興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理分析案例報(bào)告12000字_第1頁
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文檔簡介

目錄 11.1興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r 11.2興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀 41.2.1信用風(fēng)險(xiǎn)管理 51.2.2流動性風(fēng)險(xiǎn)管理 71.2.3市場風(fēng)險(xiǎn)管理 91.2.4操作風(fēng)險(xiǎn)管理 1.2.5合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理 1.3興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的啟示 121.3.1風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)適應(yīng)業(yè)務(wù)發(fā)展 1.3.2積極提升信用風(fēng)險(xiǎn)管理水平 1.3.3逐年完善流動性風(fēng)險(xiǎn)管理方法 1.3.4落實(shí)全行合規(guī)文化建設(shè) 1.4興業(yè)銀行與行業(yè)的對比分析 141.4.1興業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理仍有不足 興業(yè)銀行是1998年成立的全國股份制商業(yè)銀行之一,于2007年在上海證券交易所上市。公司信守“真誠服務(wù),相伴成長”的經(jīng)營理念,不斷完善公司治理,適應(yīng)市場發(fā)展要求。經(jīng)過多年的發(fā)展,興業(yè)銀行根據(jù)客戶需求進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新,形0同業(yè)資產(chǎn)(億元)同業(yè)資產(chǎn)/資產(chǎn)總額圖4-1興業(yè)銀行同業(yè)資產(chǎn)情況2019年,興業(yè)銀行同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模為12921.45億元,其中傳統(tǒng)同業(yè)資產(chǎn)科目存放同業(yè)有872.60億元、拆出資金有2311.75億元、買入返售金融資產(chǎn)有418.61億元,同業(yè)投資合計(jì)9318.49億元。同業(yè)投資占同業(yè)資產(chǎn)的比重超過70%,依然是需要重點(diǎn)關(guān)注的同業(yè)業(yè)務(wù)。圖4-1可以看出,興業(yè)銀行同業(yè)資產(chǎn)在近幾年呈現(xiàn)快速下降的趨勢,2019年的同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模相較于2016年下降了40.95%,同業(yè)資產(chǎn)占比也從2016年的35.96%下降到了2019年的18.09%,主要是受到金融強(qiáng)監(jiān)管的影響,非標(biāo)資產(chǎn)大幅收縮,同業(yè)投資規(guī)模相較于2016年下降了57.42%。億元、拆入資金有1923.10億元、賣出回購金融資產(chǎn)有1931.12億元、同業(yè)存單有6508.53億元。同業(yè)存放占同業(yè)負(fù)債的比重超過50%,是規(guī)模最大的同業(yè)負(fù)債項(xiàng)目。圖4-2可以看出,2019年的同業(yè)負(fù)債規(guī)模相較于2016年下降了11.14%,同業(yè)負(fù)債占比也從2016年的41.58%下降到了2019年的31.42%。由此可見,興0圖4-2興業(yè)銀行同業(yè)負(fù)債情況同業(yè)業(yè)務(wù)相關(guān)產(chǎn)品如下表4-1所示,其中銀信合作相關(guān)業(yè)務(wù)、銀證合作相關(guān)表4-1興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)相關(guān)產(chǎn)品相關(guān)產(chǎn)品(1)支付結(jié)算:柜面代理結(jié)算、信用卡代還款、代理接入支付系統(tǒng)等(2)融資業(yè)務(wù):綜合授信、同業(yè)拆借、票據(jù)貼現(xiàn)、信用增級等(3)財(cái)富管理:理財(cái)產(chǎn)品托管、代為創(chuàng)設(shè)理財(cái)產(chǎn)品等(4)資金運(yùn)用:資金管理及資產(chǎn)營運(yùn)計(jì)劃、同業(yè)存單、銀行理財(cái)、債銀銀合作券結(jié)算代理、債券投資、人民幣利率互換清算代理、外匯交易等(5)資本與資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)優(yōu)化:資本管理、資產(chǎn)管理、負(fù)債管理等(6)(7)科技管理合作和輸出:銀行核心業(yè)務(wù)信息系統(tǒng)建設(shè)等服務(wù)、異地災(zāi)難備份服務(wù)等(8)培訓(xùn)交流:公司治理、企業(yè)文化、風(fēng)險(xiǎn)管理、聯(lián)合培訓(xùn)等注:數(shù)據(jù)來源于興業(yè)銀行官網(wǎng)。興業(yè)銀行“銀銀平臺”于2005年開始搭建,是服務(wù)范圍較為全面、金融產(chǎn)品較為豐富的銀銀合作業(yè)務(wù)平臺,為中小銀行提供全方位的金融綜合服務(wù)業(yè)財(cái)業(yè)務(wù)和資本市場銀行業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行之一。截至2019年末,“銀銀平臺”各板塊的合作機(jī)構(gòu)為2022家,同比增長6%以上,并與將近400家商業(yè)銀行確立了核心業(yè)務(wù)信息系統(tǒng)的合作關(guān)系,各類金融服務(wù)產(chǎn)品銷售規(guī)模達(dá)到7843.70億元;非銀資金管理云平臺累計(jì)的上線客戶達(dá)到550家以上,證券資金的結(jié)算量累計(jì)達(dá)2017年,興業(yè)銀行為加快內(nèi)部運(yùn)行效率,對全行上下的機(jī)構(gòu)設(shè)置、部門職則負(fù)責(zé)相應(yīng)同業(yè)資產(chǎn)業(yè)務(wù)的審查審批和風(fēng)險(xiǎn)把控。全行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)如下(圖4-3),銀行明確了以管理風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)為重要主線的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制,設(shè)置了以1數(shù)據(jù)來源于興業(yè)銀行2019年年度報(bào)告。管理部總行特殊資產(chǎn)經(jīng)(1)風(fēng)險(xiǎn)情況興業(yè)銀行年報(bào)可以看到(圖4-4),2015-2019年同業(yè)款項(xiàng)和金融投資的信用風(fēng)險(xiǎn)敞口占總敞口的比重逐年下降,從2015年的41.60%下降至2019年的32.70%,2015201620172018信用風(fēng)險(xiǎn)敞口(億元)一信用風(fēng)險(xiǎn)敞口/銀行信用風(fēng)險(xiǎn)總敞口圖4-4興業(yè)銀行同業(yè)款項(xiàng)和金融投資的信用風(fēng)險(xiǎn)敞口(2)組織架構(gòu)與制度建設(shè)興業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)是在平衡風(fēng)險(xiǎn)與收益的基礎(chǔ)上有效控制信用設(shè)立同業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理與評審處,負(fù)責(zé)傳統(tǒng)同業(yè)客戶授信業(yè)務(wù)責(zé)任落實(shí)追究。法,明確模型驗(yàn)證、完善機(jī)制,保障風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的準(zhǔn)確性。(3)防范措施權(quán)資產(chǎn)的計(jì)量工作。(1)風(fēng)險(xiǎn)情況升。由下表4-2可知,興業(yè)銀行流動性比例從2017年的60.83%上升至2019年的75.07%;流動性覆蓋率的上升幅度最大,經(jīng)過兩年時間,從102.74%上升至179.64%;2019年凈穩(wěn)定資金比例為101.57%。流動性控制能力逐年增強(qiáng)。流動性比例凈穩(wěn)定資金比例-注:數(shù)據(jù)來源于銀行年報(bào)。較大。如表4-3所示,2015-2019年興業(yè)銀行同業(yè)總?cè)笨诜謩e為-363.02億元、同業(yè)資產(chǎn)同業(yè)負(fù)債同業(yè)總?cè)笨谧ⅲ簲?shù)據(jù)來源于銀行年報(bào)。(2)組織架構(gòu)(3)防范措施(1)風(fēng)險(xiǎn)情況務(wù)的期限錯配風(fēng)險(xiǎn)。圖4-5分析了2019年興業(yè)銀行同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債的期限分布2,同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債的期限都主要在3個月以內(nèi)。單從這些數(shù)據(jù)來看,0.14%0.00%0.13%3個月內(nèi)3個月-1年1-5年5年以上非生息同業(yè)資產(chǎn)同業(yè)負(fù)債注:數(shù)據(jù)來源于銀行年報(bào)。(2)組織架構(gòu)和防范措施2由于年報(bào)并未披露同業(yè)投資業(yè)務(wù)和同業(yè)存單的期限結(jié)構(gòu),因此該部分同業(yè)資產(chǎn)不包括同業(yè)投資規(guī)模,同業(yè)負(fù)債不包括同業(yè)存單規(guī)模。興業(yè)銀行一直將滿足監(jiān)管要求、提升專業(yè)化風(fēng)險(xiǎn)管理水平作為市場風(fēng)險(xiǎn)管理的重要目標(biāo),在豐富分析工具、優(yōu)化管理系統(tǒng)方面不斷進(jìn)步。第一,運(yùn)用標(biāo)準(zhǔn)法計(jì)量市場風(fēng)險(xiǎn)。建立了定價與估值模型,明確投資類產(chǎn)品定價及估值的管理流程,提高動態(tài)估值能力。第二,采用風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)限額管理與資金交易和分析系統(tǒng)相結(jié)合的方式,實(shí)時監(jiān)控交易賬戶風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)和利率產(chǎn)品交易流程,加強(qiáng)了風(fēng)險(xiǎn)的全方位監(jiān)控。第三,采用重定價缺口分析、情景模擬、久期分析等分析工具動態(tài)監(jiān)測銀行賬戶利率風(fēng)險(xiǎn),而情景模擬是興業(yè)銀行最主要的計(jì)量和分析工具,涵蓋了利率標(biāo)準(zhǔn)沖擊、極端利率變化等多個常規(guī)情景和極端情景,并以此模擬出未來1年的凈利息收入和經(jīng)濟(jì)價值變動。第四,銀行不斷調(diào)整同業(yè)業(yè)務(wù)的利率風(fēng)險(xiǎn)管理措施,充分把握國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢的變化,結(jié)合國家宏觀經(jīng)濟(jì)政策和貨幣政策的變動趨勢,優(yōu)化各分支機(jī)構(gòu)利率風(fēng)險(xiǎn)管理考核政策,將優(yōu)化資金期限結(jié)構(gòu)、加強(qiáng)同業(yè)業(yè)務(wù)資金的匹配管理作為重點(diǎn)考核對象。1.2.4操作風(fēng)險(xiǎn)管理(1)風(fēng)險(xiǎn)情況由于同業(yè)投資業(yè)務(wù)涉及標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)和非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)兩類資產(chǎn),一些非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜,涉及的金融機(jī)構(gòu)更多,加上監(jiān)管機(jī)構(gòu)規(guī)定了許多針對此類業(yè)務(wù)的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和開展要求,因此同業(yè)業(yè)務(wù)產(chǎn)生操作風(fēng)險(xiǎn)的可能性大大增加。興業(yè)銀行的操作風(fēng)險(xiǎn)主要來自于信息科技系統(tǒng)、授信業(yè)務(wù)、資金交易、財(cái)務(wù)核算等環(huán)節(jié)。截至2019年末,興業(yè)銀行采用基本指標(biāo)法計(jì)量操作風(fēng)險(xiǎn),操作風(fēng)險(xiǎn)資本要求總額為233.84億元3。(2)組織架構(gòu)和制度建設(shè)興業(yè)銀行構(gòu)成了總行審計(jì)部、法律與合規(guī)部、總行其他相關(guān)部門以及各分支機(jī)構(gòu)組成的操作風(fēng)險(xiǎn)管理結(jié)構(gòu)。興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)是:逐步強(qiáng)化與同業(yè)業(yè)務(wù)復(fù)雜性相匹配的操作風(fēng)險(xiǎn)管理體系,減少同業(yè)業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)管理事件的發(fā)生,提升風(fēng)險(xiǎn)控制能力,營造良好的內(nèi)部環(huán)境確保同業(yè)業(yè)務(wù)健康發(fā)展。為了滿足巴塞爾新資本協(xié)議對操作風(fēng)險(xiǎn)管理的相關(guān)要求、與國際化規(guī)范管理接軌,興業(yè)銀行制訂了操作風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)規(guī)程,包括風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)量、關(guān)鍵指標(biāo)監(jiān)測與管理、風(fēng)險(xiǎn)評估與控制等,為全行操作風(fēng)險(xiǎn)管理提供制度保障。(3)防范措施3數(shù)據(jù)來源于興業(yè)銀行2019年年度報(bào)告。(1)管理目標(biāo)(2)防范措施及新規(guī)等合規(guī)管理方面的知識,對同業(yè)產(chǎn)品的日常經(jīng)營管理提供了法律支持。興業(yè)銀行具有管理精細(xì)、制度靈活、產(chǎn)品多樣、服務(wù)完善的競爭優(yōu)勢,以強(qiáng)大的資金實(shí)力和人才儲備作為發(fā)展支撐,根據(jù)銀行業(yè)未來發(fā)展方向和經(jīng)濟(jì)大環(huán)境發(fā)展趨勢調(diào)整和完善銀行的組織架構(gòu)、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)管理等,并構(gòu)建與之相輔相成的內(nèi)部組織機(jī)制。興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理能給銀行業(yè)同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理帶來些許啟示。1.3.1風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)適應(yīng)業(yè)務(wù)發(fā)展2017年,興業(yè)銀行對內(nèi)部組織架構(gòu)進(jìn)行了改革。未調(diào)整之前,銀行零售金融業(yè)務(wù)、企業(yè)金融業(yè)務(wù)以及金融市場業(yè)務(wù)分別設(shè)有一個實(shí)體總部,每個總部設(shè)置企業(yè)金融板塊、零售金融板塊、同業(yè)金融板塊以及投行與金融市場板塊則主要由工作職能密切相關(guān)的銀行部門組成,每個業(yè)務(wù)板塊下的銀行部門由總行領(lǐng)導(dǎo)分管。并將同業(yè)業(yè)務(wù)的產(chǎn)品和營銷相分離,傳統(tǒng)同業(yè)業(yè)務(wù)還是由同業(yè)金融板塊負(fù)責(zé),而更偏投資屬性的同業(yè)投資業(yè)務(wù)則歸入了投行與金融市場板塊,這樣使得各類同業(yè)業(yè)務(wù)由專業(yè)的銀行人員負(fù)責(zé),職責(zé)范圍更清晰,有利于同業(yè)業(yè)務(wù)的事前防范。另外,興業(yè)銀行采用了內(nèi)嵌制風(fēng)險(xiǎn)管理模式,在除同業(yè)金融板塊之外的三大業(yè)務(wù)板塊下設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)管理部,由投行與金融市場風(fēng)險(xiǎn)管理部負(fù)責(zé)同業(yè)投資業(yè)務(wù)的集中審批和同業(yè)業(yè)務(wù)市場風(fēng)險(xiǎn)的牽頭管理,并在同業(yè)金融板塊設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)管理與評審處,對傳統(tǒng)同業(yè)授信業(yè)務(wù)進(jìn)行審查和審批。這樣的做法在一定程度上推動了風(fēng)險(xiǎn)控制關(guān)口前置,風(fēng)險(xiǎn)管理部門能夠?qū)τ嘘P(guān)風(fēng)險(xiǎn)做出迅速反應(yīng),有利于完善同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系。因此,銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織構(gòu)架與業(yè)務(wù)發(fā)展的匹配程度影響著同業(yè)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的效率,各銀行應(yīng)建立適合自身業(yè)務(wù)發(fā)展的組織架構(gòu)和管理體系,保證內(nèi)部制度和風(fēng)險(xiǎn)管理辦法的高效運(yùn)行。1.3.2積極提升信用風(fēng)險(xiǎn)管理水平早在2010年,興業(yè)銀行就開始開發(fā)非零售客戶的評級模型,并在后面幾年持續(xù)優(yōu)化評價系統(tǒng)和模型。2017年,興業(yè)銀行非零售客戶的評級模型構(gòu)建了由22個子模型群組成的立體評級架構(gòu),提升了信用風(fēng)險(xiǎn)的識別能力。2016年,興預(yù)測未來3個月評級下調(diào)至關(guān)注以下級別的企業(yè),準(zhǔn)確率達(dá)55%",目前已成為務(wù)投后管理水平。2019年,興業(yè)銀行成功推出了統(tǒng)一授信管理信息化項(xiàng)目,以興業(yè)銀行結(jié)合外部環(huán)境和監(jiān)管政策對流動性風(fēng)險(xiǎn)管理方法進(jìn)行不斷地改進(jìn)和完善。2011年,流動性風(fēng)險(xiǎn)管理方法主要為以下幾點(diǎn):興業(yè)銀行總行對流動統(tǒng),定期開展流動性壓力測試,修訂流動性應(yīng)急方案。2013年,興業(yè)銀行對同業(yè)業(yè)務(wù)條線設(shè)置資產(chǎn)負(fù)債比例指標(biāo),強(qiáng)調(diào)資金轉(zhuǎn)移定價(FTP)的引導(dǎo)作用,并理水平。2014年,興業(yè)銀行根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需要,對流動性風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)進(jìn)調(diào)事前防范、事中監(jiān)測、事后控制并重。2017年,興業(yè)銀行強(qiáng)調(diào)資產(chǎn)負(fù)債比例債結(jié)構(gòu)。2018年,根據(jù)我國監(jiān)管要求,興業(yè)銀行增加多個流動性監(jiān)管指標(biāo)作為?數(shù)據(jù)來源于興業(yè)銀行官網(wǎng)。從全行范圍來看,2019年興業(yè)銀行的流動性覆蓋率和流動性比例分別為179.64%、75.07%,優(yōu)于股份制銀行的平均水平。由表4-4可知,興業(yè)銀行的凈穩(wěn)定資金比例總體大于100%的指標(biāo)要求,并呈現(xiàn)小幅上升趨勢,表明銀行的穩(wěn)例都略微高于100%,并且低于股份制銀行的平均水平。表明興業(yè)銀行還可進(jìn)一步優(yōu)化可用資金的來源,保證銀行流動性充裕。2018年12月2019年3月2019年6月2019年12月可用的穩(wěn)定資金(億元)所需的穩(wěn)定資金(億元)凈穩(wěn)定資金比例(%)股份制銀行均值(%)從同業(yè)業(yè)務(wù)絕對規(guī)模來看,2010-2015年這段時間內(nèi),興業(yè)銀行通過資產(chǎn)端運(yùn)用信托計(jì)劃、資產(chǎn)管理計(jì)劃、同業(yè)理財(cái)、買入返售等各種形式尋求投資收益,通過負(fù)債端運(yùn)用同業(yè)存放款項(xiàng)獲取資金,使得同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債規(guī)模雙增長,積累了大量的同業(yè)規(guī)模。監(jiān)管政策出臺后,部分同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模遭到嚴(yán)格限制,但興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)?;鶖?shù)過大,短時間也難以減少同業(yè)業(yè)務(wù)的絕對規(guī)模。如下圖4-6所示,2019年興業(yè)銀行的同業(yè)資產(chǎn)以及同業(yè)負(fù)債規(guī)模遠(yuǎn)高于中信銀行和招商銀行,并且同業(yè)缺口較大。興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)涉及大量的資金拆出和拆入,一旦市場出現(xiàn)流動性收緊的情況,同業(yè)負(fù)債成本上升,興業(yè)銀行將面臨巨大的現(xiàn)金0興業(yè)銀行中信銀行招商銀行同業(yè)資產(chǎn)同業(yè)負(fù)債從同業(yè)業(yè)務(wù)期限分布來看,圖4-7反映了興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)中非標(biāo)資產(chǎn)和傳統(tǒng)同業(yè)負(fù)債的期限分布情況。2019年興業(yè)銀行非標(biāo)資產(chǎn)規(guī)模為7252.44億元,期限較長的非標(biāo)資產(chǎn)比重較大,1年以上的非標(biāo)資產(chǎn)占比達(dá)到了65.85%;同業(yè)負(fù)債(不含同業(yè)存單)在3個月內(nèi)、3個月-1年、1-5年和5年以上的22.64%、5.56%、0.13%,期限較短的同業(yè)負(fù)債比重較大。通過計(jì)算可以得出,同業(yè)負(fù)債(不含同業(yè)存單)加

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