獨立董事制度概述獨立董事的基本概述31獨立董事制度的產(chǎn)生和發(fā)展2我國獨立董事制度中存在的問題33改進建議4ContentsPartOne獨立董事的基本概述Hidesign什么是獨立董事PAGE04

獨立董事是指不在公司擔(dān)任除董事外的其他職務(wù)，并與其所受聘的上市公司及其主要股東不存在可能妨礙其進行獨立客觀判斷的關(guān)系的董事。

獨立董事的“獨立性”PAGE04名義獨立性與事實獨立性

名義上的“獨立性”是指擔(dān)任獨立董事的人員符合市場監(jiān)管部門有關(guān)獨立董事“獨立性”的相關(guān)規(guī)定，具備擔(dān)任獨立董事的資格。事實上的“獨立性”是指獨立董事在公司重大決策參與方面能夠做出獨立判斷并發(fā)揮相應(yīng)的作用。

什么是獨立董事制度PAGE04

獨立董事制度是指在董事會中設(shè)立獨立董事、以形成權(quán)力制衡與監(jiān)督的一種制度。特點：行使了雙層制中監(jiān)事會的職能PAGE04國會通過的商法等修改法參照美國模式導(dǎo)入了“委員會等設(shè)置公司”，法定了獨立董事監(jiān)督業(yè)務(wù)執(zhí)行董事和經(jīng)理的經(jīng)營活動。給予公司在傳統(tǒng)的監(jiān)事制度模式和獨立董事制度模式之間進行選擇的權(quán)利，讓公司選擇符合自身治理結(jié)構(gòu)的經(jīng)營監(jiān)督模式。美國是最早開始實施獨立(外部)董事制度的國家，美國《1940年投資公司法》就規(guī)定至少需要40%的董事應(yīng)由獨立人士擔(dān)任。美國首先提出了在董事會中引入外部董事，通過引入外部的獨立董事，對董事會這一內(nèi)部機構(gòu)適當?shù)耐獠炕?，從而形成一定的監(jiān)督制約力量。PartTwo獨立董事制度的產(chǎn)生和發(fā)展Hidesign獨立董事制度的起源PAGE181940年

美國《投資公司法》，它要求投資公司董事會至少40%的董事必須是“非利益相關(guān)人士”20世紀70年代（全面興盛）SEC批準紐約證券交易所引入一項新條例，即要求本國的每家上市公司設(shè)立并維持一個全部由獨立董事組成的審計委員會，獨立董事制度才最終在美國得以確立。20世紀90年代英美法其它國家隨之掀起了一場公司治理中的“獨立董事革命”，獨董制度逐漸在英國、香港等具有英美法統(tǒng)的國家和地區(qū)全面實行。不同治理模式下的獨立董事制度PAGE26獨立董事是單層制中的外部董事外部董事的“獨立性”受限于外部董事與公司內(nèi)部人之間的信息不對稱英美模式獨立董事是雙層制中的非執(zhí)行董事(或監(jiān)事)外部董事的“獨立性”受限于他們的流動性德日模式大股東的超強控制力決定獨立董事很難發(fā)揮作用東南亞模式我國獨立董事制度的產(chǎn)生和發(fā)展PAGE18A

2000年4月召開的全國企業(yè)改革與管理工作會議上，國家經(jīng)貿(mào)委明確提出，今后要在大型公司制企業(yè)中逐步建立獨立董事制度B

2000年11月上海證券交易所于制定了《上海證券交易所上市公司治理指引》就上市公司建立獨立董事制度作了較為詳細的規(guī)定C2001年，中國證監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于在上市公司建立獨立董事制度的指導(dǎo)意見》.我國獨立董事的條件PAGE22

根據(jù)法律、行政法規(guī)及其他有關(guān)規(guī)定，具備擔(dān)任上市公司董事的資格具有《指導(dǎo)意見》所要求的獨立性

具備上市公司運作的基本知識，熟悉相關(guān)法律、行政法規(guī)、規(guī)章及規(guī)則具有5年以上法律、經(jīng)濟或者其他履行獨立董事職責(zé)所必需的工作經(jīng)驗根據(jù)《指導(dǎo)意見》的規(guī)定，下列人員不得擔(dān)任獨立董事：PAGE14在上市公司或者其附屬企業(yè)任職的人員及其直系親屬、主要社會關(guān)系(直系親屬是指配偶、父母、子女等；主要社會關(guān)系是指兄弟姐妹、岳父母、兒媳女婿、兄弟姐妹的配偶、配偶的兄弟姐妹等)；直接或間接持有上市公司已發(fā)行股份1%以上或者是上市公司前10名股東中的自然人股東及其直系親屬；根據(jù)《指導(dǎo)意見》的規(guī)定，下列人員不得擔(dān)任獨立董事：PAGE14在直接或間接持有上市公司已發(fā)行股份5%以上的股東單位或者在上市公司前5名股東單位任職的人員及其直系親屬；最近一年內(nèi)曾經(jīng)具有前三項所列舉情形的人員；為上市公司或者其附屬企業(yè)提供財務(wù)、法律、咨詢等服務(wù)的人員；公司章程規(guī)定的其他人員；中國證監(jiān)會認定的其他人員。PartThree我國獨立董事制度中存在的問題Hidesign存在的問題PAGE273.獨立董事的違法違規(guī)行為缺乏有效的法律責(zé)任追究機制2.獨立董事的薪酬來源于所任職的企業(yè)，因利益的關(guān)聯(lián)會造成獨立董事難以發(fā)揮其獨立見解

1.獨立董事的選聘機制并未市場化，目前上市公司的獨立董事主要來源于大股東的推薦；Partfour改進建議Hidesign改進建議獨立董事和監(jiān)事會制度應(yīng)各有側(cè)重，合理分工在確保獨立董事獨立性的前提下，應(yīng)尊重獨