國開基金管理辦法一、總則（一）目的與宗旨國開基金作為國家開發(fā)性金融機構(gòu)旗下的重要資金管理主體，旨在通過引導(dǎo)社會資本投向國家重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，促進經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級，推動國家重大戰(zhàn)略實施，實現(xiàn)經(jīng)濟社會的可持續(xù)發(fā)展。本辦法制定的目的在于規(guī)范國開基金的運作管理，確?；鸬陌踩浴⒘鲃有院褪找嫘?，提高資金使用效率，防范各類風(fēng)險，保障基金相關(guān)各方的合法權(quán)益。（二）適用范圍本辦法適用于國開基金的設(shè)立、募集、投資、運營、監(jiān)督以及收益分配等各項活動。國開基金所涉及的各類資金來源，包括財政資金、社會資本等，均應(yīng)按照本辦法的規(guī)定進行管理。參與國開基金運作的所有相關(guān)機構(gòu)和人員，如基金管理公司、項目實施單位、托管銀行等，都必須遵守本辦法的各項規(guī)定。（三）基本原則1.依法合規(guī)原則嚴格遵守國家法律法規(guī)和相關(guān)政策要求，確?；疬\作的各個環(huán)節(jié)合法合規(guī)，維護金融秩序穩(wěn)定。2.政策導(dǎo)向原則緊密圍繞國家宏觀經(jīng)濟政策和產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，優(yōu)先支持基礎(chǔ)設(shè)施、民生工程、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，充分發(fā)揮基金的政策引導(dǎo)作用。3.風(fēng)險可控原則建立健全風(fēng)險識別、評估和控制機制，對基金投資項目進行全面風(fēng)險管理，確?；鹳Y產(chǎn)安全，有效防范各類風(fēng)險。4.效益優(yōu)先原則在保障資金安全的前提下，追求基金資產(chǎn)的合理收益，提高資金使用效益，實現(xiàn)基金的保值增值。5.公開透明原則基金運作過程中的各項信息應(yīng)及時、準確、完整地披露，接受社會公眾和相關(guān)監(jiān)管部門的監(jiān)督，確?；疬\作的公開透明。二、基金設(shè)立與募集（一）設(shè)立依據(jù)國開基金的設(shè)立依據(jù)國家相關(guān)法律法規(guī)和政策要求，經(jīng)國務(wù)院批準設(shè)立。設(shè)立目的是為了充分發(fā)揮開發(fā)性金融的引領(lǐng)作用，吸引社會資本投入國家重點項目建設(shè)，促進經(jīng)濟社會發(fā)展。（二）資金來源1.財政資金由國家財政預(yù)算安排的專項資金，作為國開基金的重要資金來源之一，為基金提供穩(wěn)定的資金支持。2.社會資本通過吸引社會各類投資主體，如企業(yè)、金融機構(gòu)、社?；鸬?，以股權(quán)、債權(quán)等形式參與國開基金的募集，拓寬基金的資金渠道，提高資金規(guī)模。（三）募集方式1.定向募集根據(jù)國家政策導(dǎo)向和項目需求，向特定的合格投資者進行定向募集。合格投資者應(yīng)符合國家相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定的條件，具備相應(yīng)的投資能力和風(fēng)險承受能力。2.公開募集在符合國家法律法規(guī)和監(jiān)管要求的前提下，按照規(guī)定的程序和方式進行公開募集。公開募集應(yīng)遵循公平、公正、公開的原則，確保廣大投資者的合法權(quán)益。（四）募集程序1.制定募集方案根據(jù)基金設(shè)立的目標和資金需求，制定詳細的募集方案，明確募集資金的規(guī)模、來源、方式、對象、時間安排等內(nèi)容。2.發(fā)布募集公告通過官方網(wǎng)站、媒體等渠道發(fā)布募集公告，向社會公眾披露基金募集的相關(guān)信息，包括募集方案、基金概況、投資方向、風(fēng)險提示等，吸引投資者關(guān)注。3.投資者報名與資格審查投資者按照募集公告的要求進行報名，提交相關(guān)資料?；鸸芾頇C構(gòu)對投資者的資格進行審查，確定合格投資者名單。4.簽訂募集協(xié)議與合格投資者簽訂募集協(xié)議，明確雙方的權(quán)利義務(wù)，包括投資金額、投資期限、收益分配、退出機制等內(nèi)容。5.資金募集與到位投資者按照募集協(xié)議的約定，將資金足額募集到位?；鸸芾頇C構(gòu)對募集資金進行驗資，確保資金及時、足額到賬。三、基金投資（一）投資目標國開基金的投資目標是圍繞國家重大戰(zhàn)略和政策導(dǎo)向，重點投資于基礎(chǔ)設(shè)施、民生工程、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等領(lǐng)域，促進產(chǎn)業(yè)升級和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整，推動經(jīng)濟社會可持續(xù)發(fā)展。通過投資項目的實施，實現(xiàn)基金資產(chǎn)的保值增值，同時帶動社會資本投入，發(fā)揮乘數(shù)效應(yīng)。（二）投資范圍1.基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域包括交通、能源、水利、通信等基礎(chǔ)設(shè)施項目，如鐵路、公路、機場、港口、電網(wǎng)、油氣管網(wǎng)、水利樞紐、通信基站等。2.民生工程領(lǐng)域涵蓋教育、醫(yī)療、養(yǎng)老、保障性住房等民生項目，如學(xué)校、醫(yī)院、養(yǎng)老院、保障性住房建設(shè)等。3.戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域聚焦新一代信息技術(shù)、高端裝備制造、新能源、新材料、生物醫(yī)藥等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)項目，推動產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。4.其他符合國家政策導(dǎo)向的領(lǐng)域根據(jù)國家宏觀經(jīng)濟政策和產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的調(diào)整，適時投資于其他符合政策要求的領(lǐng)域，確?；鹜顿Y與國家戰(zhàn)略緊密結(jié)合。（三）投資決策1.項目篩選與評估基金管理機構(gòu)建立項目篩選機制，根據(jù)投資目標和范圍，從眾多項目中篩選出符合條件的潛在投資項目。對篩選出的項目進行全面評估，包括項目的可行性、收益性、風(fēng)險狀況等，形成項目評估報告。2.投資決策委員會審議設(shè)立投資決策委員會，負責(zé)對投資項目進行審議和決策。投資決策委員會由基金管理機構(gòu)的高級管理人員、相關(guān)專家等組成。項目評估報告提交投資決策委員會審議，委員們根據(jù)各自的專業(yè)判斷和職責(zé)權(quán)限，對項目進行充分討論和分析，做出投資決策。3.決策程序投資決策委員會采用投票表決的方式進行決策，決策結(jié)果需經(jīng)半數(shù)以上委員同意方可通過。投資決策委員會應(yīng)形成書面決議，明確投資項目的名稱、投資金額、投資方式、投資期限等內(nèi)容。（四）投資方式1.股權(quán)直接投資對符合投資條件的項目進行股權(quán)直接投資，成為項目公司的股東，享有股東權(quán)益，參與項目公司的經(jīng)營管理和決策。2.股權(quán)基金投資通過參與設(shè)立或投資股權(quán)基金的方式，間接投資于多個項目。股權(quán)基金應(yīng)按照市場化原則運作，基金管理機構(gòu)作為有限合伙人參與股權(quán)基金的投資決策和管理。3.債權(quán)投資在符合國家政策和法律法規(guī)的前提下，對部分優(yōu)質(zhì)項目進行債權(quán)投資，為項目提供資金支持。債權(quán)投資應(yīng)明確投資金額、期限、利率、還款方式等條款，確保債權(quán)的安全性和收益性。（五）投資限制1.禁止投資領(lǐng)域國開基金不得投資于國家法律法規(guī)禁止的行業(yè)和領(lǐng)域，如高污染、高能耗、產(chǎn)能過剩等行業(yè)。2.單一項目投資比例限制對單一項目的投資比例應(yīng)根據(jù)項目的風(fēng)險狀況和基金規(guī)模合理確定，原則上不超過基金凈資產(chǎn)的一定比例，以分散投資風(fēng)險。3.關(guān)聯(lián)交易限制嚴格限制基金與關(guān)聯(lián)方之間的交易行為，確需進行關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)按照公平、公正、公開的原則進行，履行必要的審批程序，并及時披露相關(guān)信息，防止利益輸送。四、基金運營與管理（一）基金管理機構(gòu)1.職責(zé)與權(quán)限基金管理機構(gòu)負責(zé)國開基金的日常運營管理工作，包括項目篩選、評估、投資決策、投后管理、收益分配等?；鸸芾頇C構(gòu)應(yīng)建立健全內(nèi)部管理制度，加強團隊建設(shè)，提高管理水平和專業(yè)能力，確?；疬\作的規(guī)范、高效。2.內(nèi)部控制基金管理機構(gòu)應(yīng)建立完善的內(nèi)部控制體系，涵蓋風(fēng)險管理、財務(wù)管理、投資管理、合規(guī)管理等各個方面。通過制定內(nèi)部管理制度、規(guī)范業(yè)務(wù)流程、加強監(jiān)督檢查等措施，防范內(nèi)部風(fēng)險，確?；鹳Y產(chǎn)安全。（二）項目實施單位1.選擇與管理基金管理機構(gòu)應(yīng)按照公平、公正、公開的原則，通過招標、競爭性談判等方式選擇項目實施單位。與項目實施單位簽訂項目投資協(xié)議，明確雙方的權(quán)利義務(wù)，包括項目建設(shè)內(nèi)容、投資金額、建設(shè)期限、質(zhì)量要求、資金使用監(jiān)管等內(nèi)容。加強對項目實施單位的管理和監(jiān)督，定期檢查項目進展情況，確保項目順利實施。2.項目建設(shè)管理項目實施單位應(yīng)按照項目投資協(xié)議的要求，負責(zé)項目的建設(shè)管理工作。制定項目建設(shè)計劃，組織施工隊伍進行項目建設(shè)，確保項目質(zhì)量和進度。建立健全項目建設(shè)管理制度，加強工程質(zhì)量控制、安全管理、成本管理等工作，確保項目建設(shè)達到預(yù)期目標。（三）托管銀行1.職責(zé)與義務(wù)基金托管銀行負責(zé)國開基金的資金托管工作，按照法律法規(guī)和托管協(xié)議的要求，對基金資金進行安全保管、資金清算、會計核算、監(jiān)督基金投資運作等。托管銀行應(yīng)建立健全托管業(yè)務(wù)內(nèi)部控制制度，加強對托管業(yè)務(wù)的管理和監(jiān)督，確保基金資金的安全和獨立。2.監(jiān)督與報告托管銀行應(yīng)定期對基金資金的存放、使用情況進行監(jiān)督檢查，發(fā)現(xiàn)問題及時向基金管理機構(gòu)和相關(guān)監(jiān)管部門報告。按照規(guī)定定期向基金管理機構(gòu)提供托管報告，反映基金資金的運作情況、財務(wù)狀況等信息。（四）風(fēng)險管理1.風(fēng)險識別與評估建立健全風(fēng)險識別和評估機制，對基金運作過程中可能面臨的各類風(fēng)險進行全面識別和評估，包括市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險等。定期對風(fēng)險狀況進行分析和評估，及時發(fā)現(xiàn)潛在風(fēng)險因素。2.風(fēng)險控制措施針對不同類型的風(fēng)險，制定相應(yīng)的風(fēng)險控制措施。加強市場風(fēng)險管理，通過投資組合管理、風(fēng)險限額控制等手段，降低市場波動對基金資產(chǎn)的影響；加強信用風(fēng)險管理，對投資項目進行信用評級，嚴格控制信用風(fēng)險敞口；加強流動性風(fēng)險管理，合理安排資金運用，確?；鹳Y產(chǎn)的流動性；加強操作風(fēng)險管理，完善內(nèi)部管理制度和業(yè)務(wù)流程，防范操作失誤和違規(guī)行為。五、基金收益分配與清算（一）收益分配原則1.依法合規(guī)原則收益分配應(yīng)嚴格遵守國家法律法規(guī)和相關(guān)政策要求，確保分配行為合法合規(guī)。2.兼顧各方利益原則在保障基金資產(chǎn)安全和可持續(xù)發(fā)展的前提下，兼顧投資者、基金管理機構(gòu)等各方利益，合理確定收益分配比例。3.風(fēng)險與收益匹配原則收益分配應(yīng)與基金投資項目的風(fēng)險狀況和收益水平相匹配，體現(xiàn)風(fēng)險與收益對等的原則。（二）收益分配方式1.現(xiàn)金分配根據(jù)基金投資項目的收益情況，按照一定比例向投資者進行現(xiàn)金分紅?，F(xiàn)金分配應(yīng)在扣除相關(guān)稅費和必要的預(yù)留資金后進行，確保基金資產(chǎn)的正常運作。2.再投資分配將基金收益按照投資者的意愿，部分或全部用于再投資，增加基金資產(chǎn)規(guī)模。再投資應(yīng)符合基金的投資目標和范圍，按照規(guī)定的投資決策程序進行。（三）收益分配程序1.收益核算基金管理機構(gòu)定期對基金投資項目的收益情況進行核算，編制收益核算報告，準確反映基金的收益狀況。2.分配方案制定根據(jù)收益核算報告和收益分配原則，制定基金收益分配方案。分配方案應(yīng)明確分配方式、分配比例、分配時間等內(nèi)容。3.決策與公告收益分配方案提交投資決策委員會審議通過后，向投資者進行公告。公告內(nèi)容應(yīng)包括收益分配方案的具體內(nèi)容、實施時間等信息，確保投資者及時了解收益分配情況。4.收益分配實施按照收益分配方案的要求，實施收益分配工作?，F(xiàn)金分配通過銀行轉(zhuǎn)賬等方式將分紅資金支付給投資者；再投資分配按照規(guī)定的程序進行投資操作。（四）基金清算1.清算條件在基金存續(xù)期屆滿、提前終止或投資項目全部退出等情況下，應(yīng)進行基金清算?；鹎逅銘?yīng)按照法律法規(guī)和基金合同的約定進行。2.清算程序成立清算組，負責(zé)基金清算工作。清算組對基金資產(chǎn)進行清理、核算，編制清算報告。按照法定程序清償債務(wù)和分配剩余資產(chǎn)，確?；鹎逅愎ぷ鞯墓⒐?、公開。3.清算報告清算結(jié)束后，清算組應(yīng)編制清算報告，向投資者和相關(guān)監(jiān)管部門報告基金清算情況。清算報告應(yīng)包括基金資產(chǎn)狀況、清算過程、債務(wù)清償情況、剩余資產(chǎn)分配情況等內(nèi)容。六、監(jiān)督與信息披露（一）監(jiān)督管理1.監(jiān)管部門職責(zé)國家相關(guān)監(jiān)管部門負責(zé)對國開基金的運作進行監(jiān)督管理，制定監(jiān)管政策，規(guī)范基金運作行為，防范金融風(fēng)險。監(jiān)管部門有權(quán)對基金管理機構(gòu)、項目實施單位、托管銀行等相關(guān)機構(gòu)進行現(xiàn)場檢查和非現(xiàn)場監(jiān)管，確?；疬\作符合法律法規(guī)和監(jiān)管要求。2.內(nèi)部監(jiān)督基金管理機構(gòu)應(yīng)建立健全內(nèi)部監(jiān)督機制，加強對基金運作各個環(huán)節(jié)的監(jiān)督檢查。設(shè)立獨立的風(fēng)險管理部門和內(nèi)部審計部門，定期對基金投資項目、財務(wù)管理、內(nèi)部控制等情況進行檢查和評估，及時發(fā)現(xiàn)問題并提出整改意見。（二）信息披露1.披露內(nèi)容基金管理機構(gòu)應(yīng)定期向投資者和相關(guān)監(jiān)管部門披露基金運作的相關(guān)信息，包括基金募集情況、投資項目進展、收益分配情況、財務(wù)狀況等。信息披露應(yīng)真實、準確、完整，不得隱瞞或虛假陳述。2.披露方式通過官方網(wǎng)站、媒體等渠道進行信息披