2025年會(huì)計(jì)職稱(chēng)考試《初級(jí)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)》財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警考點(diǎn)歸納試題含答案一、單項(xiàng)選擇題1.甲公司2024年末流動(dòng)資產(chǎn)總額為800萬(wàn)元（其中存貨200萬(wàn)元），流動(dòng)負(fù)債總額為400萬(wàn)元，則甲公司的速動(dòng)比率為（）。A.2.0B.1.5C.1.0D.0.5答案：B解析：速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債=（流動(dòng)資產(chǎn)存貨）/流動(dòng)負(fù)債=（800200）/400=1.5。2.乙公司2024年利潤(rùn)總額為300萬(wàn)元，利息費(fèi)用為50萬(wàn)元，所得稅費(fèi)用為75萬(wàn)元，則利息保障倍數(shù)為（）。A.6.0B.7.0C.8.0D.9.0答案：B解析：利息保障倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)/應(yīng)付利息=（利潤(rùn)總額+利息費(fèi)用）/利息費(fèi)用=（300+50）/50=7.0。3.丙公司2024年末負(fù)債總額為1200萬(wàn)元，資產(chǎn)總額為3000萬(wàn)元，所有者權(quán)益總額為1800萬(wàn)元，則產(chǎn)權(quán)比率為（）。A.0.67B.1.5C.0.4D.2.5答案：A解析：產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額/所有者權(quán)益總額=1200/1800≈0.67。4.下列指標(biāo)中，反映企業(yè)短期償債能力的核心指標(biāo)是（）。A.資產(chǎn)負(fù)債率B.產(chǎn)權(quán)比率C.流動(dòng)比率D.凈資產(chǎn)收益率答案：C解析：流動(dòng)比率、速動(dòng)比率是衡量短期償債能力的核心指標(biāo)；資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率反映長(zhǎng)期償債能力；凈資產(chǎn)收益率反映盈利能力。5.某企業(yè)2024年?duì)I業(yè)收入為5000萬(wàn)元，年初應(yīng)收賬款余額為300萬(wàn)元，年末應(yīng)收賬款余額為500萬(wàn)元，壞賬準(zhǔn)備余額始終為50萬(wàn)元，則應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率為（）次。A.12.5B.10.0C.8.33D.6.25答案：A解析：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=營(yíng)業(yè)收入/應(yīng)收賬款平均余額=5000/[（300+500）/2]=5000/400=12.5（次）。注意：壞賬準(zhǔn)備是應(yīng)收賬款的備抵科目，計(jì)算時(shí)應(yīng)使用未扣除壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收賬款賬面余額。二、多項(xiàng)選擇題1.下列財(cái)務(wù)指標(biāo)中，屬于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警關(guān)鍵指標(biāo)的有（）。A.流動(dòng)比率B.存貨周轉(zhuǎn)率C.資產(chǎn)負(fù)債率D.銷(xiāo)售凈利率答案：ABCD解析：流動(dòng)比率（短期償債）、資產(chǎn)負(fù)債率（長(zhǎng)期償債）反映償債風(fēng)險(xiǎn)；存貨周轉(zhuǎn)率（營(yíng)運(yùn)效率）反映營(yíng)運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)；銷(xiāo)售凈利率（盈利能力）反映盈利風(fēng)險(xiǎn)，均屬于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的關(guān)鍵指標(biāo)。2.企業(yè)出現(xiàn)以下哪些信號(hào)時(shí)，可能預(yù)示財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)（）。A.經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流連續(xù)3個(gè)季度為負(fù)B.短期借款占負(fù)債總額比例超過(guò)60%C.應(yīng)收賬款逾期率較上年上升20%D.毛利率較行業(yè)平均水平低5個(gè)百分點(diǎn)答案：ABCD解析：經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流負(fù)增長(zhǎng)可能導(dǎo)致資金鏈斷裂；短期借款占比過(guò)高增加短期償債壓力；應(yīng)收賬款逾期率上升影響資金回籠；毛利率低于行業(yè)可能削弱盈利能力，均為財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信號(hào)。3.關(guān)于Zscore財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警模型，下列說(shuō)法正確的有（）。A.適用于上市公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估B.核心指標(biāo)包括營(yíng)運(yùn)資本/資產(chǎn)總額C.Z值越低，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越高D.模型包含盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力等多維度指標(biāo)答案：ABCD解析：Zscore模型由Altman提出，主要用于上市公司，通過(guò)5個(gè)指標(biāo)（如營(yíng)運(yùn)資本/資產(chǎn)總額、留存收益/資產(chǎn)總額等）計(jì)算Z值，Z值越低風(fēng)險(xiǎn)越高，覆蓋償債、盈利、營(yíng)運(yùn)等維度。4.下列關(guān)于流動(dòng)比率的表述中，正確的有（）。A.流動(dòng)比率過(guò)高可能意味著流動(dòng)資產(chǎn)閑置B.一般認(rèn)為流動(dòng)比率2:1較為合理C.流動(dòng)比率低于1:1時(shí)必然存在短期償債風(fēng)險(xiǎn)D.流動(dòng)比率需結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)分析答案：ABD解析：流動(dòng)比率并非越高越好，過(guò)高可能表明資金使用效率低（如存貨積壓、應(yīng)收賬款過(guò)多）；行業(yè)特性會(huì)影響合理值（如零售業(yè)存貨周轉(zhuǎn)快，流動(dòng)比率可低于2:1）；流動(dòng)比率低于1:1時(shí)需結(jié)合速動(dòng)比率、現(xiàn)金流等綜合判斷，并非必然存在風(fēng)險(xiǎn)。5.企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的主要步驟包括（）。A.設(shè)定預(yù)警指標(biāo)及閾值B.收集和分析財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)C.識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)并預(yù)警D.制定風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施答案：ABCD解析：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警流程通常包括：指標(biāo)設(shè)定（確定關(guān)鍵指標(biāo)及安全區(qū)間）、數(shù)據(jù)收集（獲取財(cái)務(wù)報(bào)表、業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)）、分析識(shí)別（對(duì)比閾值，發(fā)現(xiàn)異常）、預(yù)警響應(yīng)（提示風(fēng)險(xiǎn)并制定應(yīng)對(duì)策略）。三、判斷題1.速動(dòng)比率比流動(dòng)比率更能準(zhǔn)確反映企業(yè)短期償債能力，因?yàn)榭鄢俗儸F(xiàn)能力較差的存貨。（）答案：√解析：存貨可能存在積壓、貶值等問(wèn)題，變現(xiàn)能力低于貨幣資金、應(yīng)收賬款等速動(dòng)資產(chǎn)，因此速動(dòng)比率更嚴(yán)格反映短期償債能力。2.資產(chǎn)負(fù)債率越高，企業(yè)長(zhǎng)期償債風(fēng)險(xiǎn)越小。（）答案：×解析：資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額，比率越高，負(fù)債占比越大，長(zhǎng)期償債壓力越大，風(fēng)險(xiǎn)越高。3.利息保障倍數(shù)小于1時(shí)，說(shuō)明企業(yè)息稅前利潤(rùn)不足以支付利息費(fèi)用，存在嚴(yán)重償債風(fēng)險(xiǎn)。（）答案：√解析：利息保障倍數(shù)<1時(shí)，息稅前利潤(rùn)無(wú)法覆蓋利息支出，需動(dòng)用留存收益或舉新債付息，償債風(fēng)險(xiǎn)極高。4.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高，說(shuō)明企業(yè)收賬速度越快，營(yíng)運(yùn)資金占用越少，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越低。（）答案：√解析：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=營(yíng)業(yè)收入/應(yīng)收賬款平均余額，比率越高，收賬周期越短，資金回籠快，減少壞賬風(fēng)險(xiǎn)和資金占用，降低營(yíng)運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)。5.Zscore模型中，若Z值大于2.99，通常認(rèn)為企業(yè)處于財(cái)務(wù)安全區(qū)。（）答案：√解析：Zscore模型臨界值通常為：Z>2.99為安全區(qū)，1.81<Z<2.99為灰色區(qū)，Z<1.81為破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)區(qū)。四、不定項(xiàng)選擇題（一）甲公司為制造業(yè)企業(yè)，2024年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)如下：資產(chǎn)負(fù)債表部分項(xiàng)目（單位：萬(wàn)元）：貨幣資金：200，應(yīng)收賬款：300（年初250），存貨：500（年初400），固定資產(chǎn)：1000，資產(chǎn)總計(jì)：2000；短期借款：400，應(yīng)付賬款：200，長(zhǎng)期借款：500，負(fù)債總計(jì)：1100；利潤(rùn)表部分項(xiàng)目（單位：萬(wàn)元）：營(yíng)業(yè)收入：4000，營(yíng)業(yè)成本：2800，利潤(rùn)總額：500，利息費(fèi)用：100，所得稅費(fèi)用：125。要求：根據(jù)上述資料，回答15題。1.甲公司2024年末流動(dòng)比率為（）。A.1.25B.1.5C.2.0D.2.5答案：A解析：流動(dòng)資產(chǎn)=貨幣資金+應(yīng)收賬款+存貨=200+300+500=1000萬(wàn)元；流動(dòng)負(fù)債=短期借款+應(yīng)付賬款=400+200=600萬(wàn)元；流動(dòng)比率=1000/600≈1.25。2.甲公司2024年速動(dòng)比率為（）。A.0.83B.1.0C.1.25D.1.5答案：A解析：速動(dòng)資產(chǎn)=流動(dòng)資產(chǎn)存貨=1000500=500萬(wàn)元；速動(dòng)比率=500/600≈0.83。3.甲公司2024年資產(chǎn)負(fù)債率為（）。A.50%B.55%C.60%D.65%答案：B解析：資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額=1100/2000=55%。4.甲公司2024年利息保障倍數(shù)為（）。A.5.0B.6.0C.7.0D.8.0答案：B解析：息稅前利潤(rùn)=利潤(rùn)總額+利息費(fèi)用=500+100=600萬(wàn)元；利息保障倍數(shù)=600/100=6.0。5.結(jié)合行業(yè)數(shù)據(jù)（流動(dòng)比率行業(yè)平均1.8，速動(dòng)比率行業(yè)平均1.2，資產(chǎn)負(fù)債率行業(yè)平均50%），下列關(guān)于甲公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的分析中，正確的有（）。A.流動(dòng)比率低于行業(yè)平均，短期償債能力較弱B.速動(dòng)比率低于行業(yè)平均，存貨占比可能過(guò)高C.資產(chǎn)負(fù)債率高于行業(yè)平均，長(zhǎng)期償債壓力較大D.利息保障倍數(shù)6.0，短期付息能力較強(qiáng)答案：ABCD解析：甲公司流動(dòng)比率1.25<行業(yè)1.8，短期償債能力弱；速動(dòng)比率0.83<行業(yè)1.2，可能因存貨占流動(dòng)資產(chǎn)比例高（500/1000=50%）；資產(chǎn)負(fù)債率55%>行業(yè)50%，長(zhǎng)期負(fù)債占比更高；利息保障倍數(shù)6.0>1，說(shuō)明息稅前利潤(rùn)可覆蓋6倍利息，付息能力較強(qiáng)。（二）乙公司20232024年部分財(cái)務(wù)指標(biāo)如下：|指標(biāo)|2023年|2024年|行業(yè)平均（2024）|||||||流動(dòng)比率|1.9|1.2|1.8||速動(dòng)比率|1.3|0.7|1.2||存貨周轉(zhuǎn)率（次）|6.0|4.0|5.5||資產(chǎn)負(fù)債率|45%|58%|50%||銷(xiāo)售凈利率|8%|3%|7%|要求：根據(jù)上述資料，回答13題。1.乙公司2024年流動(dòng)比率下降的可能原因有（）。A.存貨大幅增加B.短期借款增加C.應(yīng)收賬款減少D.貨幣資金減少答案：ABD解析：流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債，比率下降可能因流動(dòng)資產(chǎn)減少（如貨幣資金、應(yīng)收賬款減少）或流動(dòng)負(fù)債增加（如短期借款增加）；存貨屬于流動(dòng)資產(chǎn)，存貨增加會(huì)導(dǎo)致流動(dòng)資產(chǎn)增加，若流動(dòng)負(fù)債不變，流動(dòng)比率應(yīng)上升，因此A選項(xiàng)需結(jié)合其他因素（如流動(dòng)負(fù)債增加更多）。2.乙公司2024年財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信號(hào)包括（）。A.流動(dòng)比率低于行業(yè)平均B.速動(dòng)比率大幅下降C.存貨周轉(zhuǎn)率低于行業(yè)D.銷(xiāo)售凈利率低于行業(yè)答案：ABCD解析：流動(dòng)比率1.2<1.8（行業(yè)），短期償債能力弱；速動(dòng)比率0.7<1.2（行業(yè)）且較上年下降0.6，風(fēng)險(xiǎn)加劇；存貨周轉(zhuǎn)率4.0<5.5（行業(yè)），存貨周轉(zhuǎn)放緩；銷(xiāo)售凈利率3%<7%（行業(yè)）