1、BOT投融資方式 BOT投融資方式作為外國(guó)私人資本參與東道國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的一種投資方式，自20世紀(jì)80年代在土耳其產(chǎn)生以來(lái)，很快在世界各地盛行，著名的BOT項(xiàng)目有英吉利海峽隧道、香港東區(qū)隧道、馬來(lái)西亞高速公路、菲律賓的電廠項(xiàng)目等。 我國(guó)自20世紀(jì)90年代以來(lái)也開(kāi)始采用BOT方式加快基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，如廣東沙角B電廠、廣西來(lái)賓電廠二期工程、湖南長(zhǎng)沙電廠一期工程、上海延安東路隧道等項(xiàng)目。 法律文件主要是：對(duì)外貿(mào)易經(jīng)濟(jì)合作部1995年發(fā)布的關(guān)于以BOT方式吸收外商投資有關(guān)問(wèn)題的通知；1995年國(guó)家計(jì)委、電力部、交通部同年聯(lián)合發(fā)布的關(guān)于試辦外商投資特許權(quán)項(xiàng)目審批管理有關(guān)問(wèn)題的通知；國(guó)家計(jì)委、國(guó)家外匯管理局

2、1997年聯(lián)合發(fā)布的境外進(jìn)行項(xiàng)目融資管理暫行辦法。 一、BOT（Build-Operate-Transfer）的概念 一國(guó)政府或其授權(quán)的政府部門經(jīng)法定程序通過(guò)特許權(quán)協(xié)議將國(guó)家擁有的特定基礎(chǔ)設(shè)施或工業(yè)項(xiàng)目的籌資、投資、開(kāi)發(fā)、建設(shè)、營(yíng)運(yùn)、管理和使用的壟斷權(quán)在一定時(shí)期內(nèi)賦予給本國(guó)或外國(guó)民營(yíng)企業(yè)集團(tuán)（項(xiàng)目主辦人或項(xiàng)目發(fā)起人），政府保留該項(xiàng)目、設(shè)施最終所有權(quán)及其相關(guān)自然資源永久所有權(quán)，由民營(yíng)企業(yè)集團(tuán)或項(xiàng)目財(cái)團(tuán)建立項(xiàng)目公司并按照政府與項(xiàng)目公司簽訂的項(xiàng)目協(xié)議投資、開(kāi)發(fā)、建設(shè)、營(yíng)運(yùn)、管理特許 項(xiàng)目，以營(yíng)運(yùn)所得清償項(xiàng)目債務(wù)、收回投資、獲得利潤(rùn)，在特許權(quán)期限屆滿時(shí)將該項(xiàng)目、設(shè)施無(wú)償移交給所在國(guó)政府。 二、特點(diǎn) 1

3、、適用領(lǐng)域是關(guān)系東道國(guó)國(guó)計(jì)民生的公共設(shè)施、公益事業(yè)項(xiàng)目和在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中起重要作用的大型工業(yè)項(xiàng)目。 2、民營(yíng)企業(yè)與政府簽訂特許權(quán)協(xié)議 3、政府是BOT項(xiàng)目的最終所有人和相關(guān)自然資源的始終所有人。 4、BOT項(xiàng)目的合同安排與當(dāng)事人眾多、法律關(guān)系復(fù)雜。 三、BOT項(xiàng)目的主要當(dāng)事人 1、政府 在特許權(quán)協(xié)議中要承擔(dān)相應(yīng)的義務(wù)如：保證購(gòu)買使用BOT項(xiàng)目設(shè)施提供的部分或全部產(chǎn)品或服務(wù)、保證不實(shí)行國(guó)有化、保證不競(jìng)爭(zhēng)等等。 2、項(xiàng)目公司 項(xiàng)目的發(fā)起人 一般是國(guó)際公開(kāi)招標(biāo)的中標(biāo)人，中標(biāo)后項(xiàng)目發(fā)起人為建設(shè)、經(jīng)營(yíng)特許權(quán)項(xiàng)目而組建項(xiàng)目公司。 項(xiàng)目公司是一個(gè)獨(dú)立的法律實(shí)體，具有獨(dú)立的法律人格。 項(xiàng)目公司的股東包括項(xiàng)目的發(fā)起

4、人、承建商、經(jīng)營(yíng)商、供應(yīng)商、用戶等。 項(xiàng)目公司是特許權(quán)協(xié)議的一方當(dāng)事人。 3、貸款人 4、建設(shè)公司 5、運(yùn)營(yíng)商 6、供應(yīng)商 7、用戶 四、BOT協(xié)議的結(jié)構(gòu) 1、特許權(quán)協(xié)議 是東道國(guó)政府允許民營(yíng)企業(yè)，尤其是外國(guó)投資企業(yè)享有投資、建設(shè)、營(yíng)運(yùn)整個(gè)BOT項(xiàng)目的重要法律依據(jù)，是其他所有BOT項(xiàng)目相關(guān)協(xié)議的基石。 特許權(quán)協(xié)議的內(nèi)容： 1）一般條款，包括特許權(quán)的目的、范圍、期限、特許權(quán)賦予的條件與程序、項(xiàng)目的所有權(quán)、特許權(quán)轉(zhuǎn)讓與調(diào)整等事項(xiàng)。 2）關(guān)于BOT項(xiàng)目的籌資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)、移交階段的當(dāng)事人的具體權(quán)利義務(wù)和責(zé)任，包括設(shè)施竣工時(shí)應(yīng)達(dá)到的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、對(duì)項(xiàng)目提供的商品或服務(wù)的質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)、 與現(xiàn)有設(shè)施的配套、工期及延誤工期的責(zé)任。 3、項(xiàng)目的財(cái)稅、外匯事宜。 4、其他必備條款，如保險(xiǎn)、特許協(xié)議的變更與終止、不可抗力、爭(zhēng)議解決辦法、爭(zhēng)議解決所適用的法律等。 特許權(quán)協(xié)議的性質(zhì) 民事合同還是行政合同 國(guó)內(nèi)法契約還是國(guó)際法契約 2、參股協(xié)議 3、貸款協(xié)議 由項(xiàng)目公司與國(guó)際銀團(tuán)等貸款者之間簽訂。 4、其他如：保險(xiǎn)合同、設(shè)備燃料的供應(yīng)合同等。 4、工程承包合同和經(jīng)營(yíng)管理合同 5、產(chǎn)品或服務(wù)購(gòu)買協(xié)議（排水協(xié)議） 五、其他BOT投資方式 1、BOOT（Build-wn-perate-Transfer） 2、BOO