淺析商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系目錄TOC\o"1-2"\h\u1256關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 25125一、緒論 221878（一）選題背景 21081（二）研究意義 28289（三）研究方法1.文獻(xiàn)分析法。 33457二、商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu) 44227（一）財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的含義 415049（二）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析的目的 410952（三）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析的主要指標(biāo) 413383三、商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 622914（一）商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的含義 631260（二）商業(yè)銀行存在的主要經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 610010四、商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系 929870（一）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的聯(lián)系 919321（二）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的具體分析 94338五、對(duì)我國商業(yè)銀行的建議 142473（一）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)應(yīng)不斷優(yōu)化 144109（二）要加強(qiáng)商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)管理 141909六、總結(jié) 15內(nèi)容摘要：隨著經(jīng)濟(jì)全球化的深入推進(jìn)，國與國之間的經(jīng)濟(jì)往來更為密切。當(dāng)今世界每個(gè)國家都不能像以往那般能夠獨(dú)立自主的根據(jù)自身國情制定自己的經(jīng)濟(jì)政策，亦不能在國際上發(fā)生的事件中獨(dú)善其身。當(dāng)今的世界所表現(xiàn)出來的就像是各個(gè)國家都是綁在一條繩上的“螞蚱”一樣，雖然，從始至終每個(gè)國家都不是單一的、獨(dú)立的運(yùn)轉(zhuǎn)著，但在人文社科和自然科學(xué)的大力發(fā)展之下，各個(gè)國家之家具備了相互往來的能力，除此之外商品經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，也使得各個(gè)國家產(chǎn)生了交往動(dòng)機(jī)。然而每個(gè)國家的國情是不同的，經(jīng)濟(jì)政策自然也就千差萬別，這就使得整個(gè)全球經(jīng)濟(jì)環(huán)境中充滿諸多風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行在一國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中扮演著加速器的身份，自從世界上第一家商業(yè)銀行成立之日起，商業(yè)銀行就給世界經(jīng)濟(jì)的發(fā)展帶來巨大的助力。雖然我國銀行體系相較于國外而言，發(fā)展的十分滯后，但由于我國的改革開放，帶來的經(jīng)濟(jì)的巨大飛躍，我國的商業(yè)銀行體系不斷得到優(yōu)化改進(jìn)，與經(jīng)濟(jì)發(fā)展越來越適應(yīng)。商業(yè)銀行在我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中起著極其重要的作用，它將資金合理配置，完成社會(huì)的再生產(chǎn)；同時(shí)也掌握、反映市場(chǎng)中的經(jīng)濟(jì)信息，為我國經(jīng)濟(jì)政策的制定與修改提供參考。然而商業(yè)銀行并非百利而無一害，其自身存在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)亦能破壞經(jīng)濟(jì)秩序。隨著經(jīng)濟(jì)全球化的深入，經(jīng)濟(jì)環(huán)境的惡化，不確定性因素越來越多，商業(yè)銀行不斷面臨著各種挑戰(zhàn)。本論文從財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)角度著手，研究商業(yè)銀行健康運(yùn)行的因素，以及存在的不足之處，并給出相關(guān)建議。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)緒論（一）選題背景

金融能夠促進(jìn)資金流轉(zhuǎn)，將社會(huì)中的閑散資金匯集到一起，并通過市場(chǎng)的有效配置，將資金再分配到各個(gè)行業(yè)，提高了資金的利用效率，帶動(dòng)了產(chǎn)業(yè)發(fā)展，拉動(dòng)了一國的經(jīng)濟(jì)建設(shè)。在現(xiàn)代的國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展中居于核心地位，而銀行又是作為金融行業(yè)的核心，在經(jīng)濟(jì)發(fā)展之中更是扮演者不可或缺的角色。從整體上來看，商業(yè)銀行是利大于弊，且大多數(shù)情況下都是有利的，但鑒于商業(yè)銀行作為高風(fēng)險(xiǎn)、高收益行業(yè)，其與各個(gè)產(chǎn)業(yè)聯(lián)系甚為緊密，在各個(gè)企業(yè)之間起著橋梁般的作用，一旦其產(chǎn)生問題，對(duì)小至一個(gè)行業(yè)、或者一個(gè)國家，更甚，對(duì)整個(gè)世界，都將帶來不可估量的沖擊。

當(dāng)今世界，經(jīng)濟(jì)全球化已經(jīng)深入推進(jìn)，國與國之間的聯(lián)系更為頻繁。誠然，這無疑會(huì)推進(jìn)全球經(jīng)濟(jì)繁榮的進(jìn)程，畢竟無論是自然資源，還是科學(xué)技術(shù)，抑或是學(xué)術(shù)理論，各個(gè)國家之間都存在很大差異，而全球化無疑會(huì)令這些資源得到更有效的分配。但與此同時(shí)，由于每個(gè)國家的經(jīng)濟(jì)政策都迥然不同，發(fā)展水平也有很大差距，風(fēng)險(xiǎn)也隨之而來。自上個(gè)世紀(jì)九十年代以來，大大小小的金融危機(jī)時(shí)常發(fā)生，各國經(jīng)濟(jì)一直動(dòng)蕩不平。而小一點(diǎn)的銀行危機(jī)也十分繁多，諸如巴林銀行破產(chǎn)事件，以及2020年發(fā)生在我國的中國銀行的原油寶事件。在這樣的背景之下，商業(yè)銀行的運(yùn)作時(shí)刻處于風(fēng)險(xiǎn)之中。所以極有必要給商業(yè)銀行制定出合理高效的運(yùn)行體系。（二）研究意義商業(yè)銀行自從成立之日起，對(duì)其研究便從未停止。雖然商業(yè)銀行的發(fā)展時(shí)間并不久，其所包含的內(nèi)容雖然似乎并沒有很多，但是對(duì)其研究依然不夠深入透徹。究其原因，全球經(jīng)濟(jì)一直不斷向前發(fā)展，經(jīng)濟(jì)環(huán)境也時(shí)時(shí)刻刻的發(fā)生著變動(dòng)，商業(yè)銀行為了生存與自身的發(fā)展不斷開發(fā)新的金融產(chǎn)品與金融服務(wù)。在如此背景之下，商業(yè)銀行的理論研究也必須得與時(shí)俱進(jìn)。在商業(yè)銀行的研究中，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)以及經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)占據(jù)著重要地位，對(duì)二者之間的關(guān)系進(jìn)行深入研究具有極其重要的意義。理論意義研究商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系能夠豐富完善商業(yè)銀行的理論體系，能夠給經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的學(xué)者們一個(gè)新的視角。雖然說不同類型的企業(yè)需要采取不同類型的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，但是通過參考研究商業(yè)銀行的方法，同樣能夠給工商企業(yè)提供借鑒作用。實(shí)踐意義商業(yè)銀行歸根結(jié)底是一個(gè)追逐利潤的企業(yè)，它只是在追求自身利益的同時(shí)順帶起到促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用。研究商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)能夠合理把握財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)中各個(gè)組成部分的特點(diǎn)，如風(fēng)險(xiǎn)性，收益性，與其他要素的關(guān)聯(lián)程度等等。對(duì)于制定一個(gè)相對(duì)最優(yōu)的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，控制其經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)有著十分重要的意義。另外，商業(yè)銀行在金融領(lǐng)域處于重要地位，政府部門需要對(duì)其嚴(yán)格監(jiān)管，通過研究商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系，同樣可以給監(jiān)管部門提供立法立規(guī)依據(jù)，使得商業(yè)銀行健康穩(wěn)定運(yùn)營。（三）研究方法

1.文獻(xiàn)分析法。本文查閱了大量國內(nèi)外有關(guān)商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)以及經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)方面的研究成果，對(duì)商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)有關(guān)的，諸如財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)包含哪些內(nèi)容，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)有什么樣的類型，評(píng)判財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)優(yōu)劣的指標(biāo)有哪些等方面進(jìn)行深入研究。同時(shí)亦對(duì)商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)歸納總結(jié)，旨在能夠準(zhǔn)確研究商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系。2.比較分析法。比較分析是把商業(yè)銀行的同一指標(biāo)在不同時(shí)間維度上，或者是將不同商業(yè)銀行的同一指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比。比較分析法不僅能夠反映商業(yè)銀行自身的發(fā)展?fàn)顩r，亦能通過與同行業(yè)比較找到自己的地位并且從同業(yè)中吸取經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)。

3.比率分析法。與比較分析法不同，比率分析是將兩個(gè)不同的指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比。通過對(duì)比能夠衡量出商業(yè)銀行的經(jīng)營狀況，風(fēng)險(xiǎn)水平，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的優(yōu)劣等方面內(nèi)容。由于比率分析注重的是相對(duì)數(shù)而非絕對(duì)數(shù)，所以比較分析法是財(cái)務(wù)分析中常用的一個(gè)方法。二、商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)（一）財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的含義在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)、資本結(jié)構(gòu)，資金結(jié)構(gòu)是最為常見的三個(gè)專有名詞，大多數(shù)人對(duì)它們的概念十分模糊，經(jīng)常將它們看作是同一事物。我認(rèn)為三者是個(gè)大不相同的，只不過它們聯(lián)系甚為緊密，有著許多交叉的部分。一般來說，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)是一個(gè)企業(yè)的資產(chǎn)，負(fù)債與所有者權(quán)益之間的比例。財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的概念中包含了資本結(jié)構(gòu)，資金結(jié)構(gòu)。嚴(yán)志勇，陳曉劍.中小企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析與融資對(duì)策[J].經(jīng)濟(jì)理論與經(jīng)濟(jì)管理，2001，（9）：59-61

（二）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析的目的一般的工商企業(yè)在經(jīng)營過程中總是面臨著許許多多的風(fēng)險(xiǎn)，有些是已知的，如可能因?yàn)閭鶆?wù)問題，導(dǎo)致資金運(yùn)轉(zhuǎn)不靈進(jìn)而影響正常生產(chǎn)活動(dòng)，也可能因?yàn)楫a(chǎn)品滯銷，形成大量庫存致使生產(chǎn)難以進(jìn)行下去。但還有許許多多的風(fēng)險(xiǎn)是未知難以預(yù)測(cè)的，例如兩個(gè)國家的政治關(guān)系，亦會(huì)對(duì)工商企業(yè)帶來風(fēng)險(xiǎn)。正如2019年的中美貿(mào)易戰(zhàn)，使得那些與美國企業(yè)有著密切聯(lián)系的企業(yè)合作難以進(jìn)行下去，導(dǎo)致虧損。然而這些風(fēng)險(xiǎn)大多都可以在一定程度上，通過一些指標(biāo)分析出來，并能通過采取一些措施，優(yōu)化指標(biāo)，控制風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)楣ど唐髽I(yè)進(jìn)行的各種活動(dòng)大多都可以都可以通過現(xiàn)金流入流出或者債權(quán)債務(wù)關(guān)系的產(chǎn)生表示出來。但商業(yè)銀行業(yè)與常規(guī)的工商企業(yè)有著很大的不同。其經(jīng)營業(yè)務(wù)基本上不涉及實(shí)物，并且絕大部分業(yè)務(wù)都與債權(quán)債務(wù)有關(guān)。至關(guān)重要的是商業(yè)銀行與各行各業(yè)聯(lián)系極為緊密，一旦出現(xiàn)問題，將會(huì)帶來一系列的連鎖影響。故而對(duì)商業(yè)銀行進(jìn)行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析，能夠預(yù)防風(fēng)險(xiǎn)、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)，降低風(fēng)險(xiǎn)，以至商業(yè)銀行能夠健康運(yùn)作，能夠高效的促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。（三）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析的主要指標(biāo)1．股東權(quán)益比率商業(yè)銀行的股東權(quán)益比率指的是商業(yè)銀行的所有者權(quán)益占商業(yè)銀行全部資產(chǎn)的比例。商業(yè)銀行的融資方式粗略的可劃分為權(quán)益融資與債務(wù)融資。由于不同的融資方式其成本不同，所以其蘊(yùn)含的風(fēng)險(xiǎn)也不同。通常而言債務(wù)融資相較股權(quán)融資風(fēng)險(xiǎn)較大。所以股東權(quán)益比率高則說明財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)是低風(fēng)險(xiǎn)、低收益的。在商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)指標(biāo)中還有一些與股東權(quán)益比率十分相似的指標(biāo)。例如資產(chǎn)負(fù)債比率、資本負(fù)債比率等。雖然他們之間有所區(qū)別，但是也可以它們看作是從不同的切入角度來分析商業(yè)銀行總體上的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，故而，本文不作過多贅述。2.流動(dòng)性比例流動(dòng)性是指商業(yè)銀行流動(dòng)性資產(chǎn)余額占流動(dòng)性負(fù)債余額的比例。流動(dòng)性比例的大小反映的商業(yè)銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)所處的水平。商業(yè)銀行的流動(dòng)性比例越高，其資金的周轉(zhuǎn)能力同時(shí)也就越強(qiáng)，當(dāng)面臨突發(fā)狀況時(shí)，應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)能力自然也就越強(qiáng)。但由于流動(dòng)性資產(chǎn)變現(xiàn)能力很強(qiáng)，所以其收益率很低，商業(yè)銀行一般不會(huì)維持過高的流動(dòng)性資產(chǎn)規(guī)模。我們國家對(duì)其要求是不得低于25%。3.核心負(fù)債比例核心負(fù)債比例是指商業(yè)銀行中核心負(fù)債的規(guī)模占全部負(fù)債規(guī)模的比例。核心負(fù)債比例是商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)分析中一個(gè)十分重要的指標(biāo)。當(dāng)今社會(huì)進(jìn)行投資都講求組合投資，從而達(dá)到分散風(fēng)險(xiǎn)的目的。商業(yè)銀行的經(jīng)營活動(dòng)亦是如此。但只是一味追求分散風(fēng)險(xiǎn)往往會(huì)降低收益，過多的業(yè)務(wù)種類也會(huì)增加管理成本。保持一個(gè)適當(dāng)?shù)暮诵馁Y產(chǎn)比例能夠給商業(yè)銀行帶來穩(wěn)定的，長久的收入。我國監(jiān)管部門要求商業(yè)銀行的核心負(fù)債比例不得低于60%。4.不良資產(chǎn)比率不良資產(chǎn)率表示的是商業(yè)銀行中的不良資產(chǎn)規(guī)模與資產(chǎn)總規(guī)模之間的比例。商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)一般指的是不良貸款。所以不良貸款率比不良資產(chǎn)率使用的更加頻繁。商業(yè)銀行的主營業(yè)務(wù)為對(duì)外貸款。不良資產(chǎn)比率過高，會(huì)嚴(yán)重危害商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)健康水平，帶來巨大損失，阻礙其發(fā)展。5.資產(chǎn)收益率資產(chǎn)收益率（ROA）指的是商業(yè)銀行的凈利潤占全部資產(chǎn)的比率。ROA反映的是商業(yè)銀行在一個(gè)時(shí)期內(nèi)盈利水平。ROA越高說明商業(yè)銀行的經(jīng)營能力很強(qiáng)。一般規(guī)定ROA不應(yīng)低于0.6%。三、商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)（一）商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的含義準(zhǔn)確的說風(fēng)險(xiǎn)就是因?yàn)橹T多不確定因素導(dǎo)致的產(chǎn)生損失或者收益的可能性。但由于在我國大多數(shù)風(fēng)險(xiǎn)通常都會(huì)帶來損失，所以人們提到風(fēng)險(xiǎn)一般都只會(huì)想到它的貶義成分。這樣的錯(cuò)誤認(rèn)識(shí)導(dǎo)致在各行各業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理中只是一味的降低風(fēng)險(xiǎn)，殊不知風(fēng)險(xiǎn)是與機(jī)遇或者收益并存的。真正合理有效的風(fēng)險(xiǎn)管理是將風(fēng)險(xiǎn)與收益權(quán)衡，達(dá)到一個(gè)相對(duì)穩(wěn)定的狀態(tài)。這種狀態(tài)不是一點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)都不存在，或許這么說太過于絕對(duì)，因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)不可能完全消除。這種相對(duì)穩(wěn)定的狀態(tài)下存在的風(fēng)險(xiǎn)在能夠承受的范圍之內(nèi)，并且收益也相對(duì)最高。商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)徐志宏.當(dāng)前商業(yè)銀行面臨的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)及防范策略[J].金融論壇，2004，（1）：19-24指的是商業(yè)在經(jīng)營過程中遇到的可能遭受損失或者取得收益的不確定性。徐志宏.當(dāng)前商業(yè)銀行面臨的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)及防范策略[J].金融論壇，2004，（1）：19-24（二）商業(yè)銀行存在的主要經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中面臨著諸多不確定因素，尤其是在經(jīng)濟(jì)全球化、金融一體化以及金融創(chuàng)新的推動(dòng)下變得越來越復(fù)雜，而且各種風(fēng)險(xiǎn)交織在一起，互相作用，使得風(fēng)險(xiǎn)難以具體區(qū)分。其實(shí)，出現(xiàn)這種狀況是不難理解的。畢竟從根本上來說，商業(yè)銀行就是服務(wù)于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的，社會(huì)生產(chǎn)關(guān)系隨著科學(xué)技術(shù)的進(jìn)步向著更加高級(jí)的形式轉(zhuǎn)變，那么商業(yè)銀行的運(yùn)營方式自然也要做出調(diào)整，在此過程中總要產(chǎn)生各種各樣的風(fēng)險(xiǎn)。從另外一個(gè)角度看來，商業(yè)銀行本身就是一個(gè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)為其生存和發(fā)展的根本。由于商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)種類繁多，篇幅有限，難以一一贅述。并且在商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之中，有很多風(fēng)險(xiǎn)是很難發(fā)生的，也有一些風(fēng)險(xiǎn)即便發(fā)生了其帶來的影響也十分微不足道。故而，本論文主要列舉分析最常見的、影響最大的四種風(fēng)險(xiǎn)——信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)以及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。1.信用風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定程度，為了進(jìn)一步滿足交易的需求，信用就應(yīng)運(yùn)而生。在簡(jiǎn)單的生產(chǎn)關(guān)系中，社會(huì)中流通的產(chǎn)品種類有限，交換需求也相對(duì)不怎么強(qiáng)烈。隨著生產(chǎn)效率的提高，社會(huì)中產(chǎn)品不僅數(shù)量大增，同時(shí)種類也越來越多，交易也隨之變得越來越復(fù)雜。例如，交易額度過大，難以一次進(jìn)行；由于地域限制，跨地區(qū)交易難以有效進(jìn)行。所以信用便產(chǎn)生了。信用不僅體現(xiàn)在使得交易變得更加便捷，亦讓一個(gè)收入平平的人能有機(jī)會(huì)買得起汽車、房子；讓一個(gè)企業(yè)通過融資、貸款等形式籌集到企業(yè)發(fā)展所需要的資金?？赡苓@么說來信用百利而無一害，其實(shí)信用的產(chǎn)生就是便捷人們的生活，但當(dāng)人們看到信用的好處后，濫用信任時(shí)，信用風(fēng)險(xiǎn)便產(chǎn)生了。信用并不是無源之水、無本之木，其產(chǎn)生的基礎(chǔ)是信用消費(fèi)者自身有一定實(shí)力——無論是經(jīng)濟(jì)方面的抑或是道德方面的，他（她）都有能力承擔(dān)的起消費(fèi)。然而在信用經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展的過程中總存在著部分動(dòng)機(jī)不純大的人，他們利用別人對(duì)他們的信任謀取利益，嚴(yán)重破壞了信用體系。狹義上認(rèn)為，信用風(fēng)險(xiǎn)就是信貸風(fēng)險(xiǎn)，即債務(wù)人不能如期的按照事先所做的約定償還債務(wù)造成的違約給債權(quán)人帶來損失的風(fēng)險(xiǎn)。然而這太過于狹隘片面。在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，有簡(jiǎn)單的借貸關(guān)系，一次性借，一次性貸，這樣產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)自然可以用狹義的角度來定義。但是更多的借貸關(guān)系并不是這樣的。有的是一次性借出，之后分期還款；也有分期借出，然后分期還款。其實(shí)像這樣將借貸時(shí)間、借貸金額細(xì)化開來也是出于對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的考慮，不過這也只是在一定程度上降低風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于貸款人來說，即便是分期貸款，借款人的信用等級(jí)和履約能力也會(huì)發(fā)生變動(dòng)，貸款的收回也存在著極大的不確定性。對(duì)于借款人而言，很多時(shí)候企業(yè)的正常運(yùn)轉(zhuǎn)需要源源不斷的穩(wěn)定的現(xiàn)金流，倘若商業(yè)銀行自身經(jīng)營不善，不能穩(wěn)定的提供貸款，同樣也會(huì)產(chǎn)生信用風(fēng)險(xiǎn)，影響到企業(yè)的運(yùn)營。所以廣義上來說，信用風(fēng)險(xiǎn)不僅僅是指直接的風(fēng)險(xiǎn)，也包括間接或潛在的風(fēng)險(xiǎn)。2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行由于某些市場(chǎng)因素的變化而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。主要包括利率，匯率和貨幣政策。因此，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)可以再次分為：利率風(fēng)險(xiǎn)，匯率風(fēng)險(xiǎn)和貨幣政策風(fēng)險(xiǎn)。（1）利率風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行的主營業(yè)務(wù)為存貸款業(yè)務(wù)，但在期限方面，商業(yè)銀行的資產(chǎn)和負(fù)債大體上是不相同的，因此，利率的變動(dòng)會(huì)影響商業(yè)銀行的資產(chǎn)和收入。商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)通常是借短貸長——也就是說，它們把社會(huì)上閑散資金集中起來，用于提供給那些貸款需求的人或者是工商企業(yè)，而這類貸款額度一般較大且還款期限較長。倘若利率上升，對(duì)商業(yè)銀行的負(fù)債而言，其價(jià)值不會(huì)下降太多；而對(duì)其資產(chǎn)來說，價(jià)值則會(huì)有顯著下降。從總體上而言，商業(yè)銀行是受到損失的，但若利率下降，那么銀行則是受益的。我們把這種因?yàn)槔实淖儎?dòng)而給商業(yè)銀行帶來損失或收益的可能稱為利率風(fēng)險(xiǎn)。（2）匯率風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行并不是只與本國客戶和本國貨幣打交道。尤其是在經(jīng)濟(jì)全球化的背景之下，商業(yè)銀行與外國聯(lián)系更為頻繁。由于國與國之間的發(fā)展?fàn)顩r與經(jīng)濟(jì)政策都有著很大出入，所以兩國貨幣之間的匯率一直都是處于動(dòng)態(tài)變化過程中的，當(dāng)匯率水平波動(dòng)幅度過大時(shí)給商業(yè)銀行帶來的風(fēng)險(xiǎn)稱為匯率風(fēng)險(xiǎn)。（3）貨幣政策風(fēng)險(xiǎn)貨幣政策與財(cái)政政策是國家調(diào)控經(jīng)濟(jì)兩個(gè)手段。然而由于貨幣政策的滯后性——一項(xiàng)貨幣政策制定實(shí)施后，往往要經(jīng)過一段時(shí)間才能產(chǎn)生效果，并且這些效果的好壞往往與預(yù)期存在較大差異。但當(dāng)一項(xiàng)貨幣政策并實(shí)施后，商業(yè)銀行便已經(jīng)做出適當(dāng)調(diào)整。這樣由于在時(shí)間上的差距以及效果預(yù)測(cè)上的偏差將會(huì)給商業(yè)銀行產(chǎn)生一些政策成本，有時(shí)預(yù)測(cè)準(zhǔn)確亦能降低成本。所以對(duì)于這種類型的風(fēng)險(xiǎn)稱為貨幣政策風(fēng)險(xiǎn)3．操作風(fēng)險(xiǎn)操作風(fēng)險(xiǎn)是指由于內(nèi)部程序，人員和系統(tǒng)或外部事件的不完善或存在問題而造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。由于缺乏有效的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控和報(bào)告功能，因此忽略了一些重大風(fēng)險(xiǎn)，并且未采取任何措施糾正導(dǎo)致嚴(yán)重后果的錯(cuò)誤。4.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指的是商業(yè)銀行不能及時(shí)的獲得足夠資金來償還債務(wù)，或者增加其資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。通常并非是商業(yè)銀行沒有清償能力，而是商業(yè)銀行持有的資產(chǎn)無法在短時(shí)間內(nèi)轉(zhuǎn)換為資金。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)在商業(yè)銀行的經(jīng)營活動(dòng)中十分常見，因?yàn)橥ǔ６陨虡I(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不是最優(yōu)的，資產(chǎn)，負(fù)債以及所有者權(quán)益的期限，規(guī)模大多數(shù)情況下都是不匹配的，這就致使商業(yè)銀行難以靈活地轉(zhuǎn)換資產(chǎn)，從而產(chǎn)生流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。四、商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系（一）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)之間的聯(lián)系一般說來商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)指的是在日常的經(jīng)營過程中所存在的風(fēng)險(xiǎn)。既然是在日常經(jīng)營過程中存在的風(fēng)險(xiǎn)，那么自然而然的涉及到資產(chǎn)負(fù)債表的左邊，即商業(yè)銀行的資產(chǎn)是如何配置的。但我認(rèn)為這樣理解太過狹隘片面。工商企業(yè)的每項(xiàng)活動(dòng)之間都有十分緊密的關(guān)聯(lián)性。只關(guān)注片面的，局部的事項(xiàng)，而忽略整體，難免會(huì)出現(xiàn)大的問題。商業(yè)銀行更是如此。商業(yè)銀行簡(jiǎn)單來說是一個(gè)吸收存款，發(fā)放貸款，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)。吸收存款的規(guī)模大小，存款的類型，期限的長短等各個(gè)因素都會(huì)影響到商業(yè)銀行各項(xiàng)業(yè)務(wù)的正常開展，問渠哪得清如許，唯有源頭活水來。要想合理控制商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，關(guān)注到具體的關(guān)鍵業(yè)務(wù)固然重要，但更要保證有一個(gè)穩(wěn)定的資金來源，這是根基。商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)能夠反映商業(yè)銀行運(yùn)營狀況的好壞，通過財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)中的一些指標(biāo)能夠反映商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的大小。所以研究什么樣的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)才是最優(yōu)的，對(duì)于商業(yè)銀行的健康發(fā)展至關(guān)重要。（二）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的具體分析商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)能夠反映商業(yè)銀行運(yùn)營狀況的好壞，通過財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)中的一些指標(biāo)能夠反映出商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的大小。丁霞.基于財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制[J].時(shí)代金融，2007，（1）：112-1131.商業(yè)銀行ROA分析ROA指的是資產(chǎn)收益率，其反映的商業(yè)銀行總體資產(chǎn)的盈利能力，一般來說ROA越高，商業(yè)銀行的抗風(fēng)險(xiǎn)能力也就越強(qiáng)。因?yàn)閺哪骋唤嵌葋碚fROA越高說明商業(yè)銀行資金運(yùn)用效率也就越高，那么當(dāng)面臨風(fēng)險(xiǎn)時(shí)也就有更多資金來抵御風(fēng)險(xiǎn)。另外一方面，ROA越高，商業(yè)銀行給客戶的信心也就越足，融資渠道相應(yīng)的更加廣泛。圖1：我國商業(yè)銀行2015-2020年資產(chǎn)利潤率的變動(dòng)情況資料來源：WIND以上數(shù)據(jù)顯示了我國商業(yè)銀行自2015年底至2020年底各個(gè)季度的資產(chǎn)利潤率（ROA）,從以上年份數(shù)據(jù)我們可以發(fā)現(xiàn)，雖然ROA挺高，但有一個(gè)明顯的趨勢(shì)，資產(chǎn)收益率呈逐年下降的趨勢(shì)，盡管波動(dòng)幅度不大，但這個(gè)下降趨勢(shì)完全是負(fù)相關(guān)的，即一點(diǎn)也沒有上調(diào)的情況。ROA反映的是商業(yè)銀行的經(jīng)營績(jī)效，我國商業(yè)銀行資產(chǎn)收益率由于是不斷的下降，所以基本上不存在太明顯的內(nèi)部因素，那么可能的原因便是行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)壓力過大，進(jìn)行價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)，優(yōu)惠方案等措施來留存客戶、擴(kuò)大業(yè)務(wù)，這樣在各項(xiàng)業(yè)務(wù)成本不變的情況之下，利潤降低，進(jìn)而ROA呈現(xiàn)下降趨勢(shì)則是在所難免的。另外可能的原因是，我國的開放程度不斷加深，原本十分穩(wěn)定的國內(nèi)環(huán)境變得更加動(dòng)蕩不安，在此種情況下，商業(yè)銀行收縮業(yè)務(wù)，旨在降低風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)定經(jīng)營，從而資產(chǎn)收益率不斷下降。2.商業(yè)銀行ROE分析ROE指的是資本收益率，也可看做是所有者權(quán)益收益，其含義為商業(yè)銀行的利潤占商業(yè)銀行除去負(fù)債的那部分資產(chǎn)，即凈資產(chǎn)的比率。圖2：我國商業(yè)銀行2015-2020年資本利潤率的變動(dòng)情況資料來源：WINDROE與ROA反映的都是商業(yè)銀行的盈利水平，但具體反映的對(duì)象卻有所不同。ROA指標(biāo)能夠揭示商業(yè)銀行資產(chǎn)運(yùn)營狀況，ROE自然也能。但ROE更加能夠反映財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的影響。當(dāng)商業(yè)銀行采用不同的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)時(shí)，其面臨的風(fēng)險(xiǎn)自然也就不同。簡(jiǎn)而言之，是因?yàn)閭鶆?wù)融資與權(quán)益融資的成本是不同的。在我國相關(guān)的法律法規(guī)中對(duì)商業(yè)銀行的ROE有著規(guī)定：ROE不得低于11%，上表中的ROE在2019年及之前都處于較高水平，但是往后的年份指標(biāo)水平不符合監(jiān)管部門的要求。并且與ROA有著一個(gè)共同的特點(diǎn)，即在早些年份指標(biāo)水平很高，但是隨著時(shí)間的發(fā)展，ROE不斷的在下降。這一現(xiàn)象的產(chǎn)生原因大致與ROA的原因一樣。除此之外，我們同樣可以看出，我國商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)中負(fù)債與所有者權(quán)益之比沒有太大變動(dòng)。從這一點(diǎn)上可以推斷出，我國商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)還是比較穩(wěn)定，適合市場(chǎng)的，融資來源也相對(duì)十分固定。ROA與ROE分析小結(jié)商業(yè)銀行的ROA與ROE歸根到底反映的是商業(yè)銀行的盈利能力，其對(duì)應(yīng)的商業(yè)銀行的經(jīng)營過程。ROA與ROE屬于風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)類衡量指標(biāo)，商業(yè)銀行的最本質(zhì)的目的是利潤最大化，ROA與ROE的水平越高，說明銀行的獲利能力越強(qiáng)，當(dāng)遇到風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，銀行能有更多的現(xiàn)金流，抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力自然也就越強(qiáng)。盡管我國商業(yè)銀行在早些年份的ROA與ROE水平很高，但經(jīng)過分析，其很大程度上是依靠政策優(yōu)勢(shì)。我們不能忽視近年來ROA與ROE不斷下降的事實(shí)，我們應(yīng)該清醒的認(rèn)識(shí)到，我國商業(yè)銀行較之國外，起步很晚，經(jīng)驗(yàn)相對(duì)不足，體系也有待優(yōu)化完善。倘若我國開放程度不斷變高，那么我國商業(yè)銀行將很難有競(jìng)爭(zhēng)力。因此，當(dāng)務(wù)之急是，要不斷優(yōu)化財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，提高盈利能力，抗風(fēng)險(xiǎn)能力。商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)中不良貸款率分析商業(yè)銀行的不良貸款率是商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債中不良資產(chǎn)占資產(chǎn)總額的比例。商業(yè)銀行最主要的業(yè)務(wù)便是貸款業(yè)務(wù)，這是其利潤的主要來源。但是如果在貸款中出現(xiàn)大量不良貸款，將會(huì)嚴(yán)重危害商業(yè)銀行的資產(chǎn)狀況，給商業(yè)銀行帶來不可估量的損失。2008的全球金融危機(jī)給世界的經(jīng)濟(jì)造成了空前的破壞，盡管已經(jīng)過去十余年，但還有很多國家仍未從這場(chǎng)危機(jī)中恢復(fù)元?dú)狻Ｆ鋵?shí)，這次危機(jī)本質(zhì)是次貸危機(jī)，大量的住房抵押貸款難以歸還，進(jìn)而影響到了整個(gè)經(jīng)濟(jì)鏈條，形成多米諾骨牌效應(yīng)，帶來嚴(yán)重后果。圖3：我國商業(yè)銀行2015-2020年不良貸款相關(guān)指標(biāo)的變動(dòng)情況資料來源：WIND根據(jù)我國監(jiān)管部門的要求，我國商業(yè)銀行不良貸款率不得高于4%，否則風(fēng)險(xiǎn)太大，不利于商業(yè)銀行的發(fā)展。而根據(jù)以上收集的數(shù)據(jù)，我國商業(yè)銀行的不良貸款率均處于2%以下，符合監(jiān)管要求。盡管今年來該指標(biāo)水平呈上升趨勢(shì)，但其上升趨勢(shì)是波動(dòng)上升的，并且波動(dòng)率不高，在可以接受的范圍之內(nèi)。其實(shí)出現(xiàn)這種狀況一點(diǎn)也不難以理解。最近幾十年，我國經(jīng)濟(jì)突飛猛進(jìn)，近年來雖然有所減緩，但是社會(huì)上對(duì)資金的需求仍然十分強(qiáng)烈，所以商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)開展的十分火爆。原本貸款需求只有一些，商業(yè)銀行對(duì)貸款人的審查也就更加全面細(xì)致，自然而然的不良貸款率水平也就很低。當(dāng)貸款需求增大時(shí)，商業(yè)銀行出于追逐利潤，往往對(duì)貸款人的審查會(huì)放松，并且數(shù)量多了之后，一些不良資產(chǎn)難免會(huì)魚目混珠的進(jìn)入到商業(yè)銀行之中。不過讓人放心的是，不良貸款率在可控的范圍之內(nèi)。商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)中流動(dòng)性比率的分析圖4：我國商業(yè)銀行2015-2020年流動(dòng)性比例的變動(dòng)情況資料來源：WIND從上圖中數(shù)據(jù)可以看出，我國商業(yè)銀行的流動(dòng)性比率處于較高的水平，遠(yuǎn)遠(yuǎn)符合監(jiān)管的要求。并且呈現(xiàn)出上升的趨勢(shì)。通常而言，商業(yè)銀行大多數(shù)都不愿意持有流動(dòng)性資產(chǎn)，因?yàn)閷?duì)于資產(chǎn)而言，流動(dòng)性，風(fēng)險(xiǎn)與收益都是相對(duì)的，流動(dòng)性越高，則風(fēng)險(xiǎn)越低，從而收益率也就越低。對(duì)于追逐利潤的商業(yè)銀行來說，持有流動(dòng)性資產(chǎn)固然能夠保障銀行的長遠(yuǎn)發(fā)展，但事實(shí)是銀行的高管們只注重短期的利益。實(shí)際上，高管們并不是不知道采取什么樣的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)能夠使商業(yè)銀行更加健康發(fā)展，但由于委托——代理制度，以及高管績(jī)效評(píng)價(jià)體系的弊端，使得他們不去制定最優(yōu)的發(fā)展戰(zhàn)略。但反觀我國商業(yè)銀行當(dāng)今的流動(dòng)性水平以及變動(dòng)趨勢(shì)，可以看出我國銀行管理人員的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)還是很好的，并未因短期小利而冒風(fēng)險(xiǎn)。五、對(duì)我國商業(yè)銀行的建議（一）商業(yè)銀行財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)應(yīng)不斷優(yōu)化商