投行分級(jí)管理辦法總則制定目的本辦法旨在規(guī)范投行機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)行為，提升投行行業(yè)整體質(zhì)量和服務(wù)水平，促進(jìn)投行市場(chǎng)的健康、有序發(fā)展，保護(hù)投資者合法權(quán)益，維護(hù)金融市場(chǎng)穩(wěn)定。適用范圍本辦法適用于在中華人民共和國(guó)境內(nèi)依法設(shè)立并從事投資銀行相關(guān)業(yè)務(wù)的各類機(jī)構(gòu)，包括但不限于證券公司、投資銀行子公司等?；驹瓌t1.合規(guī)性原則：投行機(jī)構(gòu)應(yīng)嚴(yán)格遵守國(guó)家法律法規(guī)、監(jiān)管要求以及行業(yè)自律規(guī)范，依法開展各項(xiàng)業(yè)務(wù)。2.風(fēng)險(xiǎn)控制原則：建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理制度和內(nèi)部控制機(jī)制，有效識(shí)別、評(píng)估、監(jiān)測(cè)和控制各類風(fēng)險(xiǎn)，確保業(yè)務(wù)穩(wěn)健運(yùn)行。3.客戶利益保護(hù)原則：將客戶利益放在首位，誠(chéng)實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，為客戶提供專業(yè)、優(yōu)質(zhì)、高效的服務(wù)，保障客戶合法權(quán)益。4.公平競(jìng)爭(zhēng)原則：營(yíng)造公平、公正、公開的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，禁止不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)行為，鼓勵(lì)投行機(jī)構(gòu)通過創(chuàng)新和提升服務(wù)質(zhì)量增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力。分級(jí)標(biāo)準(zhǔn)業(yè)務(wù)規(guī)模1.承銷金額：根據(jù)過去三年各類證券承銷業(yè)務(wù)的累計(jì)金額進(jìn)行排名，分為大型（累計(jì)承銷金額達(dá)到[X]億元以上）、中型（累計(jì)承銷金額在[X]億元至[X]億元之間）、小型（累計(jì)承銷金額低于[X]億元）。2.資產(chǎn)管理規(guī)模：統(tǒng)計(jì)投行機(jī)構(gòu)管理的客戶資產(chǎn)規(guī)模，按照規(guī)模大小劃分為不同級(jí)別，具體標(biāo)準(zhǔn)為大型（資產(chǎn)管理規(guī)模超過[X]億元）、中型（資產(chǎn)管理規(guī)模在[X]億元至[X]億元之間）、小型（資產(chǎn)管理規(guī)模小于[X]億元）。專業(yè)人員資質(zhì)與數(shù)量1.保薦代表人數(shù)量：擁有保薦代表人資格的人數(shù)達(dá)到[X]人及以上為大型投行機(jī)構(gòu)，[X]人至[X]人為中型投行機(jī)構(gòu)，少于[X]人為小型投行機(jī)構(gòu)。2.注冊(cè)會(huì)計(jì)師、律師等專業(yè)人員配備：具備一定數(shù)量的注冊(cè)會(huì)計(jì)師、律師等專業(yè)人員，按照專業(yè)人員的數(shù)量和資質(zhì)水平綜合評(píng)估，分為不同等級(jí)。業(yè)務(wù)能力與業(yè)績(jī)表現(xiàn)1.項(xiàng)目成功率：計(jì)算過去三年各類投行業(yè)務(wù)項(xiàng)目的成功實(shí)施比例，成功比例高于[X]%為大型投行機(jī)構(gòu)，[X]%至[X]%為中型投行機(jī)構(gòu)，低于[X]%為小型投行機(jī)構(gòu)。2.創(chuàng)新業(yè)務(wù)開展情況：積極開展創(chuàng)新投行業(yè)務(wù)，如資產(chǎn)證券化、并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問等，根據(jù)業(yè)務(wù)創(chuàng)新的深度和廣度、市場(chǎng)影響力等因素進(jìn)行評(píng)估分級(jí)。合規(guī)與風(fēng)險(xiǎn)管理狀況1.合規(guī)檢查結(jié)果：依據(jù)監(jiān)管部門和自律組織的合規(guī)檢查情況，連續(xù)三年合規(guī)檢查無重大違規(guī)記錄為合規(guī)狀況良好，有輕微違規(guī)記錄為合規(guī)狀況一般，存在重大違規(guī)記錄為合規(guī)狀況較差。2.風(fēng)險(xiǎn)管理體系健全性：評(píng)估投行機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理體系的完善程度，包括風(fēng)險(xiǎn)管理制度、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)指標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施等方面，分為健全、較健全、一般、薄弱四個(gè)等級(jí)。分級(jí)管理措施業(yè)務(wù)范圍限制1.大型投行機(jī)構(gòu)：在符合法律法規(guī)和監(jiān)管要求的前提下，可開展全牌照投行業(yè)務(wù)，包括但不限于證券承銷保薦、并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問、資產(chǎn)證券化、直接投資等各類創(chuàng)新業(yè)務(wù)。2.中型投行機(jī)構(gòu)：可從事常規(guī)的證券承銷保薦業(yè)務(wù)以及部分并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)，在資產(chǎn)證券化等創(chuàng)新業(yè)務(wù)方面，需在滿足一定條件并經(jīng)監(jiān)管部門批準(zhǔn)后開展。3.小型投行機(jī)構(gòu)：主要從事簡(jiǎn)單的證券承銷保薦業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)范圍相對(duì)受限，在開展其他復(fù)雜投行業(yè)務(wù)前需經(jīng)過更為嚴(yán)格的審核和輔導(dǎo)。信息披露要求1.大型投行機(jī)構(gòu)：需定期在公司官網(wǎng)、指定媒體等平臺(tái)詳細(xì)披露業(yè)務(wù)開展情況、財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)管理狀況、重大項(xiàng)目進(jìn)展等信息，接受社會(huì)公眾監(jiān)督。2.中型投行機(jī)構(gòu)：按照監(jiān)管要求披露主要業(yè)務(wù)信息、合規(guī)情況等，披露頻率和詳細(xì)程度低于大型投行機(jī)構(gòu)。3.小型投行機(jī)構(gòu)：披露基本業(yè)務(wù)信息和合規(guī)情況，信息披露內(nèi)容相對(duì)簡(jiǎn)潔。監(jiān)管關(guān)注重點(diǎn)1.大型投行機(jī)構(gòu)：作為行業(yè)龍頭，監(jiān)管部門重點(diǎn)關(guān)注其業(yè)務(wù)創(chuàng)新合規(guī)性、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)防控、對(duì)金融市場(chǎng)的影響力等方面，加強(qiáng)對(duì)其現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管力度。2.中型投行機(jī)構(gòu)：關(guān)注其業(yè)務(wù)發(fā)展的穩(wěn)健性、合規(guī)經(jīng)營(yíng)情況以及風(fēng)險(xiǎn)管理能力提升，督促其規(guī)范業(yè)務(wù)操作，防范風(fēng)險(xiǎn)。3.小型投行機(jī)構(gòu)：重點(diǎn)監(jiān)管其基本業(yè)務(wù)的合規(guī)開展情況，引導(dǎo)其加強(qiáng)內(nèi)部管理，提升業(yè)務(wù)水平，逐步規(guī)范發(fā)展。監(jiān)督管理監(jiān)管主體中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)對(duì)投行機(jī)構(gòu)的分級(jí)管理工作進(jìn)行監(jiān)督指導(dǎo)，行業(yè)自律組織如中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)協(xié)助監(jiān)管部門開展相關(guān)自律管理工作。定期評(píng)估與動(dòng)態(tài)調(diào)整1.每年對(duì)投行機(jī)構(gòu)進(jìn)行一次分級(jí)評(píng)估，根據(jù)評(píng)估結(jié)果確定其所屬級(jí)別。2.投行機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)規(guī)模、人員資質(zhì)、業(yè)績(jī)表現(xiàn)、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)等方面發(fā)生重大變化時(shí)，應(yīng)及時(shí)向監(jiān)管部門報(bào)告，監(jiān)管部門可根據(jù)實(shí)際情況對(duì)其級(jí)別進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。違規(guī)處理1.對(duì)于違反本辦法規(guī)定的投行機(jī)構(gòu)，監(jiān)管部門將視情節(jié)輕重采取責(zé)令改正、警告、罰款、暫停業(yè)務(wù)、吊銷業(yè)務(wù)許可等處罰措