1、評估重大錯報風(fēng)險隆平高科風(fēng)險評估：評估重大錯報風(fēng)險從了解被審單位及其環(huán)境的六個方面入手1 1、行業(yè)及外部環(huán)境1 1）行業(yè)狀況隆平高科（000998000998）系袁隆平農(nóng)業(yè)高科技股份有限公司所發(fā)行普通股，屬農(nóng)業(yè)。目前農(nóng)業(yè)市場總體需求旺盛，中央對三農(nóng)問題的持續(xù)關(guān)注推動農(nóng)業(yè)利好。農(nóng)業(yè)上市公司的財務(wù)風(fēng)險主要在于庫存的擠壓和投入產(chǎn)出比的失衡。公司以雜交水稻、雜交玉米、蔬菜為主的高科技農(nóng)作物種子、種苗的培育、繁殖、推廣和銷售，新型農(nóng)藥、化肥的研制、推廣、銷售，政策允許的農(nóng)副產(chǎn)品優(yōu)質(zhì)深加工及銷售；提供農(nóng)業(yè)高新技術(shù)開發(fā)及成果轉(zhuǎn)讓、農(nóng)業(yè)技術(shù)咨詢、培訓(xùn)服務(wù)；經(jīng)營商品和技術(shù)的進(jìn)出口業(yè)務(wù)。20142014 年農(nóng)業(yè)行

2、業(yè)整體營業(yè)收入和凈利潤增速較年 3.23.2 嘛口-13.9%13.9%的增速水平提升明顯；環(huán)比看，年收入增速雖未有明顯提升，但是行業(yè)景氣明顯提升帶來的凈利潤拐點(diǎn)已經(jīng)顯現(xiàn)。與同行業(yè)比較，在整個行業(yè)庫存壓力高的情況下，公司的總市值、流通市值、營業(yè)收入均處于行業(yè)前列，不過未能領(lǐng)跑，行業(yè)競爭激烈。2 2）外部環(huán)境宏觀經(jīng)濟(jì)總體增速放緩，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整轉(zhuǎn)型，農(nóng)業(yè)高科技企業(yè)在新一輪改革中占有一定先機(jī)和優(yōu)勢。公司主要業(yè)務(wù)在國內(nèi)， 國外部分收入不到總收入 2%,2%,匯率風(fēng)險不高， 對國際環(huán)境變動適應(yīng)能力較強(qiáng)。農(nóng)業(yè)生產(chǎn)比較多樣，它的日常核算往往與農(nóng)作物生長周期、養(yǎng)殖周期相一致。2 2、被審單位的性質(zhì)1 1）所有

3、權(quán)結(jié)構(gòu)股東戶數(shù)有一定波動，戶均持股有一定波動。公司十大流通股股東較上年保持穩(wěn)定。公司屬于混合所有制企業(yè)，直接控股母公司為湖南新大新股份有限公司及湖南雜交水稻研究中心，其它不參與生產(chǎn)經(jīng)營活動的控股公司主要為證券公司、社?；鸷捅ｋU產(chǎn)品。另外還有袁隆平先生個人持股 1.34%1.34%。將按照規(guī)定了解該公司識別關(guān)聯(lián)方的程序，獲取其提供的所有關(guān)聯(lián)方信息，考慮關(guān)聯(lián)方關(guān)系是否已經(jīng)得到識別，關(guān)聯(lián)方交易是否得到恰當(dāng)記錄和充分披露。控股母公司湖南新大新股份有限公司，是一家以農(nóng)業(yè)高科技、健康營養(yǎng)食品為主營業(yè)務(wù)方向的民營企業(yè)集團(tuán)。目前公司總市值 120120 多億元。新大新集團(tuán)的農(nóng)業(yè)高科技產(chǎn)業(yè)板塊即為袁隆平農(nóng)業(yè)高

4、科技股份有限公司。該控股母公司與被審單位在資產(chǎn)、業(yè)務(wù)、人員、機(jī)構(gòu)、財務(wù)等方面無法分開，屬于集團(tuán)內(nèi)部的關(guān)聯(lián)方。母公司極有可能施加壓力，要求被審計單位達(dá)到設(shè)定的財務(wù)業(yè)績目標(biāo)。2 2）治理結(jié)構(gòu)董事會成員有榮譽(yù)主席袁隆平，董事伍躍時、袁定江、顏衛(wèi)彬、鄧華鳳、廖翠猛，王道忠、張秀寬、毛長青，獨(dú)立董事郭平、任天飛、曲茂輝、任愛生。監(jiān)事會成員有監(jiān)事黃先躍、羅閏良。公司治理層并沒有設(shè)置審計委員會。3 3）組織結(jié)構(gòu)公司在多個地區(qū)擁有 2424 家子公司， 編制財務(wù)報表時對子公司和其他股權(quán)投資類別的判斷和會計處理，商譽(yù)在不同業(yè)務(wù)分部之間的攤銷和減值，對特殊目的實體進(jìn)行適當(dāng)?shù)臅嬏幚淼鹊碾y度加大。4 4）經(jīng)營活動隆

5、平高科以雜交水稻為核心，以種業(yè)為主營方向，致力于雜交水稻，雜交辣椒，優(yōu)質(zhì)西甜瓜，蔬菜，棉花，玉米，油菜等農(nóng)作品種選育開發(fā)，同時配套農(nóng)化產(chǎn)品開發(fā)銷售以及農(nóng)資配套服務(wù)。公司是首批擁有完整科研、生產(chǎn)、加工、銷售、服務(wù)體系的育繁推一體化的種業(yè)企業(yè)之一，雜交水稻種子市場份額全球第一，雜交辣椒種子推廣面積全國第一，雜交棉花種子推廣面積國內(nèi)第三。設(shè)有技術(shù)研發(fā)中心，下設(shè)專家委員會和辦公室，以及 1414 家研究所，并在多地建立分公司和研究院。5)5)投資活動投資優(yōu)質(zhì)雜交種子產(chǎn)業(yè)化等 8 8 項工程， 收購湖南隆平 45%45%股權(quán)、 安徽隆平 34.5%34.5%股權(quán)、亞華種子 20%20%股權(quán)，補(bǔ)充流動資金

6、等。3 3.會計政策的選擇和運(yùn)用1)1)重要項目的會計政策和行業(yè)慣例在進(jìn)行會計核算時，需設(shè)置消耗性生物資產(chǎn)”、生產(chǎn)性生物資產(chǎn)”或公益性生物資產(chǎn)”等總賬和明細(xì)賬。農(nóng)業(yè)企業(yè)除了執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則規(guī)定科目以外，還有幾個農(nóng)業(yè)專用會計科目，如消耗性生物資產(chǎn)工生產(chǎn)性生物資產(chǎn)工生產(chǎn)性生物資產(chǎn)累計折舊工公益性生物資產(chǎn)按企業(yè)需要，在會計準(zhǔn)則原則下自行設(shè)置相關(guān)科目，含總賬和明細(xì)科目。增設(shè)消耗性生物資產(chǎn)、農(nóng)產(chǎn)品、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)成本三個科目。(1)(1)在糧食收獲前按發(fā)生的必要支出，借：消耗性生物資產(chǎn)貸：銀行存款等相關(guān)科目(2)(2)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)過程中發(fā)生的費(fèi)用先歸集到農(nóng)業(yè)生產(chǎn)成本，之后再按應(yīng)歸屬于消耗性生物資產(chǎn)的費(fèi)用，按應(yīng)分?jǐn)?/p>

7、的金額借：消耗性生物資產(chǎn)貸：農(nóng)業(yè)生產(chǎn)成本(3)(3)消耗性生物資產(chǎn)收獲為農(nóng)產(chǎn)品時，應(yīng)按其賬面余額借：農(nóng)產(chǎn)品貸：消耗性生物資產(chǎn)國家對種植業(yè)免增值稅和所得稅。免稅要在每月末前到國稅做免稅申請，批準(zhǔn)后方可免。免增值稅相應(yīng)的城建稅和教育費(fèi)附加也就沒有了。主要會計科目的確認(rèn)、計價、后續(xù)計量方法：收入的確認(rèn)分為銷售商品和提供勞務(wù)的確認(rèn)。公司對提供勞務(wù)收入的確認(rèn)原則為，提供勞務(wù)交易的結(jié)果在資產(chǎn)負(fù)債表日能夠可靠估計的(同時滿足收入的金額能夠可靠地計量、相關(guān)經(jīng)濟(jì)利益很可能流入、交易的完工進(jìn)度能夠可靠地確定、交易中已發(fā)生和將發(fā)生的成本能夠可靠地計量)，采用完工百分比法確認(rèn)提供勞務(wù)的收入，并按已經(jīng)提供勞務(wù)占應(yīng)提供勞

8、務(wù)總量的比例確定提供勞務(wù)交易的完工進(jìn)度。提供勞務(wù)交易的結(jié)果在資產(chǎn)負(fù)債表日不能夠可靠估計的，若已經(jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本預(yù)計能夠得到補(bǔ)償，按已經(jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本金額確認(rèn)提供勞務(wù)收入，并按相同金額結(jié)轉(zhuǎn)勞務(wù)成本；若已經(jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本預(yù)計不能夠得到補(bǔ)償，將已經(jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本計入當(dāng)期損益，不確認(rèn)勞務(wù)收入。存貨的計價采用的是移動加權(quán)平均法。存貨的可變現(xiàn)凈值的確定， 資產(chǎn)負(fù)債表日， 存貨采用成本與可變現(xiàn)凈值孰低計量，按照單個存貨成本高于可變現(xiàn)凈值的差額計提存貨跌價準(zhǔn)備。直接用于出售的存貨，在正常生產(chǎn)經(jīng)營過程中以該存貨的估計售價減去估計的銷售費(fèi)用和相關(guān)稅費(fèi)后的金額確定其可變現(xiàn)凈值；需要經(jīng)過加工的存貨，在正常生產(chǎn)經(jīng)營過程

9、中以所生產(chǎn)的產(chǎn)成品的估計售價減去至完工時估計將要發(fā)生的成本、估計的銷售費(fèi)用和相關(guān)稅費(fèi)后的金額確定其可變現(xiàn)凈值；資產(chǎn)負(fù)債表日，同一項存貨中一部分有合同價格約定、其他部分不存在合同價格的，分別確定其可變現(xiàn)凈值，并與其對應(yīng)的成本進(jìn)行比較，分別確定存貨跌價準(zhǔn)備的計提或轉(zhuǎn)回的金額。長期股權(quán)投資投資成本的確定，同一控制下的企業(yè)合并形成的，合并方以支付現(xiàn)金、轉(zhuǎn)讓非現(xiàn)金資產(chǎn)、承擔(dān)債務(wù)或發(fā)行權(quán)益性證券作為合并對價的，在合并日按照取得被合并方所有者權(quán)益在最終控制方合并財務(wù)報表中的賬面價值的份額作為其初始投資成本。長期股權(quán)投資初始投資成本與支付的合并對價的賬面價值或發(fā)行股份的面值總額之間的差額調(diào)整資本公積；資本公積

10、不足沖減的，調(diào)整留存收益。金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的確認(rèn)依據(jù)、計量方法和終止確認(rèn)條件，公司成為金融工具合同的一方時，確認(rèn)一項金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。初始確認(rèn)金融資產(chǎn)或金融負(fù)債時，按照公允價值計量；對于以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債，相關(guān)交易費(fèi)用直接計入當(dāng)期損益；對于其他類別的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債，相關(guān)交易費(fèi)用計入初始確認(rèn)金額。公司按照公允價值對金融資產(chǎn)進(jìn)行后續(xù)計量，且不扣除將來處置該金融資產(chǎn)時可能發(fā)生的交易費(fèi)用，但下列情況除外：（1 1）持有至到期投資以及貸款和應(yīng)收款項采用實際利率法，按攤余成本計量；（2 2）在活躍市場中沒有報價且其公允價值不能可靠計量的權(quán)益工具投資， 以及與該權(quán)

11、益工具掛鉤并須通過交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生金融資產(chǎn)，按照成本計量。公司采用實際利率法，按攤余成本對金融負(fù)債進(jìn)行后續(xù)計量，但下列情況除外：（1 1）以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融負(fù)債，按照公允價值計量，且不扣除將來結(jié)清金融負(fù)債時可能發(fā)生的交易費(fèi)用；（2 2）與在活躍市場中沒有報價、 公允價值不能可靠計量的權(quán)益工具掛鉤并須通過交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生金融負(fù)債，按照成本計量；（3 3）不屬于指定為以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融負(fù)債的財務(wù)擔(dān)保合同， 或沒有指定為以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益并將以低于市場利率貸款的貸款承諾，在初始確認(rèn)后按照下列兩項金額之中的較高者進(jìn)行后續(xù)計量：

12、1 1）按照企業(yè)會計準(zhǔn)則第 1313 號一一或有事項確定的金額；2 2）初始確認(rèn)金額扣除按照企業(yè)會計準(zhǔn)則第 1414 號一一收入的原則確定的累積攤銷額后的余額。當(dāng)收取某項金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權(quán)利已終止或該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險和報酬已轉(zhuǎn)移時， 終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)； 當(dāng)金融負(fù)債的現(xiàn)時義務(wù)全部或部分解除時，相應(yīng)終止確認(rèn)該金融負(fù)債或其一部分。應(yīng)收款項計提壞賬準(zhǔn)備，公司認(rèn)定單項金額 100100 萬元以上（含）的應(yīng)收賬款、5 50 0萬元以上（含）其他應(yīng)收款，應(yīng)當(dāng)單獨(dú)進(jìn)行測試，根據(jù)其未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值低于其賬面價值的差額計提壞賬準(zhǔn)備。 公司認(rèn)定袁隆平農(nóng)業(yè)高科技股份有限公司合并范圍內(nèi)的公司不計提

13、壞賬準(zhǔn)備。會計政策變更的內(nèi)容，公司自年 7 7 月 1 1 日起執(zhí)行財政部于年制定的 企業(yè)會計準(zhǔn)則第 3939 號一一公允價值計量 、 企業(yè)會計準(zhǔn)則第 4040 號一一合營安排 、企業(yè)會計準(zhǔn)則第 4141 號一一在其他主體中權(quán)益的披露，和經(jīng)修訂的 企業(yè)會計準(zhǔn)則第 2 2 號一一長期股權(quán)投資 、 （企業(yè)會計準(zhǔn)則第 9 9 號一一職工薪酬 、企業(yè)會計準(zhǔn)則第 3030 號一一財務(wù)報表列報、 （企業(yè)會計準(zhǔn)則第 3333 號合并財務(wù)報表。2 2）重大和異常交易的會計處理方法（1 1）發(fā)改委-兩系超級稻高新技術(shù)示范項目款項系公司根據(jù)國家發(fā)改委辦公廳關(guān)于年生物產(chǎn)業(yè)基地生物醫(yī)藥生物育種、生物醫(yī)學(xué)工程高技術(shù)產(chǎn)業(yè)

14、化專項項目的復(fù)函（發(fā)改辦高技（20082008）11361136 號）的規(guī)定，收到項目撥款 8,100,000.08,100,000.00 0元，該建設(shè)項目已完工并交付使用，按形成資產(chǎn)對應(yīng)的折舊年限攤銷，本期攤銷金額1,000,000.001,000,000.00 元,期末余額 4,020,510.914,020,510.91 元。（2 2）轉(zhuǎn)基因抗除草劑兩系早稻中試與示范項目公司根據(jù)長財企指（20112011）112112 號（省、市、區(qū)、縣）科技計劃項目合同書轉(zhuǎn)基因抗除草劑兩系雜交水稻中試與示范的規(guī)定，累計收到項目撥款的 1,405,300.001,405,300.00 元，其中轉(zhuǎn)撥轉(zhuǎn)基因

15、項目財政資金 310,100.00310,100.00 元到合作單位，本期攤銷 529,300.00529,300.00 元，期末余額565,900.00565,900.00 元。（3 3）省級救災(zāi)備荒種子儲備資金系根據(jù)（省、市、區(qū)、縣）農(nóng)業(yè)廳（省、市、區(qū)、縣）省級救災(zāi)備荒種子儲備合同（2014-2014-年度）、（省、市、區(qū)、縣）省級救災(zāi)備荒種子儲備合同（2013-2013- -年度），公司本年度收到母公司轉(zhuǎn)付的項目撥款共 5,876,000.005,876,000.00 元， 本期攤銷 3,758,667.003,758,667.00 元， 期末余額 2,717,333.002,717,3

16、33.00 元。4 4.目標(biāo)和戰(zhàn)略隨著公司 15/1615/16 水稻和玉米種子新品陸續(xù)推出，公司年業(yè)績將呈現(xiàn)加速趨勢。除了關(guān)注其主業(yè)的穩(wěn)健增長之外，在中信入主之后，作為種業(yè)國家隊，其承擔(dān)的種業(yè)行業(yè)整合重任也是我們看好隆平高科的核心原因之一。(1)(1)依托于中信集團(tuán)旗下中信并購基金的產(chǎn)業(yè)資本優(yōu)勢，隆平高科將成為國內(nèi)種業(yè)整合的領(lǐng)軍企業(yè)；(2)(2)現(xiàn)代種業(yè)基金參股隆平高科，隆平高科或?qū)⑹菄壹壍默F(xiàn)代種業(yè)基金的重要退出平臺；(3)(3)依托于中信集團(tuán)在海外深厚的產(chǎn)業(yè)布局優(yōu)勢，隆平高科未來的整合目標(biāo)將不局限于國內(nèi)市場，海外的并購整合成為隆平高科未來最大的看點(diǎn)。日前，隆平高科與天津特瑞德簽署戰(zhàn)略合作

17、框架協(xié)議，未來擬收購其 80%80%股權(quán)，隆平高科即將把國內(nèi)領(lǐng)先的蔬菜種子公司收入囊中。(4)(4)隆平高科未來的業(yè)務(wù)模式已然非常清晰：1)1)通過多種形式，擴(kuò)充大田作物研發(fā)優(yōu)勢，豐富區(qū)域優(yōu)勢品種品類；3)3)依托于稻種研發(fā)優(yōu)勢，逐步開拓市場更為廣闊的國際種子市場；4)4)通過與農(nóng)資和技術(shù)服務(wù)團(tuán)隊合作，為種植戶提供綜合解決方案，提升種子銷售粘性。（5 5）風(fēng)險因素:新品種推出時間低于預(yù)期，并購整合進(jìn)展不暢。5 5、業(yè)績衡量與評價1 1）關(guān)鍵財務(wù)業(yè)績指標(biāo)：年 1212 月 3030 日，公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)的重大資產(chǎn)重組實施完畢，所有發(fā)行對象承諾各自目標(biāo)公司年度、年度和年度實現(xiàn)的凈利潤和扣除非經(jīng)

18、常性損益后的凈利潤不低于重組報告書及相關(guān)協(xié)議約定的數(shù)額。截至本報告期末，三家目標(biāo)公司 20132013 年度和 20142014 年度經(jīng)營情況符合發(fā)行對象業(yè)績承諾，但由于種業(yè)市場競爭日趨激烈，經(jīng)營可能存在諸多不確定性和風(fēng)險，故三家目標(biāo)公司理論上存在 20152015 年度無法完成重大資產(chǎn)重組業(yè)績承諾的風(fēng)險。2 2）目標(biāo)與戰(zhàn)略：年，公司啟動了非公開增發(fā)股份的工作，擬計劃募集 3535 億元發(fā)展資金。本次非公開增發(fā)如果順利完成，將改善公司資本結(jié)構(gòu)，降低財務(wù)費(fèi)用，提升公司管理水平；將加速公司傳統(tǒng)育種和生物育種相結(jié)合的進(jìn)程，提升公司長遠(yuǎn)核心競爭力；將推動外延式擴(kuò)展的戰(zhàn)略舉措，實現(xiàn)跨越發(fā)展；將促進(jìn)公司國

19、際種子產(chǎn)業(yè)的全面布局，將水稻國際領(lǐng)先的科技優(yōu)勢轉(zhuǎn)化經(jīng)濟(jì)效益，進(jìn)一步提升公司盈利水平、進(jìn)一步夯實公司可持續(xù)、快速發(fā)展的基礎(chǔ)。3 3）動機(jī)和壓力情形:企業(yè)或企業(yè)的一個主要組成部分是否有可能被出售；管理層是否希望維持或增加企業(yè)的股價或盈利走勢而熱衷于采用過度激進(jìn)的會計方法；基于納稅的考慮,股東或管理層是否有意采取不適當(dāng)?shù)姆椒ㄊ褂钚』?；企業(yè)是否持續(xù)增長和接近財務(wù)資源的最大限度；企業(yè)的業(yè)績是否急劇下降，可能存在終止上市的風(fēng)險。4 4）業(yè)績趨勢：年，公司實現(xiàn)營業(yè)收入 181,542181,542 萬元，較上年同期下降 3.68%3.68%（主要原因系公司梳理產(chǎn)理產(chǎn)品結(jié)構(gòu)減少了低毛利率的辣椒加工產(chǎn)品的銷

20、售，剔以上影響因素后， 公司核心產(chǎn)業(yè)營業(yè)收入增長3.80%3.80%） ; ;實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤36,2036,202 2萬元，較上年同期增長 94.35%!94.35%!測、預(yù)算和差異分析：預(yù)計 1515、1616 年全面攤薄 EPSEPS 分別為 0.390.39 元和 0.470.47 元。5 5）其它：報告期內(nèi)，公司在完成湖南隆平、亞華種子和安徽隆平 3 3 家主要子公司的少數(shù)股東股權(quán)上移的基礎(chǔ)上，開始了系統(tǒng)內(nèi)部科研資源共享、生產(chǎn)管理和營銷協(xié)同等工作。公司內(nèi)部資源的優(yōu)化配置，以及公司戰(zhàn)略的加速落地，整合效益已逐步顯現(xiàn)。這 3 3家主要產(chǎn)業(yè)子公司年度的營業(yè) U U入合計為 13.7513.75 億元，同比增長9.13%,9.13%,凈利潤合計為 4.174.17 億元，同比增長 16.47%,16.47%,年為歸屬于上市公司股東的凈利潤貢獻(xiàn)金額較年增長 185.05%185.05%在行業(yè)庫存壓力高企的情況下，3 3家主要子公司股權(quán)的順利上移，