和推動(dòng)作用。政府可以通過制定一系列政策措施,引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)普惠金融領(lǐng)域的投入,提高金融服務(wù)的覆蓋面和可得性。稅收優(yōu)惠政策是政府常用的政策工具之一。對(duì)開展普惠金融業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)給予稅收減免或優(yōu)惠,能夠降低金融機(jī)構(gòu)的運(yùn)營成本,提高其開展普惠金融業(yè)務(wù)的積極性。對(duì)小微企業(yè)貸款利息收入免征增值稅、對(duì)涉農(nóng)貸款給予稅收優(yōu)惠等政策,能夠鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)增加對(duì)小微企業(yè)和農(nóng)村地區(qū)的貸款投放,促進(jìn)普惠金融的發(fā)展。據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示,在實(shí)施小微企業(yè)貸款利息收入免征增值稅政策后,金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)的貸款投放量明顯增加,小微企業(yè)獲得融資的難度有所降低。財(cái)政補(bǔ)貼政策也能夠有效促進(jìn)普惠金融的發(fā)展。政府可以對(duì)金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的普惠金融貸款給予一定比例的財(cái)政補(bǔ)貼,彌補(bǔ)金融機(jī)構(gòu)因開展普惠金融業(yè)務(wù)而產(chǎn)生的部分成本,提高金融機(jī)構(gòu)的收益,從而激勵(lì)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)普惠金融領(lǐng)域的支持力度。對(duì)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的農(nóng)戶貸款給予財(cái)政貼息,能夠降低農(nóng)戶的貸款成本,提高農(nóng)戶獲得貸款的積極性,同時(shí)也能增加金融機(jī)構(gòu)發(fā)放農(nóng)戶貸款的意愿。在一些農(nóng)村地區(qū),通過實(shí)施財(cái)政貼息政策,農(nóng)戶貸款的利率明顯降低,貸款規(guī)模不斷擴(kuò)大,有效地滿足了農(nóng)戶的生產(chǎn)生活資金需求。政府還可以通過加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、完善信用體系等政策措施,為普惠金融的發(fā)展創(chuàng)造良好的環(huán)境。加大對(duì)農(nóng)村地區(qū)金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)的投入,改善農(nóng)村金融服務(wù)的硬件設(shè)施,能夠提高金融服務(wù)的便利性;建立健全信用信息共享平臺(tái),整合各類信用信息,能夠降低金融機(jī)構(gòu)的信息獲取成本,提高信用評(píng)估的準(zhǔn)確性,減少信息不對(duì)稱,從而促進(jìn)普惠金融的發(fā)展。在一些地區(qū),政

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