2025一級(jí)建造師《建設(shè)工程經(jīng)濟(jì)》精選考點(diǎn)【考點(diǎn)1】利息利率的概念和計(jì)算及利率的影響因素【考查分值】1-2分【考點(diǎn)頻率】5年3次，2019單選，2020單選，2023多選【考點(diǎn)難度】★★★1.利息的含義在資金債權(quán)債務(wù)關(guān)系中，債務(wù)人支付給債權(quán)人的資金總額超過(guò)其最初從債權(quán)人所獲資金數(shù)額的部分，稱為利息。債務(wù)人為資金需求方，債權(quán)人為資金供給方。債務(wù)人最初從債權(quán)人所獲資金數(shù)額為本金。用公式表示為：I=F-PF——債務(wù)人支付給債權(quán)人的資金總額，即還本付息總額；P——債務(wù)人最初從債權(quán)人所獲資金數(shù)額，即本金。資金債權(quán)債務(wù)關(guān)系中，本金、利息及資金流動(dòng)關(guān)系如圖所示。2.利息的本質(zhì)表象：利息是債務(wù)人償還資金或兌付債券時(shí)支付的資金總額超過(guò)其借款或發(fā)行債券所獲資金的數(shù)本質(zhì)：利息是對(duì)資金供給方（債權(quán)人）放棄一定時(shí)期資金使用權(quán)的補(bǔ)償，是資金供給者的報(bào)酬（收益），同時(shí)也是資金需求者使用資金的代價(jià)（成本）。3.利息對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的影響利息在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中會(huì)影響有關(guān)主體的行為。（1）影響企業(yè)行為：利息是資金使用成本，企業(yè)必須合理利用資金，減少資金占用，提高資金周轉(zhuǎn)效率。（2）影響居民資產(chǎn)選擇行為利息收入的高低，是居民資金使用方式?jīng)Q策的重要依據(jù)。（3）影響政府行為政府作為宏觀調(diào)控主體，可通過(guò)利息手段調(diào)節(jié)微觀主體（企業(yè)、居民）行為，為特定宏觀經(jīng)濟(jì)管理目的服務(wù)。4.利率（1）利率的含義利率，也稱利息率，是單位時(shí)間內(nèi)應(yīng)得或應(yīng)付利息額與本金之比，一般用百分?jǐn)?shù)表示。即：t——單位時(shí)間內(nèi)（t）應(yīng)得或應(yīng)付利息額。用于表示計(jì)算利息的時(shí)間單位稱為計(jì)息周期，計(jì)息周期t通常為年、半年、季、月、周或日。利息是資金收益或使用代價(jià)的絕對(duì)數(shù)，利率是資金收益或使用代價(jià)的相對(duì)數(shù)，表示資金的增值程（2）利率的影響因素 ①社會(huì)平均利潤(rùn)率的高低。利率與社會(huì)平均利潤(rùn)率同向波動(dòng)，社會(huì)平均利潤(rùn)率是利率的最高界限，是決定利率水平的首要因素。②市場(chǎng)資金供求對(duì)比狀況。在社會(huì)平均利潤(rùn)率不變的情況下，供過(guò)于求，利率下降；求過(guò)于供，利率上升。③資金要承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)越大，要求利率越高。④債務(wù)資金使用期限長(zhǎng)短。期限越長(zhǎng)，不可預(yù)見(jiàn)因素越多，風(fēng)險(xiǎn)越大，利率就高；反之利率就低。⑤政府宏觀調(diào)控政策。政府通過(guò)信貸政策調(diào)控宏觀經(jīng)濟(jì)，影響市場(chǎng)利率波動(dòng)。⑥經(jīng)濟(jì)周期所處階段。在經(jīng)濟(jì)周期的擴(kuò)張期利率上升，而在經(jīng)濟(jì)衰退期利率下降。這是由社會(huì)平均利潤(rùn)率、資金供求對(duì)比關(guān)系、政府宏觀調(diào)控政策綜合決定的。5.利息的計(jì)算方法利息類型單利1.僅用本金來(lái)計(jì)算，“本金”不計(jì)入先前利息周期中所累積增加的利息，利不生利；2.單利計(jì)算利息表達(dá)式：It=P×i單3.單利計(jì)算本利和表達(dá)式：F=P+n×P×i=P（1+n×i單）（n和i長(zhǎng)度要一致）復(fù)利1.在計(jì)算某一計(jì)息周期的利息時(shí)，其先前周期上所累積的利息要作為計(jì)算本期利息的基數(shù)，利生利，利滾利；2.復(fù)利計(jì)算利息表達(dá)式：It=Ft-1×i復(fù)3.復(fù)利計(jì)算本利和表達(dá)式：Fn=P（1+i復(fù)）n同一筆資金，在利率和計(jì)息周期均相同的情況下： ①除第1個(gè)計(jì)息周期外，同一計(jì)息周期中，用復(fù)利計(jì)算出的利息金額比用單利計(jì)算出的利息金額多，因此，計(jì)息周期數(shù)超過(guò)1時(shí)，就應(yīng)當(dāng)考慮單利計(jì)息和復(fù)利計(jì)息的差別；②計(jì)息周期越多，兩者差距就越大。 在工程經(jīng)濟(jì)中，假定i大于零1+i）n具有大于1的放大效應(yīng)，因此，本金越大，利率越高，計(jì)息周期數(shù)越多，用復(fù)利計(jì)算出的利息金額與用單利計(jì)算出的利息金額差距越大。復(fù)利計(jì)息比較符合資金在社會(huì)再生產(chǎn)過(guò)程中運(yùn)動(dòng)的實(shí)際狀況。在工程經(jīng)濟(jì)分析中，一般采用復(fù)利計(jì)息方式。復(fù)利計(jì)算分為間斷復(fù)利（普通復(fù)利）和連續(xù)復(fù)利，實(shí)際中采用間斷復(fù)利?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】關(guān)于此考點(diǎn)的考查，相對(duì)比較簡(jiǎn)單，跟生活聯(lián)系比較大。在讀題中，甄別出題干中的隱含條件，區(qū)分單利還是復(fù)利；對(duì)于利率的影響因素，不用死記硬背，掌握變化趨勢(shì)即可?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2020單選】某企業(yè)年初從銀行借款1000萬(wàn)元，期限3年，年利率5%，銀行要求每年末支付當(dāng)年利息，則第3年末需償還的本息和是。A.1050.00B.1100.00C.1150.00D.1157.63【答案】A【解析】本題為單利計(jì)算，每年利息額為1000×5%=50萬(wàn)元，每年末支付當(dāng)年利息，第三年末償還本利和1000+50=1050萬(wàn)元?！军c(diǎn)撥】單利是利不生利，復(fù)利是利滾利?？辞孱}干中給出的償還方式，“到期一次還本付息”，“每年年末支付當(dāng)年利息”,“本利和”等等，說(shuō)法不同，問(wèn)題不同，求解的計(jì)算也就不同了?！究键c(diǎn)2】名義利率和有效利率的計(jì)算【考查分值】1分【考點(diǎn)頻率】5年2次，2019單選，2021單選【考點(diǎn)難度】★★掌握幾個(gè)名詞概念（計(jì)息期和收付期小于一年）①計(jì)息周期：用于表示計(jì)算利息的時(shí)間單位。計(jì)息周期數(shù)m，計(jì)息周期利率i。②資金收付周期：是指某方案發(fā)生現(xiàn)金流量的時(shí)間間隔（n）。③名義利率（r）：通常是指單利計(jì)息情況下的年利率。④有效利率：也稱為實(shí)際利率，通常是指復(fù)利計(jì)息情況下的利率，包括計(jì)息周期有效利率和年有按月計(jì)息，每半年支付一次，要計(jì)算半年實(shí)際利率。按月計(jì)息，每季度支付一次，要計(jì)算季度實(shí)際利率。如果計(jì)息周期利率為i，則按單利計(jì)算所得到的年利率為名義利率，即：r=i×m，按復(fù)利計(jì)算所得到的年利率為年有效利率：年有效利率effm一1其中r為年名義利率，i為計(jì)息周期利率，m為1年內(nèi)計(jì)息次數(shù)。其他有效利率i有效n一1其中r為年名義利率，i為計(jì)息周期利率，m為1年分成幾個(gè)階段，比如求月有效利率，m為12；求季度有效利率，則m為4。n為該階段復(fù)利的次數(shù)。由以上可以看出，l名義利率與有效利率的差別受計(jì)息周期數(shù)m的影響，計(jì)息期數(shù)越多（即計(jì)息周l期越短），則年名義利率和有效利率的差別越大。總結(jié)：已知名義利率12%實(shí)際利率計(jì)算月（月名義利率=12%/12=1%）季度實(shí)際利率=（1+1%）3-1半年實(shí)際利率=（1+1%）6-1年實(shí)際利率=（1+1%）12-1季度（季度名義利率=12%/4=3%）半年實(shí)際利率=（1+3%）2-1年實(shí)際利率=（1+3%）4-1半年（半年名義利率=12%/2=6%）年實(shí)際利率=（1+6%）2-1【考點(diǎn)擴(kuò)展】做好名義利率和有效利率的區(qū)分，能夠在幾個(gè)方案中選擇利率最高及利率最低的方案。不要急于找簡(jiǎn)便方法，先將基本概念，基本計(jì)算掌握?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2021單選】某公司同一筆資金有如下四種借款方案，均在年末支付利息，則優(yōu)選的借款方案的是。A.年名義利率3.6%，按月計(jì)息B.年名義利率4.4%，按季度計(jì)息C.年名義利率5.0%，半年計(jì)息一次D.年名義利率5.5%，一年計(jì)息一次【答案】A【解析】年名義利率3.6%，按月計(jì)息，年實(shí)際利率：(1+3.6%/12)12-1=3.66%年名義利率4.4%，按季度計(jì)息，年實(shí)際利率=(1+4.4%/4)4-1=4.47%年名義利率5.0%，半年計(jì)息一次，年實(shí)際利率=（1+5.0%/2）2-1=5.06%年名義利率5.5%，一年計(jì)息一次,年實(shí)際利率為5.5%實(shí)際利率最大者，年末支付的利息最大，因此選擇年實(shí)際利率最小的3.66%【點(diǎn)撥】要求“優(yōu)選的借款方案”，則要選實(shí)際利率最低的方案；若是存款方案，則選實(shí)際利率最高的方案。多次復(fù)利計(jì)息，復(fù)利后的有效利率不會(huì)比名義利率高太多。選實(shí)際利率較小的方案，只需計(jì)算前2項(xiàng)?！究键c(diǎn)3】影響資金時(shí)間價(jià)值的因素【考查分值】1-2分【考點(diǎn)頻率】5年6次，2019單選，2020多選，2021單選，2022（2單選），2023單選【考點(diǎn)難度】★★★資金的時(shí)間價(jià)值來(lái)源于資金在生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)中發(fā)揮作用帶來(lái)的增值，因此，影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)效益的因素都會(huì)成為資金時(shí)間價(jià)值的影響因素，其中直接相關(guān)的影響因素有：（1）資金使用的時(shí)機(jī)。不同時(shí)機(jī)生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)獲利的可能性及水平高低不同，資金在不同時(shí)機(jī)使用增值潛力不同，具有不同的時(shí)間價(jià)值。（2）資金的使用時(shí)長(zhǎng)。在單位時(shí)間的資金增值率一定的條件下，資金使用時(shí)間越長(zhǎng)，則資金的時(shí)間價(jià)值越大；使用時(shí)間越短，則資金的時(shí)間價(jià)值越小。（3）投入運(yùn)營(yíng)的資金數(shù)量的多少。在其他條件不變的情況下，投入運(yùn)營(yíng)的資金數(shù)量越多，資金的時(shí)間價(jià)值就越多；反之，資金的時(shí)間價(jià)值則越少。（4）資金周轉(zhuǎn)的速度。在資金周轉(zhuǎn)效率一定的情況下，資金周轉(zhuǎn)越快，在一定的時(shí)間內(nèi)等量資金的周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，資金的時(shí)間價(jià)值越多；反之，資金的時(shí)間價(jià)值越少?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】關(guān)于此考點(diǎn)的考查，不再局限于對(duì)概念的理解，更傾向于綜合運(yùn)用，考查的更深入也更靈活。【考點(diǎn)經(jīng)典題】【2020多選】關(guān)于資金時(shí)間價(jià)值的說(shuō)法，正確的有。A.單位時(shí)間資金增值率一定的條件下、資金的時(shí)間價(jià)值與使用時(shí)間成正比B.資金隨時(shí)間的推移而貶值的部分就是原有資金的時(shí)間價(jià)值C.投入資金總額一定的情況下，前期投入的資金越多，資金的正效益越大D.其他條件不變的情況下，資金的時(shí)間價(jià)值與資金數(shù)量成正比E.一定時(shí)間內(nèi)等量資金的周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，資金的時(shí)間價(jià)值越多【答案】ADE【解析】資金的時(shí)間價(jià)值來(lái)源于資金在生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)中發(fā)揮作用帶來(lái)的增值，因此，影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)效益的因素都會(huì)成為資金時(shí)間價(jià)值的影響因素，其中直接相關(guān)的影響因素有：（1）資金使用的時(shí)機(jī)。不同時(shí)機(jī)生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)獲利的可能性及水平高低不同，資金在不同時(shí)機(jī)使用增值潛力不同，具有不同的時(shí)間價(jià)值。（2）資金的使用時(shí)長(zhǎng)。在單位時(shí)間的資金增值率一定的條件下，資金使用時(shí)間越長(zhǎng)，則資金的時(shí)間價(jià)值越大；使用時(shí)間越短，則資金的時(shí)間價(jià)值越小。（3）投入運(yùn)營(yíng)的資金數(shù)量的多少。在其他條件不變的情況下，投入運(yùn)營(yíng)的資金數(shù)量越多，資金的時(shí)間價(jià)值就越多；反之，資金的時(shí)間價(jià)值則越少。（4）資金周轉(zhuǎn)的速度。在資金周轉(zhuǎn)效率一定的情況下，資金周轉(zhuǎn)越快，在一定的時(shí)間內(nèi)等量資金的周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，資金的時(shí)間價(jià)值越多；反之，資金的時(shí)間價(jià)值越少?！军c(diǎn)撥】資金的時(shí)間價(jià)值受資金使用時(shí)機(jī)、資金使用時(shí)長(zhǎng)、投入運(yùn)營(yíng)的資金數(shù)量的多少和資金周轉(zhuǎn)的速度的影響。要掌握各影響因素對(duì)時(shí)間價(jià)值大小的關(guān)系?！究键c(diǎn)4】資金等值計(jì)算【考查分值】1分【考點(diǎn)頻率】5年6次，2020單選，2021單選，2022（2單選），2023（2單選）【考點(diǎn)難度】★★★★★一、資金等值計(jì)算公式（復(fù)利）1）一次支付現(xiàn)金流量等值計(jì)算對(duì)于只發(fā)生一次資金收付（一次現(xiàn)金流入或現(xiàn)金流出），等值計(jì)算分為現(xiàn)值計(jì)算和終值計(jì)算?，F(xiàn)值和終值是在時(shí)間序列上相對(duì)的概念。（1）終值計(jì)算F=P（1+i）n（1+i）n：一次支付終值系數(shù)，記為（F/P，i，n）（2）現(xiàn)值計(jì)算P=F（1+i）-n（1+i）-n：一次支付現(xiàn)值系數(shù)，記為（P/F，i，n）2）等額支付系列現(xiàn)金流量等值計(jì)算A稱為年金，是發(fā)生在（或折算為）某一特定時(shí)間序列各計(jì)息期末（不包括第1期期初，即0期）的等額資金系列的價(jià)值。（1）等額支付系列終值計(jì)算：等額支付系列終值系數(shù)或年金終值系數(shù)，記為（F/A，i，n）（2）償債基金計(jì)算：償債基金系數(shù)，記為（A/F，i，n）（3）等額支付系列現(xiàn)值計(jì)算n（1+in（1+i）1：年金現(xiàn)值系數(shù)，記為（P/A，i，n）i（1+i）（4）資金回收計(jì)算ni（ni（1+i：資金回收系數(shù)，記為（A/P，i，n）（1+i）-1二、等值計(jì)算公式應(yīng)用要點(diǎn)資金等值計(jì)算公式匯總表符號(hào)復(fù)利系數(shù)用途計(jì)算公式（F/P，i，n）n一次支付終值系數(shù)（1+i）n已知P，求FF=P（1+i）n（P/F，i，n）-n一次支付現(xiàn)值系數(shù)（1+i）-n已知F，求PP=F（1+i）-n（F/A，i，n）年金終值系數(shù)已知A，求FF=An（1+i）-1ni（A/F，i，n）償債基金系數(shù)已知F，求Ai（P/A，i，n）年金現(xiàn)值系數(shù)已知A，求P（A/P，i，n）資金回收系數(shù)已知P，求A應(yīng)用資金等值計(jì)算應(yīng)注意以下要點(diǎn)：1.合理選取收益率in（1+i）為大于1的指數(shù)，并且i和n越大，指數(shù)值越大，等值換算后的差額越大。工程經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中：n（1）合理選取收益率i進(jìn)行經(jīng)濟(jì)分析；（2）在規(guī)劃各項(xiàng)現(xiàn)金流量（資金收付）安排時(shí)，應(yīng)盡量將現(xiàn)金流入往早期安排，盡量推遲現(xiàn)金流出的支付時(shí)間，以充分利用資金時(shí)間價(jià)值。2.正確認(rèn)識(shí)等值計(jì)算系數(shù)的作用運(yùn)用等值計(jì)算系數(shù)進(jìn)行資金等值計(jì)算不會(huì)導(dǎo)致預(yù)計(jì)或?qū)嶋H現(xiàn)金流量發(fā)生時(shí)間（時(shí)點(diǎn)）發(fā)生變動(dòng)，也不會(huì)改變現(xiàn)金流量的方向。3.準(zhǔn)確把握等值計(jì)算系數(shù)中的n一次支付等值計(jì)算系數(shù)中的n是時(shí)間序列中的期數(shù)，即從時(shí)間序列起點(diǎn)（0期）到終點(diǎn)（n期末）之間的期數(shù)。4.嚴(yán)格遵循現(xiàn)值P、終值F、年金A等值換算之間的相對(duì)關(guān)系P位于時(shí)間序列的起點(diǎn)，即等額支付系列現(xiàn)金流量中第1期的起點(diǎn)。F位于時(shí)間序列的終點(diǎn)，即等額支付系列現(xiàn)金流量中最后一期期末，與最后一期現(xiàn)金流量時(shí)點(diǎn)重合。5.計(jì)息周期小于資金收付周期時(shí)等值計(jì)算的處理等值計(jì)算公式中，收益率（利率）i的時(shí)間單位（計(jì)息周期）和資金收付周期（即現(xiàn)金流量圖中相鄰時(shí)點(diǎn)的長(zhǎng)度）應(yīng)當(dāng)一致，如均為一年。兩者不一致時(shí)，應(yīng)采用下列方法之一進(jìn)行處理：（1）按收付周期實(shí)際利率計(jì)算即按照實(shí)際利率計(jì)算方法求取資金收付周期的實(shí)際收益率（利率），再套用等值計(jì)算公式進(jìn)行等（2）按收益率（利率）i的時(shí)間單位（計(jì)息周期）計(jì)算即按照收益率（利率）i的時(shí)間單位（計(jì)息周期）重新劃分收付周期，按照重新劃分以后的收付周期和收益率（利率）i進(jìn)行等值計(jì)算?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】資金時(shí)間價(jià)值是工程經(jīng)濟(jì)的核心，資金等值計(jì)算是工程經(jīng)濟(jì)的解析基礎(chǔ)，也是一大難點(diǎn)，重在理解計(jì)算規(guī)則、掌握計(jì)算公式，對(duì)于資金等值計(jì)算考查會(huì)有陷阱，熟練掌握資金等值計(jì)算需要多加練習(xí)?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2023單選】某公司希望所投資的項(xiàng)目第5年末回收1000萬(wàn)元資金，若年復(fù)利率為6%，則公司現(xiàn)在需要投入()萬(wàn)元。A.747.258B.769.231C.792.094D.806.452【答案】A【解析】P=F(1+i)-n=1000×(1+6%)-5=747.258萬(wàn)元。【點(diǎn)撥】本題屬于較簡(jiǎn)單的已知終值求現(xiàn)值的計(jì)算，將已知的數(shù)據(jù)分別代入公式即可求出?！究键c(diǎn)5】財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的內(nèi)容和經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)體系【考查分值】1-3分【考點(diǎn)頻率】5年6次，2020單選，2021單選，2022（1單選、1多選），2023（單選、多選）【考點(diǎn)難度】★★一、財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的內(nèi)容方案財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的內(nèi)容主要側(cè)重于盈利能力、償債能力以及財(cái)務(wù)可持續(xù)能力三方面的評(píng)價(jià)分析。1）盈利能力分析方案盈利能力分析重點(diǎn)是現(xiàn)金流分析。2）償債能力分析償債能力是論證方案計(jì)算期內(nèi)是否有足夠的現(xiàn)金流量?jī)斶€方案的債務(wù)資金，從而判斷方案支付利息、償還到期債務(wù)的能力。3）財(cái)務(wù)可持續(xù)能力分析（財(cái)務(wù)生存能力）在方案的財(cái)務(wù)計(jì)劃現(xiàn)金流量表基礎(chǔ)上，綜合考察方案計(jì)算期內(nèi)各年度的投資活動(dòng)、融資活動(dòng)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的各項(xiàng)現(xiàn)金流入和流出，計(jì)算凈現(xiàn)金流量和累計(jì)盈余資金，判斷方案是否有足夠的凈現(xiàn)金流量維持其正常運(yùn)營(yíng)，對(duì)于在經(jīng)營(yíng)期出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)凈現(xiàn)金流量不足的方案，應(yīng)研究提出現(xiàn)金流接續(xù)方案二、經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)采用的計(jì)算期1）計(jì)算期的概念方案經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)采用的計(jì)算期是指經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)中為進(jìn)行動(dòng)態(tài)分析所設(shè)定的期限，包括建設(shè)期和運(yùn)l營(yíng)期。建設(shè)期是指方案從資金正式投入開(kāi)始到建成投產(chǎn)為止所需要的時(shí)間，l運(yùn)營(yíng)期一般分為投產(chǎn)期和l達(dá)產(chǎn)期兩個(gè)階段。投產(chǎn)期是指方案投入生產(chǎn)，但生產(chǎn)能力尚未完全達(dá)到設(shè)計(jì)能力時(shí)的過(guò)渡階段。達(dá)產(chǎn)期是指生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)達(dá)到設(shè)計(jì)預(yù)期水平后的時(shí)間。2）計(jì)算期的確定 建設(shè)期可按合理工期或預(yù)計(jì)的建設(shè)進(jìn)度計(jì)劃確定，運(yùn)營(yíng)期一般應(yīng)以方案主要設(shè)備的經(jīng)濟(jì)壽命期確定。三、經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)體系 方案的比選工作可以分為兩個(gè)階段。第一階段是方案的絕對(duì)效果分析，這一階段的目的是淘汰不符合入門標(biāo)準(zhǔn)的方案；在此基礎(chǔ)上，對(duì)第一階段通過(guò)的方案進(jìn)行第二階段的相對(duì)效果分析，即進(jìn)行多方案比選，最終確定能滿足要求的最優(yōu)方案組合或方案組合的優(yōu)選序列。絕對(duì)效果評(píng)價(jià)通常選用的評(píng)價(jià)指標(biāo)體系如圖：財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值、費(fèi)用現(xiàn)值、凈年值和費(fèi)用年值是價(jià)值型指標(biāo)，靜態(tài)和動(dòng)態(tài)投資回收期是時(shí)間型指標(biāo)，等方面，利息備付率、償債備付率、資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率和速動(dòng)比率屬于償債能力評(píng)價(jià)指標(biāo)，其他指標(biāo)均為盈利能力評(píng)價(jià)指標(biāo)。除此之外，等方面，利息備付率、償債備付率、資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率和速動(dòng)比率屬于償債能力評(píng)價(jià)指標(biāo)，其他指標(biāo)均為盈利能力評(píng)價(jià)指標(biāo)。除此之外，財(cái)務(wù)可持續(xù)能力評(píng)價(jià)常用到凈現(xiàn)金流量和累計(jì)凈現(xiàn)金流量指【考點(diǎn)擴(kuò)展】該考點(diǎn)是技術(shù)方案經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)“統(tǒng)籌”性的介紹，要求學(xué)員熟記內(nèi)容，牢記各項(xiàng)評(píng)價(jià)指標(biāo)的歸屬問(wèn)題。【考點(diǎn)經(jīng)典題】【2021單選】下列經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)中，屬于動(dòng)態(tài)指標(biāo)的是。A.財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值B.流動(dòng)比率C.資本金凈利潤(rùn)率D.投資率【答案】A【解析】財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值是動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)。【點(diǎn)撥】財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值是反映方案在計(jì)算期內(nèi)盈利能力的動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)。該指標(biāo)，不但是考試中的重點(diǎn)，也是實(shí)際工作中項(xiàng)目可行性報(bào)批最主要的參考指標(biāo)，要重點(diǎn)掌握。對(duì)于動(dòng)態(tài)指標(biāo)（財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值，財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率）除了能區(qū)分開(kāi)，后續(xù)還要會(huì)計(jì)算，并能運(yùn)用計(jì)算結(jié)果來(lái)分析項(xiàng)目可行性?！?022多選】對(duì)于經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目，通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表分析，計(jì)算財(cái)務(wù)指標(biāo)，進(jìn)行經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)的內(nèi)容有。A.盈利能力分析B.經(jīng)濟(jì)敏感分析C.償債能力分析D.財(cái)務(wù)生存能力分析E.經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析【答案】ACD【解析】對(duì)于經(jīng)營(yíng)性的方案，財(cái)務(wù)分析可通過(guò)編制財(cái)務(wù)分析報(bào)表，計(jì)算財(cái)務(wù)指標(biāo)，分析項(xiàng)目的盈利能力、償債能力和財(cái)務(wù)生存能力，判斷財(cái)務(wù)可接受性，明確項(xiàng)目對(duì)財(cái)務(wù)主體及投資者的價(jià)值貢獻(xiàn)，為項(xiàng)目決策提供依據(jù)?！军c(diǎn)撥】經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)一般包括財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)（也稱財(cái)務(wù)分析）和經(jīng)濟(jì)分析兩個(gè)方面。方案財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的內(nèi)容主要側(cè)重于盈利能力、償債能力以及財(cái)務(wù)可持續(xù)能力三方面的評(píng)價(jià)分析?！究键c(diǎn)6】投資回收期分析【考查分值】1分【考點(diǎn)頻率】5年3次，2019單選，2020單選，2023單選【考點(diǎn)難度】★★1.概念投資回收期是指方案的凈收益回收其投資所需要的時(shí)間（年為單位這里方案的投資是總投資，包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金。按照是否考慮資金的時(shí)間價(jià)值分為靜態(tài)投資回收期和動(dòng)態(tài)投資回收期。宜從技術(shù)方案的建設(shè)開(kāi)始年算起；若從投產(chǎn)開(kāi)始年算起，應(yīng)予以特別注明。2.靜態(tài)投資回收期的計(jì)算步驟：（1）先算各年的凈現(xiàn)金流量：流入-流出（2）再算各年的累計(jì)凈現(xiàn)金流量（3）當(dāng)累計(jì)凈現(xiàn)金流量=0時(shí)，對(duì)應(yīng)的時(shí)間長(zhǎng)度即為靜態(tài)投資回收期，利用“線性內(nèi)插法”求解，不用記憶教材公式。3.判別標(biāo)準(zhǔn)：若投資回收期（Pt）≤基準(zhǔn)投資回收期（Pc），則方案可行；否則，不可行。4.優(yōu)劣優(yōu)點(diǎn)：計(jì)算簡(jiǎn)單，容易理解，可以反映方案原始投資的補(bǔ)償速度和方案投資風(fēng)險(xiǎn)大小。沒(méi)能反映資金回收之后的情況；沒(méi)有考慮資金時(shí)間價(jià)值，只能作為輔助指標(biāo)?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】投資回收期是反映技術(shù)方案投資回收能力的重要指標(biāo)，只能做輔助性指標(biāo)，不能作為決定性指標(biāo)。不能得出投資回收期越短越優(yōu)，也不能僅依靠這一指標(biāo)來(lái)判斷是否可行。在技術(shù)方案經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)的確定性分析中，靜態(tài)投資回收期、財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率、財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值相輔相成，最終綜合判斷。（財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率、財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值后續(xù)會(huì)學(xué)到）。【考點(diǎn)經(jīng)典題】【2019單選】某技術(shù)方案的現(xiàn)金流量如下表，設(shè)基準(zhǔn)收益率（折現(xiàn)率）為8%，則靜態(tài)投資回收期為年。計(jì)算期（年）現(xiàn)金流入（萬(wàn)元） 800現(xiàn)金流出（萬(wàn)元）—600900500700700700700A.2.25B.3.58C.5.40D.6.60【解析】計(jì)算期（年）現(xiàn)金流入（萬(wàn)元） 800現(xiàn)金流出（萬(wàn)元）—600900500700700700700凈現(xiàn)金流（萬(wàn)元） -600-900300500500500500累計(jì)凈現(xiàn)金流（萬(wàn)元）—-600-1500-1200-700-200300800靜態(tài)投資回收期=（6-1）+200/500=5.40年【點(diǎn)撥】靜態(tài)投資回收期的計(jì)算中：（1）技術(shù)方案實(shí)施后各年凈收益均相同，其靜態(tài)投資收益率=技術(shù)方案總投資/技術(shù)方案每年的（2）技術(shù)方案實(shí)施后各年凈收益不相同，求解時(shí)可先計(jì)算出每年的凈現(xiàn)金流量，累計(jì)凈現(xiàn)金流量，再用“線性內(nèi)插法”計(jì)算。若題目中未給現(xiàn)金流量表，解答時(shí)建議先根據(jù)題意畫出對(duì)應(yīng)的表格?！究键c(diǎn)7】財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值分析【考查分值】1-3分【考點(diǎn)頻率】5年7次，2019單選，2020單選，2021單選，2022（2單選、多選），2023單選【考點(diǎn)難度】★★★1.概念各年的凈現(xiàn)金流量都折現(xiàn)到方案開(kāi)始實(shí)施時(shí)（即計(jì)算期期初）的現(xiàn)值之和，是直接用貨幣單位表示的財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）是指按設(shè)定的折現(xiàn)率（一般采用財(cái)務(wù)基準(zhǔn)收益率各年的凈現(xiàn)金流量都折現(xiàn)到方案開(kāi)始實(shí)施時(shí)（即計(jì)算期期初）的現(xiàn)值之和，是直接用貨幣單位表示的絕對(duì)指標(biāo)。是反映方案在計(jì)算期內(nèi)的盈利能力的動(dòng)態(tài)指標(biāo)。2.計(jì)算1）折現(xiàn)率的設(shè)定一是從具體方案投資決策的角度設(shè)定折現(xiàn)率應(yīng)反映投資者對(duì)資金時(shí)間價(jià)值的估計(jì)；二是從投資者投資計(jì)劃整體優(yōu)化的角度，設(shè)定折現(xiàn)率應(yīng)有助于選擇投資方向，做出使全部投資凈收益最大化的投資決策。2）財(cái)務(wù)基準(zhǔn)收益率的確定是投資資金應(yīng)當(dāng)獲得的最低盈利率水平對(duì)于產(chǎn)出物由政府定價(jià)的方案，其財(cái)務(wù)基準(zhǔn)收益率應(yīng)根據(jù)政府政策導(dǎo)向確定；在政府政策導(dǎo)向的基礎(chǔ)上，確定各行業(yè)的財(cái)務(wù)基準(zhǔn)收益率。對(duì)于產(chǎn)出物由市場(chǎng)定價(jià)的方案，由投資者自行測(cè)定。一般投資者自行測(cè)定的基準(zhǔn)收益率應(yīng)不低于單位資金成本和單位投資的機(jī)會(huì)成本，同時(shí)應(yīng)考慮投資風(fēng)險(xiǎn)和通貨膨脹率。在中國(guó)境外投資方案的財(cái)務(wù)基準(zhǔn)收益率的測(cè)定，應(yīng)首先考慮國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)因素。3）計(jì)算公式3.判別準(zhǔn)則三種可能：FNPV＞0，獲得超額收益；FNPV=0，收益率剛好等于基準(zhǔn)收益率，剛好滿足要求；FNPV＜0，不可行。4.優(yōu)劣優(yōu)點(diǎn)：全面；明確；直觀。缺點(diǎn)：必須先確定基準(zhǔn)收益率，并且取值困難；難以反映單位投資的使用效率；不能反映投資回收的速度?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值的考查，高頻、深入且靈活，尤其要注意以下兩方面：（1）計(jì)算角度若每年凈現(xiàn)金流量不同，逐年折現(xiàn)到0點(diǎn)處，然后累加；n），F(xiàn)（n點(diǎn)）；回歸到整體求解中，看0點(diǎn)是否一致，若不一致，需要再根據(jù)需求折現(xiàn)或者復(fù)利。（2）概念角度對(duì)常規(guī)的技術(shù)方案，應(yīng)用財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值評(píng)價(jià)與應(yīng)用財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率評(píng)價(jià)結(jié)論一致。【考點(diǎn)經(jīng)典題】【2023單選】某技術(shù)方案現(xiàn)金流量如下表，設(shè)基準(zhǔn)收益率為8%，則該技術(shù)方案的財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值約為萬(wàn)元。年份現(xiàn)金流入 500060007000現(xiàn)金流出20002500300035004500A.1221.018B.1131.498C.1701.458D.2500.000【答案】B【解析】FNPV=-2000/（1+8%）-2500/（1+8%）2+（5000-3000）/（1+8%）3+（6000-3500）/（1+8%）4+（7000-4500）/（1+8%）5=1131.498萬(wàn)元?！军c(diǎn)撥】財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值就是把整個(gè)計(jì)算期內(nèi)各年發(fā)生的凈現(xiàn)金流量都折現(xiàn)到技術(shù)方案開(kāi)始實(shí)施時(shí)（起點(diǎn)）的現(xiàn)值之和。解答時(shí)要注意：（1）現(xiàn)金流出為負(fù)，現(xiàn)金流入為正，注意每年凈現(xiàn)金流量的符號(hào)；（2）折現(xiàn)到起點(diǎn)，看清楚是幾年?！究键c(diǎn)8】財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率分析【考查分值】1分【考點(diǎn)頻率】5年3次，2019單選，2021單選，2022多選【考點(diǎn)難度】★★★1.概念財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率是使方案在計(jì)算期內(nèi)各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值累計(jì)等于零時(shí)的折現(xiàn)率。財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率指標(biāo)的確定只取決于方案“內(nèi)部”的現(xiàn)金流量和方案計(jì)算期。2.計(jì)算技術(shù)方案在整個(gè)計(jì)算期內(nèi)，各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值累計(jì)（FNPV）等于零時(shí)的折現(xiàn)率FIRR。令FNPV=0，反求i，即為內(nèi)部收益率。準(zhǔn)確求解，需要解一元高階方程，這是該指標(biāo)的最大缺點(diǎn)。一般用試算法，即線性內(nèi)插法，如下圖所示：為保證計(jì)算精度，i?與i2間的差值一般不應(yīng)超過(guò)2%。1＜i2當(dāng)FNPV（i10，F(xiàn)NPV（i20，則i1＜FIRR＜i2當(dāng)FNPV（i10且FNPV（i20，則i1，i2＜FIRR當(dāng)FNPV（i10且FNPV（i20，則FIRR＜i1，i23.判別準(zhǔn)則若FIRR≥基準(zhǔn)收益率（ic），則技術(shù)方案可行；否則，不可行。4.優(yōu)劣優(yōu)點(diǎn)：考慮了資金的時(shí)間價(jià)值以及在整個(gè)計(jì)算期內(nèi)的現(xiàn)金流量；不受外部參數(shù)影響；缺點(diǎn)：計(jì)算麻煩；非常規(guī)方案會(huì)不存在或出現(xiàn)多個(gè)內(nèi)部收益率?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】盈利能力指標(biāo)對(duì)比投資回收期財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率歸類盈利能力，靜態(tài)盈利能力，動(dòng)態(tài)盈利能力，動(dòng)態(tài)判別Pt≤Pc可行FNPV≥0可行FIRR≥ic可行優(yōu)勢(shì)計(jì)算簡(jiǎn)單，容易理解，可以反映方案原始投資的補(bǔ)償速度和方案投資風(fēng)險(xiǎn)大小。全面；明確；直觀?？紤]了資金的時(shí)間價(jià)值以及在整個(gè)計(jì)算期內(nèi)的現(xiàn)金流量；不受外部參數(shù)影響。劣勢(shì)沒(méi)能反映資金回收之后的情況；沒(méi)有考慮資金時(shí)間價(jià)值，只能作為輔助指標(biāo)。必須先確定基準(zhǔn)收益率，并且取值困難；難以反映單位投資的使用效率；不能反映投資回收的速度。計(jì)算麻煩；非常規(guī)方案會(huì)不存在或出現(xiàn)多個(gè)內(nèi)部收益【考點(diǎn)經(jīng)典題】【2019單選】對(duì)某常規(guī)技術(shù)方案進(jìn)行現(xiàn)金流量分析，當(dāng)折現(xiàn)率10%時(shí)，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值為900萬(wàn)；當(dāng)折現(xiàn)率為12%時(shí)，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值為16萬(wàn)元。則該方案財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率可能的范圍是。A.小于10%B.大于10%，小于11%C.大于11%，小于12%D.大于12%【答案】D【解析】【內(nèi)容考查】本題考查的是財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率?！具x項(xiàng)分析】隨著折現(xiàn)率的逐漸增大，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值由大變小，由正變負(fù)。財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率是使方案在計(jì)算期內(nèi)各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值累計(jì)等于零時(shí)的折現(xiàn)率。當(dāng)折現(xiàn)率是12%時(shí)，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值是16萬(wàn)元，所以財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率是大于12%的。【點(diǎn)撥】財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率的實(shí)質(zhì)是財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值為零時(shí)的折現(xiàn)率（收益率）。內(nèi)部收益率的考查形式有很多，可單獨(dú)考查計(jì)算，考察概念，考查判別，亦可與財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值、基準(zhǔn)收益率綜合考查。尤其是凈現(xiàn)值函數(shù)曲線圖，一定要牢記掌握?！?023多選】某技術(shù)方案的凈現(xiàn)金流量和凈現(xiàn)值情況如下表，投資收益率為10%，下列關(guān)于該技術(shù)方案的說(shuō)法中，正確的是。年份建設(shè)期運(yùn)營(yíng)期凈現(xiàn)金流量（萬(wàn)元）0-500020002000200020002000凈現(xiàn)值（萬(wàn)元）0A.第一年的凈現(xiàn)值是-5000萬(wàn)元B.從運(yùn)營(yíng)期開(kāi)始計(jì)算，靜態(tài)回收期為2.5年C.該技術(shù)方案的靜態(tài)回收投資期是7年D.累計(jì)凈現(xiàn)值為2348萬(wàn)元E.財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率可能小于10%【答案】BD【解析】第一年的凈現(xiàn)金流量是-5000，凈現(xiàn)值是-5000÷（1+10%）≈-4545萬(wàn)元。第一年的累計(jì)凈現(xiàn)金流量為：-5000，第二年為-5000+2000=-3000，第三年為-3000+2000=-1000，第四年為1000+2000=1000，故該方案的靜態(tài)投資回收期=3+1000/2000=3.5年，從運(yùn)營(yíng)期開(kāi)始計(jì)算，靜態(tài)回收期為3.5-1=2.5年。累計(jì)凈現(xiàn)值=-5000÷（1+10%）+1653+1503+1366+1242+1129=2348萬(wàn)元。財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值大于0，故內(nèi)部收益率大于折現(xiàn)率10%?！军c(diǎn)撥】本題比較綜合，把財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值、財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率和靜態(tài)投資回收期結(jié)合進(jìn)行考查，要求學(xué)員必須掌握這三個(gè)內(nèi)容的概念與計(jì)算?！究键c(diǎn)9】盈虧平衡分析【考查分值】1-3分單選【考點(diǎn)難度】★★1.前提條件一般假設(shè)方案應(yīng)符合以下三個(gè)條件：①產(chǎn)量等于銷售量，即當(dāng)年生產(chǎn)的產(chǎn)品當(dāng)年全部銷售。②產(chǎn)量發(fā)生變化時(shí)，單位可變成本不變，即總成本費(fèi)用是產(chǎn)量的線性函數(shù)?？勺兂杀臼请S方案產(chǎn)品產(chǎn)量的增減而成正比例變化的成本，如原材料、燃料、動(dòng)力費(fèi)、包裝費(fèi)、計(jì)件工資、單位產(chǎn)品稅金及附加（不包含增值稅）等。固定成本是指在一定的產(chǎn)量范圍內(nèi)不受產(chǎn)品產(chǎn)量影響的成本，如固定工資及福利費(fèi)（計(jì)件工資除外）、固定資產(chǎn)折舊費(fèi)、修理費(fèi)、無(wú)形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)攤銷費(fèi)、長(zhǎng)期借款利息支出等。③產(chǎn)量發(fā)生變化時(shí)，產(chǎn)品售價(jià)不變，即銷售收入是銷售量（產(chǎn)量）的線性函數(shù)。2.盈虧平衡點(diǎn)的表達(dá)形式常用的是以產(chǎn)量和生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點(diǎn)，也有個(gè)別項(xiàng)目用產(chǎn)品售價(jià)表示的盈虧平衡3.盈虧平衡點(diǎn)的計(jì)算和評(píng)價(jià)由于盈虧平衡點(diǎn)是方案盈利與虧損的臨界點(diǎn)，即銷售收入等于產(chǎn)品總成本，用公式可表示為：價(jià)格×產(chǎn)銷量=固定成本+（單位產(chǎn)品可變成本+單位產(chǎn)品所交稅金及附加）×產(chǎn)銷量0=價(jià)格×產(chǎn)銷量-單位產(chǎn)品所交稅金及附加×產(chǎn)銷量-固定成本-單位產(chǎn)品可變成本×產(chǎn)銷量表示盈虧平衡點(diǎn)的參數(shù)有3個(gè)，分別是產(chǎn)銷量、價(jià)格和可變成本，而盈虧平衡公式只有上述一個(gè)，一個(gè)公式只能求解一個(gè)未知數(shù)，所以用哪個(gè)參數(shù)表征盈虧平衡點(diǎn)，其余參數(shù)必須已知才能進(jìn)行盈虧平基本的量本利圖變形公式：（1）盈虧平衡點(diǎn)產(chǎn)量最常用的表示盈虧平衡點(diǎn)的參數(shù)是產(chǎn)銷量：盈虧平衡產(chǎn)量＝固定成本/（價(jià)格-單位產(chǎn)品營(yíng)業(yè)稅金及附加-單位產(chǎn)品可變成本）（2）盈虧平衡點(diǎn)價(jià)格用價(jià)格和可變成本表示盈虧平衡點(diǎn)，是假設(shè)產(chǎn)量達(dá)到設(shè)計(jì)產(chǎn)量。如用價(jià)格表示盈虧平衡點(diǎn)，則：盈虧平衡價(jià)格=固定成本/設(shè)計(jì)產(chǎn)量+單位產(chǎn)品可變成本+單位產(chǎn)品營(yíng)業(yè)稅金及附加如用可變成本表示盈虧平衡點(diǎn)，則：達(dá)到盈虧平衡時(shí)的可變成本=價(jià)格-單位產(chǎn)品營(yíng)業(yè)稅金及附加-固定成本/設(shè)計(jì)產(chǎn)量（3）生產(chǎn)能力利用率生產(chǎn)能力利用率=盈虧平衡產(chǎn)量/設(shè)計(jì)產(chǎn)量×100%結(jié)果判別：用產(chǎn)品售價(jià)表示的盈虧平衡點(diǎn)越低，表明方案適應(yīng)市場(chǎng)價(jià)格下降的能力越大，抗風(fēng)險(xiǎn)能力越強(qiáng)。一般盈虧平衡點(diǎn)生產(chǎn)能力利用率越低，表明方案適應(yīng)市場(chǎng)需求變化的能力越大，抗風(fēng)險(xiǎn)能力越強(qiáng)。通常認(rèn)為盈虧平衡點(diǎn)生產(chǎn)能力利用率BEP(%)不超過(guò)70%，方案運(yùn)營(yíng)是基本安全的?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】平衡就是收支相等，收入需要扣稅金，成本為固定和可變?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2023單選】某投資項(xiàng)目有四個(gè)互斥的方案，設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力和盈虧平衡點(diǎn)產(chǎn)量如下表。僅從方案抗風(fēng)險(xiǎn)能力的角度考慮，投資者應(yīng)選擇的方案是。方案設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力（萬(wàn)噸/年）900800700盈虧平衡點(diǎn)產(chǎn)量（萬(wàn)噸/年）600650500500A.甲B.乙C.丙D.丁【答案】A【解析】生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點(diǎn)分別為：甲：BEP(%)=600/1000×100%=60%；乙：BEP(%)=650/900×100%=72.2%；丙：BEP(%)=500/800×100%=62.5%；丁：BEP(%)=500/700×100%=71.4%；生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點(diǎn)越低，抗風(fēng)險(xiǎn)能力越強(qiáng)，因此選擇甲?！军c(diǎn)撥】一般盈虧平衡點(diǎn)生產(chǎn)能力利用率越低，表明方案適應(yīng)市場(chǎng)需求變化的能力越大，抗風(fēng)險(xiǎn)能力越強(qiáng)。通常認(rèn)為盈虧平衡點(diǎn)生產(chǎn)能力利用率BEP(%)不超過(guò)70%，方案運(yùn)營(yíng)是基本安全的。【2022多選】項(xiàng)目盈虧平衡分析時(shí)，下列成本費(fèi)用中，屬于固定成本的有。A.計(jì)件工資B.產(chǎn)品包裝費(fèi)C.生產(chǎn)設(shè)備燃料費(fèi)D.無(wú)形資產(chǎn)攤銷費(fèi)E.房屋折舊費(fèi)【答案】DE【解析】固定成本是指在一定的產(chǎn)量范圍內(nèi)不受產(chǎn)品產(chǎn)量影響的成本，如固定工資及福利費(fèi)（計(jì)件工資除外）、固定資產(chǎn)折舊費(fèi)、修理費(fèi)、無(wú)形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)攤銷費(fèi)、長(zhǎng)期借款利息支出等?！军c(diǎn)撥】計(jì)件工資、產(chǎn)品包裝費(fèi)和生產(chǎn)設(shè)備燃料費(fèi)都屬于可變成本。此處極其容易混淆，一定要區(qū)分好可變成本和固定成本?！究键c(diǎn)10】敏感性分析【考查分值】1-3分【考點(diǎn)頻率】5年7次，2019單選，2020（單選、多選），2021單選，2022（2單選），2023單選【考點(diǎn)難度】★★有些因素可能僅發(fā)生較小幅度的變化就能引起經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)發(fā)生大的變動(dòng)；而另一些因素即使發(fā)生了較大幅度的變化，對(duì)經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)的影響也不是很大。我們將前一類因素稱為敏感因素，后一類因素稱為非敏感因素。敏感性分析的目的就是在諸多不確定因素中找到敏感因素，有利于方案1.敏感性分析的步驟（1）確定分析指標(biāo)靜態(tài)投資回收期財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（2）選定不確定因素選擇的原則：1）對(duì)指標(biāo)的影響較大（影響大）2）數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性把握不大（風(fēng)險(xiǎn)大）（3）計(jì)算不確定因素的變化對(duì)分析指標(biāo)的影響確定變動(dòng)幅度，計(jì)算因素變化對(duì)分析指標(biāo)的影響。（4）確定敏感因素敏感性分析的目的在于尋求敏感因素，通常判別敏感因素的方法有相對(duì)測(cè)定法和絕對(duì)測(cè)定法兩種，其中相對(duì)測(cè)定法主要是通過(guò)敏感度系數(shù)確定，絕對(duì)測(cè)定法主要是通過(guò)臨界點(diǎn)確定。敏感度系數(shù)SAF=指標(biāo)變動(dòng)幅度%/因素變動(dòng)幅度%SAF＞0，說(shuō)明評(píng)價(jià)指標(biāo)與因素同方向變化，SAF＜0，說(shuō)明評(píng)價(jià)指標(biāo)與因素反方向變化，AF|越大，說(shuō)明因素越敏感。臨界點(diǎn)臨界點(diǎn)是指不確定因素的變化極限值，即不確定因素的變化使方案由可行變?yōu)椴豢尚械呐R界數(shù)值。典型的單因素敏感性分析圖單因素敏感性分析臨界點(diǎn)示意圖（5）對(duì)敏感性分析結(jié)果進(jìn)行分析如果進(jìn)行敏感性分析的目的是對(duì)不同的方案進(jìn)行選擇，一般應(yīng)選擇敏感程度小、承受風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)、可靠性大的方案。對(duì)敏感性分析表和敏感性分析圖顯示的結(jié)果應(yīng)進(jìn)行文字說(shuō)明，將不確定因素變化后計(jì)算的經(jīng)濟(jì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)與基本方案分析指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比分析，分析中應(yīng)注重以下三個(gè)方面：1）結(jié)合敏感度系數(shù)及臨界點(diǎn)的計(jì)算結(jié)果，按不確定因素的敏感程度進(jìn)行排序，找出哪些因素是較為敏感的不確定因素，可通過(guò)直觀檢測(cè)得知或觀其敏感度系數(shù)和臨界點(diǎn)，敏感度系數(shù)較高者或臨界點(diǎn)較低者為較為敏感的因素。2）定性分析臨界點(diǎn)所表示的不確定因素變化發(fā)生的可能性。結(jié)合方案的具體情況和經(jīng)驗(yàn)進(jìn)行判斷，說(shuō)明所考察的某種不確定因素有無(wú)可能發(fā)生臨界點(diǎn)所表示的變化，并做出風(fēng)險(xiǎn)的粗略估計(jì)。3）歸納敏感性分析的結(jié)論，指出最敏感的一個(gè)或幾個(gè)關(guān)鍵因素，粗略預(yù)測(cè)方案可能的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于不系統(tǒng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析的方案，應(yīng)根據(jù)敏感性分析結(jié)果提出相應(yīng)的減輕不確定因素影響的措施，提請(qǐng)方案各方在決策和實(shí)施中注意，以盡可能降低風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)預(yù)期效益。【考點(diǎn)擴(kuò)展】敏感性分析的考查，多樣靈活，一定要從概念的角度出發(fā)，理解并掌握1.敏感性分析的步驟；2.確定指標(biāo)應(yīng)該遵循的原則；3.如何判斷敏感性大?。ㄓ脭?shù)據(jù)、用函數(shù)圖像、用表格、用敏感度系數(shù)、用臨界點(diǎn)）?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2021單選】已知某投資方案財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）為10%，現(xiàn)選擇4個(gè)影響因素分別進(jìn)行單因素敏感性分析計(jì)算結(jié)果如下：當(dāng)產(chǎn)品價(jià)格上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=11.0%；當(dāng)原材料價(jià)格上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=9.5%；當(dāng)建設(shè)投資上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=9.0%，當(dāng)人民幣匯率上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=8.8%。根據(jù)上述條件判斷，最敏感的因素是。A.建設(shè)投資B.原材料價(jià)格C.人民幣匯率D.產(chǎn)品價(jià)格【答案】C【解析】當(dāng)產(chǎn)品價(jià)格上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=11.0%；當(dāng)原材料價(jià)格上漲10%時(shí)FIRR=9.5%；當(dāng)建設(shè)投資上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=9.0%，當(dāng)人民幣匯率上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=8.8%。在因素變化率相同的情況下，內(nèi)部收率變化率最大的為人民幣匯率，因此，對(duì)人民幣匯率是最敏感的?；蛘吡杏?jì)算式：當(dāng)產(chǎn)品價(jià)格上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=11.0%，則敏感度系數(shù)=(11.0%-10%)/10%=0.1；當(dāng)原材料價(jià)格上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=9.5%，則敏感度系數(shù)=(9.5%-10%)/10%=-0.05；當(dāng)建設(shè)投資上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=9.0%，則敏感度系數(shù)=(9.0%-10%)/10%=-0.1；當(dāng)人民幣匯率上漲10%時(shí)，F(xiàn)IRR=8.8%，則敏感度系數(shù)=(8.8%-10%)/10%=-0.12。敏感度系數(shù)的絕對(duì)值越大，表明評(píng)價(jià)指標(biāo)對(duì)于不確定因素越敏感，則敏感性從大到小排序?yàn)槿嗣駧艆R率＞產(chǎn)品價(jià)格=建設(shè)投資＞原材料。最敏感的因素是人民幣匯率。【點(diǎn)撥】在因素變化率相同的情況下，看哪個(gè)對(duì)應(yīng)的FIRR的變動(dòng)幅度大。要識(shí)別陷阱：本題中要比較的不是評(píng)價(jià)指標(biāo)變化后的值，是變動(dòng)幅度?！?020多選】某方案單因素敏感性分析示意圖如下。根據(jù)該圖，可以得出的結(jié)論有。財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率建設(shè)投資銷售價(jià)格建設(shè)投資原材料成本30%20%基準(zhǔn)收益率10%基準(zhǔn)收益率不確定因素A.銷售價(jià)格的臨界點(diǎn)小于10%B.原材料成本比建設(shè)投資更敏感C.建設(shè)投資的臨界點(diǎn)大于10%D.銷售價(jià)格是最敏感的因素E.建設(shè)投資比銷售價(jià)格更敏感【答案】ACD【解析】縱軸為財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率，故臨界點(diǎn)為基準(zhǔn)收益率對(duì)應(yīng)的值，各個(gè)因素與基準(zhǔn)收益率的交點(diǎn)中，到原點(diǎn)的距離越短的因素越敏感。敏感性從大到小排序?yàn)椋轰N售價(jià)格＞建設(shè)投資＞原材料成本?！军c(diǎn)撥】采用圖解法時(shí)，每條直線與判斷基準(zhǔn)線的相交點(diǎn)所對(duì)應(yīng)的橫坐標(biāo)上不確定因素變化率即為該因素的臨界點(diǎn)。但須注意：臨界點(diǎn)的高低與設(shè)定的指標(biāo)判斷標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)。財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率的判斷標(biāo)準(zhǔn)為基準(zhǔn)收益率，則不確定性因素變化的臨界點(diǎn)是財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率等于基準(zhǔn)收益率；若評(píng)價(jià)指標(biāo)是財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值，其判斷標(biāo)準(zhǔn)就是FNPV=0，做題時(shí)一定要認(rèn)真看坐標(biāo)系。第2篇工程財(cái)務(wù)【考點(diǎn)11】施工企業(yè)費(fèi)用確認(rèn)【考查分值】1-3分【考點(diǎn)頻率】5年7次，2020多選，2021單選，2022（3單選），2023（單選、多選）【考點(diǎn)難度】★★一、費(fèi)用確認(rèn)1.費(fèi)用確認(rèn)條件應(yīng)當(dāng)同時(shí)滿足下列條件才能確認(rèn)：（1）與費(fèi)用相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益很可能流出企業(yè)；（2）經(jīng)濟(jì)利益流出的結(jié)果會(huì)導(dǎo)致企業(yè)資產(chǎn)的減少或者負(fù)債的增加；（3）經(jīng)濟(jì)利益的流出額能夠可靠地計(jì)量。2.費(fèi)用所屬會(huì)計(jì)期間確認(rèn)費(fèi)用所屬會(huì)計(jì)期間確認(rèn)應(yīng)遵循劃分資本性支出和收益性支出原則、權(quán)責(zé)發(fā)生制原則和配比原則。原則方式劃分資本性支出和收益性支出原則只與本年度有關(guān)的支出，計(jì)入當(dāng)期費(fèi)用與多個(gè)年度有關(guān)的支出，在有關(guān)年度分配確認(rèn)費(fèi)用權(quán)責(zé)發(fā)生制原則按照已經(jīng)收到和已經(jīng)發(fā)生或應(yīng)當(dāng)負(fù)擔(dān)的一切費(fèi)用計(jì)入當(dāng)期費(fèi)用配比原則收入與其相關(guān)的成本、費(fèi)用應(yīng)當(dāng)相互配比，同一會(huì)計(jì)期間內(nèi)的各項(xiàng)收入和與其相關(guān)的成本、費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)在該會(huì)計(jì)期間內(nèi)確認(rèn)二、費(fèi)用計(jì)量費(fèi)用是資產(chǎn)的耗費(fèi)，費(fèi)用計(jì)量實(shí)際上是耗費(fèi)的資產(chǎn)計(jì)量。費(fèi)用所耗費(fèi)的資產(chǎn)形態(tài)主要為貨幣資產(chǎn)、存貨以及固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)。1.貨幣資產(chǎn)對(duì)于貨幣資產(chǎn)耗費(fèi)，按照符合確認(rèn)條件的貨幣資金開(kāi)支，按金額計(jì)量。2.存貨存貨的特點(diǎn)有：①存貨是有形資產(chǎn)；②存貨具有較強(qiáng)的流動(dòng)性，即存貨處于不斷銷售、耗用、購(gòu)買或重置的循環(huán)中；③存貨具有時(shí)效性和發(fā)生潛在損失的可能性。1）存貨初始計(jì)量存貨成本包括采購(gòu)成本、加工成本和其他成本（1）外購(gòu)原材料（包括需加工的半成品、產(chǎn)品、部品部件等）施工企業(yè)消耗的原材料一部分是直接運(yùn)抵現(xiàn)場(chǎng)使用的，按外購(gòu)成本計(jì)量；另一部分是需要進(jìn)一步加工的，計(jì)量需加工取得的存貨成本，重點(diǎn)是確定加工成本。（2）其他方式取得的存貨其他方式取得的存貨有：接受投資者投資、非貨幣性資產(chǎn)交換、債務(wù)重組、企業(yè)合并、存貨盤盈、提供勞務(wù)取得的存貨等。2）發(fā)出存貨的計(jì)量企業(yè)應(yīng)當(dāng)采用先進(jìn)先出法、加權(quán)平均法或者個(gè)別計(jì)價(jià)法確定發(fā)出存貨的實(shí)際成本進(jìn)行計(jì)量。3）存貨的后續(xù)計(jì)量資產(chǎn)負(fù)債表日，存貨應(yīng)當(dāng)按照成本與可變現(xiàn)凈值孰低計(jì)量。3.固定資產(chǎn)1）固定資產(chǎn)計(jì)量（1）固定資產(chǎn)初始計(jì)量固定資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照成本進(jìn)行初始計(jì)量。（2）固定資產(chǎn)后續(xù)計(jì)量企業(yè)應(yīng)當(dāng)對(duì)所有固定資產(chǎn)計(jì)提折舊。但是，已提足折舊仍繼續(xù)使用的固定資產(chǎn)和單獨(dú)計(jì)價(jià)入賬的土地除外。固定資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按月計(jì)提折舊，并根據(jù)用途計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)的成本或者當(dāng)期損益。2）固定資產(chǎn)折舊方法（1）年限平均法年限平均法是將固定資產(chǎn)的應(yīng)計(jì)折舊額按固定資產(chǎn)的使用年限（折舊年限，下同）平均分?jǐn)偟恼酃潭ㄙY產(chǎn)年折舊額=其中：固定資產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額=固定資產(chǎn)原價(jià)－預(yù)計(jì)凈殘值－已計(jì)提的固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備累計(jì)金額。固定資產(chǎn)年折舊率=固額×100%=×100%（2）工作量法工作量法是將固定資產(chǎn)的應(yīng)計(jì)折舊額按固定資產(chǎn)使用年限內(nèi)預(yù)計(jì)完成的總工作量平均分?jǐn)偟恼蹎挝还ぷ髁空叟f額=固定資產(chǎn)月折舊額=當(dāng)月完成工作量×單位工作量折舊額工作量法適用于生產(chǎn)性設(shè)備且各期工作量大致相當(dāng)?shù)墓潭ㄙY產(chǎn)折舊額計(jì)算。施工企業(yè)生產(chǎn)性設(shè)備工作量折舊法主要有行駛里程法和工作臺(tái)班法。行駛里程法是按照行駛里程平均分?jǐn)偣潭ㄙY產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額的方法，適用于車輛、船舶等運(yùn)輸設(shè)備計(jì)算折舊額；工作臺(tái)班法是按照工作臺(tái)班數(shù)平均分?jǐn)偣潭ㄙY產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額的方法，適用于機(jī)械、設(shè)備等計(jì)算折（3）雙倍余額遞減法（加速折舊法）雙倍余額遞減法的雙倍是指折舊率，余額指計(jì)算每期折舊額的基數(shù)，為固定資產(chǎn)的折余價(jià)值。2年折舊率=×100%2固定資產(chǎn)的使用年限①除固定資產(chǎn)使用年限的最后兩年外，固定資產(chǎn)年折舊額的計(jì)算公式為：年折舊額=固定資產(chǎn)年初折余價(jià)值×年折舊率其中：固定資產(chǎn)年初折余價(jià)值=固定資產(chǎn)原價(jià)－累計(jì)折舊②固定資產(chǎn)使用年限的最后兩年，固定資產(chǎn)年折舊額的計(jì)算公式為：年折舊額=（固定資產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額－累計(jì)折舊）÷2年內(nèi)各月折舊額將年折舊額按12個(gè)月平均分?jǐn)?。?）年數(shù)總和法（加速折舊法）年數(shù)總和法是將固定資產(chǎn)的應(yīng)計(jì)折舊額乘以一個(gè)逐年遞減的折舊率計(jì)算固定資產(chǎn)每年應(yīng)計(jì)折舊額的方法。假設(shè)固定資產(chǎn)的使用年限為N年，則第n年固定資產(chǎn)折舊率計(jì)算公式為：第n年折舊率第n年折舊額=固定資產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額×第n年折舊率年內(nèi)各月折舊額將年折舊額按12個(gè)月平均分?jǐn)?。雙倍余額遞減法折舊率不變，計(jì)算固定資產(chǎn)每期折舊額的基數(shù)逐年減??；年數(shù)總和法計(jì)算固定資產(chǎn)每期折舊額的基數(shù)不變（固定資產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額），而固定資產(chǎn)年折舊率逐年減小。在費(fèi)用確認(rèn)和計(jì)量時(shí)，當(dāng)月增加的固定資產(chǎn)，當(dāng)月不提折舊，從下月起計(jì)提折舊；當(dāng)月減少的固定資產(chǎn)，當(dāng)月照提折舊，從下月起不提折舊。4.無(wú)形資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)是指不具有實(shí)物形態(tài)，而以某種特殊權(quán)利、技術(shù)、知識(shí)、素質(zhì)、信譽(yù)等價(jià)值形態(tài)存在于企業(yè)并對(duì)企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)揮作用的資產(chǎn)，如專利權(quán)、非專利技術(shù)、租賃權(quán)、特許營(yíng)業(yè)權(quán)、版權(quán)、商標(biāo)權(quán)、商譽(yù)、土地使用權(quán)等。1）無(wú)形資產(chǎn)計(jì)量（1）無(wú)形資產(chǎn)初始計(jì)量無(wú)形資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照成本進(jìn)行初始計(jì)量。2）無(wú)形資產(chǎn)攤銷（1）使用壽命有限的無(wú)形資產(chǎn)使用壽命有限的無(wú)形資產(chǎn)，其應(yīng)攤銷金額應(yīng)當(dāng)在使用壽命內(nèi)系統(tǒng)合理攤銷。（2）使用壽命不確定的無(wú)形資產(chǎn)使用壽命不確定的無(wú)形資產(chǎn)不應(yīng)攤銷。【考點(diǎn)擴(kuò)展】固定資產(chǎn)的折舊內(nèi)容較簡(jiǎn)單，易掌握而且考頻高，尤其要注意年限平均法（平均折舊）的計(jì)算及年數(shù)總和法（加速折舊）的特點(diǎn)。【考點(diǎn)經(jīng)典題】【2021單選】某施工企業(yè)的自卸汽車原價(jià)為30萬(wàn)元，確定的折舊年限為5年，凈殘值率為3%，預(yù)計(jì)總行駛里程為8萬(wàn)千米。2020年行駛里程2萬(wàn)千米，按照行駛里程法，則2020年應(yīng)計(jì)提折舊額為元。A.72750B.58200C.60000D.75000【答案】A【解析】按照行駛里程法，2020年應(yīng)計(jì)提折舊額為：30×(1-3%)×2/8=7.275萬(wàn)元=72750元?！军c(diǎn)撥】行駛里程法是按照行駛里程平均分?jǐn)偣潭ㄙY產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額的方法，適用于車輛、船舶等運(yùn)輸設(shè)備計(jì)算折舊額【2023多選】關(guān)于采用雙倍余額遞減法計(jì)算固定資產(chǎn)折舊的說(shuō)法，正確的有。A.壽命期累計(jì)折舊額與年限平均法累計(jì)折舊額相等B.前期年折舊額高，后期年折舊額低C.固定資產(chǎn)賬面價(jià)值逐年減少D.計(jì)算折舊額使用的折舊率逐年下降E.固定資產(chǎn)折舊年限與年限平均法折舊年限相同【答案】ABCE【解析】雙倍余額遞減法的雙倍是指折舊率，余額指計(jì)算每期折舊額的基數(shù)，為固定資產(chǎn)的折余價(jià)值。年折舊率=2/固定資產(chǎn)的使用年限×100%為保證固定資產(chǎn)使用年限內(nèi)的累計(jì)折舊與應(yīng)計(jì)折舊額一致，雙倍余額遞減法計(jì)算固定資產(chǎn)年折舊額時(shí)，區(qū)分情況計(jì)算。①除固定資產(chǎn)使用年限的最后兩年外，固定資產(chǎn)年折舊額的計(jì)算公式為：年折舊額=固定資產(chǎn)年初折余價(jià)值×年折舊率，其中：固定資產(chǎn)年初折余價(jià)值=固定資產(chǎn)原價(jià)－累計(jì)折舊。②固定資產(chǎn)使用年限的最后兩年，固定資產(chǎn)年折舊額的計(jì)算公式為：年折舊額=（固定資產(chǎn)應(yīng)計(jì)折舊額－累計(jì)折舊）÷2，年內(nèi)各月折舊額將年折舊額按12個(gè)月平均分?jǐn)偂！军c(diǎn)撥】一級(jí)建造師經(jīng)濟(jì)科目考試中，對(duì)雙倍余額遞減法和年數(shù)總和法的考查，多是對(duì)概念的理【考點(diǎn)12】收入的分類及確認(rèn)【考查分值】1-3分【考點(diǎn)頻率】5年8次，2019單選，2020單選，2021（單選、多選2022（2單選、多選2023單選【考點(diǎn)難度】★★一、收入的概念及特點(diǎn)收入的分類狹義上的收入即營(yíng)業(yè)收入，是指在銷售商品、提供勞務(wù)及讓渡資產(chǎn)使用權(quán)等日?；顒?dòng)中形成的經(jīng)濟(jì)利益的總流入，包括主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和其他業(yè)務(wù)收入。廣義上的收入包括營(yíng)業(yè)收入、投資收益、補(bǔ)貼收入和營(yíng)業(yè)外收入。注意：不特殊說(shuō)明，“收入”均指狹義上的營(yíng)業(yè)收入。（一）收入的特點(diǎn)：1.從企業(yè)的2.可表現(xiàn)為資產(chǎn)增加或負(fù)債減少，或兼而有之；3.導(dǎo)致所有者權(quán)益增加；4.只包括本企業(yè)經(jīng)濟(jì)利益的流入。（二）哪些不算收入：非日常活動(dòng)的流入不算收入（營(yíng)業(yè)外收入）所有者投入（權(quán)益投資）不算收入為第三方或客戶代收款項(xiàng)不算收入二、收入分類1.按收入的性質(zhì)分類（1）建造合同收入：為設(shè)計(jì)和建造房屋等建筑物而簽訂的合同叫建造合同，由此取得的收入叫建造合同收入。（2）銷售商品收入：分為產(chǎn)品銷售和材料銷售。產(chǎn)品銷售主要有自行加工的碎石、商品混凝土、各種門窗制品等，材料銷售有原材料、低值易耗品、周轉(zhuǎn)材料、包裝物等。（3）提供勞務(wù)收入：如機(jī)械作業(yè)、運(yùn)輸服務(wù)、設(shè)計(jì)業(yè)務(wù)、產(chǎn)品安裝、餐飲住宿等。（4）讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入：金融企業(yè)發(fā)放貸款取得的收入、企業(yè)讓渡無(wú)形資產(chǎn)使用權(quán)取得的收2.按企業(yè)營(yíng)業(yè)的主次分類（1）主營(yíng)業(yè)務(wù)收入：建造合同收入。（2）其他業(yè)務(wù)收入（附營(yíng)業(yè)務(wù)收入）：產(chǎn)品銷售收入、材料銷售收入、機(jī)械作業(yè)收入、無(wú)形資產(chǎn)出租收入、固定資產(chǎn)出租收入。三、收入的確認(rèn)當(dāng)企業(yè)與客戶之間的合同同時(shí)滿足下列條件時(shí)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在客戶取得相關(guān)商品控制權(quán)時(shí)確認(rèn)收入：（1）合同各方已批準(zhǔn)該合同并承諾將履行各自義務(wù)；（2）該合同明確了合同各方與所轉(zhuǎn)讓商品或提供勞務(wù)（以下簡(jiǎn)稱“轉(zhuǎn)讓商品”）相關(guān)的權(quán)利和義務(wù)；（3）該合同有明確的與所轉(zhuǎn)讓商品相關(guān)的支付條款；（4）該合同具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，即履行該合同將改變企業(yè)未來(lái)現(xiàn)金流量的風(fēng)險(xiǎn)、時(shí)間分布或金額；（5）企業(yè)因向客戶轉(zhuǎn)讓商品而有權(quán)取得的對(duì)價(jià)很可能收回。在合同開(kāi)始日不符合上述規(guī)定的合同，企業(yè)應(yīng)當(dāng)對(duì)其進(jìn)行持續(xù)評(píng)估，并在其滿足上述規(guī)定時(shí)按照規(guī)定進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。 對(duì)于不符合上述規(guī)定的合同，企業(yè)只有在不再負(fù)有向客戶轉(zhuǎn)讓商品的剩余義務(wù)，且已向客戶收取的對(duì)價(jià)無(wú)須退回時(shí)，才能將已收取的對(duì)價(jià)確認(rèn)為收入；否則，應(yīng)當(dāng)將已收取的對(duì)價(jià)作為負(fù)債進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。沒(méi)有商業(yè)實(shí)質(zhì)的非貨幣性資產(chǎn)交換，不確認(rèn)收入。企業(yè)與同一客戶（或該客戶的關(guān)聯(lián)方）同時(shí)訂立或在相近時(shí)間內(nèi)先后訂立的兩份或多份合同，在滿足下列條件之一時(shí)，應(yīng)當(dāng)合并為一份合同進(jìn)行會(huì)計(jì)處理：（1）該兩份或多份合同基于同一商業(yè)目的而訂立并構(gòu)成一攬子交易。（2）該兩份或多份合同中的一份合同的l對(duì)價(jià)金額取決于其他合同的定價(jià)或履行情況。 （3）該兩份或多份合同中所承諾的商品（或每份合同中所承諾的部分商品）構(gòu)成準(zhǔn)則規(guī)定的單企業(yè)應(yīng)當(dāng)區(qū)分下列三種情形對(duì)合同變更分別進(jìn)行會(huì)計(jì)處理：（1）合同變更增加了可明確區(qū)分的商品及合同價(jià)款，且新增合同價(jià)款反映了新增商品單獨(dú)售價(jià)的，應(yīng)當(dāng)將該合同變更部分作為一份單獨(dú)的合同進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。（2）合同變更不屬于上述（1）規(guī)定的情形，且在合同變更日已轉(zhuǎn)讓的商品或已提供的服務(wù)（以下簡(jiǎn)稱“已轉(zhuǎn)讓的商品”）與未轉(zhuǎn)讓的商品或未提供的服務(wù)（以下簡(jiǎn)稱“未轉(zhuǎn)讓的商品”）之間可明l確區(qū)分的，應(yīng)當(dāng)視為原合同終止，同時(shí)，將原合同未履約部分與合同變更部分合并為新合同進(jìn)行會(huì)計(jì)（3）合同變更不屬于上述（1）規(guī)定的情形，且在合同變更日已轉(zhuǎn)讓的商品與未轉(zhuǎn)讓的商品之間不可明確區(qū)分的，應(yīng)當(dāng)將該合同變更部分作為原合同的組成部分進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，由此產(chǎn)生的對(duì)已確認(rèn)收入的影響，應(yīng)當(dāng)在合同變更日調(diào)整當(dāng)期收入。當(dāng)履約進(jìn)度不能合理確定時(shí)，企業(yè)已經(jīng)發(fā)生的成本預(yù)計(jì)能夠得到補(bǔ)償?shù)?，?yīng)當(dāng)按照已經(jīng)發(fā)生的成本金額確認(rèn)收入，直到履約進(jìn)度能夠合理確定為止。對(duì)于在某一時(shí)點(diǎn)履行的履約義務(wù)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在客戶取得相關(guān)商品控制權(quán)時(shí)點(diǎn)確認(rèn)收入。在判斷客戶是否已取得商品控制權(quán)時(shí)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)考慮下列跡象：（1）企業(yè)就該商品享有現(xiàn)時(shí)收款權(quán)利，即客戶就該商品負(fù)有現(xiàn)時(shí)付款義務(wù)。（2）企業(yè)已將該商品的法定所有權(quán)轉(zhuǎn)移給客戶，即客戶已擁有該商品的法定所有權(quán)。（3）企業(yè)已將該商品實(shí)物轉(zhuǎn)移給客戶，即客戶已實(shí)物占有該商品。（4）企業(yè)已將該商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給客戶，即客戶已取得該商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。（5）客戶已接受該商品。（6）其他表明客戶已取得商品控制權(quán)的跡象?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】收入的分類和確認(rèn)是一個(gè)相對(duì)比較高頻考點(diǎn)，考查多是概念題的形式，我們要掌握營(yíng)業(yè)收入有哪些；什么情況下跟同一個(gè)客戶簽訂的多份合同可以合并；什么情況下能夠確認(rèn)收入（有合同，有權(quán)責(zé)，有支付，有實(shí)質(zhì)，能收回不同情況下合同變更應(yīng)該如何進(jìn)行處理；判斷客戶是否已取得商品控制權(quán)時(shí)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)考慮的跡象?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2020單選】下列施工企業(yè)取得的收入中，屬于讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入的是。A.完成施工任務(wù)取得的收入B.出租自有設(shè)備取得的收入C.提供機(jī)械作業(yè)取得的收入D.銷售建筑材料取得的收入【答案】B【解析】讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入是指企業(yè)通過(guò)讓渡資產(chǎn)使用權(quán)而取得的收入，如金融企業(yè)發(fā)放貸款取得的收入，企業(yè)讓渡無(wú)形資產(chǎn)使用權(quán)取得的收入等。完成施工任務(wù)取得的收入屬于建造（施工）合同收入；提供機(jī)械作業(yè)取得的收入屬于提供勞務(wù)收入；銷售建筑材料取得的收入屬于銷售商品收入?！军c(diǎn)撥】重點(diǎn)掌握收入的分類，能夠判別什么屬于收入，什么不屬于，屬于哪一收入類型?！?021多選】銷售商品或提供勞務(wù)取得的收入，對(duì)相關(guān)會(huì)計(jì)要素產(chǎn)生的影響可能是。A.資產(chǎn)增加B.負(fù)債減少C.所有者權(quán)益增加D.所有者權(quán)益減少E.資產(chǎn)減少，負(fù)債增加【答案】ABC【解析】收入可能表現(xiàn)為企業(yè)資產(chǎn)的增加，也可能表現(xiàn)為企業(yè)負(fù)債的減少，或二者兼而有之。收入通常表現(xiàn)為資產(chǎn)的增加，如在銷售商品或提供勞務(wù)并取得收入的同時(shí)，銀行存款增加；有時(shí)也表現(xiàn)為負(fù)債的減少，如預(yù)收款項(xiàng)的銷售業(yè)務(wù)，在提供了商品或勞務(wù)并取得收入的同時(shí)，預(yù)收賬款將得以抵償。收入能導(dǎo)致所有者權(quán)益的增加，根據(jù)“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”的會(huì)計(jì)恒等式，收入無(wú)論表現(xiàn)為資產(chǎn)的增加還是負(fù)債的減少，最終必然導(dǎo)致所有者權(quán)益的增加?！军c(diǎn)撥】資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益，利潤(rùn)=收入-成本，是會(huì)計(jì)的兩大基本恒等式，是對(duì)各會(huì)計(jì)要素的內(nèi)在經(jīng)濟(jì)關(guān)系利用數(shù)學(xué)公式所作的概況表達(dá)。企業(yè)發(fā)生的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)都不會(huì)改變會(huì)計(jì)等式的平衡關(guān)系。理解并掌握這兩個(gè)會(huì)計(jì)恒等式，對(duì)工程財(cái)務(wù)的學(xué)習(xí)是大有裨益的?！究键c(diǎn)13】建造合同收入【考查分值】1-3分【考點(diǎn)頻率】5年7次，2020（單選、多選），2021單選，2022（單選、多選），2023（單選、【考點(diǎn)難度】★★一、建造合同的概念和類型承包人擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)包人擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)承包人擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)包人擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)建造合同成本加成合同二、建造合同的分立與合并企業(yè)通常應(yīng)按照單項(xiàng)建造合同進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，但某些情況需要進(jìn)行分立和合并。合同分立和合并的條件見(jiàn)下圖：1.建造合同的分立一項(xiàng)包括建造數(shù)項(xiàng)資產(chǎn)的建造合同，同時(shí)滿足下列條件的，每項(xiàng)資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)分立為單項(xiàng)合同：（1）每項(xiàng)資產(chǎn)均有獨(dú)立的建造計(jì)劃。（2）與客戶就每項(xiàng)資產(chǎn)單獨(dú)進(jìn)行談判，雙方能夠接受或拒絕與每項(xiàng)資產(chǎn)有關(guān)的合同條款。（3）每項(xiàng)資產(chǎn)的收入和成本可以單獨(dú)辨認(rèn)。如果不同時(shí)具備上述三個(gè)條件，則不能將建造合同進(jìn)行分立，而應(yīng)將其作為一項(xiàng)合同進(jìn)行會(huì)計(jì)處2.建造合同的合并一組合同無(wú)論對(duì)應(yīng)單個(gè)客戶還是多個(gè)客戶，同時(shí)滿足下列條件的，應(yīng)當(dāng)合并為單項(xiàng)合同：（1）該組合同按一攬子交易簽訂。（2）該組合同密切相關(guān)，每項(xiàng)合同實(shí)際上已構(gòu)成一項(xiàng)綜合利潤(rùn)率工程的組成部分。（3）該組合同同時(shí)或依次履行。如果不同時(shí)符合上述三個(gè)條件，則不能將該組合同進(jìn)行合并，而應(yīng)以各單項(xiàng)合同進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。三、建造合同收入的內(nèi)容（一）合同規(guī)定的初始收入（基本內(nèi)容）（二）合同變更、索賠、獎(jiǎng)勵(lì)等形成的收入這三項(xiàng)收入達(dá)到的基本條件：對(duì)方認(rèn)可該部分收入收入金額可計(jì)量四、建造合同收入的確認(rèn)收入的確認(rèn)首先應(yīng)判斷建造合同的結(jié)果能否可靠估計(jì)。（一）合同結(jié)果能可靠估計(jì)時(shí)收入確認(rèn)，用完工百分比法確認(rèn)收入1.合同結(jié)果能可靠估計(jì)的標(biāo)準(zhǔn)l（1）固定造價(jià)合同結(jié)果能可靠估計(jì)的標(biāo)準(zhǔn)：1）合同總收入可計(jì)量2）經(jīng)濟(jì)利益很可能流入企業(yè)3）成本可區(qū)分和計(jì)量4）完工進(jìn)度和尚需發(fā)生的成本可確定（2）成本加成合同結(jié)果能可靠估計(jì)的標(biāo)準(zhǔn)：1）經(jīng)濟(jì)利益很可能流入企業(yè)2）實(shí)際發(fā)生的合同成本能夠清楚地區(qū)分和可靠地計(jì)量2.完工百分比法（完工進(jìn)度）第一步：確定工程的完工進(jìn)度，計(jì)算出完工百分比（1）根據(jù)累計(jì)實(shí)際發(fā)生的合同成本占預(yù)計(jì)總成本的比例合同完工進(jìn)度=累計(jì)實(shí)際發(fā)生的合同成本÷合同預(yù)計(jì)總成本×100%（2）根據(jù)累計(jì)已經(jīng)完成的合同工作量占合同預(yù)計(jì)總工作量的比例合同完工進(jìn)度=已經(jīng)完成的合同工程量÷合同預(yù)計(jì)總工程量×100%注意：預(yù)計(jì)總成本（工程量）=累計(jì)實(shí)際發(fā)生成本（工程量）+預(yù)計(jì)尚需發(fā)生成本（工程量）（3）根據(jù)已完成合同工作的技術(shù)測(cè)量確定第二步：根據(jù)完工百分比確認(rèn)和計(jì)量當(dāng)期的合同收入當(dāng)期確認(rèn)的合同收入=合同總收入×完工進(jìn)度-以前會(huì)計(jì)期間累計(jì)已確認(rèn)的收入（二）合同結(jié)果不能可靠估計(jì)時(shí)：1.合同成本能夠收回的，合同收入根據(jù)能夠收回的實(shí)際合同成本加以確認(rèn)，合同成本在其發(fā)生的當(dāng)期作為費(fèi)用。2.合同成本不能收回的，應(yīng)當(dāng)在發(fā)生時(shí)立即確認(rèn)為費(fèi)用，不確認(rèn)收入。【考點(diǎn)擴(kuò)展】合同是為了約束合同雙方，強(qiáng)制履行合同的責(zé)任和義務(wù)而制作出來(lái)的。建造合同屬于經(jīng)濟(jì)合同范疇，不同于一般的材料采購(gòu)合同和勞務(wù)合同，是承包人進(jìn)行工程建設(shè)、發(fā)包人支付價(jià)款我們要從概念的角度出發(fā)，掌握：合同的類型；什么情況下可以分立、合并合同；合同收入的內(nèi)容有哪些及各種情況下合同收入的確認(rèn)、計(jì)算?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2021單選】某施工企業(yè)簽訂了總造價(jià)為2000萬(wàn)元的固定總價(jià)合同，工期為2年。經(jīng)測(cè)算第1年完工進(jìn)度為60%，實(shí)際收到工程結(jié)算款1000萬(wàn)元;第2年工程全部完工。則按完工百分比法確認(rèn)該企業(yè)第2年的收入為()萬(wàn)元。A.800B.1000C.1200D.2000【答案】A【解析】第2年全部完工，則第2年實(shí)際完成的工程款為：2000×(1-60%)=800萬(wàn)元?！军c(diǎn)撥】完工百分比法確認(rèn)收入時(shí)，“收入是當(dāng)年的，進(jìn)度是累計(jì)的”?！?020多選】根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，合同執(zhí)行過(guò)程中，合同變更形成的收入確認(rèn)為合同收入時(shí)，應(yīng)同時(shí)滿足的條件有。A.合同變更增加了企業(yè)履約的義務(wù)B.客戶能夠認(rèn)可因變更而增加的收入C.合同變更部分雙方的義務(wù)已經(jīng)開(kāi)始履行D.客戶已支付變更部分的相應(yīng)款項(xiàng)E.該收入能夠可靠地計(jì)量【答案】BE【解析】合同變更款應(yīng)當(dāng)在同時(shí)滿足下列條件時(shí)才能構(gòu)成合同收入1）客戶能夠認(rèn)可因變更而增加的收入2）該收入能夠可靠地計(jì)量。如果不同時(shí)具備上述兩個(gè)條件，則不能確認(rèn)變更收入?！军c(diǎn)撥】一定要注意，是同時(shí)具備?！究键c(diǎn)14】利潤(rùn)的計(jì)算【考查分值】1分【考點(diǎn)頻率】5年3次，2020單選，2022單選，2023單選【考點(diǎn)難度】★一、利潤(rùn)的概念和計(jì)算企業(yè)的利潤(rùn)，是企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果，企業(yè)利潤(rùn)的表現(xiàn)形式有營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額和（1）營(yíng)業(yè)利潤(rùn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)是企業(yè)利潤(rùn)的主要來(lái)源營(yíng)業(yè)利潤(rùn)=營(yíng)業(yè)收入-營(yíng)業(yè)成本（或營(yíng)業(yè)費(fèi)用）-稅金及附加-銷售費(fèi)用-管理費(fèi)用-財(cái)務(wù)費(fèi)用-資產(chǎn)減值損失+公允價(jià)值變動(dòng)收益（損失為負(fù)）+投資收益（損失為負(fù)）營(yíng)業(yè)收入包括主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和其他業(yè)務(wù)收入。（2）利潤(rùn)總額利潤(rùn)總額=營(yíng)業(yè)利潤(rùn)+營(yíng)業(yè)外收入-營(yíng)業(yè)外支出營(yíng)業(yè)外收入（或支出）是指企業(yè)發(fā)生的與其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)沒(méi)有直接關(guān)系的各項(xiàng)收入（或支出）。其中，營(yíng)業(yè)外收入包括固定資產(chǎn)盤盈、處置固定資產(chǎn)凈收益、處置無(wú)形資產(chǎn)凈收益、罰款凈收入等。營(yíng)業(yè)外支出包括固定資產(chǎn)盤虧、處置固定資產(chǎn)凈損失、處置無(wú)形資產(chǎn)凈損失、債務(wù)重組損失、罰款支出、捐贈(zèng)支出、非常損失等。（3）凈利潤(rùn)（稅后利潤(rùn)）凈利潤(rùn)=利潤(rùn)總額-所得稅費(fèi)用二、利潤(rùn)的分配利潤(rùn)分配是指企業(yè)按照國(guó)家的有關(guān)規(guī)定，對(duì)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)和以前年度未分配的利潤(rùn)所進(jìn)行的1.稅后利潤(rùn)的分配原則（1）按法定順序分配的原則。（2）非有盈余不得分配原則。（3）同股同權(quán)、同股同利原則。（4）公司持有的本公司股份不得分配利潤(rùn)。2.稅后利潤(rùn)的分配順序（1）彌補(bǔ)公司以前年度虧損；（2）提取法定公積金；（3）經(jīng)股東會(huì)或者股東大會(huì)決議提取任意公積金；（4）向投資者分配的利潤(rùn)或股利；（5）未分配利潤(rùn)?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額和凈利潤(rùn)的關(guān)系及公式要理解并掌握?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2023單選】某施工企業(yè)在2022年取得營(yíng)業(yè)利潤(rùn)5000萬(wàn)元，固定資產(chǎn)盤虧600萬(wàn)元，處置無(wú)形資產(chǎn)凈收益500萬(wàn)元，繳納罰款支出20萬(wàn)元，債務(wù)重組損失800萬(wàn)元，該企業(yè)2022年度利潤(rùn)總額為()萬(wàn)元。A.3080B.4100C.5000D.4080【答案】D【解析】利潤(rùn)總額=營(yíng)業(yè)利潤(rùn)+營(yíng)業(yè)外收入-營(yíng)業(yè)外支出=5000-600+500-20-800=4080萬(wàn)元。【點(diǎn)撥】利潤(rùn)總額的計(jì)算相對(duì)比較簡(jiǎn)單，只要理解了營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，利潤(rùn)總額之間的關(guān)系及公式表達(dá)，解題時(shí)按照公式一步步來(lái)即可。【考點(diǎn)15】財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成及列報(bào)基本要求【考查分值】1-4分【考點(diǎn)頻率】5年11次，2019（2單選、多選），2020（單選、多選），2021多選，2022（2單選、多選），2023（2單選）【考點(diǎn)難度】★★一、財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成作用資產(chǎn)負(fù)債表反映企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況；“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”1.資產(chǎn)類，企業(yè)資產(chǎn)按其“流動(dòng)性”大小順序排列，分為流動(dòng)資產(chǎn)和非流動(dòng)資2.負(fù)債類，它們按債務(wù)必須支付的時(shí)間順序排列，分為流動(dòng)負(fù)債和非流動(dòng)負(fù)債①反映企業(yè)在某一特定日期所擁有的各種資源總量及其分布情況②反映企業(yè)的償債能力，可以提供某一日期的負(fù)債總額及其結(jié)構(gòu)③反映企業(yè)所有者權(quán)益的構(gòu)成情況利潤(rùn)表利潤(rùn)表是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果的財(cái)務(wù)報(bào)表。利潤(rùn)表的列報(bào)必須充分反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的主要來(lái)源和構(gòu)成①能反映企業(yè)在一定期間的收入和費(fèi)用情況以及獲得利潤(rùn)或發(fā)生虧損的數(shù)額，表明企業(yè)投入與產(chǎn)出之間的關(guān)系。②通過(guò)利潤(rùn)表提供的不同時(shí)期的比較數(shù)字，可以分析判斷企業(yè)損益發(fā)展變化的趨勢(shì)，預(yù)③通過(guò)利潤(rùn)表可以考核企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果以及利潤(rùn)計(jì)劃的執(zhí)行情況，分析企業(yè)利潤(rùn)增減變化原因。現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量①現(xiàn)金流量表有助于使用者對(duì)企業(yè)整體財(cái)務(wù)狀況做出客觀評(píng)價(jià)。②現(xiàn)金流量表有助于評(píng)價(jià)企業(yè)的支付能力、償債能力和周轉(zhuǎn)能力。③現(xiàn)金流量表有助于使用者預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的發(fā)展情況。所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）變動(dòng)表在所有者權(quán)益報(bào)表中，綜合收益和由所有者（或股東）的資本交易導(dǎo)致的所有者權(quán)益的變動(dòng)，應(yīng)當(dāng)分別列示。所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）變動(dòng)表全面反映了企業(yè)的所有者權(quán)益在年度內(nèi)的變化情況，便于會(huì)計(jì)信息使用者深入分析企業(yè)所有者權(quán)益的增減變化情況，并進(jìn)而對(duì)企業(yè)的資本保值增值情況做出正確判斷，從而提供對(duì)決策有用的信息財(cái)務(wù)報(bào)表附注是對(duì)在資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表和所有者權(quán)益變動(dòng)表等報(bào)表中列示項(xiàng)目的文字描述或明細(xì)資料，以及對(duì)未能在這些報(bào)表中列示項(xiàng)目的說(shuō)明等。是對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的重要補(bǔ)充二、現(xiàn)金流量表的內(nèi)容現(xiàn)金包括庫(kù)存現(xiàn)金、可以隨時(shí)用于支付的存款、其他貨幣資金以及現(xiàn)金等價(jià)物。現(xiàn)金等價(jià)物是指企業(yè)持有的期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)小的投資，通常從購(gòu)買日起三個(gè)月到期或清償?shù)膰?guó)庫(kù)券、貨幣市場(chǎng)基金、可轉(zhuǎn)換定期存單、銀行承兌匯票等都可列為現(xiàn)金等價(jià)物（不含股票）?，F(xiàn)金流量表的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是指企業(yè)投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)以外的所有交易和事項(xiàng)，一般采用直接法，即通過(guò)現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出的主要類別列示經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量，應(yīng)當(dāng)單獨(dú)列示反映下列信息的項(xiàng)目：①銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金；②收到的稅費(fèi)返還；③收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金；④購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金；⑤支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金；⑥支付的各項(xiàng)稅費(fèi)；⑦支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。投資活動(dòng)是指企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)的購(gòu)建和不包括在現(xiàn)金等價(jià)物范圍的投資及其處置活動(dòng)。其產(chǎn)生的現(xiàn)金流量至少應(yīng)當(dāng)單獨(dú)列示反映下列信息的項(xiàng)目：①收回投資收到的現(xiàn)金；②取得投資收益收到的現(xiàn)金；③處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額；④處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額；⑤收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金；⑥購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金；⑦投資支付的現(xiàn)金；⑧取得子公司及其他營(yíng)業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額；⑨支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。籌資活動(dòng)是指導(dǎo)致企業(yè)資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動(dòng)，其產(chǎn)生的現(xiàn)金流量至少應(yīng)當(dāng)單獨(dú)列示反映下列信息的項(xiàng)目：①吸收投資收到的現(xiàn)金；②取得借款收到的現(xiàn)金；③收到其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金；④償還債務(wù)支付的現(xiàn)金；⑤分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金；⑥支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。三、財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)的基本要求（1）企業(yè)應(yīng)當(dāng)以持續(xù)經(jīng)營(yíng)為基礎(chǔ)。企業(yè)應(yīng)該依據(jù)實(shí)際發(fā)生的交易和事項(xiàng)，按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的規(guī)定進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量，在此基礎(chǔ)上編制財(cái)務(wù)報(bào)表。（2）除現(xiàn)金流量表按照收付實(shí)現(xiàn)制編制外，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照權(quán)責(zé)（2）除現(xiàn)金流量表按照收付實(shí)現(xiàn)制編制外，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則編制財(cái)務(wù)報(bào)表。（3）財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目的列報(bào)應(yīng)當(dāng)在各個(gè)會(huì)計(jì)期間保持一致，不得隨意變更。（4）重要項(xiàng)目單獨(dú)列報(bào)。（5）報(bào)表列式項(xiàng)目不應(yīng)相互抵消。（6）當(dāng)期報(bào)表列報(bào)項(xiàng)目與上期報(bào)表列報(bào)項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)具有可比性。（7）企業(yè)至少應(yīng)當(dāng)按年編制財(cái)務(wù)報(bào)表。（8）顯著位置至少披露下列各項(xiàng)：①編報(bào)企業(yè)的名稱；②資產(chǎn)負(fù)債表日或財(cái)務(wù)報(bào)表涵蓋的會(huì)計(jì)期間；③人民幣金額單位；④財(cái)務(wù)報(bào)表是合并財(cái)務(wù)報(bào)表的，應(yīng)當(dāng)予以標(biāo)明?！究键c(diǎn)擴(kuò)展】財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告（簡(jiǎn)稱財(cái)務(wù)報(bào)告）一般包括財(cái)務(wù)報(bào)表和其他應(yīng)當(dāng)在財(cái)務(wù)報(bào)告中披露的相關(guān)信息和資料，其中財(cái)務(wù)報(bào)表是對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量的結(jié)構(gòu)性表述，至少應(yīng)當(dāng)包括的組成部分有資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）變動(dòng)表和附注。重點(diǎn)掌握財(cái)務(wù)報(bào)表列表的基本要求、構(gòu)成、內(nèi)容和作用；能判斷現(xiàn)金等價(jià)物；判斷哪些活動(dòng)屬于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)?！究键c(diǎn)經(jīng)典題】【2023單選】下列施工企業(yè)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量中，應(yīng)計(jì)入現(xiàn)金流量表中經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量的是()。A.提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金B(yǎng).從銀行借款收到的現(xiàn)金C.處置閑置的固定資產(chǎn)收到的現(xiàn)金D.償付貸款利息支付的現(xiàn)金【答案】A【解析】經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量主要包括：1.銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金；2.收到的稅費(fèi)返還；3.收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金；4.購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金；5.支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金；6.支付的各項(xiàng)稅費(fèi)；7.支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金?！军c(diǎn)撥】無(wú)法判斷現(xiàn)金流量到底屬于“經(jīng)營(yíng)活動(dòng)”“投資活動(dòng)”“籌資活動(dòng)”時(shí)，可以從其反方向入手。若給出的是結(jié)果狀態(tài)，可以追溯其初始狀態(tài)。比如：判斷“收到分紅”與“給股東分紅”的歸屬；“收到分紅”的前提是“給別人投資”，屬于投資活動(dòng)，所以“收到分紅”屬于投資活動(dòng)；“給股東分紅”的前提是“找股東要錢”，屬于籌資活動(dòng)，可得“給股東分紅”屬于籌資活動(dòng)?！?019多選】在編制企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表中的現(xiàn)金流量表時(shí)，可視為現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的有。A.可隨時(shí)用于支付的其他貨幣資金B(yǎng).可轉(zhuǎn)換定期存單C.銀行承兌匯票D.企業(yè)短期購(gòu)入的可流通的股票E.三個(gè)月到期的國(guó)庫(kù)券【答案】ABCE【解析】現(xiàn)金等價(jià)物是指企業(yè)持有的期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)小的投資，通常從購(gòu)買日起三個(gè)月到期或清償?shù)膰?guó)庫(kù)券、貨幣市場(chǎng)基金、可轉(zhuǎn)換定期存單、銀行承兌匯票等都可列為現(xiàn)金等價(jià)物。但是企業(yè)短期購(gòu)入的可流通的股票，盡管期限短，變現(xiàn)的能力也很強(qiáng)，但由于其變現(xiàn)的金額并不確定，其價(jià)值變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)較大，因而不屬于現(xiàn)金等價(jià)物。【點(diǎn)撥】理解概念且能判斷出哪些屬于現(xiàn)金等價(jià)物?！究键c(diǎn)16】財(cái)務(wù)比率分析【考查分值】1-4分【考點(diǎn)頻率】5年13次，2019單選，2020（單選，多選2021（單選，多選2022（4單選，多選），2023（3單選）【考點(diǎn)難度】★★★★一、償債能力比率總資產(chǎn)=流動(dòng)資產(chǎn)+長(zhǎng)期資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn)=速動(dòng)資產(chǎn)+存貨指標(biāo)計(jì)算公式分析長(zhǎng)期償債能力資產(chǎn)負(fù)債率從企業(yè)債權(quán)人角度看，資產(chǎn)負(fù)債率越低，說(shuō)明企業(yè)償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人的權(quán)益就越有保障。從企業(yè)所有者和經(jīng)營(yíng)者角度看，通常希望該指標(biāo)高些，這有利于利用財(cái)務(wù)杠桿增加所有者獲利能力。但資產(chǎn)負(fù)一般地說(shuō)，該指標(biāo)為50%比較合適，有利于風(fēng)險(xiǎn)與收益的平衡。利息備付率息稅前利潤(rùn)當(dāng)期應(yīng)付利息利息保障倍數(shù)越大，利息支付越有保障，正常情況下利息備付率應(yīng)當(dāng)大于1，一般情況下，利息備付率不宜低于2，而且需要將該利息備付率指標(biāo)與其他同類企業(yè)進(jìn)行比較，來(lái)分析決定本企業(yè)的指標(biāo)水平償債備付率可用于還本付息的資金當(dāng)期應(yīng)還本付息金額正常情況償債備付率應(yīng)當(dāng)大于1，并結(jié)合債權(quán)人的要求確定，一般情況下，償債備付率不宜低于1.3。短期償債能力流動(dòng)比率流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債不存在標(biāo)準(zhǔn)的、統(tǒng)一的流動(dòng)比率數(shù)值，生產(chǎn)性企業(yè)合理的最低流動(dòng)比率為2，太低，可能出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，太高，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)不合理速動(dòng)比率速動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債速動(dòng)資產(chǎn)=流動(dòng)資產(chǎn)-存貨；速動(dòng)資產(chǎn)=貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)+應(yīng)收票據(jù)+應(yīng)收賬款+其他應(yīng)收款不同行業(yè)的速動(dòng)比率差別