企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表編制與分析實(shí)訓(xùn)手冊(cè)引言第一部分企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表編制實(shí)務(wù)一、財(cái)務(wù)報(bào)表編制的基本規(guī)范與前提財(cái)務(wù)報(bào)表的編制并非孤立的行為，它植根于一套嚴(yán)密的會(huì)計(jì)規(guī)范體系之中。首要的是遵循《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》或相關(guān)會(huì)計(jì)制度的規(guī)定，確保會(huì)計(jì)信息的確認(rèn)、計(jì)量和報(bào)告符合統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)。權(quán)責(zé)發(fā)生制是企業(yè)會(huì)計(jì)核算的基礎(chǔ)，也是財(cái)務(wù)報(bào)表編制的基石，它要求收入和費(fèi)用的確認(rèn)以權(quán)利和義務(wù)的發(fā)生為標(biāo)志，而非僅僅以現(xiàn)金的收付為依據(jù)。持續(xù)經(jīng)營(yíng)假設(shè)則為報(bào)表編制提供了時(shí)間框架，即假定企業(yè)將按照當(dāng)前的規(guī)模和狀態(tài)繼續(xù)經(jīng)營(yíng)下去，除非有明確證據(jù)表明情況相反。會(huì)計(jì)分期假設(shè)將企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)劃分為一個(gè)個(gè)連續(xù)的、長(zhǎng)短相同的期間，以便定期提供財(cái)務(wù)信息。此外，會(huì)計(jì)主體假設(shè)界定了報(bào)表反映的空間范圍，貨幣計(jì)量假設(shè)則規(guī)定了會(huì)計(jì)信息的主要計(jì)量單位。二、財(cái)務(wù)報(bào)表編制的前期準(zhǔn)備在正式編制財(cái)務(wù)報(bào)表之前，一系列細(xì)致的準(zhǔn)備工作不可或缺，這是保證報(bào)表質(zhì)量的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。1.賬證核對(duì)與賬賬核對(duì)：確保所有經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)都已準(zhǔn)確、及時(shí)地登記入賬，會(huì)計(jì)憑證與賬簿記錄相符，總賬與明細(xì)賬、日記賬之間核對(duì)一致。這是最基礎(chǔ)也是最重要的一步，任何一個(gè)環(huán)節(jié)的差錯(cuò)都可能導(dǎo)致后續(xù)報(bào)表數(shù)據(jù)的失真。2.賬實(shí)核對(duì)與財(cái)產(chǎn)清查：對(duì)企業(yè)的各項(xiàng)財(cái)產(chǎn)物資、貨幣資金、往來款項(xiàng)等進(jìn)行清查盤點(diǎn)，確保賬面上記錄的資產(chǎn)、負(fù)債與實(shí)際擁有或承擔(dān)的經(jīng)濟(jì)資源和義務(wù)相符。如發(fā)現(xiàn)盤盈盤虧，應(yīng)及時(shí)查明原因并按規(guī)定進(jìn)行賬務(wù)處理。3.期末賬項(xiàng)調(diào)整：按照權(quán)責(zé)發(fā)生制的要求，在會(huì)計(jì)期末對(duì)一些尚未收到或支付款項(xiàng)但權(quán)利或義務(wù)已經(jīng)發(fā)生的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行調(diào)整，如計(jì)提折舊、攤銷待攤費(fèi)用、預(yù)提未付費(fèi)用、確認(rèn)已實(shí)現(xiàn)但未收款的收入等。4.試算平衡：通過編制“總分類賬戶本期發(fā)生額及余額試算平衡表”，檢查賬務(wù)處理的正確性，確保借貸平衡。只有試算平衡，才能為編制財(cái)務(wù)報(bào)表提供可靠的數(shù)據(jù)基礎(chǔ)。三、資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，它依據(jù)“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”這一會(huì)計(jì)恒等式，按照一定的分類標(biāo)準(zhǔn)和順序排列而成。1.報(bào)表結(jié)構(gòu)與項(xiàng)目排列：通常分為左右兩方，左方列示資產(chǎn)項(xiàng)目，按其流動(dòng)性（變現(xiàn)能力）強(qiáng)弱自上而下排列；右方列示負(fù)債和所有者權(quán)益項(xiàng)目，負(fù)債按其償還期限長(zhǎng)短自上而下排列，所有者權(quán)益則按其永久性程度排列。2.數(shù)據(jù)來源與填列方法：*直接根據(jù)總賬科目余額填列：如“短期借款”、“實(shí)收資本”等大部分項(xiàng)目。*根據(jù)幾個(gè)總賬科目余額計(jì)算填列：如“貨幣資金”項(xiàng)目，需根據(jù)“庫(kù)存現(xiàn)金”、“銀行存款”、“其他貨幣資金”三個(gè)總賬科目的期末余額合計(jì)數(shù)填列。*根據(jù)明細(xì)賬科目余額計(jì)算填列：如“應(yīng)付賬款”項(xiàng)目，應(yīng)根據(jù)“應(yīng)付賬款”和“預(yù)付賬款”科目所屬明細(xì)科目的期末貸方余額合計(jì)數(shù)填列；“應(yīng)收賬款”項(xiàng)目則根據(jù)“應(yīng)收賬款”和“預(yù)收賬款”科目所屬明細(xì)科目的期末借方余額合計(jì)數(shù)，減去相應(yīng)壞賬準(zhǔn)備后的凈額填列。*根據(jù)總賬科目和明細(xì)賬科目余額分析計(jì)算填列：如“長(zhǎng)期借款”項(xiàng)目，需根據(jù)“長(zhǎng)期借款”總賬科目余額扣除其所屬明細(xì)科目中將在一年內(nèi)到期且企業(yè)不能自主地將清償義務(wù)展期的長(zhǎng)期借款后的金額計(jì)算填列。*根據(jù)有關(guān)科目余額減去其備抵科目余額后的凈額填列：如“固定資產(chǎn)”項(xiàng)目，應(yīng)根據(jù)“固定資產(chǎn)”科目期末余額減去“累計(jì)折舊”、“固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備”科目期末余額后的凈額填列。3.編制要點(diǎn)提示：*注意區(qū)分“賬面價(jià)值”、“賬面余額”與“賬面凈值”的概念。*確保報(bào)表項(xiàng)目的分類和列報(bào)符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定。*報(bào)表的“年初余額”欄應(yīng)根據(jù)上年年末資產(chǎn)負(fù)債表的“期末余額”欄內(nèi)所列數(shù)字填列，若本年度項(xiàng)目名稱和內(nèi)容與上年度不一致，應(yīng)按本年度規(guī)定進(jìn)行調(diào)整。四、利潤(rùn)表的編制利潤(rùn)表是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間經(jīng)營(yíng)成果的報(bào)表，它展示了企業(yè)在特定時(shí)期內(nèi)的收入、費(fèi)用和利潤(rùn)（或虧損）情況。1.報(bào)表結(jié)構(gòu)與項(xiàng)目排列：常見的格式有多步式和單步式，我國(guó)企業(yè)通常采用多步式利潤(rùn)表。它通過分步計(jì)算營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額和凈利潤(rùn)（或凈虧損）。項(xiàng)目按收入、成本費(fèi)用、利潤(rùn)的順序排列。2.數(shù)據(jù)來源與填列方法：利潤(rùn)表各項(xiàng)目的數(shù)據(jù)主要來源于各損益類科目的本期發(fā)生額。*“營(yíng)業(yè)收入”項(xiàng)目，根據(jù)“主營(yíng)業(yè)務(wù)收入”和“其他業(yè)務(wù)收入”科目的發(fā)生額合計(jì)填列。*“營(yíng)業(yè)成本”項(xiàng)目，根據(jù)“主營(yíng)業(yè)務(wù)成本”和“其他業(yè)務(wù)成本”科目的發(fā)生額合計(jì)填列。*其他項(xiàng)目如“稅金及附加”、“銷售費(fèi)用”、“管理費(fèi)用”、“財(cái)務(wù)費(fèi)用”、“投資收益”、“營(yíng)業(yè)外收入”、“營(yíng)業(yè)外支出”等，均根據(jù)相應(yīng)科目的發(fā)生額填列。*“所得稅費(fèi)用”項(xiàng)目，根據(jù)“所得稅費(fèi)用”科目的發(fā)生額填列。*凈利潤(rùn)項(xiàng)目根據(jù)利潤(rùn)總額減去所得稅費(fèi)用后的凈額填列。如果為凈虧損，以“-”號(hào)填列。3.編制要點(diǎn)提示：*嚴(yán)格按照權(quán)責(zé)發(fā)生制確認(rèn)收入和費(fèi)用，確保收入與費(fèi)用的配比。*區(qū)分營(yíng)業(yè)性損益與非營(yíng)業(yè)性損益，以便準(zhǔn)確評(píng)估企業(yè)的核心盈利能力。*“其他綜合收益的稅后凈額”項(xiàng)目反映企業(yè)根據(jù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定未在損益中確認(rèn)的各項(xiàng)利得和損失扣除所得稅影響后的凈額。*“綜合收益總額”項(xiàng)目為凈利潤(rùn)與其他綜合收益的稅后凈額之和。五、現(xiàn)金流量表的編制現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出的報(bào)表。現(xiàn)金流量分為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。1.現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的界定：現(xiàn)金包括庫(kù)存現(xiàn)金、銀行存款（不含不能隨時(shí)支取的定期存款）和其他貨幣資金?，F(xiàn)金等價(jià)物是指企業(yè)持有的期限短（一般指從購(gòu)買日起三個(gè)月內(nèi)到期）、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的投資。2.報(bào)表結(jié)構(gòu)：分為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量三大部分，最后列示現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額和期末余額。3.編制方法簡(jiǎn)述：*直接法：通過現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出的主要類別列示經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量。如“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”、“購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”等。*間接法：以凈利潤(rùn)為起點(diǎn)，調(diào)整不涉及現(xiàn)金的收入、費(fèi)用、營(yíng)業(yè)外收支以及經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收應(yīng)付等項(xiàng)目的增減變動(dòng)，據(jù)此計(jì)算出經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量。我國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要求企業(yè)在附注中披露按間接法編制的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量信息。4.編制難點(diǎn)與應(yīng)對(duì)：*現(xiàn)金流量表的編制相對(duì)復(fù)雜，尤其是經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的直接法編制。初學(xué)者可借助工作底稿法或T型賬戶法，從資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表的數(shù)據(jù)分析入手，結(jié)合相關(guān)賬戶的明細(xì)記錄進(jìn)行調(diào)整。*準(zhǔn)確區(qū)分不同活動(dòng)類型的現(xiàn)金流量是關(guān)鍵。例如，同樣是“固定資產(chǎn)”，購(gòu)建時(shí)屬于投資活動(dòng)現(xiàn)金流出，處置時(shí)收到的現(xiàn)金凈額屬于投資活動(dòng)現(xiàn)金流入。*注意“現(xiàn)金流入”與“現(xiàn)金流出”的方向，以及“凈額”的填列。六、所有者權(quán)益變動(dòng)表的編制所有者權(quán)益變動(dòng)表是反映構(gòu)成所有者權(quán)益的各組成部分當(dāng)期的增減變動(dòng)情況的報(bào)表。它不僅列示了凈利潤(rùn)對(duì)所有者權(quán)益的影響，還包括了直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失、所有者投入和減少資本、利潤(rùn)分配等其他綜合收益項(xiàng)目。1.報(bào)表結(jié)構(gòu)：以矩陣的形式列示，一方面按所有者權(quán)益各組成部分（實(shí)收資本、資本公積、其他綜合收益、盈余公積、未分配利潤(rùn)）分別列示其期初余額、本期增減變動(dòng)金額和期末余額；另一方面按導(dǎo)致所有者權(quán)益變動(dòng)的交易或事項(xiàng)列示（如綜合收益總額、所有者投入和減少資本、利潤(rùn)分配、所有者權(quán)益內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)等）。2.編制要點(diǎn)：各項(xiàng)目應(yīng)根據(jù)“實(shí)收資本（或股本）”、“資本公積”、“其他綜合收益”、“盈余公積”、“利潤(rùn)分配”等科目的本期發(fā)生額分析填列。其數(shù)據(jù)來源廣泛，需要結(jié)合資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表以及相關(guān)的所有者權(quán)益類科目的明細(xì)賬進(jìn)行整理。七、財(cái)務(wù)報(bào)表附注及財(cái)務(wù)情況說明書1.財(cái)務(wù)報(bào)表附注：是對(duì)在資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表和所有者權(quán)益變動(dòng)表等報(bào)表中列示項(xiàng)目的文字描述或明細(xì)資料，以及對(duì)未能在這些報(bào)表中列示項(xiàng)目的說明等。附注是財(cái)務(wù)報(bào)表不可或缺的組成部分，它能夠幫助使用者更全面、深入地理解財(cái)務(wù)報(bào)表信息。主要內(nèi)容包括企業(yè)的基本情況、財(cái)務(wù)報(bào)表的編制基礎(chǔ)、遵循企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的聲明、重要會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)、會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)變更以及差錯(cuò)更正的說明、報(bào)表重要項(xiàng)目的說明、或有事項(xiàng)、資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)等。2.財(cái)務(wù)情況說明書：（部分企業(yè)仍需提供）是對(duì)企業(yè)一定會(huì)計(jì)期間內(nèi)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、資金周轉(zhuǎn)和利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)及分配等情況的綜合性說明，是財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告的重要組成部分。它通常包括企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的基本情況、利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)和分配情況、資金增減和周轉(zhuǎn)情況、對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量有重大影響的其他事項(xiàng)等。第二部分企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析實(shí)務(wù)一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析概述財(cái)務(wù)報(bào)表分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)，采用專門的分析方法和技術(shù)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量進(jìn)行系統(tǒng)剖析和評(píng)價(jià)，為有關(guān)決策者提供信息支持的過程。1.分析目的：不同的分析主體（如投資者、債權(quán)人、管理者、政府部門等）有著不同的分析目的。投資者關(guān)注企業(yè)的盈利能力和發(fā)展?jié)摿?；債?quán)人關(guān)注企業(yè)的償債能力和信用風(fēng)險(xiǎn)；管理者則需要全面評(píng)估企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的各個(gè)方面，以改善經(jīng)營(yíng)決策。2.分析原則：*客觀性原則：以事實(shí)為依據(jù)，避免主觀臆斷。*可比性原則：進(jìn)行橫向（與同行業(yè)企業(yè)）和縱向（與本企業(yè)歷史數(shù)據(jù)）比較時(shí)，確保會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)期間等具有可比性。*全面性原則：綜合考慮企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量，以及非財(cái)務(wù)因素。*相關(guān)性原則：分析內(nèi)容應(yīng)與分析目的相關(guān)聯(lián)。3.分析步驟：*明確分析目的：確定分析的出發(fā)點(diǎn)和想要解決的問題。*收集分析資料：主要包括財(cái)務(wù)報(bào)表、報(bào)表附注、審計(jì)報(bào)告、行業(yè)資料、宏觀經(jīng)濟(jì)信息等。*整理與審閱資料：確保資料的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性。*選擇分析方法：根據(jù)分析目的和資料特點(diǎn)選擇合適的分析方法。*實(shí)施具體分析：計(jì)算相關(guān)指標(biāo)，進(jìn)行對(duì)比、趨勢(shì)、結(jié)構(gòu)等分析。*得出分析結(jié)論：總結(jié)發(fā)現(xiàn)的問題、優(yōu)勢(shì)，并提出初步的建議。*撰寫分析報(bào)告：將分析過程、結(jié)果和結(jié)論以書面形式呈現(xiàn)。二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基本方法1.比較分析法：將企業(yè)某一時(shí)期的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)與另一時(shí)期（歷史數(shù)據(jù)）或同行業(yè)其他企業(yè)（同類數(shù)據(jù)）的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比，以揭示差異和趨勢(shì)。*縱向比較（趨勢(shì)分析）：同一企業(yè)不同時(shí)期數(shù)據(jù)的比較，如環(huán)比、同比。*橫向比較（同業(yè)分析）：同一時(shí)期不同企業(yè)數(shù)據(jù)的比較，通常與行業(yè)平均水平或標(biāo)桿企業(yè)比較。2.比率分析法：通過計(jì)算各種財(cái)務(wù)比率，來揭示財(cái)務(wù)報(bào)表不同項(xiàng)目之間、以及項(xiàng)目與總體之間的內(nèi)在關(guān)系。是財(cái)務(wù)分析中應(yīng)用最廣泛的方法之一。主要包括償債能力比率、營(yíng)運(yùn)能力比率、盈利能力比率和發(fā)展能力比率等。3.趨勢(shì)分析法：通過對(duì)企業(yè)連續(xù)若干期的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行比較，分析其增減變動(dòng)的方向、數(shù)額和幅度，以揭示企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的變化趨勢(shì)?？梢酝ㄟ^編制比較財(cái)務(wù)報(bào)表或計(jì)算定基動(dòng)態(tài)比率、環(huán)比動(dòng)態(tài)比率來進(jìn)行。4.因素分析法：依據(jù)分析指標(biāo)與其影響因素之間的關(guān)系，按照一定的程序和方法，確定各因素對(duì)分析指標(biāo)差異影響程度的一種技術(shù)方法。常用的有連環(huán)替代法和差額分析法。5.結(jié)構(gòu)分析法（比重分析法）：計(jì)算財(cái)務(wù)報(bào)表中某一項(xiàng)目占總體項(xiàng)目的百分比，以分析其在總體中所占的比重和結(jié)構(gòu)是否合理，揭示財(cái)務(wù)現(xiàn)象的內(nèi)部構(gòu)成。例如，資產(chǎn)負(fù)債表的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析、利潤(rùn)表的利潤(rùn)構(gòu)成分析。三、償債能力分析償債能力是指企業(yè)償還到期債務(wù)（包括短期債務(wù)和長(zhǎng)期債務(wù)）的能力，是衡量企業(yè)財(cái)務(wù)安全性和穩(wěn)健性的重要指標(biāo)。1.短期償債能力分析：*流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債。反映企業(yè)用流動(dòng)資產(chǎn)償還流動(dòng)負(fù)債的能力。一般認(rèn)為合理的最低流動(dòng)比率為2:1，但需結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)。*速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債。速動(dòng)資產(chǎn)通常指流動(dòng)資產(chǎn)中變現(xiàn)能力最強(qiáng)的部分，一般扣除存貨、預(yù)付賬款等。常見的計(jì)算方法是“流動(dòng)資產(chǎn)-存貨-預(yù)付賬款”。速動(dòng)比率更能準(zhǔn)確反映企業(yè)的即時(shí)償債能力，一般認(rèn)為1:1較為適宜。*現(xiàn)金比率=（貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)）/流動(dòng)負(fù)債。是最保守的短期償債能力指標(biāo)，反映企業(yè)直接支付能力。*現(xiàn)金流量比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~/流動(dòng)負(fù)債。從現(xiàn)金流量角度反映企業(yè)償還短期債務(wù)的能力，更為可靠。2.長(zhǎng)期償債能力分析：*資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額×100%。反映企業(yè)總資產(chǎn)中有多少是通過負(fù)債籌集的，衡量企業(yè)長(zhǎng)期償債能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要指標(biāo)。比率越低，償債能力越強(qiáng)，但也可能表明企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿利用不足。*產(chǎn)權(quán)比率（負(fù)債與所有者權(quán)益比率）=負(fù)債總額/所有者權(quán)益總額×100%。反映債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對(duì)關(guān)系，揭示企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)健程度。*利息保障倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)/利息費(fèi)用。反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)收益支付利息費(fèi)用的能力。倍數(shù)越高，說明企業(yè)支付利息的能力越強(qiáng)。息稅前利潤(rùn)通常用利潤(rùn)總額加財(cái)務(wù)費(fèi)用（或利息費(fèi)用）來近似計(jì)算。3.分析要點(diǎn)：*單一比率不能說明全部問題，需結(jié)合多個(gè)比率綜合判斷。*注意比率的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和企業(yè)歷史水平。*結(jié)合企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況和現(xiàn)金流量進(jìn)行分析，因?yàn)楦吡鲃?dòng)比率并不一定意味著高償債能力（如存貨積壓、應(yīng)收賬款過多且收回困難）。四、營(yíng)運(yùn)能力分析營(yíng)運(yùn)能力是指企業(yè)資