2025年北交所開(kāi)戶(hù)測(cè)試題及答案一、基礎(chǔ)知識(shí)測(cè)試（共15題）1.個(gè)人投資者申請(qǐng)北交所交易權(quán)限開(kāi)通，需滿(mǎn)足的資產(chǎn)條件為（）A.申請(qǐng)前20個(gè)交易日日均證券資產(chǎn)不低于50萬(wàn)元（不含通過(guò)融資融券融入的資金和證券）B.申請(qǐng)前10個(gè)交易日日均證券資產(chǎn)不低于50萬(wàn)元（含通過(guò)融資融券融入的資金和證券）C.申請(qǐng)前20個(gè)交易日日均證券資產(chǎn)不低于100萬(wàn)元（不含通過(guò)融資融券融入的資金和證券）D.申請(qǐng)前10個(gè)交易日日均證券資產(chǎn)不低于100萬(wàn)元（含通過(guò)融資融券融入的資金和證券）答案：A解析：北交所個(gè)人投資者需滿(mǎn)足“申請(qǐng)權(quán)限開(kāi)通前20個(gè)交易日證券賬戶(hù)和資金賬戶(hù)內(nèi)的資產(chǎn)日均不低于人民幣50萬(wàn)元（不包括該投資者通過(guò)融資融券融入的資金和證券）”的資產(chǎn)條件。2.個(gè)人投資者開(kāi)通北交所交易權(quán)限，需具備的交易經(jīng)驗(yàn)為（）A.參與證券交易滿(mǎn)12個(gè)月B.參與證券交易滿(mǎn)24個(gè)月C.參與股票交易滿(mǎn)12個(gè)月D.參與股票交易滿(mǎn)36個(gè)月答案：B解析：個(gè)人投資者需具有“24個(gè)月以上的證券交易經(jīng)驗(yàn)”，交易經(jīng)驗(yàn)自投資者本人一碼通下任一證券賬戶(hù)在滬深交易所、北交所及全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)生首次交易起算。3.機(jī)構(gòu)投資者開(kāi)通北交所交易權(quán)限（）A.需滿(mǎn)足資產(chǎn)門(mén)檻和交易經(jīng)驗(yàn)要求B.僅需滿(mǎn)足資產(chǎn)門(mén)檻要求C.僅需滿(mǎn)足交易經(jīng)驗(yàn)要求D.無(wú)資產(chǎn)門(mén)檻和交易經(jīng)驗(yàn)要求答案：D解析：機(jī)構(gòu)投資者開(kāi)通北交所交易權(quán)限無(wú)資產(chǎn)和交易經(jīng)驗(yàn)限制，但需完成適當(dāng)性評(píng)估并簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)。4.投資者完成北交所交易權(quán)限開(kāi)通后，可參與的業(yè)務(wù)不包括（）A.新股申購(gòu)B.股票交易C.可轉(zhuǎn)換公司債券交易D.公開(kāi)發(fā)行的優(yōu)先股交易答案：C解析：北交所目前交易品種包括股票（含新股）、優(yōu)先股、可交換公司債券等，暫未開(kāi)通可轉(zhuǎn)換公司債券交易。5.投資者風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)結(jié)果需達(dá)到（）及以上，方可申請(qǐng)開(kāi)通北交所交易權(quán)限A.C1（保守型）B.C2（穩(wěn)健型）C.C3（平衡型）D.C4（進(jìn)取型）答案：D解析：北交所市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)較高，要求投資者風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)結(jié)果為C4（進(jìn)取型）或C5（激進(jìn)型），且風(fēng)險(xiǎn)承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)匹配。6.以下關(guān)于北交所投資者適當(dāng)性管理的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）A.證券公司需對(duì)投資者進(jìn)行持續(xù)的適當(dāng)性管理B.投資者需自主判斷是否符合開(kāi)通條件，無(wú)需證券公司核查C.證券公司需向投資者充分揭示北交所市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)D.投資者需簽署《北交所股票交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)》答案：B解析：證券公司需對(duì)投資者資產(chǎn)、交易經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)承受能力等進(jìn)行核查，確認(rèn)其符合條件后方可開(kāi)通權(quán)限，投資者不可自主開(kāi)通。7.投資者通過(guò)手機(jī)APP申請(qǐng)開(kāi)通北交所權(quán)限時(shí)，需提供的材料不包括（）A.身份證原件B.銀行卡信息C.學(xué)歷證明D.風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)問(wèn)卷答案：C解析：開(kāi)通權(quán)限需提供身份信息、資產(chǎn)證明（系統(tǒng)自動(dòng)核驗(yàn)）、風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)結(jié)果等，學(xué)歷證明非必需材料。8.投資者A在2024年12月1日首次參與股票交易，最早可申請(qǐng)開(kāi)通北交所權(quán)限的日期為（）A.2025年5月31日B.2025年11月30日C.2026年5月31日D.2026年11月30日答案：B解析：交易經(jīng)驗(yàn)需滿(mǎn)24個(gè)月（即2年），從首次交易日期（2024年12月1日）起算，24個(gè)月后為2026年12月1日，但權(quán)限開(kāi)通需在滿(mǎn)足條件后申請(qǐng)，因此最早可申請(qǐng)日期為2026年11月30日（提前1天）。9.投資者B證券賬戶(hù)內(nèi)有現(xiàn)金30萬(wàn)元、股票市值25萬(wàn)元、融資融券負(fù)債10萬(wàn)元，其申請(qǐng)開(kāi)通北交所權(quán)限時(shí)，日均資產(chǎn)計(jì)算為（）A.30萬(wàn)元B.55萬(wàn)元C.45萬(wàn)元D.25萬(wàn)元答案：C解析：資產(chǎn)計(jì)算范圍包括現(xiàn)金、股票、基金、債券等，不包括融資融券負(fù)債。因此，30萬(wàn)（現(xiàn)金）+25萬(wàn)（股票）=55萬(wàn)，但需扣除融資融券融入的資金（10萬(wàn)負(fù)債不影響資產(chǎn)計(jì)算，資產(chǎn)僅計(jì)算自有部分），實(shí)際資產(chǎn)為55萬(wàn)元。10.以下哪類(lèi)投資者可以直接開(kāi)通北交所交易權(quán)限（）A.已開(kāi)通科創(chuàng)板交易權(quán)限的個(gè)人投資者B.已開(kāi)通創(chuàng)業(yè)板交易權(quán)限的個(gè)人投資者C.已開(kāi)通全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)創(chuàng)新層交易權(quán)限的個(gè)人投資者（資產(chǎn)門(mén)檻100萬(wàn)元）D.已開(kāi)通全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)基礎(chǔ)層交易權(quán)限的個(gè)人投資者（資產(chǎn)門(mén)檻200萬(wàn)元）答案：C解析：已開(kāi)通創(chuàng)新層交易權(quán)限（資產(chǎn)門(mén)檻100萬(wàn)元）的投資者，滿(mǎn)足北交所50萬(wàn)元資產(chǎn)門(mén)檻，可直接開(kāi)通；基礎(chǔ)層（200萬(wàn)元）需重新評(píng)估；科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板資產(chǎn)門(mén)檻不同，不可直接開(kāi)通。11.機(jī)構(gòu)投資者開(kāi)通北交所權(quán)限時(shí)，需提供的材料不包括（）A.營(yíng)業(yè)執(zhí)照復(fù)印件B.法定代表人身份證明文件C.最近一年財(cái)務(wù)審計(jì)報(bào)告D.授權(quán)委托書(shū)（如委托他人辦理）答案：C解析：機(jī)構(gòu)投資者需提供主體資格證明（營(yíng)業(yè)執(zhí)照）、法定代表人/授權(quán)人身份證明、授權(quán)文件等，財(cái)務(wù)審計(jì)報(bào)告非必需材料。12.投資者風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)結(jié)果有效期為（）A.6個(gè)月B.12個(gè)月C.24個(gè)月D.無(wú)固定期限答案：B解析：證券公司需每12個(gè)月對(duì)投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行一次重新評(píng)估，測(cè)評(píng)結(jié)果有效期為12個(gè)月。13.投資者申請(qǐng)開(kāi)通北交所權(quán)限時(shí)，證券公司需重點(diǎn)核查的內(nèi)容不包括（）A.資產(chǎn)真實(shí)性B.交易經(jīng)驗(yàn)真實(shí)性C.家庭婚姻狀況D.風(fēng)險(xiǎn)承受能力答案：C解析：證券公司核查內(nèi)容包括資產(chǎn)、交易經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)結(jié)果等，家庭婚姻狀況不屬于適當(dāng)性管理要求。14.投資者C因工作原因長(zhǎng)期在境外，能否通過(guò)線上方式開(kāi)通北交所權(quán)限（）A.可以，通過(guò)實(shí)名認(rèn)證和視頻驗(yàn)證即可B.不可以，需現(xiàn)場(chǎng)辦理C.可以，但需提供境外居住證明D.不可以，需委托境內(nèi)親屬代辦答案：A解析：符合條件的投資者可通過(guò)證券公司線上平臺(tái)完成身份驗(yàn)證、風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)等流程，無(wú)需現(xiàn)場(chǎng)辦理。15.北交所交易權(quán)限開(kāi)通后，投資者（）參與精選層股票交易A.可以B.不可以C.需重新開(kāi)通精選層權(quán)限D(zhuǎn).僅能參與原精選層股票的退市整理期交易答案：A解析：北交所設(shè)立后，原精選層股票平移至北交所，已開(kāi)通北交所權(quán)限的投資者可直接參與交易。二、交易規(guī)則測(cè)試（共20題）1.北交所股票交易的漲跌幅限制為（）A.上市首日無(wú)漲跌幅限制，后續(xù)交易日漲跌幅限制為10%B.上市首日漲跌幅限制為30%，后續(xù)交易日無(wú)漲跌幅限制C.上市首日無(wú)漲跌幅限制，后續(xù)交易日漲跌幅限制為30%D.所有交易日漲跌幅限制均為20%答案：C解析：北交所股票上市首日不設(shè)漲跌幅限制（盤(pán)中臨時(shí)停牌機(jī)制適用），自次日起漲跌幅限制為30%。2.北交所股票交易中，單筆申報(bào)數(shù)量最低為（）A.10股B.50股C.100股D.200股答案：C解析：北交所股票交易的申報(bào)數(shù)量為100股起，以1股為單位遞增（如101股、102股等），單筆申報(bào)最大數(shù)量不超過(guò)100萬(wàn)股。3.北交所股票交易時(shí)間為（）A.9:15-9:25集合競(jìng)價(jià)，9:30-11:30、13:00-14:57連續(xù)競(jìng)價(jià)，14:57-15:00收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)B.9:15-9:25集合競(jìng)價(jià)，9:30-11:30、13:00-15:00連續(xù)競(jìng)價(jià)C.9:30-11:30、13:00-15:00連續(xù)競(jìng)價(jià)，無(wú)集合競(jìng)價(jià)D.9:00-9:30盤(pán)前競(jìng)價(jià)，9:30-11:30、13:00-15:00連續(xù)競(jìng)價(jià)答案：A解析：北交所交易時(shí)間與滬深交易所類(lèi)似，分為開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)（9:15-9:25）、連續(xù)競(jìng)價(jià)（9:30-11:30、13:00-14:57）和收盤(pán)集合競(jìng)價(jià)（14:57-15:00）。4.北交所股票盤(pán)中臨時(shí)停牌的觸發(fā)條件為（）A.無(wú)價(jià)格漲跌幅限制的股票，盤(pán)中交易價(jià)格較當(dāng)日開(kāi)盤(pán)價(jià)首次上漲或下跌達(dá)到或超過(guò)30%B.無(wú)價(jià)格漲跌幅限制的股票，盤(pán)中交易價(jià)格較當(dāng)日開(kāi)盤(pán)價(jià)首次上漲或下跌達(dá)到或超過(guò)20%C.有價(jià)格漲跌幅限制的股票，盤(pán)中交易價(jià)格較前收盤(pán)價(jià)上漲或下跌達(dá)到或超過(guò)30%D.有價(jià)格漲跌幅限制的股票，盤(pán)中交易價(jià)格較前收盤(pán)價(jià)上漲或下跌達(dá)到或超過(guò)20%答案：A解析：無(wú)漲跌幅限制的股票（如新股上市首日），當(dāng)盤(pán)中成交價(jià)較開(kāi)盤(pán)價(jià)首次漲/跌達(dá)30%或60%時(shí)，觸發(fā)臨時(shí)停牌，每次停牌10分鐘，復(fù)牌后繼續(xù)交易。5.投資者申報(bào)買(mǎi)入北交所股票時(shí)，申報(bào)價(jià)格不得高于（）A.買(mǎi)入基準(zhǔn)價(jià)格的102%B.買(mǎi)入基準(zhǔn)價(jià)格的105%C.買(mǎi)入基準(zhǔn)價(jià)格的110%D.無(wú)價(jià)格籠子限制答案：A解析：北交所實(shí)行“價(jià)格籠子”機(jī)制，買(mǎi)入申報(bào)價(jià)格不得高于買(mǎi)入基準(zhǔn)價(jià)格的102%，賣(mài)出申報(bào)價(jià)格不得低于賣(mài)出基準(zhǔn)價(jià)格的98%，超出范圍的申報(bào)無(wú)效。6.北交所股票交易中，“基準(zhǔn)價(jià)格”的確定方式為（）A.當(dāng)日開(kāi)盤(pán)價(jià)B.最新成交價(jià)C.前收盤(pán)價(jià)D.最近一次成交價(jià)格答案：B解析：價(jià)格籠子的基準(zhǔn)價(jià)格為“即時(shí)揭示的最低賣(mài)出申報(bào)價(jià)格”（買(mǎi)入時(shí)）或“即時(shí)揭示的最高買(mǎi)入申報(bào)價(jià)格”（賣(mài)出時(shí)）；無(wú)揭示的，以最新成交價(jià)為基準(zhǔn)價(jià)格；無(wú)成交的，以前收盤(pán)價(jià)為基準(zhǔn)價(jià)格。7.北交所股票的申報(bào)類(lèi)型不包括（）A.限價(jià)申報(bào)B.市價(jià)申報(bào)C.本方最優(yōu)價(jià)申報(bào)D.全額成交或撤銷(xiāo)申報(bào)答案：C解析：北交所支持限價(jià)申報(bào)、市價(jià)申報(bào)（包括最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余撤銷(xiāo)、最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余轉(zhuǎn)限價(jià)等）、本方最優(yōu)價(jià)申報(bào)（僅適用于特定情形）、全額成交或撤銷(xiāo)申報(bào)等，但“本方最優(yōu)價(jià)申報(bào)”并非獨(dú)立申報(bào)類(lèi)型。8.投資者通過(guò)市價(jià)申報(bào)買(mǎi)入北交所股票時(shí)，（）設(shè)置申報(bào)價(jià)格A.必須B.無(wú)需C.可選擇D.僅需設(shè)置最低保護(hù)價(jià)答案：B解析：市價(jià)申報(bào)是按當(dāng)時(shí)市場(chǎng)價(jià)格成交的申報(bào)方式，投資者無(wú)需指定具體價(jià)格，但需確認(rèn)風(fēng)險(xiǎn)（可能因價(jià)格波動(dòng)導(dǎo)致成交價(jià)格偏離預(yù)期）。9.北交所股票交易的清算交收模式為（）A.T+0B.T+1C.T+2D.T+3答案：B解析：北交所股票交易實(shí)行T+1日清算交收，即當(dāng)日買(mǎi)入的股票，次一交易日方可賣(mài)出。10.北交所融資融券業(yè)務(wù)中，標(biāo)的證券需滿(mǎn)足的條件不包括（）A.上市交易滿(mǎn)3個(gè)月B.流通股本不低于5000萬(wàn)股C.股東人數(shù)不少于2000人D.最近3個(gè)月內(nèi)日均換手率不低于基準(zhǔn)指數(shù)日均換手率的20%答案：C解析：北交所融資融券標(biāo)的需滿(mǎn)足上市滿(mǎn)3個(gè)月、流通市值不低于2億元、流通股本不低于5000萬(wàn)股、最近3個(gè)月日均換手率不低于基準(zhǔn)指數(shù)的20%等條件，股東人數(shù)無(wú)具體要求。11.投資者參與北交所新股申購(gòu)，需滿(mǎn)足的條件為（）A.開(kāi)通北交所權(quán)限且T-2日前20個(gè)交易日日均市值不低于1萬(wàn)元B.開(kāi)通北交所權(quán)限且T-2日前20個(gè)交易日日均市值不低于5000元C.開(kāi)通北交所權(quán)限即可，無(wú)市值要求D.開(kāi)通北交所權(quán)限且賬戶(hù)內(nèi)有足夠申購(gòu)資金答案：D解析：北交所新股申購(gòu)采用“現(xiàn)金申購(gòu)”模式，投資者需開(kāi)通權(quán)限且賬戶(hù)內(nèi)有足夠資金（申購(gòu)時(shí)全額凍結(jié)，中簽后扣款），無(wú)市值要求。12.北交所新股申購(gòu)的最小單位為（）A.100股B.500股C.1000股D.200股答案：A解析：北交所新股申購(gòu)的申報(bào)數(shù)量為100股整數(shù)倍，最小申購(gòu)單位100股，最大不超過(guò)網(wǎng)上初始發(fā)行數(shù)量的5%。13.北交所股票出現(xiàn)以下哪種情形時(shí)，可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示（）A.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的凈利潤(rùn)為負(fù)值且營(yíng)業(yè)收入低于5000萬(wàn)元B.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的期末凈資產(chǎn)為負(fù)值C.未在法定期限內(nèi)披露半年度報(bào)告D.以上均可能答案：D解析：北交所退市規(guī)則包括財(cái)務(wù)類(lèi)（如凈利潤(rùn)+營(yíng)收、凈資產(chǎn)為負(fù)）、規(guī)范類(lèi)（未按時(shí)披露報(bào)告）、交易類(lèi)（股價(jià)低于1元、市值過(guò)低）等，滿(mǎn)足任一條件均可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示（ST）。14.北交所退市股票的交易場(chǎng)所為（）A.北交所B.全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)基礎(chǔ)層C.全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)創(chuàng)新層D.滬深交易所退市板塊答案：B解析：北交所退市股票平移至全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)基礎(chǔ)層掛牌轉(zhuǎn)讓?zhuān)顿Y者需開(kāi)通基礎(chǔ)層權(quán)限方可參與交易。15.北交所股票交易中，大宗交易的最低申報(bào)數(shù)量為（）A.10萬(wàn)股或交易金額200萬(wàn)元B.5萬(wàn)股或交易金額100萬(wàn)元C.2萬(wàn)股或交易金額50萬(wàn)元D.無(wú)最低數(shù)量限制答案：A解析：北交所大宗交易的最低申報(bào)數(shù)量為10萬(wàn)股或交易金額200萬(wàn)元，雙方可協(xié)商確定成交價(jià)（不低于前收盤(pán)價(jià)的50%且不高于150%）。16.投資者通過(guò)競(jìng)價(jià)交易買(mǎi)入北交所股票后，（）通過(guò)大宗交易賣(mài)出A.可以立即B.需等待T+1日C.需等待T+2日D.禁止通過(guò)大宗交易賣(mài)出答案：B解析：競(jìng)價(jià)交易買(mǎi)入的股票需T+1日方可賣(mài)出（包括大宗交易），大宗交易買(mǎi)入的股票可當(dāng)日賣(mài)出。17.北交所股票交易中，“盤(pán)后固定價(jià)格交易”的時(shí)間為（）A.15:00-15:30B.14:57-15:00C.9:15-9:25D.無(wú)盤(pán)后固定價(jià)格交易答案：A解析：北交所盤(pán)后固定價(jià)格交易時(shí)間為15:00-15:30，以收盤(pán)價(jià)為成交價(jià)，按時(shí)間優(yōu)先原則對(duì)收盤(pán)定價(jià)申報(bào)進(jìn)行逐筆連續(xù)撮合。18.投資者參與盤(pán)后固定價(jià)格交易時(shí)，（）設(shè)置申報(bào)價(jià)格A.必須等于收盤(pán)價(jià)B.可在收盤(pán)價(jià)±10%范圍內(nèi)C.可在收盤(pán)價(jià)±30%范圍內(nèi)D.無(wú)價(jià)格限制答案：A解析：盤(pán)后固定價(jià)格交易的申報(bào)價(jià)格為當(dāng)日收盤(pán)價(jià)（無(wú)收盤(pán)價(jià)的，按當(dāng)日最后一筆成交價(jià)；無(wú)成交的，按前收盤(pán)價(jià)），投資者需以該價(jià)格申報(bào)。19.北交所股票交易中，以下行為屬于異常交易的是（）A.連續(xù)3個(gè)交易日內(nèi)日收盤(pán)價(jià)格漲跌幅偏離值累計(jì)達(dá)到±60%B.單一賬戶(hù)單日累計(jì)申報(bào)數(shù)量超過(guò)100萬(wàn)股C.以明顯偏離行情的價(jià)格大量申報(bào)并撤銷(xiāo)D.持有公司5%以上股份的股東減持股份答案：C解析：異常交易行為包括虛假申報(bào)（大量申報(bào)并撤銷(xiāo)）、拉抬打壓股價(jià)、自買(mǎi)自賣(mài)等；連續(xù)漲跌幅偏離值累計(jì)±60%屬于嚴(yán)重異常波動(dòng)，需披露公告；5%以上股東減持為合規(guī)行為（需預(yù)披露）。20.北交所股票交易中，投資者違規(guī)交易可能面臨的監(jiān)管措施不包括（）A.口頭警示B.限制交易C.公開(kāi)譴責(zé)D.強(qiáng)制平倉(cāng)答案：D解析：監(jiān)管措施包括口頭/書(shū)面警示、限制交易、約見(jiàn)談話、公開(kāi)譴責(zé)等；強(qiáng)制平倉(cāng)屬于融資融券業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)控制措施，非交易違規(guī)的監(jiān)管措施。三、風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知測(cè)試（共10題）1.北交所上市公司的主要特點(diǎn)是（）A.大型成熟企業(yè)B.創(chuàng)新型中小企業(yè)C.金融行業(yè)龍頭D.房地產(chǎn)行業(yè)骨干答案：B解析：北交所定位為“服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)的主陣地”，上市公司多為“專(zhuān)精特新”企業(yè)，具有高成長(zhǎng)性但也伴隨高風(fēng)險(xiǎn)。2.以下不屬于北交所市場(chǎng)特有風(fēng)險(xiǎn)的是（）A.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)B.企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)C.股價(jià)大幅波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)D.匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)答案：D解析：北交所股票以人民幣計(jì)價(jià)交易，匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)主要影響跨境投資，非北交所特有風(fēng)險(xiǎn)；流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)（部分股票成交不活躍）、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)（中小企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱）、波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)（30%漲跌幅限制）為特有風(fēng)險(xiǎn)。3.投資者參與北交所交易前，需重點(diǎn)關(guān)注的風(fēng)險(xiǎn)不包括（）A.上市公司業(yè)績(jī)大幅下滑風(fēng)險(xiǎn)B.股票無(wú)法及時(shí)賣(mài)出的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)C.證券公司破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)D.政策調(diào)整導(dǎo)致的交易規(guī)則變化風(fēng)險(xiǎn)答案：C解析：證券公司破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)屬于金融機(jī)構(gòu)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，非北交所特有；其他選項(xiàng)均為投資者需關(guān)注的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。4.北交所股票流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要表現(xiàn)為（）A.股票價(jià)格單日波動(dòng)超過(guò)30%B.買(mǎi)單或賣(mài)單較少，無(wú)法以理想價(jià)格成交C.上市公司因經(jīng)營(yíng)不善退市D.新股申購(gòu)中簽率過(guò)低答案：B解析：流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指市場(chǎng)交易不活躍時(shí)，投資者可能無(wú)法及時(shí)以合理價(jià)格買(mǎi)入或賣(mài)出股票，導(dǎo)致交易成本增加或無(wú)法成交。5.北交所上市公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的主要原因是（）A.行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈，技術(shù)迭代快B.股權(quán)集中度低，決策效率低C.市值規(guī)模大，管理難度高D.國(guó)有資本控股，市場(chǎng)化程度低答案：A解析：創(chuàng)新型中小企業(yè)多處于新興行業(yè)，面臨技術(shù)更新、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、資金鏈緊張等問(wèn)題，經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定性低于主板企業(yè)。6.投資者應(yīng)對(duì)北交所股價(jià)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的合理方式是（）A.頻繁短線交易，高拋低吸B.長(zhǎng)期持有，忽略短期波動(dòng)C.分散投資，關(guān)注公司基本面D.融資加杠桿，放大收益答案：C解析：分散投資可降低單一股票波動(dòng)影響，關(guān)注基本面（如盈利、研發(fā)能力）有助于判斷長(zhǎng)期價(jià)值，是應(yīng)對(duì)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的合理方式。7.北交所退市風(fēng)險(xiǎn)的主要警示信號(hào)不包括（）A.連續(xù)多日股價(jià)低于1元B.公司被出具無(wú)法表示意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告C.公司董事長(zhǎng)變更D.未在規(guī)定期限內(nèi)披露年報(bào)答案：C解析：董事長(zhǎng)變更屬于正常人事變動(dòng)，不一定導(dǎo)致退市；股價(jià)低于1元（交易類(lèi)退市）、無(wú)法表示意見(jiàn)（財(cái)務(wù)類(lèi)退市）、未披露年報(bào)（規(guī)范類(lèi)退市）均為退市風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)。8.投資者參與北交所交易時(shí)，以下行為符合風(fēng)險(xiǎn)控制要求的是（）A.將全部資金投入單一股票B.不閱讀上市公司公告C.定期評(píng)估自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力D.盲目跟風(fēng)炒作熱點(diǎn)概念答案：C解析：定期評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)承受能力有助于調(diào)整投資策略，避免超風(fēng)險(xiǎn)投資；其他選項(xiàng)均可能放大風(fēng)險(xiǎn)。9.北交所市場(chǎng)與滬深主板市場(chǎng)的主要風(fēng)險(xiǎn)差異在于（）A.北交所無(wú)漲跌幅限制B.北交所上市公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)更高C.北交所交易費(fèi)用更高D.北交所不支持融資融券答案：B解析：北交所上市公司多為中小企業(yè)，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高于主板；北交所有漲跌幅限制（30%），支持融資融券，交易費(fèi)用與其他市場(chǎng)相近。10.投資者簽署《北交所股票交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)》的意義是（）A.證明證券公司已履行風(fēng)險(xiǎn)告知義務(wù)B.獲得優(yōu)先交易權(quán)限C.降低交易風(fēng)險(xiǎn)D.享受傭金優(yōu)惠答案：A解析：風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)是證券公司履行適當(dāng)性管理義務(wù)的證明文件，投資者簽署后表明已充分了解風(fēng)險(xiǎn)，不代表降低風(fēng)險(xiǎn)或獲得額外權(quán)利。四、綜合應(yīng)用題（共5題）1.投資者D（風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)C4，證券賬戶(hù)資產(chǎn)60萬(wàn)元，2023年1月1日首次交易）于2025年2月1日申請(qǐng)開(kāi)通北交所權(quán)限。問(wèn)題：證券公司是否應(yīng)為其開(kāi)通權(quán)限？請(qǐng)說(shuō)明理由。答案：可以