環(huán)衛(wèi)裝備及服務(wù)企業(yè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資管理辦法2020年10月

目 錄第一章總則 3第二章審批機(jī)構(gòu)與日常管理 3第三章創(chuàng)新業(yè)務(wù)性質(zhì)、范圍與原則 5第四章參與對(duì)象 6第五章投資方案基本內(nèi)容 7第六章創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)比例設(shè)置 9第七章出資方式、出資定價(jià)與出資期限 9第八章激勵(lì)實(shí)施方式 10第九章對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展的支持 12第十章創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的融資 12第十一章退出機(jī)制 13第十二章持股平臺(tái)的內(nèi)部運(yùn)作 15第十三章違約責(zé)任與糾紛處理 18第十四章附則 19

環(huán)衛(wèi)裝備及服務(wù)企業(yè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資管理辦法第一章總則第一條基于xx有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“公司”）及子公司聚焦主業(yè)、培育新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)的發(fā)展需要，在保障原有業(yè)務(wù)穩(wěn)定發(fā)展的同時(shí)，亟需積極推進(jìn)公司新業(yè)務(wù)的開(kāi)拓，促進(jìn)新產(chǎn)品開(kāi)發(fā)步伐，提升持續(xù)盈利能力，根據(jù)《中華人民共和國(guó)公司法》、《中華人民共和國(guó)證券法》等相關(guān)法律、法規(guī)和《公司章程》及《公司子公司管理制度》等的規(guī)定，結(jié)合公司實(shí)際情況，制定本辦法。第二條本辦法制定的目的：以共同投資和權(quán)益連結(jié)為紐帶，激發(fā)員工創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)和拼搏精神，強(qiáng)化執(zhí)行力和戰(zhàn)斗力，推動(dòng)企業(yè)內(nèi)部創(chuàng)新能力，不斷嘗試和探索創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展方向；建立和完善創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的法人治理結(jié)構(gòu)與激勵(lì)約束機(jī)制，增強(qiáng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)核心員工責(zé)任感、使命感，降低和管控公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)投資風(fēng)險(xiǎn)，從而推動(dòng)公司業(yè)務(wù)全面升級(jí)，提升公司核心競(jìng)爭(zhēng)力，實(shí)現(xiàn)股東、公司、創(chuàng)新業(yè)務(wù)和員工個(gè)人利益的有效結(jié)合和最大化。第三條本辦法適用的對(duì)象：（1）公司及子公司（包括創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司）；（2）公司及子公司員工；（3）公司及子公司員工投資的持股平臺(tái)（有限公司、有限合伙等形式）。第二章審批機(jī)構(gòu)與日常管理第四條公司董事會(huì)負(fù)責(zé)審批如下事項(xiàng)：（一）審批對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的投資事項(xiàng)；（二）審批為創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司提供擔(dān)保事項(xiàng)；（三）審批與創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司相關(guān)的關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)；（四）審批收購(gòu)持股平臺(tái)或其他方持有的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的股權(quán)事項(xiàng)；（五）審批出售創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的股權(quán)事項(xiàng)；（六）審批戰(zhàn)略投資者直接入股創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司及創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司引進(jìn)外部投資等股權(quán)事項(xiàng)；（七）審批創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司融資等其他非日常業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)事項(xiàng)；（八）審批其他依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及《公司章程》等規(guī)定屬于董事會(huì)權(quán)限范圍內(nèi)的其他事項(xiàng)。第五條根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及《公司章程》等的規(guī)定，超出公司董事會(huì)審批權(quán)限范圍的，公司董事會(huì)應(yīng)提交公司股東大會(huì)審批。涉及創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司獨(dú)立上市的事項(xiàng)，應(yīng)提交公司股東大會(huì)審批。第六條為確保本辦法的管理到位、有序?qū)嵤?，公司成立?chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組，由公司董事長(zhǎng)擔(dān)任組長(zhǎng)，公司戰(zhàn)略委員會(huì)成員為組員，可適當(dāng)增補(bǔ)財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人等高級(jí)管理人員為組員，最多不超過(guò)5人。創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組負(fù)責(zé)制定創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資、收購(gòu)等的實(shí)施方案，以及持股平臺(tái)的日常管理與執(zhí)行，并協(xié)調(diào)證券事務(wù)部、人力資源部、財(cái)務(wù)部、審計(jì)部等相關(guān)部門(mén)輔助日常工作。具體包括以下事項(xiàng)：（一）根據(jù)本辦法確認(rèn)的基本原則和公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)的發(fā)展規(guī)劃和實(shí)際需求，擬定創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資的具體實(shí)施方案和實(shí)施進(jìn)度；（二）根據(jù)本辦法確認(rèn)的基本原則和創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的經(jīng)營(yíng)情況，擬定收購(gòu)、出售創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)的具體實(shí)施方案和實(shí)施進(jìn)度；（三）擬定戰(zhàn)略投資者直接入股創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司、創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司引進(jìn)外部投資的方案；（四）擬定核心員工參與投資創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的方案；批準(zhǔn)非股東大會(huì)、董事會(huì)審批權(quán)限范圍內(nèi)的核心員工參與投資創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的方案；（五）負(fù)責(zé)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)事項(xiàng)的執(zhí)行，包括設(shè)立、收購(gòu)、出售事項(xiàng)的執(zhí)行及投資協(xié)議等文檔管理；（六）聘請(qǐng)相關(guān)中介機(jī)構(gòu)參與本辦法涉及的各法律主體的籌劃、設(shè)立與后續(xù)收購(gòu)、轉(zhuǎn)讓等事宜；（七）負(fù)責(zé)持股平臺(tái)的日常管理與執(zhí)行，包括辦理設(shè)立、變更、注銷(xiāo)手續(xù)、賬戶(hù)登記、股權(quán)或股份或份額回購(gòu)或指定轉(zhuǎn)讓以及相關(guān)協(xié)議等文檔管理等；（八）擬定創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的獨(dú)立上市方案；（九）其他屬于公司董事會(huì)授權(quán)創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組處理的日常事項(xiàng)。第三章創(chuàng)新業(yè)務(wù)性質(zhì)、范圍與原則第七條公司的原有業(yè)務(wù)為環(huán)衛(wèi)裝備的研發(fā)、制造和銷(xiāo)售，以及環(huán)衛(wèi)服務(wù)運(yùn)營(yíng)。創(chuàng)新業(yè)務(wù)主要指培育周期較長(zhǎng)，業(yè)務(wù)發(fā)展前景不明朗，具有較高風(fēng)險(xiǎn)和不確定性，但需要進(jìn)行直接或間接的投資探索，以便公司適時(shí)進(jìn)入新領(lǐng)域的業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)公司持續(xù)發(fā)展需要。以下四類(lèi)也可列為創(chuàng)新業(yè)務(wù)投資范圍：（一）公司未儲(chǔ)備或待商業(yè)化，但符合市場(chǎng)需求的與公司所在行業(yè)相關(guān)聯(lián)的智能化、網(wǎng)聯(lián)化、電動(dòng)化的新產(chǎn)品；（二）目前與公司所在行業(yè)沒(méi)有明顯關(guān)聯(lián)但未來(lái)可能存在關(guān)聯(lián)性的業(yè)務(wù)；（三）目前公司已投資但尚未盈利，仍有市場(chǎng)前景，需要進(jìn)一步投入的業(yè)務(wù)；（四）中國(guó)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)以外(包括中國(guó)臺(tái)灣、香港、澳門(mén)地區(qū))的市場(chǎng)。公司及子公司現(xiàn)有的，已較為成熟的、擁有較高市場(chǎng)份額和競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的原有業(yè)務(wù)，不納入創(chuàng)新業(yè)務(wù)范圍。第八條創(chuàng)新業(yè)務(wù)的投資原則：（一）合法合規(guī)，創(chuàng)新業(yè)務(wù)投資方案與現(xiàn)有法律、法規(guī)、公司章程、證券監(jiān)管法規(guī)不沖突，且堅(jiān)持從實(shí)際出發(fā)，實(shí)踐檢驗(yàn)，不斷完善；（二）激勵(lì)性與約束性相統(tǒng)一，創(chuàng)新業(yè)務(wù)投資方案既要體現(xiàn)對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)核心員工的激勵(lì)，又要與公司未來(lái)持續(xù)發(fā)展相銜接；（三）風(fēng)險(xiǎn)與收益相匹配，公司與創(chuàng)新業(yè)務(wù)核心員工共同投資、共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、共享收益；（四）所投資的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司獨(dú)立經(jīng)營(yíng)、獨(dú)立核算、自負(fù)盈虧；創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的人員除了公司委派的管理人員外，原則上保持人員的相對(duì)獨(dú)立；（五）所投資的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司需依法依規(guī)建立健全組織架構(gòu)，滿(mǎn)足公司內(nèi)控、信息披露要求和上市公司的監(jiān)管要求，遇有重大事項(xiàng)依法及時(shí)向公司報(bào)告。第四章參與對(duì)象第九條參與對(duì)象為公司及子公司（含創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司）的核心員工，主要構(gòu)成為：（一）對(duì)公司整體業(yè)績(jī)和持續(xù)發(fā)展有重要影響的公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及各事業(yè)部負(fù)責(zé)人，司齡滿(mǎn)一年且上一年度績(jī)效考核成績(jī)?yōu)楹细窦耙陨希唬ǘ┯兄居趧?chuàng)新、創(chuàng)業(yè)和實(shí)現(xiàn)個(gè)人事業(yè)夢(mèng)想的公司或子公司全職員工，司齡滿(mǎn)一年且上一年度績(jī)效考核成績(jī)?yōu)楹细窦耙陨?，同意加入?chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，與其簽訂新的勞動(dòng)合同；（三）在創(chuàng)新業(yè)務(wù)的管理、研發(fā)、產(chǎn)品技術(shù)、市場(chǎng)與銷(xiāo)售、制造交付等關(guān)鍵崗位起到核心作用，對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司業(yè)績(jī)有重要影響的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司中高層管理人員、核心技術(shù)人員或骨干員工；（四）公司急需引進(jìn)的人才或?qū)緞?chuàng)新業(yè)務(wù)有關(guān)鍵影響的內(nèi)、外部人員，經(jīng)其本人同意且創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組認(rèn)可，可直接列為參與對(duì)象。上述人員近三年來(lái)不存在違反國(guó)家法律法規(guī)而受到刑事責(zé)任、重大處罰、違反公司各項(xiàng)規(guī)章制度而受到處分的情況；同意簽署上市公司保密協(xié)議、競(jìng)業(yè)禁止承諾函等文件并嚴(yán)格遵守本辦法。第十條參與對(duì)象的分類(lèi)：參與對(duì)象分為A計(jì)劃和B計(jì)劃（以下合并簡(jiǎn)稱(chēng)“持股平臺(tái)”）。A計(jì)劃，由符合條件的公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及各事業(yè)部負(fù)責(zé)人組成，強(qiáng)制跟投各創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，以保證公司核心員工與公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)利益一致性，形成共創(chuàng)、共擔(dān)的整體機(jī)制；B計(jì)劃，由符合條件的、對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司發(fā)展起關(guān)鍵作用的其他核心員工組成。B計(jì)劃僅參與投資某一特定創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，與其所投資的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司保持利益協(xié)同，進(jìn)一步激發(fā)其創(chuàng)造性和拼搏精神。第五章投資方案基本內(nèi)容第十一條公司將根據(jù)不同的創(chuàng)新業(yè)務(wù)設(shè)立不同的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司。第十二條根據(jù)創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展的實(shí)際情況，公司可以選擇與持股平臺(tái)共同出資新設(shè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司；對(duì)于已經(jīng)成立并存續(xù)的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，也可通過(guò)增資、轉(zhuǎn)讓股權(quán)等方式引入持股平臺(tái)參與投資。第十三條創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司原則上由公司或公司全資設(shè)立的投資管理公司、持股平臺(tái)進(jìn)行投資，但對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展起到核心作用的技術(shù)專(zhuān)家、戰(zhàn)略投資者等外部人員（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“戰(zhàn)略投資者”）可以股東身份直接持有創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的股權(quán)。投資方案設(shè)計(jì)的股權(quán)結(jié)構(gòu)一般如下：第十四條具體操作步驟：（一）公司內(nèi)部團(tuán)隊(duì)或外部團(tuán)隊(duì)向公司推薦創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展方案，依次提交創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組、總經(jīng)理辦公會(huì)、公司董事會(huì)審議。（二）創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展方案經(jīng)公司董事會(huì)審議通過(guò)后，公司根據(jù)本辦法，由股東大會(huì)或董事會(huì)決定投資事項(xiàng)。公司可視情況成立全資投資管理公司，專(zhuān)門(mén)用于處理與創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展相關(guān)的投資事宜。（三）內(nèi)部團(tuán)隊(duì)與公司或子公司解除勞動(dòng)關(guān)系，或外部團(tuán)隊(duì)單獨(dú)，或內(nèi)外部團(tuán)隊(duì)聯(lián)合成立持股平臺(tái)（B計(jì)劃），再通過(guò)持股平臺(tái)（B計(jì)劃）間接投資創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司。每一個(gè)B計(jì)劃僅能參與投資一項(xiàng)公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)。（四）為支持創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展，同時(shí)保證各B計(jì)劃的相對(duì)獨(dú)立、靈活性，公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員和各事業(yè)部負(fù)責(zé)人獨(dú)立成立持股平臺(tái)（A計(jì)劃），強(qiáng)制跟投各創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司。第六章創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)比例設(shè)置第十五條對(duì)于與公司原有業(yè)務(wù)關(guān)聯(lián)較為緊密的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，原則上公司保持控股地位。A計(jì)劃投資各創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的股權(quán)比例一般不超過(guò)10%。公司、持股平臺(tái)、戰(zhàn)略投資者對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的具體股權(quán)比例，根據(jù)實(shí)際情況友好協(xié)商確定。第十六條對(duì)于與公司原有業(yè)務(wù)沒(méi)有關(guān)聯(lián)或弱關(guān)聯(lián)的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，按照有利于創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展、充分調(diào)動(dòng)核心員工創(chuàng)造性、積極性以及保護(hù)上市公司股東利益的角度，公司以參股為主，控股為輔，具體股權(quán)比例由公司、持股平臺(tái)、戰(zhàn)略投資者各方溝通協(xié)商確定。待創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司達(dá)到初始業(yè)績(jī)承諾后，公司再依法定程序、通過(guò)友好協(xié)商的方式逐步實(shí)現(xiàn)對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的控股。第七章出資方式、出資定價(jià)與出資期限第十七條原則上，每個(gè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的出資以現(xiàn)金出資為主。遇有特殊情況需要以知識(shí)產(chǎn)權(quán)或其他資產(chǎn)出資的，應(yīng)獲得創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組的同意及其他投資各方的認(rèn)可。第十八條各方參與創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資的定價(jià)：（一）新設(shè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的，以現(xiàn)金出資為主，參與對(duì)象各方的投資定價(jià)與公司投資定價(jià)相同；（二）投資已設(shè)立的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，需對(duì)相關(guān)資產(chǎn)進(jìn)行估值的，根據(jù)上市公司相關(guān)監(jiān)管規(guī)定和公司內(nèi)控、財(cái)務(wù)的要求，以第三方評(píng)估的公允價(jià)格為參考，各方協(xié)商確定定價(jià)；（三）合資合作的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，須經(jīng)合資公司股東會(huì)決議后實(shí)施。第十九條持股平臺(tái)內(nèi)參與對(duì)象的股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額分配由創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組主導(dǎo)，參與的核心員工友好協(xié)商，根據(jù)本辦法確認(rèn)的基本原則，確定持股平臺(tái)參與對(duì)象的名單及股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額分配明細(xì)，并視情況進(jìn)行更新與調(diào)整。公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組應(yīng)負(fù)責(zé)持股平臺(tái)參與對(duì)象所持的股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額的信息記錄、管理及保管等工作。第二十條參與持股平臺(tái)股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額認(rèn)購(gòu)和創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資的參與對(duì)象，應(yīng)當(dāng)自行籌資，自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，確保投資資金來(lái)源真實(shí)、合法、有效，公司不得為其提供任何形式的資金支持。第二十一條參與創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資的核心員工應(yīng)根據(jù)公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組的統(tǒng)一安排，按期足額繳納出資，不得無(wú)故拖延。如逾期未出資或出資不足的，視為放棄該次出資權(quán)利，公司創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組有權(quán)取消其本次投資資格或取消其股東資格，并可以根據(jù)實(shí)際情況調(diào)整其股權(quán)、股份比例或財(cái)產(chǎn)份額，或者將其比例或份額授予其他符合條件的對(duì)象。如取消股東資格的，無(wú)息退還入股資金本金。考慮部分核心員工的實(shí)際情況，允許A計(jì)劃、B計(jì)劃每次對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司實(shí)繳出資最低比例不低于10%且與公司的出資時(shí)間相同，其余部分的實(shí)繳時(shí)間較公司的出資時(shí)間可適當(dāng)延遲，但應(yīng)在承諾的出資期限內(nèi)完成實(shí)繳，同時(shí)按認(rèn)繳出資額享受股東權(quán)益，履行股東義務(wù)。在創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司啟動(dòng)下一輪股權(quán)融資前，A計(jì)劃、B計(jì)劃應(yīng)先繳足上一次的出資。第八章激勵(lì)實(shí)施方式第二十二條各創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的培育期一般為3年，最長(zhǎng)不超過(guò)5年。核心員工應(yīng)爭(zhēng)取盡快實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的研發(fā)、市場(chǎng)開(kāi)拓成功，并實(shí)現(xiàn)盈利。根據(jù)創(chuàng)新業(yè)務(wù)培育與發(fā)展的實(shí)際需要，核心員工與公司應(yīng)就一定周期內(nèi)實(shí)現(xiàn)相關(guān)業(yè)績(jī)達(dá)成承諾，包括但不限于：新產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)批量供貨、新業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)若干個(gè)項(xiàng)目落地、創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司實(shí)現(xiàn)某一數(shù)額的盈利等。具體業(yè)績(jī)承諾在各創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的投資協(xié)議中明確。上述一定周期是指創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司設(shè)立之日起3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度為周期。第二十三條培育期內(nèi)，激勵(lì)實(shí)施方式包括對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司層面和參與投資的參與對(duì)象個(gè)人層面的激勵(lì)方式。第二十四條對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的激勵(lì)實(shí)施方式：對(duì)每個(gè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)或創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，需對(duì)其進(jìn)行獨(dú)立核算，并由公司內(nèi)審部門(mén)或公司聘請(qǐng)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所在每一會(huì)計(jì)年度結(jié)束后對(duì)其進(jìn)行專(zhuān)項(xiàng)審計(jì)，考核與激勵(lì)的相關(guān)會(huì)計(jì)指標(biāo)以專(zhuān)項(xiàng)審計(jì)的數(shù)據(jù)為準(zhǔn)。創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司或核心員工不得以任何理由或方式拒絕。創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司在業(yè)績(jī)承諾期內(nèi)實(shí)現(xiàn)盈利前或新產(chǎn)品形成批量供貨前，其虧損部分不計(jì)入核心員工的業(yè)績(jī)考核；創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司實(shí)現(xiàn)盈利后或新產(chǎn)品形成批量供貨后，應(yīng)按累計(jì)產(chǎn)生的凈利潤(rùn)扣除以前年度累計(jì)產(chǎn)生的虧損，盈余部分計(jì)為核心員工的當(dāng)年業(yè)績(jī)考核。第二十五條參與投資的核心員工的激勵(lì)實(shí)施方式：創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司累計(jì)產(chǎn)生的凈利潤(rùn)扣除以前年度累計(jì)產(chǎn)生的虧損后仍有盈余，或者新產(chǎn)品形成批量供貨產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益扣除以前年度累計(jì)產(chǎn)生的費(fèi)用仍有盈余，則以該盈余部分的20%作為獎(jiǎng)金，用于激勵(lì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)核心員工，實(shí)現(xiàn)利益共享。由創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司董事會(huì)或執(zhí)行董事決定本公司內(nèi)核心員工的分配明細(xì)，但須事先向創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組備案。第二十六條創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司設(shè)立之日起滿(mǎn)3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度之后，上述激勵(lì)實(shí)施方式取消，創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司納入公司子公司管控體系進(jìn)行管理。第九章對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展的支持第二十七條創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司可以根據(jù)自身的業(yè)務(wù)類(lèi)型依法合規(guī)地建立與之配套、切實(shí)可行、具有市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的管理制度與薪酬體系。第二十八條經(jīng)公司股東大會(huì)、董事會(huì)或有權(quán)機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，公司及子公司可以為創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司提供必要的擔(dān)保或融資支持。第二十九條為業(yè)務(wù)開(kāi)展需要,創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司可以向公司及子公司購(gòu)買(mǎi)、出售或租賃生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需的資產(chǎn)及其他經(jīng)營(yíng)性業(yè)務(wù)合作；公司可在研發(fā)平臺(tái)開(kāi)放、信息交流、商標(biāo)品牌和營(yíng)銷(xiāo)網(wǎng)絡(luò)等方面給予創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司必要的支持。第三十條創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司與公司或子公司間的交易如構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易,該等交易應(yīng)按市場(chǎng)公允價(jià)格定價(jià),并應(yīng)按照相關(guān)法律法規(guī)與公司內(nèi)部制度的要求履行相應(yīng)的審批、信息披露程序。第十章創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的融資第三十一條為促進(jìn)創(chuàng)新業(yè)務(wù)的持續(xù)、健康發(fā)展，根據(jù)實(shí)際情況需要更多的資金或技術(shù)支持，創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司可進(jìn)行股權(quán)融資。第三十二條后續(xù)股權(quán)融資時(shí)，股東各方可按屆時(shí)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司最近一期的凈資產(chǎn)同比例增資；也可以考慮直接引進(jìn)外部投資者增資；如原股東增資和引進(jìn)外部投資者同時(shí)進(jìn)行，估值應(yīng)體現(xiàn)同股同權(quán)同價(jià)。第三十三條外部投資者對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的增資，按屆時(shí)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司整體評(píng)估的公允價(jià)格定價(jià)。同等情況下，公司依法享有優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)。第三十四條為保護(hù)上市公司股東利益，尤其是中小股東權(quán)益，公司不對(duì)外部投資者作出保底保收益或變相保底保收益承諾，且不向其提供財(cái)務(wù)資助或者補(bǔ)償。第十一章退出機(jī)制第三十五條股權(quán)轉(zhuǎn)讓不論直接或間接方式持有的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)，該股權(quán)原則上只能由公司、持股平臺(tái)及經(jīng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組批準(zhǔn)的戰(zhàn)略投資者持有。培育期內(nèi)，公司、持股平臺(tái)及戰(zhàn)略投資者不得轉(zhuǎn)讓所持的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)。培育期屆滿(mǎn)后，公司、持股平臺(tái)及戰(zhàn)略投資者有權(quán)通過(guò)合法合規(guī)方式，部分或全部轉(zhuǎn)讓所持的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)。其他股東在同等條件下享有優(yōu)先購(gòu)買(mǎi)權(quán)。其中持股平臺(tái)持有的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)，對(duì)外股權(quán)轉(zhuǎn)讓須經(jīng)持股平臺(tái)內(nèi)部機(jī)構(gòu)決策后方可進(jìn)行。第三十六條上市公司整體收購(gòu)對(duì)于持股平臺(tái)及戰(zhàn)略投資者所持的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)，在投資協(xié)議中公司可以預(yù)設(shè)整體收購(gòu)的條款。整體收購(gòu)可以一次性完成，也可以分次分批完成。整體收購(gòu)的最終方案應(yīng)經(jīng)公司股東大會(huì)、董事會(huì)等有權(quán)機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)后進(jìn)行。整體收購(gòu)時(shí)，可以采用發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)、現(xiàn)金回購(gòu)或兩者結(jié)合等其他適宜方式。整體收購(gòu)的估值按照市場(chǎng)公允價(jià)格估值，需要時(shí)可聘請(qǐng)第三方獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)與中介機(jī)構(gòu)作出評(píng)估。如估值時(shí)采納PE估值法，則與公司原有業(yè)務(wù)關(guān)聯(lián)較為緊密的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的PE值（設(shè)為PE1）以公司當(dāng)時(shí)的PE值（設(shè)PE2）為參照基數(shù)，即PE1=（30%～80%）*PE2。PE2=基準(zhǔn)日前90個(gè)交易日的平均股價(jià)/最近一期經(jīng)審計(jì)的公司每股收益。與公司原有業(yè)務(wù)無(wú)關(guān)聯(lián)或弱關(guān)聯(lián)的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的PE值以不高于其同行業(yè)或相關(guān)行業(yè)對(duì)標(biāo)公司PE值的中位值為參照基數(shù)。PE值的具體取值應(yīng)參考屆時(shí)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的創(chuàng)新性、獨(dú)特性、體量以及業(yè)績(jī)承諾的情況。估值時(shí)的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司凈利潤(rùn)指標(biāo)以最近一期經(jīng)審計(jì)調(diào)整后的凈利潤(rùn)值為基數(shù)。如國(guó)家法律法規(guī)對(duì)整體收購(gòu)涉及的事項(xiàng)有規(guī)定的，從其規(guī)定。公司整體收購(gòu)時(shí)，核心員工應(yīng)承諾一定期限內(nèi)繼續(xù)留任創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司，被收購(gòu)方應(yīng)對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司未來(lái)一定期限內(nèi)業(yè)績(jī)作出承諾，確保創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的業(yè)績(jī)保持穩(wěn)定增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。第三十七條獨(dú)立上市如創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司發(fā)展壯大，符合獨(dú)立上市條件的，在符合國(guó)家法律法規(guī)及履行相應(yīng)審批程序后，公司優(yōu)先考慮及支持獨(dú)立上市。創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司可以選擇在我國(guó)境內(nèi)或境外申請(qǐng)發(fā)行股票并獨(dú)立上市，由創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的股東會(huì)或有權(quán)機(jī)構(gòu)依法獨(dú)立做出決策，在合理情況下公司、持股平臺(tái)及核心員工應(yīng)予以全力支持。在創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司具備上市條件的情況下，公司、持股平臺(tái)及戰(zhàn)略投資者等投資者之間的股份比例可以按照有利于上市及保護(hù)股東利益的原則協(xié)商確定。第三十八條按照本辦法設(shè)立的持股平臺(tái)持有的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)通過(guò)轉(zhuǎn)讓、并購(gòu)等方式實(shí)現(xiàn)退出時(shí)，持股平臺(tái)在取得收益并扣除各項(xiàng)運(yùn)營(yíng)成本、費(fèi)用后，按照參與對(duì)象個(gè)人的實(shí)繳出資比例承擔(dān)虧損或者分配利潤(rùn)。第三十九條基于獨(dú)立上市或整體收購(gòu)或其他退出途徑產(chǎn)生的持股平臺(tái)或核心員工個(gè)人的收益，需及時(shí)結(jié)算，及時(shí)分配給持股平臺(tái)或核心員工個(gè)人。原則上，持股平臺(tái)或核心員工個(gè)人退出后，所獲資金不得再投資之前已投資項(xiàng)目。第四十條若培育期結(jié)束，創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司未能達(dá)到業(yè)績(jī)承諾且公司預(yù)計(jì)未來(lái)也無(wú)法達(dá)到期望目標(biāo)時(shí)，公司將部分或全部轉(zhuǎn)讓所持的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)，原股東享有優(yōu)先購(gòu)買(mǎi)權(quán)；或觸發(fā)共同出售權(quán)，公司、持股平臺(tái)所持的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司股權(quán)將捆綁出售給其他外部投資者；或者創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司依法解散清算。在投資協(xié)議中公司可預(yù)設(shè)相關(guān)條款。具體情況依屆時(shí)的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司戰(zhàn)略定位、發(fā)展?jié)摿υu(píng)估等情況，由公司董事會(huì)、股東大會(huì)等有權(quán)機(jī)構(gòu)決策。第十二章持股平臺(tái)的內(nèi)部運(yùn)作第四十一條持股平臺(tái)可采取有限公司、有限合伙或符合法律、法規(guī)規(guī)定的其他形式。第四十二條持股平臺(tái)財(cái)產(chǎn)份額的分配應(yīng)滿(mǎn)足以下原則：(一)關(guān)注崗位價(jià)值：財(cái)產(chǎn)份額分配向核心主價(jià)值鏈的崗位傾斜，向?qū)I(yè)務(wù)成敗起到關(guān)鍵影響的崗位傾斜，價(jià)值貢獻(xiàn)越大，分配的份額越多；(二)強(qiáng)績(jī)效導(dǎo)向：財(cái)產(chǎn)份額分配將緊密地與組織、個(gè)人的績(jī)效結(jié)果掛鉤，充分體現(xiàn)績(jī)效導(dǎo)向的價(jià)值導(dǎo)向，不做平均分配；(三)關(guān)注文化認(rèn)同：對(duì)于高度認(rèn)同公司文化、有奮斗者精神、對(duì)組織和他人有積極的價(jià)值觀影響力、帶動(dòng)力的核心員工，可授予財(cái)產(chǎn)份額；(四)動(dòng)態(tài)管理：根據(jù)創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展所需的增資或新增的創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司投資，參與持股平臺(tái)的核心員工名單及財(cái)產(chǎn)份額分配也將結(jié)合崗位、績(jī)效等因素予以動(dòng)態(tài)管理。第四十三條持股平臺(tái)的財(cái)產(chǎn)份額初始分配或后續(xù)動(dòng)態(tài)調(diào)整時(shí)，價(jià)格按單位財(cái)產(chǎn)份額的凈值計(jì)算。設(shè)立時(shí)以現(xiàn)金出資為主，原則上單位財(cái)產(chǎn)份額的定價(jià)為1.00元。后續(xù)分配財(cái)產(chǎn)份額價(jià)格為經(jīng)持股平臺(tái)內(nèi)部決策機(jī)構(gòu)審議通過(guò)并公布的上一年度末持股平臺(tái)單位財(cái)產(chǎn)份額凈值。第四十四條在本辦法規(guī)定的培育期內(nèi)，持股平臺(tái)財(cái)產(chǎn)份額的處置原則包括：（一）參與各持股平臺(tái)的核心員工不得擅自買(mǎi)賣(mài)、贈(zèng)送或以其他方式向其他核心員工或任何第三方轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)份額，且不得對(duì)財(cái)產(chǎn)份額設(shè)置抵押、質(zhì)押、留置等權(quán)利負(fù)擔(dān)；（二）A計(jì)劃、B計(jì)劃相互之間的財(cái)產(chǎn)份額原則上不得轉(zhuǎn)換，如核心員工的崗位出現(xiàn)重大變動(dòng)，經(jīng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組另行審議同意的情形除外；（三）持股平臺(tái)參與對(duì)象的財(cái)產(chǎn)份額（即間接所持創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司的股權(quán)）在征得創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組的同意后，可通過(guò)在持股平臺(tái)內(nèi)轉(zhuǎn)讓實(shí)現(xiàn)流轉(zhuǎn)。（四）在持股平臺(tái)參與人數(shù)、資金募集方式、核心員工持股方式可能觸及監(jiān)管底線(xiàn)或影響創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展時(shí)，持股平臺(tái)、核心員工具有協(xié)助義務(wù)，遵循公平、公正、共贏、有序的原則，在財(cái)產(chǎn)份額的轉(zhuǎn)讓過(guò)程中放棄優(yōu)先購(gòu)買(mǎi)權(quán)或作出其他安排，并應(yīng)協(xié)助公司及持股平臺(tái)進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整、補(bǔ)充。各方在投資協(xié)議中亦遵守上述確定的規(guī)則和原則。第四十五條在本辦法規(guī)定的培育期內(nèi)，創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司利潤(rùn)分配前或各持股平臺(tái)實(shí)現(xiàn)投資退出之前，核心員工個(gè)人申請(qǐng)轉(zhuǎn)讓、離職、管理調(diào)崗、宣告失蹤、死亡、工傷、疾病等各種情況下涉及的股權(quán)（份）或財(cái)產(chǎn)份額的處置具體如下：（一）參與創(chuàng)新業(yè)務(wù)投資的核心員工在任職期間需要轉(zhuǎn)讓其持股平臺(tái)的全部或者部分股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額的，應(yīng)遵循平等、自愿、公平的原則，能且僅能轉(zhuǎn)讓給同一持股平臺(tái)內(nèi)的其他核心員工或主體；（二）核心員工管理調(diào)崗時(shí)，不調(diào)整其已實(shí)繳的財(cái)產(chǎn)份額，但不得再參與財(cái)產(chǎn)份額的后續(xù)分配，未實(shí)繳部分份額由創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組指定的同一持股平臺(tái)其他核心員工或主體無(wú)償受讓?zhuān)鐭o(wú)人受讓則由持股平臺(tái)減少出資總額；（三）核心員工離職（包括勞動(dòng)合同期限內(nèi)辭職、勞動(dòng)合同期滿(mǎn)且不續(xù)簽勞動(dòng)合同、公司主動(dòng)辭退或開(kāi)除，工傷或疾病導(dǎo)致員工喪失勞動(dòng)能力以及提前退休或退休除外）的，其持股平臺(tái)的全部股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額，創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組有權(quán)指定同一持股平臺(tái)其他核心員工或主體受讓?zhuān)D(zhuǎn)讓價(jià)格按（持股平臺(tái)最近一期經(jīng)審計(jì)的單位財(cái)產(chǎn)份額*實(shí)繳出資比例）和（實(shí)繳出資額加收同期銀行貸款利息）兩者取較小者核算。因故意、重大過(guò)失損害公司、子公司或創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司權(quán)益，造成公司、子公司或創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司損失的，公司或創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司保留對(duì)該核心員工的賠償追索權(quán)，并可以?xún)?yōu)先從轉(zhuǎn)讓價(jià)款中予以直接扣除。（四）員工與公司、子公司或創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司解除或終止勞動(dòng)關(guān)系時(shí)，對(duì)公司、子公司或創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司負(fù)有競(jìng)業(yè)禁止義務(wù)或其他保密義務(wù)的，創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組有權(quán)決定推遲其曾持的持股平臺(tái)股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額利潤(rùn)的分配（若有），直至約定期限屆滿(mǎn)或員工履行完畢相應(yīng)義務(wù)。（五）核心員工宣告失蹤、死亡或宣告死亡的，核心員工或其權(quán)利承受人（繼受人）可以選擇繼承或保留其持股平臺(tái)股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額；不繼承或不保留的，有權(quán)按本條第（一）項(xiàng)的約定轉(zhuǎn)讓?zhuān)蛞蟪止善脚_(tái)按照公允價(jià)格回購(gòu)其所持的持股平臺(tái)股權(quán)、股份或財(cái)產(chǎn)份額，持股平臺(tái)必須按公允價(jià)格予以回購(gòu)；持股平臺(tái)回購(gòu)如涉及創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司減資的，創(chuàng)新業(yè)務(wù)子公司應(yīng)按照公允價(jià)格辦理減資。（六）核心員工工傷或疾病導(dǎo)致喪失勞動(dòng)能力、遇法定退休或提前退休的，針對(duì)已經(jīng)分配給該核心員工但尚未實(shí)繳的財(cái)產(chǎn)份額，由創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組取消其分配資格并進(jìn)行重新分配，或由持股平臺(tái)減少出資總額；如已實(shí)繳，且